Основні поняття та терміни:

Політика операції на відкритому ринку - інструмент монетарної політики, дія якого полягає в тому, що центральний банк купує або продає цінні папери і в такий спосіб збільшує або зменшує резерви комерційних банків, що, відповідно, впливає на пропозицію грошей в обороті.

Політика обов'язкових резервів - інструмент монетарної політики, що впливає на пропозицію грошей в обороті. Дія його полягає в тому, що центральний банк визначає, яку частину залучених ресурсів комерційні банки повинні зберігати в грошовій формі на кореспондентському рахунку в центральному банку і не використовувати для активних операцій. Для цього центральний банк установлює норматив обов'язкових резервів як процент до загальної суми залучених коштів комерційним б

Політика рефінансування комерційних банків - інструмент монетарної політики, який використовується у поєднанні з процентною політикою.

Змінюючи умови кредитування комерційних банків, центральний банк впливає на зміну резервів цих банків, а отже, і на пропозицію грошей.

Процентна політика - інструмент монетарної політики, дія якого полягає в тому, що центральний банк, змінюючи рівень облікової ставки впливає на попит комерційних банків на позички, які він надає комерційним банкам у порядку їх рефінансування, а отже, і на їх резерви та пропозицію грошей в обороті.

Рівень монетизації економіки - характеризує рівень забезпеченості економіки грошима і визначається як відношення грошової маси (МЗ), що є в обороті на кінець року, до річного номінального обсягу ВВП.

Стратегічні цілі монетарної політики - ключові цілі загальноекономічної політики держави, тобто це сприяння економічному зростанню, зростанню зайнятості, стабілізації цін.

Тактичні цілі монетарної політики - зміни грошової бази та процента за кредитами рефінансування в напрям, що забезпечує досягнення проміжних цілей.

Тести та питання для визначення рівня підготовленості студентів:

ТЕСТИ:

1. Визначити складові економічної політики держави:

а) кон'юнктурна політика;

б) демофографічна політика;

в) дефляційна політика.

2. Визначити цілі грошово-кредитної політики:

а) тактичні;

б) експансійні;

в) соціальні.

3. Вказати, що відносять до інструментів грошово-кредитної політики:

а) рестрикційну політику;

б) політику конкуренції;

в) політику відкритого ринку.

4. Вказати, які операції на відкритому ринку буде здійснювати НБУ в рамках проведення експансійної політики:

а) купувати цінні папери;

б) продавати цінні папери;

в) емітувати цінні папери.

5. Пояснити, що необхідно зробити для зменшення грошової маси в обігу:

а) підвищити норму обов'язкового резервування;

б) знизити облікову ставку;

в) стабілізувати ціни.

6. Визначити завдання, які держава ставить перед грошовою системою країни:

а) забезпечити економічну незалежність держави;

б) забезпечити бездефіцитність державного бюджету;

в) мінімізувати витрати обігу всієї маси грошей;

г) забезпечити кредитними ресурсами комерційні банки;

д) не допустити знецінення грошової одиниці;

є) забезпечити своєчасне надходження коштів до державного бюджету;

ж) забезпечити оперативність у розширенні чи скорочені грошової маси в обігу залежно від потреб економіки;

з) забезпечити ліквідність та прибутковість комерційних банків.

7. Сучасні грошові системи - це:

а) системи паперово-грошового обігу;

б) саморегульовані;

в) системи кредитного обігу;

г) системи металевого обігу.

8. Грошово-кредитна політика - це:

а) система державного регулювання та контролю в банківській та фінансовій сфері з метою стабілізації грошового обороту;

б) сукупність заходів центрального банку, що спрямовані на забезпечення стабільності грошей;

в) система заходів уряду щодо регулювання грошового обороту в країні;

г) сукупність заходів щодо регулювання валютного ринку;

д) сукупність заходів держави, спрямованих на забезпечення рівномірного розвитку економіки.

9. Інструменти грошово-кредитної політики - це :

а) обов'язкове резервування коштів комерційного банку;

б) регулювання процентних ставок комерційних банків;

в) процентна політика;

г) податкова політика;

д) рефінансування комерційних банків;

є) операції на відкритому ринку.

10. Складовими грошової системи держави є:

а) назва грошової одиниці;

б) банківські та фінансові інституції, які функціонують у державі;

в) масштаб цін;

г) регламентація готівкового та безготівкового грошового обороту;

д) податки;

є) законні платіжні засоби;

є) інститути, які регулюють грошовий оборот;

ж) механізми, які регулюють фінансові потоки грошової системи.

11. Стратегічними цілями грошово-кредитної політики НБУ є:

а) зростання виробництва;

б) структурна перебудова економіки;

в) зростання інвестицій у державі;

г) зростання зайнятості;

д) стабілізація цін;

є) зростання грошових доходів у державі;

ж) зростання ринкової кон'юнктури.

12. Проміжними цілями грошово-кредитної політики НБУ є:

а) стабілізація платіжного обороту;

б) пожвавлення ринкової кон'юнктури;

в) стабілізація грошового ринку;

г) стримування інфляційних процесів;

д) стримування ринкової кон'юнктури;

є) пожвавлення інвестиційної активності;

є) стабілізація цін;

ж) зростання маси грошей в обороті.

13. Тактичними цілями грошово-кредитної політики НБУ є:

а) зростання інвестиційної активності суб'єктів господарювання;

б) зростання рівня процентних ставок;

в) зменшення грошової маси в обороті;

г) зростання грошових доходів населення;

д) зниження рівня цін;

е) зниження рівня процентних ставок;

є) збільшення грошової маси в обороті;

ж) зменшення грошової бази;

з) збільшення обсягів рефінансування комерційних банків;

і) зростання грошової бази.

14. Вказати, що відбувається, якщо НБУ продає державні цінні папери:

а) зростають обсяги рефінансування комерційних банків;

б) зменшуються резерви комерційних банків;

в) збільшуються резерви комерційних банків;

г) зменшуються обов'язкові резерви комерційних банків;

д) зростає обсяг грошової бази;

є) збільшується державна заборгованість;

ж) зменшується грошова маса в обороті.

15. Основними об'єктами монетарного регулювання є:

а) пропозиція грошей;

б) норма обов'язкових резервів;

в) процентна ставка;

г) валютний курс;

д) резерви комерційних банків;

є) грошово-кредитний мультиплікатор;

ж) рівень інфляції.

16. Вказати, хто визначає норму обов'язкових резервів:

а) комерційний банк;

б) центральний банк;

в) асоціація комерційних банків;

г) центральний банк спільно з комерційними банками.

17. Визначити основні завдання монетарної політики:

а) підтримання вартості грошей на відносно стабільному рівні;

б) мобілізація коштів для фінансування соціально-економічних програм;

в) забезпечення потреб економіки в грошах;

г) забезпечення ліквідності комерційних банків.

ПИТАННЯ ДЛЯ ОБГОВОРЕННЯ:

1. Вказати, в межах якої зі складових економічної політики здійснюється державне регулювання грошового обороту.

2. Назвати та охарактеризувати основні типи грошово-кредитної політики. Вказати, хто здійснює реалізацію грошово-кредитної політики в Україні.

3. Визначити цілі та інструменти грошово-кредитної політики.

4. Пояснити зміст поняття монетизації бюджетного дефіциту. Вказати існуючі способи монетизації бюджетного дефіциту.

5. Дати визначення монетизації ВВП.

6. Вказати, що є спільного і відмінного між грошово-кредитною політикою і фіскально-бюджетною політикою з погляду їх впливу на розвиток економіки.

7. Охарактеризувати основні цілі грошово-кредитної політики.

8. Пояснити, з якою метою застосовується рестрикційна грошово-кредитна політика.

9. Вказати, за допомогою яких інструментів реалізується політика дорогих грошей.

10. Охарактеризувати інструменти грошово-кредитної політики.

11. Вказати, які інструменти грошово-кредитного регулювання вважаються найефективнішими і чому.

12. Пояснити, як розраховується показник монетизації ВВП, розкрити його економічне значення.