Как учитывать результаты корректировок на справедливую стоимость?

• МСФО (IFRS) 3 требует отображения результатов корректировок на справедливую стоимость в консолидированной отчетности группы. Доля неконтролирующих акционеров показывается с учетом результатов таких корректировок. Последующие корректировки амортизации отражаются на ДНА.

Превышение доли инвестора в приобретаемой компании над стоимостью инвестиции

• Если справедливая стоимость активов, обязательств и условных обязательств приобретаемой компании окажется больше стоимости приобретения, тогда инвестор должен убедиться в том, что были идентифицированы все активы, обязательства и условные обязательства, а также в правильности определения их справедливых стоимостей и стоимости объединения компаний.

• Если и после этого превышение не устранено, то его надлежит немедленно отнести на финансовый результат. Такое превышение (прибыль) могло возникнуть потому, что:

• в процессе приобретения не были учтены будущие затраты;

• не все элементы учтены по справедливой стоимости, т. к. это противоречило бы требованиям некоторых стандартов (например, отложенные налоги не продисконтированы);

• выгодная покупка.

Вопрос 7.8 – жуков

«Жуков» имеет инвестиции в двух других компаниях, «Рокоссовский» и «Конев». Отчеты о финансовом положении всех трех компаний на 30 сентября 2005 г. показаны ниже:

	Жуков	Рокоссовский	Конев
Активы
Необоротные активы:
Основные средства (Прим. 3)	35 800	25 000	20 000
Финансовые активы (Прим. 1 и 2)	29 200	0	0
	65 000	25 000	20 000
Текущие активы:
Запасы (Примечания 3 и 4)	18 000	12 000	11 000
Дебиторская задолженность (Прим. 3 и 5)	15 000	10 000	9 000
	33 000	22 000	20 000
Всего активы	98 000	47 000	40 000
Собственный капитал и обязательства Капитал:
Акционерный капитал (ном. $1)	35 000	25 000	10 000
Накопленная прибыль	24 000	8 000	13 300
	59 000	33 000	23 300
Долгосрочные обязательства
Процентные займы	20 000	0	4 000
Отложенные налоги	2 000	1 000	1 500
	22 000	1 000	5 500
Текущие обязательства Кредиторская задолженность (Прим. 5)	12 000	9 000	7 000
Овердрафт	5 000	4 000	3 000
Резервы	0	0	1 200
	17 000	13 000	11 200
Всего собств. капитал и обязательства	98 000	47 000	40 000

(1) 1 октября 2002 г. «Жуков» купил 15 млн. обыкновенных акций компании «Рокоссовский» номиналом $1 за $22,9 млн. Накопленная прибыль «Рокоссовского» 1 октября 2002 г. (согласно данным его отчетности) составляла $3 млн.

(2) 1 октября 2003 г. «Жуков» купил 3 млн. обыкновенных акций компании «Конев», тоже номиналом $1, за $6,3 млн. Накопленная прибыль «Конева» 1 октября 2003 г. составляла $6 млн. Все прочие акции «Конева» принадлежат большому количеству мелких инвесторов.

(3) На дату приобретения «Рокоссовского» были обнаружены следующие расхождения между справедливой и балансовой стоимостью ее активов:

Статья	Стоимость на 1 октября 2002 года		Комментарий
	балансовая	справедливая
	$000	$000
Земля	12 000	14 000
Оборудование	8 000	8 800	Остаточный срок службы – 4 года
Запасы	9 000	9 700	Проданы вскоре после 1 октября 2002 г.

(Влияние отложенных налогов не учитывать).

Справедливая стоимость чистых активов «Конева» на 1 октября 2003 г. не отличалась от их балансовой стоимости

(4) «Жуков» поставляет Рокоссовскому и «Коневу» компонент, который они используют в своем производстве, устанавливая цену на него с 25% наценкой к себестоимости. По состоянию на 30 сентября 2005 г. «Рокоссовский» и «Конев» имели следующие объемы запасов этого компонента (по первоначальной стоимости для компании-покупателя):

«Рокоссовский» $800 000.

«Конев» $750 000.

(5) 30 сентября 2005 г. дебиторская задолженность «Жукова» включала следующие остатки в отношении продаж Рокоссовскому и «Коневу»:

Дебиторская задолженность «Рокоссовского» $600 000.

Дебиторская задолженность «Конева» $500 000.

Те же остатки были включены в кредиторскую задолженность «Рокоссовского» и «Конева» на 30 сентября 2005 г. Никаких других хозяйственных операций три указанные компании между собой не осуществляли.

(6)

• Все акции «Рокоссовского» и «Конева» - обыкновенные акции, дающие право на один голос на общем собрании акционеров.

• Стоимость гудвилла, возникшего на момент приобретения «Рокоссовского», снизилась на 60%. Возмещаемая сумма инвестиции в «Конева» на 30 сентября 2005 г. превышает ее балансовую стоимость.

Согласно учетной политике группы «Жуков», доля неконтролирующих акционеров рассчитывается без учета гудвилла.