56. Функции товарных бирж как формы организованного товарного рынка. Признаки классификации товарных бирж.

Изучению особенностей работы бирж, их структуры, состава органов управления помогает их классификация. Признаками классификации бирж являются:

1. Вид биржевого товара. По этому признаку выделяют товарные (товарно-сырьевые), фондовые и валютные биржи.

2. Принцип организации. Различают три вида бирж:

- публично-правовые (государственные биржи). Такие биржи распространены в Европе;

- частно-правовые (частные биржи). Такие биржи присущи США, Англии;

- смешанные (наибольшее распространение получили среди фондовых бирж).

3. Правовой статус биржи. Биржи регистрируются как акционерные общества или общества с ограниченной ответственностью.

4. Форма участия посетителей в торгах. По этому признаку различают биржи закрытые и открытые.

В торгах на закрытых биржах принимают участие их члены и лица, выполняющие роль биржевых посредников. Современные биржи за рубежом в основном являются закрытыми, так как биржевая торговля связана с высокими рисками и требует высокого профессионализма.

В торгах на открытых биржах кроме постоянных членов и биржевых посредников могут принимать участие и посетители. Степень открытости биржи непосредственно связана с торговой стратегией. Чаще всего открытость биржи используется в рекламных целях или для оживления торгов. К тому же открытость бирж можно объяснить неразвитостью биржевого механизма, позволяющего участвовать в торгах непрофессионалам. Совершенствование биржевой торговли приводит к более акрытому характеру деятельности, ориентирует на рост профессионализма, формирование деловых связей на основе взаимного доверия между торгующими сторонами.

5. Номенклатура товаров, являющихся объектом биржевого торга.

По этому признаку биржи подразделяются на:

- универсальные или биржи общего типа;

- специализированные биржи. Среди специализированных бирж можно выделить биржи широкого профиля и узкоспециализированные.

6. Место и роль бирж в международной торговле - принято делить биржи на национальные и международные.

7. Характер заключения сделок. По этому признаку выделяют биржи:

- реального товара;

- фьючерсные;

- опционные;

- смешанные.

Биржа реального товара характерна для начального этапа биржевой торговли. Ее отличительными чертами являются: регулярность возобновления торга; приуроченность торговли к определенному месту; подчиненность установленным правилам; торговля массовыми, однородными, сравниваемыми по качеству товарами.

На биржах реального товара совершение сделок осуществляется при отсутствии товара как такового на основе его описательной характеристики.

Самой существенной чертой биржи реального товара является обязательная поставка и получение товара после проведения торгов.

Расширение биржевой торговли привело к созданию бирж нового тип– фьючерсных. Их образование отражает превращение биржи реального товара в рынок прав на товар. Основными признаками фьючерсной торговли являются:

- фиктивный характер сделок;

- связь с рынком реального товара через страхование, а не через поставку товара;

- заранее строго определенная и унифицированная потребительная стоимость товара, согласованное количество которого отражается биржевом контракте, который становится объектом торговли и представляет собой право на товар;

- полная унификация условий поставки товара;

- обезличенность сделки и заменимость ее контрагентов, обеспечиваемая Расчетной палатой биржи.

Фьючерсная биржа представляет собой рынок цен соответствующих товаров и оказывает существенное влияние и на биржевые котировки, и на фактические цены конкретных сделок с реальным товаром (через хеджирование), и, в конечном счете, на конкурентоспособность фирмы.

Опционные биржи играют значительную роль в мировой экономике. Они используются для усиления страхования участников биржевой торговли так как дают возможность покупателям опционов ограничить возможны убытки при заключении биржевых сделок.

Эффективность функционирования товарных бирж определяется выполняемыми ими функциями. Основными из этих функций являются:

1. Обеспечение высокой концентрации спроса и предложения в едином месте. Это достигается путем привлечения к биржевым операциям возможно большего числа продавцов и покупателей оптовых партий товаров. Для обеспечения этой функции биржи, как правило, создаются в местах концентрации производства и потребления.

2. Регулирование оптового товарооборота на основе рыночных законов. Поскольку товарная биржа является инструментом рыночной экономики, важнейшей составной частью ее инфраструктуры, реализация оптовых партий товаров полностью опирается на законы рынка. Это позволяет упорядочить оптовый товарооборот, осуществить наиболее эффективные пути продвижения товаров от производителя к потребителю, минимизировать связанные с этим издержки.

3. Формирование новых хозяйственных связей.

4. Осуществление квалифицированного посредничества между продавцами и покупателями. Биржевое посредничество способствует ускорению товарных и денежных потоков, дальнейшему росту производства необходимой продукции, минимизации связанных с этим издержек.

5. Формирование рыночных цен, наиболее объективно отражающих складывающееся соотношение спроса и предложения на товары.

6. Сближение продавцов и покупателей в пространстве и времени.

7. Формирование условий для минимизации коммерческого и финансового риска. Биржа выступает гарантом исполнения заключенных на ней сделок, повышает надежность их исполнения. Кроме того, биржа выработала свой собственный механизм страхования ценового риска.

8. Обеспечение участников соответствующих товарных рынков наиболее ценной коммерческой информацией.

9. Борьба с проявлениями монополизма на товарном рынке. Осуществляется путем привлечения к биржевой торговле все большего количества продавцов и покупателей, обеспечения гласности и состязательности в процессе торгов.

Наряду с вышеперечисленными основными функциями, товарные биржи осуществляют и ряд вспомогательных функций, среди которых можно выделить:

- стандартизация качественных параметров тех или иных товаров;

- стандартизация биржевых контрактов на покупку-продажу товаров;

- осуществление арбитража между участниками биржевых сделок;

- оказание различных услуг клиентам;

- участие в формировании доходной части государственного и местного бюджетов.