Остатки и обороты на корсчетах в цбр и банках-нерезидентах (резервы банков) и по трансакционным счетам в рублях и иностранной валюте

Группа, диапазоны по величине активов, млн. руб.	Число банков	Активы, млн. руб.	в процентах к активам		корсчета в % к расчет-ным счетам	Оборот в процентах к остатку		Оборот по корсчету в % к обороту по расчетным счетам
			кор-счета	расчет-ные счета		по корсчету	по расчетным счетам
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Все	1726	518.27	7.9	29.3	27.1	42.6	11.4	101.8
более 10,000	8	156.59	5.9	27.6	21.3	48.0	21.6	47.3
1,000 - 10,000	67	225.00	7.8	31.5	24.8	53.3	7.4	180.1
100 - 1,000	375	104.61	10.2	27.7	36.9	28.2	7.2	145.3
10 - 100	800	30.19	11.3	27.2	41.5	20.4	7.0	120.2
1 - 10	395	1.85	13.8	23.2	59.7	10.7	5.5	115.8
до 1	81	0.04	16.2	47.8	34.0	16.3	4.5	124.7

Примечание: рассчитано по данным оборотной ведомости за март 1998 года.

В российских условиях крупнейшие банки имели и специфические способы управления ликвидностью. Образование ФПГ и участие в капитале клиентов дает возможность непосредственно регулировать платежные решения клиентов, что значительно упрощает управление ликвидностью.

Таблица 2

Ликвидность в зависимости от величины активов банка на конец 1997 и 1998 гг.

Места по величине активов	1 Сбербанк	со 2 по 11	с 12 по 51	с 52 по 101	с 102 по 201	с 202 по 501	более 501	среднее
на 1.01.98
Активы (в млн. руб.)	171274	17860	4361	1053	446	163.9	23.4	413.8
Корсчета в % к активам	3.29	7.67	9.54	12.65	12.74	13.35	15.64	8.48
Корсчета в % к кредитам	16.25	17.25	23.23	35.72	30.47	34.98	40.96	23.46
Доля группы в активах банковской системы, %	24.5	25.6	25.0	7.5	6.4	7.0	4.0	100.0
на 1.01.99
Активы (в млн. руб.)	232787	29612	5437	1220	576.1	189.3	29.1	648.8
Корсчета в % к активам	5.42	6.69	10.58	16.89	19.85	22.95	22.91	10.18
Корсчета в % к кредитам	25.29	12.89	21.54	44.98	56.38	65.56	75.28	25.29
Доля группы в активах банковской системы, %	24.5	31.2	22.9	6.4	6.1	6.0	2.9	100.0

Эффект масштаба позволяет снизить потребность в капитале банков при тех же рисках по индивидуальным операциям. Диверсификация кредитов дает эффект не только за счет того, что вероятность ухудшения качества кредитов связана с противоположными экономическими событиями, страхуя общее качества портфеля от неблагоприятных изменений во внешней среде. Дополнительный эффект возникает за счет снижения вероятности превышения критического уровня доли просроченных кредитов в результате случайного стечения обстоятельств⁶⁹. С практической точки зрения следствием этой закономерности является то, что при одинаковом качестве управления кредитными рисками в крупном и мелком банке риск кредитования с точки зрения утраты банком финансовой устойчивости в мелком банке гораздо выше. Рациональная стратегия в таком случае предусматривает при прочих равных либо меньшую, чем в крупном банке долю кредитов в активах, либо даже сокращение кредитования мелким банком. В тех же условиях крупный банк может позволить себе менее ликвидную структуру активов, максимально используя имеющиеся в распоряжении банка резервы (см. табл. 2).

Дополнительное преимущество крупных банков состоит в том, что они могут себе позволить кредитовать предприятия на более длительные сроки. Такая возможность возникает как в результате того, что крупнейшие банки имеют доступ к сравнительно более долгосрочным ресурсам, таким как депозиты населения, кредиты нерезидентов и т.п., так и в результате эффекта масштаба, так как с увеличением операций банка растет сравнительно постоянный остаток средств. Этот остаток представляет собой основной источник средств для долгосрочных вложений. На конец 1998 года рост доли долгосрочных кредитов в портфеле банков по мере роста активов был достаточно выраженным (см. табл. 3).

Еще один фактор более высокой эффективности крупнейших банков связан с распределением клиентов. Этот фактор оказывается еще более значимым именно в российских условиях в силу специфики процесса протекания трансформационного спада. С началом реформ различные отрасли и даже целые регионы оказались в очень разном финансовом положении. В частности, из-за многократного разрыва внутренних и внешних цен наиболее рентабельными оказались экспортные операции. Банки, обслуживавшие экспортеров, кроме получения прямого доступа к валютным средствам, достаточно дефицитным на начальном этапе, особенно вследствие банкротства Внешэкономбанка СССР, получили и клиентов с небольшим кредитным риском, выгодно отличавшихся от предприятий, работавших на внутреннем рынке и столкнувшихся с кризисом сбыта и началом неплатежей контрагентов.

Таблица 3