11.12* Продвинутый уровень: Влияние изменения цены реа­лизации на величину прибыли с учетом заданной эластично­сти спроса

Вы — бухгалтер-аналитик компании средних размеров. Вам поручили подготовить информацию по смете и рекомендации к заседанию совета директоров компании, на котором должно при­ниматься решение об установлении цены на важную продукцию на следующий период деятельности компании.

Ниже приведены данные, взятые из сметы:

Реализация	Предыдущий		Текущий
	период,		период,
	тыс. £		тыс. £
(100 000 ед. по		(106 000 ед. по
£13 каждая)	1300	£13 каждая)	1378,0
Затраты	1000		1077.4
Прибыль	300		300.6

Вы выяснили, что за время между предыдущим и текущим! отчетными периодами темпы общей инфляции по затратам вы-1 росли на 4% и существуют прогнозы, что в течение следующего отчетного периода эти темпы составят 6%. Исходя из своей поли-1 тики компания не планирует увеличивать цену реализации на текущий период, хотя соперники, чтобы учесть более высокие затраты, повысили свои цены на 4%. Обзор, проведенный кон-1 сультантами по экономическим вопросам, показал, что спрос на продукцию компании является эластичным с коэффициентом 1,5. Это означает, что объем реализации сократится в полтора раза относительно реальной ставки повышения цен.

Компания анализирует различные варианты своих после­дующих действий, и в этих условиях необходимо выполнить сле­дующее.

A. Показать сметные цифры, если компания сохранит на сле­ дующий отчетный период цену реализации на уровне £13 (когда, как ожидается, соперники повысят цену еще на 6%).

Б. Показать сметные цифры, если компания повысит цену реализации на 6%.

B. Составить краткий отчет для совета директоров компании, в котором привести соответствующие числовые показатели и ваши рекомендации о том, следует ли компании сохранить на следую­ щий отчетный период цену реализации на уровне £13 или целесо­ образнее повысить ее на 6%.

Г. Указать, какими допущениями вы пользовались при подго­товке своих ответов.

11.13 Продвинутый уровень: Вычисление эластичности спро­са, оптимального размера выпуска продукции и цены реали­зации

Компания XYZ — единственный производитель изделия X. Переменные издержки выпуска единицы X равны £1,50 при всех объемах производства.

В течение последних месяцев X продавалось по цене около £6,25 за штуку. Чтобы определить цену реализации, при которой прибыль компании максимальна, эта цена немного менялась (вверх и вниз).

Менеджер по коммерции XYZ (выпускник экономического фа­культета) недавно поручил одному консультационному агентству провести исследование «структуры спроса на изделие X, выпус­каемое компанией XYZ». (Помните, что эластичность спроса — это доля, на которую изменяется спрос, деленная на изменение цены, которое вызвало изменение спроса.)

Консультанты сообщили, что при цене на X в £10 никакого спроса на это изделие не будет, однако при снижении этой цены на каждые £0,01 спрос будет увеличиваться на 40 ед. Они также сообщили, что «когда спрос равен примерно половине от своего теоретического максимума, его эластичность численно равна при-

11. Принятие решений по вопросам ценообразования и анализ рентабельности

395

близительно единице». Получив эти результаты, менеджер по коммерции сделал следующее утверждение:

«Недавние опыты, проведенные с целью корректировки цены реализации изделия X, позволяют сделать вывод, что у этого про­дукта достаточно эластичная структура спроса: даже небольшие изменения в цене приводят к непропорционально большому изме­нению величины спроса. Поэтому я полагаю, что нам будет трудно согласиться с тем, что эластичность величины спроса на этот продукт равняется единице.»

Необходимо выполнить следующее.

А. Составить памятную записку для менеджера по коммер­ции, в которой привести свои собственные выводы в свете заклю­чения консультантов по поводу эластичности величины спроса на изделие X.

Б. Вычислить цену реализации единицы изделия X, при кото­рой прибыль будет максимальной (с точностью до £0,01), и значе­ние эластичности величины спроса на этот продукт при установ­ленной вами цене реализации.

11.14* Продвинутый уровень: Вычисление цены по методу затраты — плюс и минимальной краткосрочной цены, а также обсуждение метода затраты—плюс и релевантных издержек для вопросов ценообразования

Мистер Райт — строитель. В последние несколько месяцев часть его производственных мощностей простаивает, и сейчас он рассматривает два проекта.

Проект А

Райт участвует в тендере по строительству пристройки к шко­ле. Обычно он устанавливает цену, добавляя 100% к прямым издержкам, что позволяет ему покрывать накладные расходы и получать требуемую прибыль. Он вычисляет прямые издержки на основе фактической стоимости материалов, оцениваемых по ме­тоду FIFO, плюс расходы на заработную плату основных работни­ков. Однако для проекта А, на выполнение которого ему потребу­ются четыре типа материалов, он подготовил более подробную информацию:

		Количество, ед.				Цена за ед.
Материал	Требуется	Имеется в Закупочная				Текущая Текущая
	для выпол-	наличии цена едини-				закупочная цена пере-
	нения кон-	цы материа-				цена, £ продажи
	тракта	ла, имеюще-				материала,
		гося в запасе, £				£
Z	1100		100	7,00	10,00		8,00
Y	150		200	40,00	44,00		38,00
X	600		300	35,00	33,00		25,00
W	200		400	20,00	21,00		10,00

заработная плата останется на прежнем, базовом, уровне, и они будут заниматься работами, которые в случае заключения кон­тракта будут поручены временно нанятым на срок выполнения контракта работникам, общие расходы на которых составили бы £11 800. Для выполнения контракта также потребуется нанимать временных работников с расходами по £4000 на каждого.

Для выполнения контракта потребуется привлечение двух ти­пов оборудования: широкого профиля, которое уже есть у Райта и которое он сохранит до конца выполнения контракта, и специали­зированного, которое он купит с рук и после выполнения контракта продаст.

Оборудование широкого профиля стоило два года назад £21 000, а его амортизация начисляется линейным методом исхо­дя из семилетнего срока его службы (с нулевой стоимостью реа­лизации после семи лет). Эквивалентное новое оборудование может быть приобретено за £49 000. Кроме того, есть данные (показаны ниже) о ценах аналогичного оборудования широкого профиля и специализированного оборудования (при покупке обоих типов с рук).

Оборудование широко- Специализированное го профиля оборудование

	Закупоч-	Цена по-	Закупоч-	Цена
	ная цена,	следующей	ная цена,	после-
	£	продажи, £	£	дующей продажи, £
Текущие цены	20 000	17 200	9000	7400
Через 6 месяцев:
если оборудование будет ис-
пользоваться в течение этих
6 месяцев	15000	12 600	7000	5800
если не будет	19 000	16 400	8000	6500

Контракт предусматривает использование участка, который Райт взял в аренду на четыре года с фиксированной арендной платой в £2000 в год. Если контракт подписан не будет, то участок скорее всего пока останется неиспользованным. Выполнение контракта также потребует административных расходов, которые оцениваются в £5000.

Проект В

Если Райт не получит рассмотренный выше контракт, он ку­пит за £20 000 участок под строительство и построит на нем дом. Затраты на строительство зависят от погодных условий, а именно:

В

Погодные условия

Вероятность 0,4 0,4 0,2

Затраты на строительство, £ тыс. 60 80 95

Компания Райта регулярно пользуется материалами Y и Z, а материалами X и W в настоящее время вообще не пользуется; более того, никаких вариантов использования X в будущем у нее не предусмотрено, но W может быть использован на других рабо­тах вместо материала, единица которого стоит £16.

Контракт заключается на срок в шесть месяцев и предусмат­ривает участие в нем двух мастеров, базовая заработная плата каждого из которых равна £16 000 в год. Чтобы выполнить кон­тракт в установленный срок, потребуется платить им премиальные в размере £700 каждому. Если контракт заключен не будет, их

Цена, которую Райт получит за построенный дом, зависит от состояния рынка на момент продажи, а именно:

Состояние рынка D Е

Вероятность	0,7	0,3
Цена реализации (чистая, т.е. без
учета затрат на реализацию), £ тыс.	100	120

Ресурсов для одновременного выполнения обоих проектов у Райта нет.

396

Раздел третий. Информация для принятия решений

(*)

При расчетах затраты на собственное время участия Райта в выполнении проектов можно не учитывать. Необходимо выполнить следующее.

A. Игнорируя вероятность выполнения проекта В, вычислить:

1. цену, которую Райт мог бы предложить за строительство пристройки к школе, если воспользовался бы для ее определения той методикой, которой он пользуется всегда;

2. цену, при которой, как вы считаете, Райт не понес бы убытков, но и не получил бы никакой прибыли.

Б. Объяснить на основе соответствующих вычислений, в ка­кой степени наличие проекта В может повлиять на участие Райта в тендере на строительство пристройки к школе.

B. Высказать мнение о том, какие преимущества и ограниче­ ния есть у методов ценообразования, приведенных выше, и пока­ зать обстоятельства, при которых эти методы приемлемы.