7. Організаційний план включає інформацію про:

► форму власності і правовий статус підприємства;

356

• організаційну схему управління підприємством;

• потребу у персоналі та його кваліфікацію;

• навчання персоналу;

• мотивацію персоналу.

8. План охорони довкілля передбачає:

• наявність та способи розповсюдження інформації про вплив на довкілля;

• засоби і заходи щодо запобігання негативного впливу на довкілля;

• джерела фінансування природоохоронних заходів;

• терміни і виконавці проведення природоохоронних заходів;

• розрахунок можливих розмірів штрафів за забруднення довкілля.

9. Фінансовий план.

Даний розділ включає в себе розрахунки, які базуються на даних попередніх розділів. Усі таблиці супроводжуються ко­ментарями, припущення повинні бути обгрунтовані чи пояснені.

Розділ містить:

• обсяг необхідних коштів та джерела їх залучення;

• калькуляцію собівартості та ціноутворення, види змінних та постійних витрат;

• планові обсяги реалізації продукції (послуг);

• фінансові розрахунки, включаючи таблиці грошових потоків, прибутків/збитків, прогнозований баланс, розрахунок точки беззбит­ ковості (тобто обсяг продаж, при якому доходи дорівнюють видаткам);

• строк окупності інвестицій, показники ефективності інвести­ ційного проекту та рентабельності підприємства;

• пояснення усіх припущень.

10. Інвестиційний план. Розділ характеризує:

• мету інвестування;

• об'рунтування джерел власних коштів для реалізації проекту;

• досвід співпраці з інвесторами;

• інформацію про форму та напрямки співпраці з інвесторами;

• очікуваний (необхідний) обсяг та механізм і інструменти залучення інвестицій;

• стратегію розвитку інвестиційного проекту;

• графік реалізації проекту.

Менеджмент інвестицій

11. Аналіз можливих ризиків та страхування.

У даному розділі досліджуються ризики, які можуть виникнути в процесі виконання проекту. При цьому аналізується:

• які існують ризики, пов'язані з недотриманням запланованого графіку виконання бізнес-плану;

• наскільки чутливим є бізнес до впливу інфляції, падіння кур­ су національної валюти, збільшення облікової ставки НБУ;

• які є можливості протидії кризових ситуацій.

12. Додатки.

Додатки сприяють розвантаженню основного тексту від дета­лізації і надають потенційним партнерам і інвесторам додаткові наочні матеріали, що:

> підтверджують і розкривають відомості про підприємство

(копії реєстраційного посвідчення, статуту і засновницького договору підприємства, наявні ліцензії і сертифікати, копії матеріалів преси про діяльність підприємства, відгуки замовників і партнерів тощо);

>характеризують продукцію (фото, малюнок, креслення, па­тент, відгуки, результати випробувань і сертифікати про­дукції, інші відомості);

> підтверджують потрібність продукції (матеріали маркетин-

гового дослідження, порівняльні дані про конкурентів, дого­вори, протоколи про наміри і заявки на поставку продукції);

> показують можливості виробництва (фотографію підпри-

ємства, устаткування, копії документів щодо сертифікації виробництва тощо);

>розкривають організаційно-правову готовність проекту (схе­ми організаційної структури, механізму реалізації проекту, виписки з нормативних документів тощо);

> фінансово-економічні розрахунки (калькуляції, таблиці,

графіки);

> підтверджують реальність заходів попередження ризику,

нейтралізації форс-мажорних обставин і реальність гарантій повернення позики (гарантійні листи, договори, склад і вартість застави, виписки із законодавчих і нормативних документів, інші матеріали);

>підтверджують спрямованість, значущість (масштабність) і ефек­тивність проекту (програми, плани, акти, листи, відгуки тощо). Сучасна методологія підготовки бізнес-планів передбачає, що бізнес-план має створюватись на базі сертифікованих програмних продуктів, використання яких дає змогу:

358

Т ема 10

^легко й оперативно коригувати бізнес-план у процесі реалізації проекту з урахуванням зміни середовища, поточних госпо­дарських рішень;

^перетворювати бізнес-план за вимогами потенційних парт­нерів, в тому числі іноземних;

■=!> використовувати бізнес-план для управління проектом створення і розвитку підприємства.

Ш План семінарського заняття

1. Система управління інвестиційною діяльністю підприємства.

2. Суть, мета та принципи розробки інвестиційної стратегії підприємства.

3. Послідовність та етапи розробки інвестиційної стратегії підприємства.

4. Основні підходи до формування стратегічних цілей інвестиційної діяльності підприємства.

5. Об'рунтування стратегічних напрямів і форм інвестиційної діяльності

підприємства.

6. Плануванння інвестиційної діяльності підприємства та основні його етапи.

7. Бізнес-план інвестиційного проекту, його структура та характеристика

основних розділів.

щ Теми рефератів, доповідей і контрольних робіт

1. Інвестиційна стратегія підприємства та принципи її розробки.

2. Перспективні тенденції інвестиційної стратегії в Україні.

3. Оцінювання галузі, в яку здійснюються інвестиції.

4. Стратегія фінансування інвестиційної діяльності.

5. Інвестиційна політика та інвестиційний потенціал підприємства.

1. Взаємозалежність інвестиційної політики і інвестиційної стратегії підприємства.

6. Регіональна інвестиційна стратегія та інвестиційна політика.

2. Бізнес-план як ефективний інструмент планування інвестиційних заходів.

7. Оцінка привабливості бізнес-плану інвестиційного проекту.

10. Типові помилки при складанні бізнес-планів інвестиційних проектів.

[9 ) Питання для роздуму, самоперевірки, повторення

1. Стратегія підприємства-інвестора на ринку нерухомості та на фі­ нансовому ринку. /

2. Методи, що використовуються в інвестиційному плануванні.

3. Основні підходи до розробки інвестиційної стратегії підприємства.

4. Формування стратегічних цілей інвестиційної діяльності підприємства.

5. Обгрунтування стратегічних напрямів і форм інвестиційної діяльності. Менеджмент інвестицій , ₃₅₉

6. Специфіка формування інвестиційної політики та оцінка результа­тивності розробленої інвестиційної стратегії.

Ції Завдання, вправи, тести

1. Управління інвестиційною діяльністю на макрорівні - це:

1. управління інвестиційними проектами;

2. оцінка стану і прогнозування інвестиційного ринку;

3. фінансове забезпечення проекту;

4. поточне управління будівництвом.

2. Управління інвестиційною діяльністю нарівні підприємства (фірми) - це:

1. забезпечення найбільш ефективних шляхів реалізації інвестиційної стратегії;

2. забезпечення високих темпів економічного розвитку;

3. забезпечення максимізаціі доходів;

4. забезпечення своєчасних розрахунків з постачальниками .

3. Функції інвестиційного менеджменту:

1. дослідження зовнішнього інвестиційного середовища і прогнозування кон'юнктури ринку■; розробка стратегічних напрямків та оцінка ефективності інвестиційної діяльності;

2. аналіз прибутковості діяльності фірми;

3. аналіз фінансової стійкості і платоспроможності фірми;

4. прогнозування обсягів реалізації продукції.