Перелік рисунків

Рис. 1.1. Схема зв’язків корпорації з агентами ринкових відносин: юридичними і фізичними особами, державою.

Рис. 1.2. Взаємозв’язок функцій корпоративних фінансів, фінансової політики і прийняття фінансових та інвестиційних рішень.

Рис. 1.3. Порівняльна характеристика функцій державних і корпоративних фінансів.

Рис. 1.4. Організація управління фінансами корпорації.

Рис. 1.5. Спрощена схема цілей для практичної діяльності приватного підприємства.

Рис. 1.6. Схема вартісного циклу обігу капіталу корпорації.

Рис. 1.7. Спіраль вартісного циклу обігу капіталу корпорації.

Рис. 1.8. Формування капіталу корпорації та його розподіл.

Рис. 2.1. Схема офшорної структури з участю проміжного холдингу, що знаходиться у країні зі сприятливою юрисдикцією.

Рис. 2.2. Схема організації офшорної компанії.

Рис. 3.1. Структура балансу корпорації.

Рис. 3.2. Методологічний цикл фінансової діагностики.

Рис. 4.1. Динаміка коефіцієнтів зростання корпорації Кока-Кола.

Рис. 4.2. Динаміка коефіцієнтів дивідендних виплат і реінвестування (капіталізації) чистого прибутку корпорації Кока-Кола.

Рис. 4.3. Відношення фінансових вимог до продажів.

Рис. 4.4. Взаємозв’язок прогнозних фінансових документів.

Рис. 5.1. Майбутня вартість звичайного ануїтету за 5 % річних терміном три роки.

Рис. 5.2. Сьогоднішня вартість звичайного ануїтету за умови 5 % річних.

Рис. 5.3. Очікуваний дивідендний потік корпорації АйБМ (суми виплат і їх приведеної вартості).

Рис. 5.4. Графік залежності ціни купонної облігації від ринкової ставки.

Рис. 5.5. Графік залежності поточного доходу від ринкової ціни (курсу) облігації.

Рис. 5.6. Графік залежності дохідності облігації на час її погашення від ціни.

Рис. 6.1. Графік кривих байдужності інвестора, котрий уникає ризику.

Рис. 6.2. Вибір оптимального портфеля.

Рис. 6.3. Залежність ризику від кількості цінних паперів у портфелі.

Рис. 6.4. Лінія ринку капіталу.

Рис. 6.5. Лінія ринку цінних паперів.

Рис. 6.6. Лінія характеристики цінного папера.

Рис. 6.7. Лінія характеристики цінного папера.

Рис. 6.8. Гіпотетична крива дохідності А.

Рис. 6.9. Гіпотетична крива дохідності В.

Рис. 6.10. Гіпотетична крива дохідності С.

Рис. 7.1. Графічне зображення теореми ММ-2.

Рис. 7.2. Графік беззбитковості (1).

Рис. 7.3. Графік беззбитковості (2).

Рис. 7.4. Коефіцієнти боргового навантаження на капітал корпорації “Кока-Кола”.

Рис. 8.1. Співвідношення концепцій дивідендної політики.

Рис. 8.2. Податок із прибутку компанії.

Рис. 8.3. Динаміка коефіцієнтів прибутковості К Кока-Кола.

Рис. 8.4. Коефіцієнт дивідендних виплат корпорації Кока-Кола.

Рис. 8.5. Оподатковування прибутку корпорацій у США, 1989—2000 рр.

Рис. 8.6. Розподіл чистого прибутку в корпораціях США, 1989—2000 рр.

Рис. 9.1. Схема інвестиційного проекту.

Рис. 9.2. Цикл проекту всесвітнього банку.

Рис. 9.5. Залежність чистої приведеної вартості від дисконтної ставки.

Рис. 9.6. Валові часткові внутрішні капітальні вкладення в США за 1980—2000 р., млрд дол., у % до ВВП.

Рис. 10.1. Цикл оборотного капіталу корпорації Кока-Кола.

Рис. 10.2. Сальдо коштів відповідно до моделі Баумола.

Рис. 10.3. Графічне зображення моделі Баумола.

Рис. 10.4. Модель управління коштами Міллера—Орра.

Рис. 10.5. Графічний розрахунок точки вибору економічно обгрунтованого обсягу замовлення.

Рис. 10.6. Використання товарно-грошових запасів.

Рис. 10.7. Метод АВС.

Рис. 11.1. Движение краткосрочных процентных ставок.

Рис. 11.2. Умови комерційного кредиту.

Рис. 11.3. Грошові потоки по місяцях року.

Рис. 12.1. Сфери фінансового ринку.

Рис. 12.2. Кругообіг заощаджень і інвестицій.

Рис. 12.3. Зміни в розподілі світової капіталізації акцій.

Рис. 12.4. Вартість проданих акцій у Північній Америці, на Нью-Йоркській фондовій біржі і НАСДАК у 1991—2001 рр.

Рис. 12.5. Вартість проданих акцій у Європі і Європейському Союзі в 1991—2001 рр., трлн дол.

Рис. 12.6. Вартість торгівлі акціями п’ятьох найбільших компаній на 10 фондових біржах світу в 2001 р.

Рис. 12.7. Довгострокові процентні ставки

Рис. 13.1. Емісія корпоративних облігацій у США за методом їх розміщення, %.

Рис. 13.2. Емісії акцій у США за методом їх розміщення, %.

Рис. 13.3. Розподіл спреду між учасниками розміщення акцій.

Рис. 14.1. Три форми ринкової ефективності.