386 Раздел III

Соответственно операции банков делятся на три группы: пас­сивные (привлечение средств), активные (размещение средств) и посреднические (выполнение операций по поручению клиен­тов). Проанализируем схематический баланс коммерческого банка (рис. 11.2).

АКТИВЫ	ПАССИВЫ
Кассовая наличность	Кредиты, полученные из централь-
Денежные средства на счетах в цент-	иного банка
ральном банке	Средства других банков
Средства в коммерческих банках	Средства клиентов
Ценные бумаги государства и цент-	Ценные бумаги, выпущенные банком
рального банка	Прочие обязательства
Другие ценные бумаги	Капитал
Кредиты клиентам
Прочие активы
Всего активов	Всего пассивов

Рис. 11.2. Схема баланса коммерческого банка

В приведенной схеме баланса отражены только некоторые основные статьи пассивов и активов. Начнем анализ со статей пассивов, так как привлеченные банком средства в значи­тельной мере формируют его активы.

Кредиты, полученные из центрального банка, равно как и средства кредитных организаций, являются долговыми обяза­тельствами данного банка.

Среди пассивов значительную долю занимают средства кли­ентов. Это, в частности, депозиты до востребования, которые, хотя и приносят низкий процент дохода, но удобны тем, что на них могут выписываться чеки и деньги с них можно снимать в любой момент времени. К средствам клиентов относят также срочные депозиты и сберегательные вклады, которые подлежат изъятию только по истечении определенного в договоре срока, и в этом случае клиент получает доход с вложенных средств. Если же деньги изымаются досрочно, владелец депозита или вклада теряет часть дохода.

Ценные бумаги, выпущенные банком, являются его долго­вым обязательством. Капитал банка состоит из уставного фонда и ряда фондов специального назначения.

Активами банка являются прежде всего кассовая налич­ность, денежные средства на счетах в центральном банке, средства в коммерческих банках. Это — резервы коммерческого банка.

Ценные бумаги государства и центрального банка относятся

Основы теории макроэкономики 387

к активам, которыми банк может распоряжаться по своему ус­мотрению: хранить, продавать. Эти же действия он вправе осу­ществлять и с ценными бумагами других банков, предприятий, организаций, поэтому они также — активы.

Кредиты клиентам — это денежные средства, предоставляе­мые данным банком юридическим и физическим лицам и при­носящие ему доход.

Коммерческие банки могут действовать независимо, а могут объединяться в банковские группы, картели, концерны, кон­сорциумы.

Специализированные кредитно-финансовые организации функционируют в относительно узких сферах рынка ссудного капитала, выполняя небольшое число операций и как бы до­полняя деятельность коммерческих банков. Это сберегатель­ные учреждения, страховые компании, пенсионные фонды, ин­вестиционные и лизинговые компании, которые осуществляют привлечение мелких сбережений, ипотечное и потребительское кредитование, выдают кредиты сельскохозяйственным органи­зациям, производят операции по финансированию и расчетам во внешней торговле, занимаются инвестированием капитала и размещением ценных бумаг компаний и т.д.

Сберегательные учреждения представлены взаимосберега­тельными банками, ссудо-сберегательными ассоциациями, кре­дитными союзами и товариществами.

Взаимосберегательные банки привлекают мелкие вклады на определенный срок, а аккумулированные средства предо­ставляют в виде ссуд под залог жилых строений, используют для покупки государственных ценных бумаг или муниципаль­ных облигаций.

Ссудо-сберегательные ассоциации привлекают средства че­рез открытие сберегательных счетов, а используют их для предо­ставления целевых кредитов под залог недвижимости или на покупку ценных бумаг.

Кредитные союзы представляют собой кооперативы, объеди­няющие группы частных лиц, профсоюзы, религиозные орга­низации и т.д. Их капитал формируется за счет продажи особо­го рода акций, по которым выплачивается процент, или оплаты паев, периодических взносов. Привлеченные средства исполь­зуются для предоставления краткосрочных потребительских и индивидуальных ссуд членам союза. В основном эти образова­ния специализируются на обслуживании малосостоятельных слоев населения. Первые кредитные союзы появились в Европе во второй половине XIX в. Наибольшее распространение они получили в США, Канаде и Великобритании.