Розв’яжіть задачі

1. Визначте реальну процентну ставку за комерційним кредитом за умови: “2/10 нетто 30”; “2/10 нетто 60”; “1/10 нетто 30”; “1/10 нетто 60”.

2. Комерційний банк надав фірмі “Джонсон” кредит під 17 % річних на суму 400 тис. дол. У договорі про позичку визначено компенсаційний залишок у розмірі 10 % суми позички. Обчисліть реальну процентну ставку.

3. Комерційний банк надав корпорації “Анн” кредит під 18 % річних на суму 800 тис. дол. У договорі про позичку визначено компенсаційний залишок у розмірі 12 % суми позички й авансовий платіж процентів за позичкою. Визначте реальну процентну ставку за позичкою.

4. Комерційний банк відкрив для корпорації АВС кредитну лінію на 800 тис. дол. Відповідно до договору визначено компенсаційний залишок за непогашеними позичками у розмірі 11 % суми позички і 9 % за невикористаною частиною кредиту. Номінальна процентна ставка визначена в 17 %, компанія в поточному місяці взяла в борг 200 тис. дол. Визначте реальну процентну ставку за кредитною лінією.

5. Для короткострокового фінансування корпорації “Роланд” потрібно 500 тис. дол. Корпорація може користуватися комерційним кредитом з умовами “2/10 нетто 70”. Комерційний банк також може надати позичку терміном на 60 днів із вартістю кредиту 8100 дол.

Розрахуйте:

1) реальну процентну ставку за банківською позичкою;

2) яка буде вартість комерційного кредиту, якщо корпорація відмовиться від торговельного дисконту і сплачуватиме за рахунками на 70-й день?

3) чи буде корпорація користуватися дисконтом?

4) якщо комерційний банк запропонує компенсаційний залишок у 20 % суми позички, яка реальна сума позички буде отримана?

6. Корпорації потрібно грошові фонди на поточні потреби в сумі 200 тис. дол. Комерційний банк запропонував на вибір клієнта: 1) позичку під 8 %, що погашається в строк; 2) 7-процентну дисконтну позичку. Яким буде вибір фінансового менеджера?

7. Корпорація “Сміт” емітувала комерційні папери на термін 180 днів у сумі 300 тис. дол. Розміщення частини цього випуску виявилося проблематичним, тому корпорація розраховує на відкриття комерційним банком так званої оберненої кредитної лінії (back up line). Корпорація повинна підтримувати 13-відсотковий компенсаційний залишок або ж сплачувати комісійні в розмірі 3/4 %. У даний час поточна процентна ставка за короткостроковими позиками становить 8 %. Яким буде рішення щодо кредиту?

8. Скільки Ви заплатите за комерційний папір номінальною вартістю 100 тис. дол. терміном на 182 дні, якщо Ви бажаєте одержати річний прибуток 18 %?

9. Корпорація “Едмонт” оформляє в комерційному банку короткострокову позичку на суму 200 тис. дол. Їй запропонували на вибір три позички з різними умовами: перша — 9,5-процентна позичка з 11-процентним компенсаційним залишком; друга — 8-процентна позичка з 20-процентним компенсаційним залишком; третя — 7,5-процентна позичка з 10-процентним компенсаційним залишком на дисконтній основі. Яку позичку оформлятиме фінансовий менеджер корпорації?

10. Фінансові менеджери великої корпорації складають план короткострокового фінансування. Обговорюються такі альтернативні проекти:

1) банк надає позичку в розмірі 500 тис. дол. що погашається в призначений строк під 12 %;

2) банк надає позички під 10 % на дисконтній основі;

3) корпорація емітує комерційні папери на суму 600 тис. дол. із 20 %-ним компенсаційним залишком на суму невикористаної частини оберненої кредитної лінії 10 тис. дол. з комісійною і процентною ставкою 9,5 %. Корпорація не планує використання оберненої кредитної лінії;

4) комерційний банк запропонував револьверний кредит зі сплатою 0,5 % комісійних і можливістю використання половини встановленої суми негайно, другої половини — через шість місяців із процентною ставкою 10,5 %. Який із запропонованих варіантів фінансування може рекомендувати фінансовий аналітик корпорації?

11. Фінансова компанія надає послуги з факторингу на таких умовах: комісійні — 0,3 %; позичка надається клієнту в розмірі до 75 % суми дебіторської заборгованості; компанія викуповує дебіторську заборгованість за 1 % на місяць. Корпорація “Дзень” надає послуги в кредит щорічно на 700 тис. дол. Визначте можливі витрати за факторингом. Корпорація може одержати банківську позичку в розмірі 75 % дебіторської заборгованості.