- •Фгбоу впо «Воронежский государственный аграрный университет имени императора Петра I»
- •Организация финансов предприятия
- •Воронеж 2012
- •Оглавление
- •Глава 2. Собственный капитал и денежные фонды предприятия 101
- •Глава 3 Финансовое обеспечение текущей деятельности коммерческих организаций 122
- •Глава 4. Финансовое обеспечение инвестиционной деятельности предприятия (организации) 172
- •Глава 5. Финансовые взаимоотношения предприятий с финансово-кредитными институтами 216
- •Глава 6. Сводное финансовое прогнозирование и планирование на предприятии 226
- •Глава 7. Общая характеристика особенностей организации финансов предприятий
- •Введение
- •Раздел 2 [главы 4 (§4.3; 4.4), 7 (§7.1)];к.Э.Н. А.Л. Лавлинская –раздел 2[главы 3 (§3.2;3.3), 5, 7 (§7.2)], вопросыдля самоконтроля.
- •Раздел 1. Теоретические основы организации финансов предприятия Глава 1. Экономическое содержание и роль финансов в деятельности предприятия
- •Сущность и функции финансов предприятий
- •Роль финансов в деятельности предприятия
- •Капитал Куда инвестируется капитал?
- •1.3 Содержание и задачи финансовой работы на предприятии
- •Глава 2. Концепция организации финансов предприятия
- •Понятие и общие принципы организации финансов предприятия
- •Финансовый аспект приватизации и реструктуризации предприятий
- •Специфические принципы и общие черты организации финансов коммерческих предприятий
- •Механизм организации финансов на предприятии
- •Формирование саморегулирующейся системы финансов предприятия
- •Государственное регулирование финансовой деятельности предприятий
- •Глава 3. Организация финансовых и денежных потоков как концептуальная основа формирования саморегулирующейся системы финансов предприятия
- •Сущность и состав финансовых ресурсов и финансовых потоков на предприятии
- •Денежные потоки на предприятии и их взаимосвязь с финансовыми ресурсами
- •Роль финансового рынка в формировании финансовых и денежных потоков предприятия
- •Система финансового обеспечения деятельности предприятия
- •Система денежного обеспечения деятельности предприятия
- •Глава 4. Финансовое состояние предприятия – результат соблюдения принципов коммерческого расчета
- •Финансовое состояние, финансовая устойчивость и несостоятельность предприятия, их оценка
- •Банкротство несостоятельных предприятий. Финансовый аспект процедур, применяемых к несостоятельным предприятиям
- •Раздел 2. Содержание и механизм организации финансов предприятия Глава 1. Доходы и накопления предприятия
- •Доходы и финансовые результаты деятельности предприятий: экономическое понятие, классификация и сфера использования
- •Экономическое содержание прибыли предприятия
- •Формирование и планирование прибыли от реализации продукции, работ, услуг
- •Расходы предприятия: экономическое содержание, классификация, планирование, финансовые методы управления
- •Доходы от продаж: понятие, классификация, формирование, использование, планирование
- •Расчет и методы планирования прибыли от реализации продукции (работ, услуг)
- •Взаимосвязь выручки, расходов и прибыли от реализации продукции
- •Доходы и расходы, не связанные с обычной деятельностью предприятия
- •Модели формирования бухгалтерской прибыли, ее распределение, ис- пользование и планирование
- •Дивиденды в коммерческих организациях: виды и условия выплаты
- •Накопления предприятия: экономическое содержание и состав
- •Глава 2. Собственный капитал и денежные фонды предприятия
- •Собственный капитал: понятие, состав и функции
- •Характеристика капиталообразующей части собственного капитала
- •2.2.1 Уставный капитал: роль, формирование и механизм изменения
- •2.2.2. Образование и механизм изменения добавочного капитала
- •2.3. Денежные фонды предприятия и их влияние на собственный капитал
- •Характеристика капиталодополняющих денежных фондов
- •Капиталосберегающие денежные фонды предприятия
- •Капиталорегулирующие денежные фонды предприятия
- •2.4 Планирование собственного капитала и денежных фондов на предприятии
- •Глава 3 Финансовое обеспечение текущей деятельности коммерческих организаций
- •3.1 Экономическое содержание и основы организации оборотного капитала
- •3.1.2. Основы организации оборотного капитала предприятий
- •3.1.3 Показатели эффективности использования оборотного капитала
- •3.2 Оборотные активы предприятий
- •Собственный оборотный капитал: формирование, пополнение и методы расчета фактической суммы
- •Структура источников формирования оборотных активов и пути ее улучшения
- •Прогнозирование и планирование оборотного капитала
- •Оперативная работа на предприятии по организации оборотного капитала
- •Краткосрочное кредитование оборотных средств в системе финансового обеспечения текущей деятельности предприятия
- •3.5.2 Объекты краткосрочного кредитования: характеристика и планирование
- •3.5.3. Механизм банковского краткосрочного кредитования предприятий
- •Документальное сопровождение краткосрочного кредитования текущей деятельности предприятий
- •Глава 4 Финансовое обеспечение инвестиционной деятельности предприятия (организации)
- •4.1 Экономическое содержание инвестиций на предприятии и источников их финансового обеспечения
- •Экономическое содержание и классификация инвестиций на предприятиях
- •Основные средства как базисный объект реальных инвестиций предприятий
- •Прогнозирование и планирование инвестиций в основной капитал на предприятии
- •4.2.1 Роль инвестиционной финансовой политики предприятия
- •Механизм долгосрочного кредитования и финансирования капитальных вложений на предприятии
- •4.3.1 Долгосрочное банковское кредитование реальных инвестиций в основные активы
- •Лизинг как капиталосберегающая форма финансового обеспечения капитальных вложений
- •Финансовые инвестиции предприятий и корпораций
- •Глава 5. Финансовые взаимоотношения предприятий с финансово-кредитными институтами
- •Организация финансовых взаимоотношений предприятий с финансово- кредитными институтами как часть саморегулирующейся системы финансов предприятий
- •Общая характеристика финансовых взаимоотношений предприятий с государственными и муниципальными бюджетами
- •Взаимоотношения коммерческих организаций с внебюджетными фондами
- •5. 4 Взаимоотношения предприятий с коммерческими банками
- •5.5 Финансовый аспект взаимоотношений предприятийсо страховыми организациями
- •Глава 6 Сводное финансовое прогнозирование и планирование на предприятии
- •Содержание и цели финансового прогнозирования и планирования на предприятии
- •Система финансовых планов предприятий
- •Методы финансового прогнозирования и планирования на предприятиях
- •Глава 7 Общая характеристика особенностей финансов предприятий разных организационно-правовых форм хозяйствования и отраслей экономики
- •Особенности организации финансов предприятий различных организационно-правовых форм хозяйствования
- •Особенности организации финансов предприятий различных отраслей экономики
- •Библиографический список цитируемой литературы
Глава 2. Концепция организации финансов предприятия
Понятие и общие принципы организации финансов предприятия
В соответствии с ГК РФ предпринимательскую деятельность могут вести: физические лица без образования юридического лица и юридические лица.
Юридическое лицо, – основной вид хозяйствующих субъектов в РФ, - организация, имеющая в собственности, хозяйственном ведении или оперативном управлении обособлен- ное имущество и отвечающая им по своим обязательствам. Юридическими лицами могут быть коммерческие и некоммерческие организации (рис. 3).
Цель коммерческой организации – извлечение прибыли, а некоммерческой – дости- жение конкретной цели в области образования, спорта, охраны общественного порядка и др. сферах деятельности, направленных на получение социального эффекта. Юридические лица подлежат государственной регистрации в определенной организационно-правовой форме. Организационно-правовая форма определяет вещные права учредителей и участников по от- ношению к юридическому лицу, обязательственные права (по вкладам), меру ответственно- сти (при банкротстве), инвестиционную привлекательность (право на дивиденды) и т.д.
Кроме указанных на рис. 3 организационно-правовых форм в предпринимательстве участвуют горизонтально и вертикально интегрированные структуры: финансово- промышленные группы, холдинги и др. корпорации.
Формы предпринимательской деятельности существенно влияют на организацию фи- нансов предприятий. Некоторые особенности финансов обусловлены также сферами дея- тельности (материальной, оказанием услуг), отраслевой принадлежностью (промышлен- ность, сельское хозяйство, торговля, ЖКХ, транспорт и т.д.) и размерами (малый бизнес) и др. предприятий.
Финансовая деятельность всех предпринимательских структур определенным образом организована.
Термин «организация» в данном контексте используется в смысле упорядочения, сис- тематизации, устройства финансовой работы на предприятиях в соответствии с действую- щим законодательством и функциями децентрализованных финансов. Под организацией фи- нансов понимается упорядочение построения, взаимосвязей, взаимодействия и взаимовлия- ния отдельных звеньев общей системы финансовых взаимоотношений предприятия с целью повышения эффективности управления его денежными фондами и их использованием. Эко- номическое содержание организации финансов проявляется в функциях объекта финансово- го менеджмента. Основными из них являются формирование экономически обоснованного представления:
а) о рациональной/нерациональной структуре объекта управления – финансовых и де- нежных ресурсов, а также образованных из них активов (оборотных средств, инвестиций, ис- точников их формирования, собственного капитала и др.);
б) об эффективных взаимосвязях, взаимодействии и взаимовлиянии отдельных звень- ев финансовых отношений (интерференции изменения основных и оборотных активов, влиянии увеличения совокупного норматива собственных оборотных средств на механизм распределения прибыли, а последнего – на потребность в долгосрочных кредитах, платеже- способность, устойчивость и финансовую безопасность предприятия и т.д.);
в) о направлениях совершенствования состава и структуры капитала, а также его ре- инвестирования в обслуживание производственно-коммерческой деятельности предприятия как основе для формирования плановых пропорций финансовых и денежных потоков, их оценки и регулирования.
21
Хозяйствен- ные товарище- ства
Общества
Производст- венные кооперативы
Государственные и муниципальные унитарные предприятия
Потребитель- ский коопера- тив
Ассоциации
Объединение
Объединение лиц
Общественные и религиозные орга- низации
Союзы
капитала Объединение лиц и капитала
на праве хозяйственного ведения
Полное товари- щество
ООО
с/х артель
на праве оперативного управления
Учреждения (образовательные, медицинские)
АО (АОЗТ, АООТ)
Рис. 3. Схема организационно-правовых форм хозяйствования предприятий в РФ
Товарищество на вере
ОДО
коопхоз
Термин «организация» в данном контексте используется в смысле упорядочения, сис- тематизации, устройства финансовой работы на предприятиях в соответствии с действую- щим законодательством и функциями децентрализованных финансов. Под организацией фи- нансов понимается упорядочение построения, взаимосвязей, взаимодействия и взаимовлия- ния отдельных звеньев общей системы финансовых взаимоотношений предприятия с целью повышения эффективности управления его денежными фондами и их использованием. Эко- номическое содержание организации финансов проявляется в функциях объекта финансово- го менеджмента. Основными из них являются формирование экономически обоснованного представления:
а) о рациональной/нерациональной структуре объекта управления – финансовых и де- нежных ресурсов, а также образованных из них активов (оборотных средств, инвестиций, ис- точников их формирования, собственного капитала и др.);
б) об эффективных взаимосвязях, взаимодействии и взаимовлиянии отдельных звень- ев финансовых отношений (интерференции изменения основных и оборотных активов, влиянии увеличения совокупного норматива собственных оборотных средств на механизм распределения прибыли, а последнего – на потребность в долгосрочных кредитах, платеже- способность, устойчивость и финансовую безопасность предприятия и т.д.);
в) о направлениях совершенствования состава и структуры капитала, а также его ре- инвестирования в обслуживание производственно-коммерческой деятельности предприятия как основе для формирования плановых пропорций финансовых и денежных потоков, их оценки и регулирования.
Эффективная организация финансов коммерческих и некоммерческих формирований предполагает:
рационализацию состава и структуры финансовых ресурсов, а также четкую субор- динацию всех звеньев финансов предприятия;
финансовое прогнозирование и планирование (обеспечивающее материально - фи- нансовую сбалансированность на предприятии во всех сферах его деятельности и направ- ленное на решение стратегических и тактических задач);
оперативную финансовую работу по реализации финансовых планов предприятия (регулирование финансовых ресурсов);
контрольно-аналитическую финансовую работу с целью соблюдения принципов организации финансов, а в коммерческих организациях - также на повышение финансовой устойчивости и недопущение банкротства.
Поставленная цель достигается путем слаженного выполнения функций объекта (ор- ганизации финансов) и субъекта (финансистов) управления.
Рыночная экономика основывается на экономических отношениях, складывающихся под воздействием спроса и предложения. Необходимыми условиями для рыночной органи- зации финансов предприятий являются: открытость и многоукладность экономики, равно- правие всех товаропроизводителей, свободное ценообразование, мобильность производства, ограничение монополизма на рынке, развитый финансовый рынок и др.
В этих условиях рыночные отношения регулируются самостоятельно, практически без прямого вмешательства государства. Его регулирующее воздействие осуществляется не административно-командными методами, а через механизм исполнения законодательных ак- тов, организующих финансовую деятельность всех хозяйствующих структур
В настоящее время в РФ созданы основные базовые предпосылки, необходимые для рыночной организации финансов предприятий.
22
Среди них:
наличие необходимой нормативно-правовой базы и механизмов их практической реализации;
признание предпринимательского права рисковать ради извлечения прибыли;
создание надежной системы банковского и торгового кредита;
устойчивость российской валюты;
подготовка специалистов по финансовому менеджменту и другие.
Развитие рыночного экономического механизма требует постоянного совершенство- вания организации финансов предприятий.
Финансы коммерческих и некоммерческих структур в рыночных условиях имеют одинаковые общие принципы организации:
плановость и системность (сочетание и взаимоувязка финансовой стратегии и тактики по всем звеньям финансов предприятий при реализации финансовых планов);
целевая направленность (сбалансированность материальных потребностей и финансо- вых ресурсов с целью повышения эффективности использования последних);
диверсификация финансовых ресурсов предприятий (для снижения финансовых рис- ков и обеспечения финансовой устойчивости);
стратегическая ориентированность в соответствии с «миссией» и задачами предпри- ятия.
Соблюдение этих принципов позволяет максимально эффективно реализовать все функции финансов предприятий.
Вместе с тем организация финансов коммерческих предприятий и некоммерческих учреждений существенно различается и строится на специфических признаках. Причина со- стоит в разных методах организации децентрализованных финансов: коммерческом расчете или программно-целевом (ранее использовался термин – «сметном») финансировании.