- •Херсонський державний аграрний університет
- •1.1. Методичні підходи і приклади вирішення задач
- •1.2. Скорочена характеристика методів прогнозування
- •1.2.1. Аналіз часових рядів
- •1.2.2. Статистичні методи
- •1.3. Метод економіко-математичного моделювання у прогнозуванні
- •2.1. Дефініції щодо управління проектами. Методи управління проектами і процесами
- •2.1.1. Мережні графіки як інструментарій управління проектами
- •Задачі без рішень
- •Задача 2.14с
- •Ключ: б)
- •Управління якістю продукту і процесу
- •3.1. Методологічні підходи і приклади вирішення задач контролю якості
- •3.1.1. Контроль якості
- •4.1. Методи управління системами масового обслуговування
- •4.1.1. Управління смо на основі моделювання
- •Матеріал для самостійної підготовки і практики
- •13. Вкажіть найбільш важливі операційні характеристики черг.
- •5.1. Постачання
- •5.1.1. Моделювання постачання в умовах визначенності і невизначенності
- •5.2. Управління запасами
- •5.2.1. Структурні і класифікаційні ознаки системи управління запасами
- •5.2.2. Аналітичні методи і формальні системи управління запасами
- •6.1. Планування потужностей
- •6.1.1. Особливості процесу управління потужністю у сфері сервісу
- •6.1.2. Визначення потреби у виробничих потужностях
- •Матеріал до самопідготовки за темою планування потужностей
- •6.2. Розміщення об’єктів, обладнання і планування приміщень
- •6.2.1. Вибір місця для розміщення виробничої потужності
- •6.2.2. Планування виробничих приміщень
- •6.3. Короткострокове планування
- •6.3.1. Методи праці
- •6.4. Управління процесами виробництва
- •6.4.1. Призначення черговості робіт
- •Задачі за темою „Агреговане планування”
- •Задача 6.4.6с
- •6.5. Сукупне планування виробництва
- •6.5.1. Математичні методи у сукупному плануванні
- •Лінійне і нелінійне програмування
- •7.1. Лінійне програмування
- •7.1.2. Оптимізація використання матеріальних ресурсів
- •7.2. Нелінійне програмування в операційному менеджменті
- •7.2.1. Динамічне програмування (узагальнені процедури методів)
- •7.3. Транспортні задачі в операційному менеджменті
- •7.4. Міжгалузевий баланс
- •Прийняття операційних рішень в умовах невизначеності і ризику
- •8.1. Поняття корисності
- •Задачі без рішень
- •Задача 8.1.10с
- •8.2. Ризик і метод теорії ігор
- •8.2.1. Теорія ігор в прикладах і задачах
- •Окремим питанням можна розглядати теорію ігор у конкурентному середовищі у вигляді специфічних моделей торгів
- •8.2.2. Формалізовані алгоритми теорії ігор в менеджменті і маркетингу
- •8.3. Управління фінансово-економічними операціями організації
- •Рішення:
- •Фінансування проекту
- •Управління витратами
- •Розрахунки податків організації
- •1. Варіант придбання обладнання
- •2. Варіант введення третьої зміни
- •Рішення:
- •8.3.1. Управління фінансовими проектами
8.3. Управління фінансово-економічними операціями організації
Формування фінансових потоків організації
Приклад 8.3.1
Підприємство в першому році придбало обладнання на 200000 грн. Норма амортизації на обладнання становить 10% за рік. Із другого року починається виробництво і реалізація продукції. Об’єм виробленої і реалізованої продукції за рік становить 8000 одиниць. Ціна реалізації у другий рік проекта 240 грн /один., і 250 грн/од у другий рік. Прямі витрати на продукцію складають 60 грн на одиницю. Постійні витрати 300000 грн/рік. Податки на прибуток – 30%. Які виплачуються раз на місяць. Фінансування проекту відбувається за рахунок акціонерного капіталу і складає 1200000 грн.
Розрахувати результати і відобразити бізнес-операції у звітах про прибуток, пересування грошей і баланс.
Рішення:
Етап1. Створення форм підсумкових таблиць (табл.8.13, 8.14, 8.15) Таблиця 8.13. Форма звіту „Прибуток і збитки”
-
Статті
1-й рік
2-й рік
3-й рік
+1.Валовий об’єм продажу
- 2.Змінні витрати
=3.Валовий прибуток
- 4.Операційні витрати(пост.)
- 5.Відсотки по кредитам
- 6.Амортизаційні відрахування
=7.Опадаткований прибуток(операц.)
- 8.Податок на прибуток
= Чистий прибуток
Таблиця 8.14. Форма звіту про просування грошових потоків
|
№ |
Найменування статей |
1-й рік |
2-й рік |
3-й рік |
|
1. |
Надходження від продажу |
|
|
|
|
2. |
Змінні витрати |
|
|
|
|
3. |
Постійні(операц.) витрати |
|
|
|
|
4. |
Податки |
|
|
|
=(1-2-3-4) |
5. |
Кэш-фло від операційної діяльності |
|
|
|
|
6. |
Витрати на придбання активів |
|
|
|
|
7. |
Надходження від реаліз. активів |
|
|
|
=(7-6) |
8. |
Кэш-фло від інвестиц. діяльності |
|
|
|
|
9. |
Власний(акціонерн.) капітал |
|
|
|
|
10. |
Запозичення |
|
|
|
|
11. |
Виплата і погашення займів |
|
|
|
|
12. |
Виплата відсотків по займам |
|
|
|
П р о д о в ж е н н я т а б л и ц і 8.14 |
|||||
|
13. |
Виплата девідентів |
|
|
|
=(10+11-14-13) |
14. |
Кэш-фло по фінансов. діяльності |
|
|
|
=16×(Т-1) |
15. |
Баланс готівки по фінансовій діяльності на початок періоду
|
|
|
|
=(6+9+14+15) |
16. |
Баланс готівки по фінансовій діяльності на кінець періоду |
|
|
|
Таблиця 8.15. Форма звіту „Баланс фінансових потоків організвції”
-
№
Найменування статей
1-й рік
2-й рік
3-й рік
1.
Надходження від продажу
2.
Сумарні тікущі активи
3.
Основні засоби
4.
Накопичена амортизація
5.
Залишкова вартість основних засобів
6.
Сумарний актив
7.
Відстрочені податкові платежі
8.
Сумарні короткострокові забов’язан.
9.
Звичайні акції
10.
Нерозподілений прибуток
11.
Сумарний власний капітал
12.
Сумарний пасив
ЕтапІІ. Проведення калькуляційних розрахунків
1. Об’єм продажу = кількість ∙ цінна
Об’єм продажу 2-го року: 8000∙240 = 1920000
Об’єм продажу 3-го року: 8000∙250 = 2000000
Дані заносимо у відповідні рядки табл.8.13 і табл.8.14.
2. Прямі витрати = кількість∙ вартість
2.1.Витрати 2-го року: 8000∙ 60=480000
2.2. Витрати 3-го року: 8000∙60=480000
Результати занести до таблиць 8.13 і 8.14.
3. Постійні витрати: 300000 →занести до таблиць 8.13 і 8.14.
4. Витрати на обладнаня – 1200000 у 1-му році відобразити в табл.8.15 у рядку ”Основні засоби” і в табл..2 у рядку “Витрати на придбання активів”.
5. Амортизаційні відрахування (АВ)
5.1. АВ (лінійний спосіб) = вартість∙ норма амортизації
5.2. АВ за проектом = 1200000∙10% =120000
5.3. Залишкова вартість обладнання = вартість обладнання (-) амортизація
залишкова вартість у 2-му році: 120000-120000=1080000
залишкова вартість у 3-му році: 1080000-120000=960000
5.4. Накопичена амортизація = сумі амортизаційних відрахувань за всі періоди: 120000+120000=240000
Занести у табл.8.13 дані щодо амортизаційних відрахувань, в таблицю 8.15 занести інформацію про остаточну вартість обладнання і накопиченої амортизації
6. Податки на прибуток
6.1.Податки на прибуток = опадаткування прибутку × ставка податку на прибуток
6.2. Податки на прибуток 1-го року: 1020000 ∙ 30 = 306000
6.3. Податки на прибуток 2-го року: 1100000 ∙30 = 330000
Занести до таблиці 8.13
Примітка: оскільки податки на прибуток використовується раз на місяць і із відповідною затримкою, то у 1-му році відрахування по податку будуть лише за 11 місяців 2-го року проекту (306000/12∙11 = 280500), а у 2-му році → за 11 місяців 3-го року (+) за 1 місяць 2-го: (330000/12∙ 11+306000/12∙11 =328000). Із затримки платежів по податку виникає заборгованість по податку у розмірі відрахувань, яка відображується у табл.8.15 - в пасиві “Відстрочені платежі”(рядок 7); в активі “Грошові засоби”(рядок 1 – „Надходження від продажу”).
7. Фінансування
Дані про акціонерний капітал (1200000) відображуються у звіті про переміщення грошей (табл.8.14 ”Власний капітал”, а також табл..8.15 в рядок(9) “Звичайні акції”), що перекривають витрати на придбання обладнання.
8. Нерозподілений прибуток поточного року
Нерозподілений прибуток поточного року = Нерозподілений прибуток за попередній рік (+) прибуток за звітний період.
9. Нерозподілений прибуток 3-го року реалізації проекту = 0+714000+770000 = 1484000.
У підсумку маємо заповнені форми (таблиці 8.13а, 8.14а, 8.15)
Таблиця 8.13а. Прибуток і збитки
Статті |
1-й рік |
2-й рік |
3-й рік |
+1.Валовий об’єм продажу |
|
1920000 |
2000000 |
- 2.Змінні витрати |
|
480000 |
480000 |
=3.Валовий прибуток |
|
1440000 |
1520000 |
- 4.Операційні витрати(пост.) |
|
300000 |
300000 |
- 5.Відсотки по кредитам |
|
|
|
- 6.Амортизаційні відрахування |
120000 |
120000 |
120000 |
=7.Опадаткований прибуток(операц.) |
|
1020000 |
1100000 |
- 8.Податок на прибуток |
|
306000 |
330000 |
= Чистий прибуток |
|
714000 |
770000 |
Таблиця 8.14а. Звіт про просування грошових потоків
|
№ |
Найменування статей |
1-й рік |
2-й рік |
3-й рік |
|
1. |
Надходження від продажу |
|
1920000 |
2000000 |
|
2. |
Змінні витрати |
|
480000 |
480000 |
|
3. |
Постійні(операц.) витрати |
|
300000 |
300000 |
|
4. |
Податки |
|
280500 |
328000 |
=(1-2-3-4) |
5. |
Кэш-фло від операційної діяльності |
|
859500 |
892000 |
|
6. |
Витрати на придбання активів |
1200000 |
|
|
|
7. |
Надходження від реаліз. активів |
|
|
|
=(7-6) |
8. |
Кэш-фло від інвестиційної діяльності |
1200000 |
0 |
0 |
|
9. |
Власний(акціонерн.) капітал |
1200000 |
|
|
|
10. |
Запозичення |
|
|
|
|
11. |
Виплата і погашення займів |
|
|
|
|
12. |
Виплата відсотків по займам |
|
|
|
|
13. |
Виплата девідентів |
|
|
|
=(10+11-14-3) |
14. |
Кэш-фло по фінансовій діяльності |
1200000 |
|
|
=16∙(Т-1) |
15. |
Баланс готівки по фінансовій діяльності на початок періоду
|
0 |
859500 |
892000 |
=(6+9+14+15) |
16. |
Баланс готівки по фінансовій діяльності на кінець періоду |
0 |
859500 |
1751500 |
Таблиця 8.15а. Баланс фінансових потоків організвції
№ |
Найменування статей |
1-й рік |
2-й рік |
3-й рік |
1. |
Надходження від продажу |
|
859500 |
1751500 |
2. |
Сумарні тікущі активи |
|
859500 |
1751500 |
3. |
Основні засоби |
1200000 |
1200000 |
1200000 |
4. |
Накопичена амортизація |
|
120000 |
240000 |
5. |
Залишкова вартість основних засобів |
1200000 |
1080000 |
960000 |
6. |
Сумарний актив |
1200000 |
1939500 |
2711500 |
7. |
Відстрочені податкові платежі |
|
25500 |
27500 |
8. |
Сумарні короткострокові забов’язан. |
|
25500 |
27500 |
9. |
Звичайні акції |
1200000 |
1200000 |
1200000 |
10. |
Нерозподілений прибуток |
|
714000 |
1484000 |
11. |
Сумарний власний капітал |
1200000 |
1914000 |
2864000 |
12. |
Сумарний пасив |
1200000 |
1939500 |
2711500 |