- •Тюменский государственный университет Международный институт финансов, управления и бизнеса
- •Учебное пособие
- •2007 Г.
- •Раздел I Концептуальная модель функционирования и развития системы международного бизнеса
- •Тема 1. Сущность, этапы развития, цели, виды и внешняя среда международного бизнеса. Основные вопросы темы
- •1. Сущность и этапы развития международного бизнеса
- •2. Основные теории международной торговли и международного инвестирования.
- •Cхема 1 Эволюция теории международной торговли и инвестиций
- •Теория абсолютного преимущества
- •Тема 2. Особенности международной конкуренции
- •2. Конкурентоспособность, конкурентные преимущества, конкурентные стратегии фирмы.
- •2.3. Постоянная инновационная деятельность – источник долгосрочной конкурентоспособности фирмы.
- •3.Теория международной конкуренции м. Портера.
- •3.1. Применение концепции конкурентных сил и конкурентоспособности фирмы к сфере международного бизнеса
- •3.2. Детерминанты конкурентного преимущества стран и регионов.
- •Ромб конкурентных преимуществ стран м. Портера
- •Факторы локальных конкурентных преимуществ
- •1). Здравоохранение
- •2). Создание и передача новых знаний
- •3). Информационные технологии.
- •4). Объединения товаропроизводителей и бизнесменов.
- •5). Администрация Тюменской области
- •2. Вертикаль заготовки и переработки леса и дерева
- •3. Оборудование для лесопилен и деревообработки.
- •Тема 3. Общая характеристика международного предпринимательства.
- •4. Субъекты, организационные формы и схемы международного предпринимательства.
- •6. Основные факторы, воздействующие на развитие современной среды международного предпринимательства.
- •7 .Изменение места и роли предпринимательства в национальной и мировой экономике под воздействием международной конкуренции.
- •7.1. Превращение малого бизнеса в инновационную силу, обеспечивающую экономический рост национальных экономик.
- •7.2. Формирование единой инновационной предпринимательской экономики, основанной на дополнительности малого, среднего и крупного бизнеса.
- •7.3.Развитие крупных корпораций в качестве компаний предпринимательского типа.
- •Основные характеристики постиндустриального общества
- •Оценка состояния функционирующего постиндустриального общества
- •8.Основные качественные изменения в международной конкуренции под воздействием распространения предпринимательского способа ведения бизнеса
- •Раздел 2. Методы, средства и способы ведения международного бизнеса
- •Тема 4.Выбор стран, рынков и способа интернационализации фирмой своего бизнеса
- •2. Некоторые инструменты, используемые для сравнения стран:
- •2.1. Показатели оценки общехозяйственной и рыночной конъюнктуры.
- •3.4. Матрица "привлекательность страны — конкурентоспособность компании"
- •Основная рекомендуемая литература
- •Тема 5. Выбор иностранных партнеров и оценка поведения конкурентов.
- •1. Принципы выбора и способы поиска партнера(контрагента).
- •2.Источники информации и способы оценки надежности потенциального иностранного партнера.
- •2.1. Основные источники информации о фирмах
- •2.2. Схемы оценки надежности потенциального иностранного партнера.
- •3. Организация работы по изучению партнеров (контрагентов).
- •3.1. Составление досье фирмы
- •3.2. Изучение систем особенностей учета и отчетности, применяемых партнерами.
- •3.3. Основные приемы изучения отчетности и показатели оценки экономической эффективности, финансового положения и конкурентоспособности фирмы-партнера.
- •4. Изучение международных конкурентов и предугадывание их поведения.
- •Тема 6. Международные контракты, базисные условия поставок, расчеты и гарантии, таможенные режимы.
- •1. Основные виды международных контрактов
- •1.2.Договор международной мены(бартера)
- •1.3. Международный подрядный контракт.
- •1.4. Договор международной аренды и лизинга
- •2. Базисные условия поставок
- •1. Группа е — Отправление
- •3. Цены в международных контрактах купли-продажи
- •4. Способы платежа и методы расчетов в международной торговле.
- •Экспортер
- •4.1.Сопоставление методов расчетов: некоторые выводы
- •5.Виды внешнеторговой документации
- •6. Поручительства и гарантии в международной торговле
- •6.2.Таможенные процедуры
- •6.2.1.Таможенные режимы.
- •6.2.2. Таможенная оценка и оформление товара.
- •Тема 7. Валютно-финансовая среда и источники финансирования международного бизнеса.
- •1.Особенности функционирования современной валютной системы.
- •Основные способы установления валютного курса:
- •В. Международный банк расчетов в Базеле оказывает помощь и содействие Центральным банкам различных государств.
- •2. Виды валютного риска и методы их хеджирования.
- •3. Особенности современного мирового рынка ссудных капиталов
- •4. Внутренние и внешние источники краткосрочного финансирования международной фирмы.
- •5.Долгосрочное финансирование международной фирмы.
- •Тема 8. Международная торговля товарами, услугами и контрактные модели ведения международного бизнеса.
- •1.Современные формы и методы международной торговли.
- •1.2. Международные посреднические операции и виды международных посредников.
- •1.3. Формы международной торговли.
- •1.3.1. Торговля сырьевыми товарами
- •1.3.2. Торговля продовольственными товарами и товарами широкого потребления.
- •1.3.3. Торговля готовой продукцией.
- •1.3.4. Торговля изделиями в разобранном виде, прогрессивная сборка.
- •1.3.5. Торговля комплектным оборудованием.
- •1.3.6. Торговля инженерно-консультационными услугами.
- •1.3.7. Торговля результатами(объектами) интеллектуальной собственности.
- •1.4. Методы международной торговли
- •1.4.2. Международные торги
- •1.4.3. Международная встречная торговля.
- •1.4.4. Кооперация при сбыте товаров
- •1.5.Нетрадиционные методы финансирования международной торговли.
- •1.5.4. Форфейтинговые операции
- •2. Контрактные модели ведения международного бизнеса.
- •2.1. Лицензионные соглашения.
- •2.2. Франчайзинг
- •2.3. Соглашение на производство продукции
- •2.4. Управленческий контракт
- •2.5. Контракт «под ключ».
- •2.6. Основные виды коллективных контрактов.
- •Основная литература
- •Тема 9 . Инвестиционные модели интернационализации бизнеса.
- •1.Факторы, влияющие на выбор способа прямого зарубежного инвестирования.
- •2. Основные мотивы выбора между созданием нового предприятия и приобретением существующего предприятия за рубежом.
- •3. Проектное финансирование зарубежных прямых инвестиций.
- •Сопоставление проектного и корпоративного финансирования Таблица 2
- •6. Финансирование успешных новых компаний в различных странах международными фондами прямых инвестиций.
- •7.2. Два основных пути коммерциализации результатов ниокр
- •8. Глобализация в инновационной сфере и зарубежное инвестирование ниокр.
- •9.1. Свободные экономические зоны
- •9.2. Оффшорный бизнес, оффшорные зоны и оффшорные компании.
- •Основная литература
3.4. Матрица "привлекательность страны — конкурентоспособность компании"
Успешная реализация преимуществ(возможностей) и нейтрализация рисков в процессе интернационализации компанией своего бизнеса зависит от того, в какой мере она сумеет выбрать принимающие страны по критерию соответствия условий и требований каждой страны своей конкурентоспособности. Матрица "привлекательность страны — конкурентоспособность компании" показывает степень соответствия требований страны конкурентоспособности компании, насколько продукция компании соответствует потребностям страны. (Схема1).
Схема 1
-
Высокая
Новые инвестиции;
рост активности
Попытки занять господствующее положение на рынке; изъятие капиталовложений. Создание совместного предприятия
Средняя
Селективный подход
Низкая
Селективный подход
Репатриация всей наличности; изъятие капиталовложений. Объединение с другими фирмами; продажа лицензий
Высокая
Средняя
Низкая
Схема 1 иллюстрирует матрицу "привлекательность страны — конкурентоспособность компании", построенную с целью определения перспектив расширения компанией своего бизнеса до нанесения на диаграмму положения стран. Хотя в этой матрице характеристики конкретных стран не обозначены, однако она показывает, что следует делать компании в той или иной стране в зависимости от ее попадания в тот или иной квадрант матрицы. Компании следует сосредоточить усилия в странах, которые окажутся в левом верхнем углу матрицы, и постараться увеличить в них инвестиции. Здесь привлекательность стран является наивысшей, а компания располагает наивысшей конкурентоспособностью, если решит использовать открывающиеся перед нею возможности. Привлекательность стран, попадающих в верхний правый угол, также высока, но конкурентоспособность компании в них невысока, возможно, по причине неправильно выбранного вида продукции. Если это не сопряжено с чересчур высокими издержками, компания может попытаться занять доминирующее положение на рынке, восстановив свою конкурентоспособность. В противном случае остается либо изъять капиталовложения, т.е. произвести дивестиции (divestment), либо усилить позиции путем создания совместного предприятия с другой фирмой, активы которой дополнят активы вашей компании. Как правило, не следует заниматься инвестиционной деятельностью в странах, попавших в правый нижний угол; наоборот, следует попытаться изъять оттуда капиталовложения, репатриируя всю наличность, которую удастся здесь получить, не заменяя устаревшего оборудования. Отдельные возможности сохраняются за лицензированием, поскольку оно может приносить определенный доход, но избавляет от необходимости инвестирования. В других секторах матрицы компании следует избрать селективный подход и анализировать каждую ситуацию отдельно, чтобы принять правильное решение о направлении дальнейших действий. Эти сегменты являются пограничными по отношению к позитивной или негативной оценке, и каждый требует конкретной оценки.
Данную матрицу можно использовать для выявления преимуществ компании по конкретному виду продукции от страны к стране. Это можно пояснить на примере компании "Форд" применительно к сектору тракторов.
По вертикальной оси, отражающей привлекательность, страны ранжированы сверху вниз по признаку привлекательности в них сбыта или производства тракторов; по другой оси ранжированы конкурентные позиции компании в данной области от страны к стране. Метод ранжирования аналогичен методу построения матрицы "возможности—риск". Шкала привлекательности включает такие переменные как: емкость рынка; потенциал его роста; степень контроля над ним; уровень бюрократизма в стране; наличие или отсутствие требований обязательного экспорта готовой продукции и применения местных комплектующих изделий наряду с фирменными; уровень инфляции; состояние торгового баланса и политическая стабильность. Шкала конкурентоспособности компании в стране учитывает: принадлежащую ей долю рынка; перспективы удержания этой доли; соответствие выпускаемой продукции потребностям страны; абсолютная прибыль на единицу продукции; прибыль в процентах к издержкам производства; качество распределительной сети автомобилей марки "Форд"; приемлемость для страны фордовской программы продвижения товаров на рынки в сравнении с конкурентами.
3. Методы и процедуры исследования международных рынков
Как мы уже знаем, главными ориентирами для фирмы, осуществляющей интернационализацию своего бизнеса является использование преимуществ(возможностей) и минимизация рисков, возникающих в процессе интернационализации. Поэтому, указанные ориентиры определяют для фирм ведущих международный бизнес(или собирающихся его вести) рамки исследования международных рынков. Это находит свое выражение в структуре данного типа исследований, состоящего из двух частей:
- исследование рынка;
- изучение собственного потенциала предприятия в сравнении с требованиями рынка и потенциалом имеющихся конкурентов.
Первая часть включает две группы вопросов:
1) изучение и анализ условий рынка;
2) изучение субъектов, форм и методов торговли.
В первую группу входят: изучение общих условий; анализ спроса; анализ предложения; анализ требований потребителей к товару; анализ перспектив развития рынка.
Вторая группа вопросов включает: анализ и оценку деятельности фирм-поставщиков; изучение и оценку фирм-конкурентов; изучение фирм покупателей интересующего товара; изучение коммерческой практики; изучение транспортных условий; изучение торгово-политических условий.
Вторая часть- исследование потенциальных возможностей собственного предприятия предусматривает: анализ результатов хозяйственной деятельности; анализ конкурентоспособности продукции; анализ конкурентоспособности предприятия; оценку конкурентных возможностей (преимуществ) предприятия.
Исследование международных рынков опирается на стройную систему сбора и обработки рыночной информации.(Слайд 3, Раздел: Конкретные ситуации и дополнительные материалы Темы 4).
Методы исследования международного рынка аналогичны тем, ко торые используются для внутреннего рынка: кабинетные (лабораторные), полевые исследования или их сочетание .
Кабинетное изучение (иногда именуемое вторичным или библиографическим изучением) включает в себя сбор и изучение имеющихся (обычно опубликованных) данных, относящихся к предмету изучения.
Полевое исследование (известное как первичное или оригинальное исследование) включает в себя получение данных от информаторов с помощью интервью, анкетных опросов и т.д. Этот метод сбора информации во много раз дороже, чем простой анализ опубликованных материалов.
Порядок проведения работ по изучению международных рынков с использованием кабинетных и полевых методов представлен на Схеме 2.
Схема 2
Порядок изучения международных рынков
1. |
Исследование доступности рынка (кабинетное изучение в своей стране) |
2. |
Исследование прибыльности (кабинетное изучение в своей стране) |
3. |
Изучение объема(емкости) рынка (кабинетное изучение в своей стране) |
4. |
Кабинетные исследований в ограниченном числе стран, дополняющие исследования предыдущих этапов |
5. |
Предварительные специализированные исследования по одному-двум вопросам ( непосредственное –полевое изучение зарубежного рынка) |
6. |
Начальное непосредственное(полевое) изучение зарубежного рынка |
7. |
Основное непосредственное (полевое) изучение зарубежного рынка |
|
План маркетинга |
Проникновение на рынок |
Этот порядок основан на:
- относительно недорогом кабинетном исследовании (большинство данных может быть получено в своей стране);
- первоначальном охвате всех потенциальных рынков;
- исключении в нисходящей последовательности наименее подходящих рынков;
-размещении оставшихся рынков по степени их предпочтения;
- проведении дорогостоящего полевого исследования непосредственно на приоритетных рынках для принятия решения о выходе на один или несколько рынков.
Критериями предварительного сужения поля поиска служат: доступность, прибыльность, емкость рынка.
На первом шаге (блок 1) — при кабинетных исследованиях в своей стране— следует: составить перечень всех потенциально привлекательных рынков; расположить рынки в порядке предположительного убывающей привлекательности; представить против этих рынков сведения о степени доступности с точки зрения тарифных, нетарифных барьеров и других ограничений. Эта информация может быть получена в соответствующем правительственном органе. Первоначальная стадия изучения позволит полностью отказаться от ряда рынков, с точки зрения целесообразности организации местного производства, сборки готовых изделий или продажи лицензий.
Для сопоставления по уровню прибыли следует сравнить цены на рынке (блок 2) со стоимостью товара с учетом всех издержек. Детали, касающиеся цен на рынке, могут быть неизвестны, но их обычно можно получить с помощью переписки. Что касается ряда товаров, в том числе некоторых промышленных, получить информацию о ценах на них бывает затруднительно. В этом случае желательно отложить рассмотрение вопроса о ценах до тех пор, пока не будет определена емкость рынка (а это позволит сократить список рынков, которые надлежит рассмотреть).
При рассмотрении емкости рынка (блок 3) следует иметь в виду, что определить размеры или емкость рынка можно весьма приближенно. В отношении потребительских товаров можно взять за основу численность населения, размер доходов на душу населения, уровень расходов на интересующие товары и т.д. Обычно статистика содержит и данные о группах товаров промышленного назначения (изделия из металлов, цемент и т.д.).
Для многих промышленных товаров, однако, даже приблизительно оценка емкости рынка представляет серьезную проблему. Здесь должна быть проявлена определенная изобретательность, чтобы подойти к оценке емкости рынка, либо прибегнуть к помощи специалистов.
Кабинетное изучение в пределах своей страны в ряде случаев дополняется проведением дополнительных кабинетных исследований в ограниченном числе стран при условии, что они проводятся до дорогостоящих полевых исследований (блок 4).
Если возникает потребность в дополнительных специализированных исследованиях по одному-двум вопросам, которые важны для принятия решения о выходе на рынок, то в этом случае целесообразно обратиться к отдельным специалистам или организациям , которые выполняют такого вида исследования за соответствующую плату(блок 5).
По тем же причинам, о которых было сказано выше, может быть принято решение о начале реализации ограниченной программы полевых исследований (блок 6)непосредственно на интересующем фирму рынке. Такое решение, как правило, касается только уже определенных приоритетных рынков.
Основная программа полевого исследования рынка (блок 7) осуществляется только на ограниченном числе рынков, где можно ожидать наилучших результатов. Такое изучение может привести к выводу, что другие рынки следует отклонить, однако это решение следует принимать тогда, когда есть уверенность, что получена вся необходимая информация для подготовки плана маркетинга.
Особенности кабинетных исследований мирового рынка связаны, прежде всего ,с трудностями доступа к необходимой информации. Поэтому очень важно минимизировать эти трудности путем:
- изучения всей информации, имеющейся в распоряжении компании и ее персонала;
- приобретения каталогов конкурентов (которые часто содержат не только описание продукта, но и сведения о рынке);
- ознакомления со специальными библиотеками. (Например, две главные библиотеки в Великобритании особенно могут быть полезны для исследователя международного рынка: библиотека Департамента промышленной статистики и рыночной информации и Городская деловая библиотека);
- получения консультаций в Министерстве торговли и в соответствующих иностранных посольствах. (Например, полезной может оказаться библиотека при посольстве США, а также торговое представительство США, которое публикует полезные обзоры рынков и т.д.);
- установления контактов с международными организациями, такими, как Организация Объединенных Наций, Всемирная торговая организация которые публикует статистические данные, полученные из других источников;
- получения сведений от соответствующих информационных банков, исследовательских организаций и т.д.;
- постоянного изучения различных путеводителей, справочников и тому подобных публикаций, которые не содержат информации о рынках, однако могут указать на другие источники информации или перечень организаций, где можно получить требуемые сведения.;
- использования поисковых систем в ИНТЕРНЕТ.
Трудности проведения полевых исследований в зарубежных странах связаны в большинстве случаев с языковыми, социальными, культурными и другими особенностями стран.
Немаловажное значение для фирмы, собирающейся осуществлять исследование международных рынков, является ответ на вопрос: проводить изучение рынка собственными силами или поручит эту работу исследовательскому агентству.(Слайд 4, Раздел: Дополнительные материалы Темы 4 Учебно-практического издания).
4.Процедуры и методы выбора зарубежного рынка
Процедура выбора фирмой зарубежного рынка для экспорта своей продукции по сути своей сочетает три ключевых момента: сегментирование рынка, выбор целевых сегментов и позиционирование товаров на рынке.
Как известно, объектами сегментации являются потребители, которые, будучи выделенными определенным образом и обладая определенными общими признаками, составляют сегмент рынка. При выходе на внешние рынки компания, решая проблемы сегментации, должна учесть, прежде всего, ценности, стиль и образ жизни различных групп потребителей в различных странах. Для решения этой задачи целесообразно использовать метод VALS(Values and Lifestyle), учитывающий ценности и стили жизни , при выделении различных групп потребителей. ( Слайд 5, Раздел: Дополнительные материалы Темы 4 Учебно-практического издания).
В маркетинге порядок проведения сегментирования рынка и выбора целевых сегментов известен как метод «семишаговой сегментации» .(Слайд 6, Раздел: Дополнительные материалы Темы 4 Учебно-практического издания).
Комплексно процедуру выбора фирмой зарубежного рынка для экспорта своей продукции можно представить в виде четырехступенчатой модели выбора рынка.( Схема 3). Схема 3
ШАГ 1 |
Процедура включения |
Процедура выбора |
Критерии исключения: Экономический; Политический; Географический; Культурный; Технологический; Иностранная политика |
Критерии выбора: Для конкретных компаний/товаров свои критерии |
ШАГ 2 |
Макросегментация |
Сегментация по отраслям промышленности и другим (сходным) секторам экономики ( для определения примерного размера рынка) |
ШАГ 3 |
Определение сегмента рынка |
| |||
Критерии
Период |
Потенциал рынка |
Спрос на рынке |
Требования к компании | ||
Прошлое и настоящее время |
1 метод |
2 метод |
3 метод | ||
Перспектива (будущее) |
4 метод |
5 метод |
6 метод |
ШАГ 4 |
Сегментация рынка как основа для выхода на рынок (с точки зрения продавцов) |
-
Рынок экспорта
Для исключения менее привлекательных рынков (ШАГ 1 Схемы 3) среди прочих могут использоваться следующие факторы:
- экономические факторы (например, слишком низкий уровень доходов населения, отсутствие твердой валюты);
- политический климат (нестабильная политическая ситуация, риск национализации и экспроприации);
- географические факторы (очень большая отдаленность от страны, неподходящие условия местности и климата);
- культурная среда (языковый барьер и проблемы религии, низкий уровень культуры и образования);
- технологические факторы (слишком низкий технологический уровень и отсутствие технического мастерства);
- иностранная торговая политика (слишком высокие таможенные барьеры и много различных запретов на ввоз). В свою очередь для определения привлекательных рынков следует обратить внимание на факторы привлекательности рынков.(Слайд 7, Раздел: Дополнительные материалы Темы 4 Учебно-практического издания).
Для определения размера рынка ( ШАГ 2 Схемы 3) необходима макросегментация, т.е. разделение его по отраслям экономики промышленности, промышленным группам товаров, подгруппам товаров и т. д. По возможности макросегментация должна быть согласована с экспортной и импортной статистикой.
ШАГ 3 в модели выбора рынка (Схема 3) включает в себя различные типы анализа рынка, выбранного в ШАГЕ 1. Этот анализ способен показать, что некоторые из ранее выбранных рынков не пригодны для компании по ряду причин, а именно, рынок недостаточно велик, динамика роста рынка низка, либо отрицательна, слишком сильная конкуренция на рынке или имеется много скрытых барьеров для выхода на рынок. При выполнении анализа приходится учитывать: потенциал рынка, спрос рынка и способность (возможности) компании.
Потенциал рынка определяется как всеобщий рынок, включающий существующие рынки (используемые) и возможные рынки (не используемые) для конкретного товара.
Спрос на рынке характеризуется объемом продаж всех конкурирующих компаний на рынке по конкретному товару.
Возможности компании рассматриваются в данном случае как эквивалент объема продаж конкретного товара отдельной компании на рынке.
В понятие "потенциал рынка", "спрос на рынке" и "способности компании" включены временные категории, такие как прошлое; текущий момент и перспектива. В результате -рынок состоит из шести видов различных объемов:
- текущий потенциал рынка;
-текущий спрос на рынке;
- текущий спрос на товары компании;
- перспектива потенциала рынка;
- перспектива спроса рынка;
-перспективы спроса компании, т.е. спроса, который способна в будущем удовлетворить компания.
Для того, чтобы измерить соответствующий объем необходимо воспользоваться специальными методами измерения.
При измерении текущего потенциала и текущего спроса рынка может быть использован анализ различных типов торговых статистик по данным страны.
Во многих случаях для измерения текущей способности компании имеются расчетные счета и необходимая информация о результатах ее деятельности(баланс компании, отчет и прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств).
Для определения перспективного потенциала и перспективы спроса на рынке компании могут использовать несколько методов, такие как: серия временных оценок, управляющих индикаторов, статистические оценки спроса, метод аналогий, экспертное суждение. (Слайд 8, Раздел: Дополнительные материалы Темы 4 Учебно-практического издания). Указанные методы различаются по своим подходам в соответствии с задачами, видом товара, доступности и надежности предпосылок.
Для оценки перспектив спроса компании определяется различная степень влияния на них: факторов страны(различных торговых препятствий: таможенный тариф, квоты, количественные импортные ограничения, нетарифные барьеры, импортные пошлины всех видов, ограничения относительно размера товара, объема, внешнего вида, упаковки, маркирования (стандарты) и конкуренции на изучаемом рынке) и факторов спроса. Влияние факторов страны и факторов спроса можно определить с помощью моделей М. Портера: «пяти конкурентных сил» и «национального ромба», применяя различные методы определения емкости рынка.( Слайд 9, Раздел: Дополнительные материалы Темы 4 Учебно-практического издания)
На завершающем шаге(ШАГ 4) — сегментация рынка означает разделение рынка на определенные группы продавцов, т.е. разделение на сегменты, которые могут обслуживаться определенными группами продавцов, использующих определенные комплексы маркетинга(системы: товар, стимулирование, цена, каналы распределения). Как известно, тот или иной привлекательный рынок (или его сегмент) реально доступен фирме благодаря соответствующим ему вариантам комплекса маркетинга. Следовательно, такая сегментация рынка создает основу для вариантов развития комплекса маркетинга зарубежного рынка и выполняет важную функцию определения доступных для фирмы сегментов зарубежного рынка, т.е. реальных кандидатов рынка экспорта продукции фирмы. Если выбранный сегмент рынка оказывается неспособным быть основой для приемлемых вариантов развития комплекса маркетинга, то он, несмотря на свою привлекательность, должен быть отклонен как кандидат рынка экспорта.
Для облегчения окончательного выбора зарубежного рынка - для превращения привлекательного рынка(или его сегмента) в реального кандидата рынка экспорта- используются матрицы «привлекательность рынка — возможности фирмы (конкурентные позиции)». Этот метод базируется на установлении соответствия доступности и привлекательности рынка. Поскольку установление данного соответствия означает установление способности фирмы работать на привлекательном рынке, то применение указанных матриц позволяет определить способность фирмы работать на данном рынке или его сегменте в той или иной стране. ( Методика построения и использования матрицы «привлекательность рынка-возможности фирмы» приведена на Слайде 10, Раздел: Дополнительные материалы Темы 4 Учебно-практического издания)
После выбора целевого рынка руководству компании необходимо выбрать приемлемый способ интернационализации своего бизнеса. В свою очередь, выбор фирмой способа интернационализации своего бизнеса включает:
Во-первых, оценку и выбор метода проникновения на выбранный зарубежный рынок;
Во-вторых, обоснование способа ведения бизнеса в принимающей стране.
5.Оценка и выбор метода проникновения(entry mode) на зарубежные (глобальные) рынки
Фирма, решая задачи интернационализации своего бизнеса использует и комбинирует различные виды международного бизнеса(рассмотрены нами в Теме 1) и модели международного предпринимательства(торговые, контрактные, инвестиционные, которые рассмотрены нами в Теме 3) в качестве инструментов(методов) интернационализации своей деятельности.
Эти инструменты можно сгруппировать как методы проникновения(выхода) на глобальные рынки ( Таблица 1). Оценка и выбор метода выхода на глобальные рынки опираются на анализ преимуществ и недостатков каждого конкретного метода(Таблица 2). При этом, эклектическая теория Даннинга, краткое описание которой представлено в Теме 1, позволяет достаточно глубоко проанализировать факторы, определяющие выбор способа проникновения из следующих альтернатив: выпуск товаров в родной стране (экспорт), выпуск продукции в стране пребывания на собственных предприятиях компании (прямые зарубежные инвестиции и совместные предприятия) или выпуск продукции в стране пребывания на независимых предприятиях (лицензирование, франчайзинг и контрактное производство).
Таблица 1
Методы проникновения(выхода) фирмы на глобальные рынки
Виды бизнеса |
Основные характеристики |
Экспорт/Импорт |
|
- Прямой
|
Фирма самостоятельно выходит на международные рынки с произведенной в определенной стране продукцией |
- Косвенный |
Фирма пользуется услугами посредника для минимизации риска и для приобретения знаний и опыта в международном бизнесе |
Контрактные виды |
|
Лицензирование |
Компания позволяет зарубежной фирме использовать ее технологию, патенты, торговые марки, авторские права за определенную плату (роялти) |
Франчайзинг |
Особая форма лицензии, в которой компания позволяет другой компании использовать свою систему ведения бизнеса в целом под ее маркой за определенную плату |
Контракт на производство |
Контракт в соответствии с которым компания передает производство своей продукции зарубежной компании |
Управленческий контракт |
Фирма продает свой управленческий опыт и ставит менеджмент зарубежной компании |
Контракт «под ключ» |
Особый тип управленческого контракта, обычно применяемого в строительстве различных объектов. Он предполагает обеспечение заказчику услуг управления всем процессом до полной готовности объекта к функционированию. |
Дополняющий маркетинг(piggyback) |
Соглашение между партнерами, поставляющими неконкурирующие продукты и разрешающими друг другу использовать свои рынки |
С участием в собственности |
|
Участие в доли бизнеса |
Миноритарное участие в акциях компаний - стратегически важных поставщиков и партнеров |
Совместное предприятие |
Две или более компаний объединяют свои активы, участвуют в акционерном капитале компании в соответствие с собственным вкладом, разделяют риски в процессе достижения общих деловых целей |
Собственное зарубежное дочернее предприятие |
Принадлежащее на 100% нерезиденту зарубежная фирма |
Другие методы межфирменной кооперации |
|
Неформальная кооперация |
Неформальное соглашение, основанное на доверии и дружбе, согласно которому партнеры обмениваются информацией, технологиями, персоналом. |
Консорциум |
Стратегический альянс компаний, которые объедияняют свои исследовательские и производственные ресурсы для достижения общих целей |
[Источник: Czinkota M., Ronkainen I., Moffettt M., Moynihan E. Global Business, Second Edition. TheDrydenPress. – 1998.p. 390]
Таблица 2
Преимущества и недостатки различных методов проникновения фирмы на глобальные рынки
Способ проникновения |
Основные преимущества |
Основные недостатки | |
Экспорт |
Относительно низкий уровень финансового риска Возможность постепенного проникновения на рынок Приобретение знаний о местном рынке Возможность избежать ограничений на иностранные инвестиции |
Уязвимость к тарифным и нетарифным ограничениям на торговлю Сложности с доставкой грузов Потенциальные конфликты с дистрибьюторами | |
Лицензирование |
Низкий уровень финансовых рисков Возможность оценки потенциала рынка без больших затрат Возможность избежать тарифов, нетарифных ограничений, ограничений на иностранные инвестиции Возможность получения информации о местных рынках от лицензиата |
Ограниченные возможности рынка/ограниченные прибыли Зависимость от лицензиата Потенциальные конфликты с лицензиатом Вероятность создания нового конкурента | |
Франчайзинг |
Низкий уровень финансовых рисков Возможность оценки потенциала рынка без больших затрат Возможность избежать тарифов, нетарифных ограничений, ограничений на иностранные инвестиции Осуществление более жесткого контроля по сравнению с лицензированием Возможность получения информации о местных рынках от франчайзи |
Ограниченные возможности рынка/ограниченные прибыли Зависимость от франчайзи Потенциальные конфликты с франчайзи Вероятность создания нового конкурента | |
Контрактное производство |
Низкий уровень финансовых рисков Выделение минимального объема ресурсов на выпуск продукции Распределение ресурсов компании на другие виды деятельности в цепочке создания ценности |
Ограниченный контроль (который может сказаться на качестве продукции, сроках доставки и т. д.) Ограниченные возможности в плане получения опыта Потенциальные проблемы в сфере связей с общественностью — может возникнуть необходимость в проверке условий труда и т. д. | |
Управленческие контракты |
Возможность выделения ресурсов компании тому направлению деятельности, в котором компания имеет наибольший опыт Минимальный финансовый риск при выходе на зарубежный рынок |
Потенциальные прибыли ограничены договором Вероятность непреднамеренной передачи партнеру собственного опыта и методов работы компании | |
Строительство и оснащение объектов «под ключ» |
Возможность выделения ресурсов компании тому направлению деятельности, в котором компания имеет наибольший опыт Возможность избежать всех рисков, связанных с деятельностью компании в долгосрочном периоде |
Финансовые риски (превышение допустимого объема издержек) Строительные риски (отсрочки, проблемы с поставщиками и т. д.) | |
Прямые зарубежные инвестиции |
Возможность получения больших прибылей Осуществление контроля над выполнением операций Приобретение знаний о местном рынке Возможность избежать тарифов и нетарифных ограничений |
Необходимость больших инвестиций в производственные мощности и систему управления Более высокий уровень подверженности политическим рискам Уязвимость к ограничениям на прямые иностранные инвестиции Более сложная система управления |
2.2. Использование эклектической теории Даннинга для оценки и выбора фирмой метода проникновения на глобальные рынки
Эклектическая теория Даннинга предполагает анализ трех факторов выхода на зарубежный рынок: преимуществ обладания ценными активами; преимуществ размещения; преимуществ интернализации операций. К числу других факторов, которые также подлежат тщательному анализу, принадлежит: необходимость контроля над работой дочерних предприятий; доступность ресурсов; международная стратегия компании. Влияние всех этих факторов на процесс принятия решения относительно метода проникновения проиллюстрировано на Рис. 1.
Преимущества обладания ценными активами (ownership advantages) — это преимущества, обусловленные наличием в собственности компании материальных и нематериальных ресурсов, которые предоставляют этой компании конкурентное преимущество перед другими компаниями. Обладание богатыми запасами никелевых руд позволяет базирующейся в Торонто компании Inco, Ltd.,в прошлом известной под названием International Nickel, занять лидирующие позиции как в производстве первичного никеля, так и в выпуске никелевых сплавов Роскошная привлекательность шампанского «Dom Perignon» и духов «Christian Dior» (продуктов, выпускаемых французской компанией LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton) хотя и принадлежит, в отличие от никелевых рудников, к категории нематериальных активов, также обеспечивает эту парижскую компанию конкурентным преимуществом перед ее соперниками на международном рынке. Так как местные компании, скорее всего, имеют в своем распоряжении больше информации об условиях ведения бизнеса на внутреннем рынке, чем иностранные компании. последние, намереваясь проникнуть на новый рынок, должны обладать определенными активами, которые позволили бы им превзойти информационные преимущества местных компаний. Выбор способа проникновения зависит от характера конкурентного преимущества, обусловленного обладанием ценными активами. Например, передачу овеществленной технологии в большинстве случаев лучше всего осуществлять посредством организации дочерних предприятий. В то же время компании, конкурентное преимущество которых основано на широкой известности бренда, в некоторых случаях проникают на зарубежные рынки посредством лицензирования или франчайзинга. Кроме того. наличие специфических преимуществ компании определяет возможность ведения необходимых переговоров и, следовательно, влияет на решения о способах проникновения.
Преимущества размещения (location advantages) обусловлены теми факторами, от которых зависит предпочтительное размещение производства в стране пребывания, а не в родной стране. При определении оптимального места для размещения производственных мощностей специалисты компании скрупулезно сопоставляют экономические и внеэкономические характеристики внутреннего рынка с соответствующими характеристиками зарубежных рынков. Предположим, на основании такого анализа сделан вывод о предпочтительности размещения мощностей на территории родной страны, а не в стране пребывания; в таком случае компании целесообразно выходить на рынок зарубежной страны посредством экспорта товаров. С другой стороны, в случае, если предпочтение отдается производству продукции в зарубежной стране, компания может либо инвестировать капитал в зарубежные мощности, либо продать лицензии на использование технологии и товарной марки действующим местным производителям. Окончательный выбор между производством продукции в родной стране и в стране пребывания зависит от многих факторов. Большое значение имеют такие факторы, как ставки заработной платы и затраты на приобретение земельных участков в этих странах. Кроме того, компания может рассмотреть такие факторы, как избыточные или недоиспользованные мощности действующих предприятий, наличие доступа к средствам проведения научно-исследовательских и проектно-конструкторских работ, нужды потребителей, а также дополнительные административные издержки на управление иностранным предприятием. Политический риск также требует тщательного анализа. Бремя гражданской войны, коррупция органов власти или нестабильность правительства существенно ослабляет желание многих компаний выделять значительный объем ресурсов для выхода на рынок страны, в которой складываются подобные условия.
Политика правительства страны также может оказать большое влияние на выбор способов проникновения.10 Высокие тарифные ограничения препятствуют развитию экспортной торговли и стимулируют зарубежное производство продукции. С другой стороны, высокий налог с доходов корпораций или правительственный запрет на репатриацию прибылей сдерживают поток ПЗИ.
Преимущества от интернализации операций (internalization advantages) — это преимущества, обусловливающие предпочтительность производства товаров или предоставления услуг силами самой компании вместо заключения договоров с другими компаниями на выполнение соответствующих работ. Решающее значение для принятия решения о степени интернализации имеет уровень транзакционных издержек (издержек на ведение переговоров, мониторинг и приведение соглашения в действие). Если эти издержки высоки, компания может использовать для зарубежного проникновения ПЗИ и создание совместных предприятий. Если уровень транзакционных издержек невысок, компания может воспользоваться такими способами проникновения, как франчайзинг, лицензирование или контрактное производство. В процессе принятия соответствующего решения руководству компании необходимо тщательно проанализировать как характер преимуществ от обладания ценными активами, имеющимися
Рис.1. Выбор метода проникновения
в распоряжении компании, так и ее способность гарантировать формирование продуктивных и гармоничных рабочих взаимоотношений с любой местной фирмой, с которой компания намерена вести бизнес.
Какие бы факторы ни влияли на выбор метода проникновения компании в зарубежные экономики, этот выбор во многих случаях сводится к отысканию компромисса между следующими факторами: уровень риска, которому подвергается компания; потенциальный выигрыш, который предполагается получить в результате проникновения; возможность получения ресурсов, необходимых для конкурентоспособности компании; уровень контроля, которого добивается компания.
2.3. Логика принятия решения фирмой в пользу прямого инвестирования по сравнению с другими методами интернационализации бизнеса
Говоря о выборе метода проникновения компании в зарубежные экономики, следует учесть логику принятия решения фирмой в пользу прямого зарубежного инвестирования по сравнению с другими методами интернационализации бизнеса. Общий вектор такого выбора может быть представлен как логика перехода к зарубежным прямым инвестициям в процессе повышения уровня интернационализации бизнеса фирмой (представлена на Схеме 1).
Любая фирма, обладающая конкурентным преимуществом, полученным в соперничестве на внутреннем рынке, стоит перед выбором(стрелка 1 на Рис.2): реализовать это преимущество на зарубежном рынке, либо сосредоточить свои ресурсы, возможности на дальнейшем развитии имеющегося конкурентного преимущества на внутреннем рынке. Иногда фирмы пытаются реализовать оба пути одновременно, однако чаще они предпочитают путь интернационализации своего бизнеса в качестве ключевого элемента своей экспансионистской стратегии.
Вставшая на путь интернационализации своего бизнеса, фирма сталкивается со вторым выбором( стрелка 2 на Рис. 2): производить товар дома с последующим его экспортом или организовать производство этого же товара за рубежом. Очевидно, что фирма отдаст предпочтение тому способу интернационализации своего бизнеса, который обеспечит доступ к рынкам и ресурсам, позволяющий наилучшим образом реализовать ее конкурентные преимущества. Кроме того, в пользу первого способа говорят местные преимущества, которые дает страна (регион) базирования. Однако, второй способ сулит свои выгоды: экономия на транспортных издержках готовой продукции; преодоление традиционных таможенных ограничений на импорт готовой продукции в различных странах; оперативная обратная связь сбытовых и производственных зарубежных подразделений фирмы. Принятие решения по организации производства за рубежом требует от фирмы учета следующего ключевого правила: любое решение о зарубежном прямом инвестировании означает сочетание степени контроля за активами, технологиями, информацией, деятельностью и размерами
Использование
существующего конк. преимущества за
рубежом
1
2
3
Лицензия:
управленческий контракт Контроль
над активами за рубежом
4
Совместное
предприятие Полностью
принадлежащий фирме филиал
5
Создание
принадлежащего фирме филиала
с «нуля» Приобретение
зарубежного
предприятия
Рис. 2.Логика принятия решения о предпочтении прямого зарубежного инвестирования другим методам интернационализации бизнеса.
капитала, которыми фирма должна рисковать. Следовательно, каждое инвестиционное решение, увеличивающее степень контроля сопровождается, при прочих равных условиях, увеличением издержек капитала. Данное правило лежит в основе выбора двух путей организации производства за рубежом ( стрелка 3 на Рис.1). Управленческий контракт с передачей соответствующих лицензий –самый простой и самый дешевый способ организации производства продукта фирмы за рубежом. Однако, основное сомнение в обоснованности такого решения заключено в следующем вопросе: стоит ли уменьшение затрат капитала путем организации зарубежного производства на основе лицензионного соглашения риска потери контроля над продуктом и технологией. Отрицательный ответ на поставленный вопрос открывает альтернативный путь: прямое зарубежное инвестирование, нацеленное на контроль фирмы над активами за рубежом(стрелка 4 на Рис.2).
Мотивы, обусловливающие прямые зарубежные инвестиции, во многом сходны с мотивами экспорта и продажи лицензий: стремление к расширению рынков и поиск более эффективных ресурсов. Прямые зарубежные инвестиции имеют некоторые преимущества по сравнению с продажей лицензий, что вызвано двумя причинами: лицензирование не обеспечивает контроля над важнейшими конкурентными активами; прямые инвестиции экономически более выгодны вследствие сохранения полного контроля над производством. Однако, в сравнении с экспортом и лицензированием прямые зарубежные инвестиции сопровождаются большими рисками и более существенными затратами капитала, связанными с интернационализацией деятельности. Прямые инвестиции, как движение производственных факторов за рубеж, не подменяют и не вытесняют экспорт, а скорее стимулируют его. Несмотря на то, что прямые инвестиции позволяют увеличить производство одних товаров (готовых изделий, которые впоследствии могут импортироваться в страну инвестора), фирмы активно экспортируют другие товары для своих зарубежных подразделений, в частности материалы и комплектующие детали. Зарубежные дочерние компании или филиалы предпочитают приобретать оборудование и расходные материалы у отечественных фирм, поскольку доверяют их качеству, стабильности поставок или поскольку обеспечивают достижение максимальной унификации деталей. Кроме того, зарубежное подразделение может одновременно выступать в качестве торгового агента по экспорту других товаров материнской компании.
2.4. Основные мотивы предпочтения прямого зарубежного инвестирования другим способам интернационализации бизнеса
Несмотря на взаимосвязь и взаимную дополняемость различных способов интернационализации бизнеса, можно выделить три группы причин, по которым фирмы отдают предпочтение прямым зарубежным инвестициям при выборе между различными способами интернационализации своего бизнеса. Первая группа причин связана с обеспечением контроля над зарубежными активами; вторая- c получением преимуществ в расширении рынка; третья- с получением преимуществ в снижении издержек за счет более дешевых ресурсов.
2.4.1. Основные мотивы контроля у фирм, осуществляющих прямые зарубежные инвестиции
В мировой практике наибольшее распространение и популярность в создание производственных мощностей за рубежом приобрели зарубежные прямые инвестиции (foreign direct investment, FDI). В значительной мере это связано с тем, что данный тип инвестирования всегда сопровождается контролем над зарубежными активами.
К числу основных мотивов контроля у фирм, осуществляющих FDI относятся :
Во-первых, контроль имеет важное значение для тех инвесторов, которые не хотят передавать свои ключевые ресурсы и секреты иностранной организации, обладающей независимостью в принятии решений. Например, если передаче подлежат ценные патенты, товарные знаки и управленческое ноу-хау (know-how), то они могут быть впоследствии использованы для подрыва конкурентной позиции исходных владельцев.
Во-вторых, значимость контроля обусловлена стремлением иностранного инвестора достичь глобальных, стратегических, а не конъюнктурных текущих целей.
В-третьих, контроль компании над своим зарубежным предприятием может обеспечить сокращение эксплуатационных расходов благодаря определенным обстоятельствам: а) материнская и дочерняя фирмы имеют общую корпоративную культуру; б) иностранная фирма может использовать собственных менеджеров, понимающих ее цели; в) устраняются продолжительные переговоры с другими партнерами по зарубежному предприятию; г) можно избежать излишних проблем при достижении соглашения с другими инвесторами.
В-четвертых, когда инвесторы контролируют зарубежную организацию, они более расположены к передаче технологий и активов, необходимых для повышения ее конкурентоспособности.
2.4.2.Причины предпочтения фирмами прямых инвестиций по сравнению с другими способами интернационализации в целях расширения рынка.
Экономия на транспортных издержках. Транспортные расходы на достаточно большие расстояния могут достигать существенной доли в общей стоимости товара, а иногда значительно превышать производственные издержки. В результате транспортировка некоторых товаров увеличивает издержки настолько, что делает торговлю ими невыгодной. Например, высокие издержки на транспортировку по отношению к цене производства напитков американской компании «Пепсико» (PepsiCo) привели к необходимости организовать производство в тех странах, где компания собирается продавать свою продукцию. В случае распространения деятельности за границу в целях производства той же продукции, которую фирма выпускает в своей стране, прямые инвестиции называются горизонтальной экспансией (horizontal expansions).
Недостаток отечественных производственных мощностей. Одним из условий эффективной конкуренции фирмы на экспортных рынках, несмотря на высокие транспортные издержки, является наличие избыточных производственных мощностей на отечественном предприятии. Экономия может быть обусловлена тем, что часть постоянных эксплуатационных расходов (fixed operating expenses) при небольших объемах экспорта может покрываться за счет отечественного сбыта, а экспортные цены могут устанавливаться главным образом на основе переменных, а не совокупных издержек. Такая стратегия ценообразования перестает действовать, когда сбыт за рубежом становится доминирующим или когда объем выпуска приближается к полному использованию производственных мощностей предприятия. Данная схема позволяет объяснить, почему фирмы обычно экспортируют свою продукцию, прежде чем начать зарубежное производство. Еще одним важным преимуществом экспорта как предварительного этапа прямого инвестирования является желание компаний убедиться в конкурентоспособности своей продукции и достаточной емкости рынка в зарубежной стране. Таким образом, экспорт является менее рискованным способом получения информации о зарубежной среде. При расширении международного бизнеса фирмы в конце концов приходят к необходимости приобретения собственности за рубежом.
Технология производства (эффект масштаба). Выбор метода интернационализации зависит от технологии производства и размера первоначальных капитальных вложений. Оптимальный объем производства при этом должен сопоставляться с потенциалом обслуживаемого зарубежного рынка. Экспорт выгоден при крупносерийном технологическом процессе производства, особенно если продукция высокостандартизована или мало отличается от продукции конкурентов. В этом случае благодаря эффекту масштаба себестоимость единицы продукции имеет тенденцию к снижению по мере роста объемов ее выпуска. Значительная часть таких товаров экспортируется, потому что экономия издержек за счет эффекта масштаба превышает дополнительные транспортные расходы на доставку товаров на зарубежные рынки.
При мелкосерийном технологическом процессе более выгодна организация зарубежного производства, что позволяет снизить себестоимость посредством сведения к минимуму транспортных расходов. Более дифференцированная и трудоемкая продукция не так зависима от эффекта масштаба. Для этого типа продукции выгоднее создавать мелкие предприятия для обслуживания ограниченных региональных, а не международных рынков.
Торговые ограничения. Создание зарубежных производств для обслуживания местных рынков имеет преимущества при наличии жестких ограничений на импорт. Существуют различные способы, при помощи которых правительства по определенным причинам могут сделать невыгодным для фирмы стремление реализовать свой рыночный потенциал исключительно за счет экспорта. К ним относятся инструменты как тарифного, так и нетарифного регулирования. Такие меры ставят в более выгодные условия крупные компании, которые могут позволить себе выделить большой объем ресурсов для зарубежных операций, и затрудняют достижение конкурентоспособности небольшим фирмам, полагающимся только на экспорт как на способ продвижения своих товаров на иностранные рынки. Ограничения на импорт являются основным стимулом для прямых инвестиций в зарубежные страны, но они должны рассматриваться наряду с другими факторами, такими, как потенциал рынка.
Потребительские предпочтения. Серьезным стимулом прямых инвестиций в организацию зарубежного производства является предпочтение потребителями товаров отечественного производства даже по более высоким ценам, а также устойчивые специфические требования к потребительским свойствам импортируемых товаров. Необходимость внесения существенных изменений в товар может сделать экспорт невыгодным.
Основными причинами предпочтения продукции отечественного производства принято считать:
а) недоверие к качеству товаров иностранного производства. Потребители относятся к товарам по-разному в зависимости от источника продукции. Большое влияние на них оказывает имидж товара, который может создаваться как на основе самого товара, так и на представлениях о его послепродажном обслуживании. Иностранной фирме могут потребоваться длительное время и большие затраты на преодоление проблем, вызванных изготовлением продукции в стране с низким статусом определенного товара. Преимущество имеет налаживание производства в стране, где уже имеются хорошие представления о данном товаре;
б) опасения, что обслуживание и доставка запчастей для импортных товаров будут затруднительны. Промышленные предприятия-потребители часто предпочитают платить более высокую цену производителю, расположенному рядом, чтобы максимально снизить риск несвоевременной поставки;
в) национализм. Отрицательное общественное мнение и воздействие националистических чувств на поведение потребителей являются существенной преградой для экспорта товаров, что заставляет фирмы склоняться к созданию производственных предприятий за рубежом для обслуживания местных рынков. Нередко компании приходится существенно изменять продукцию, адаптируя ее к местным вкусам или требованиям. Это может заставить компанию использовать местное сырье и пробный маркетинг на большом расстоянии от места изготовления, что трудно и дорого. Чем больше изменений требуется внести в продукцию для продажи ее за рубежом, тем выше вероятность перемещения производства за рубеж.
Следование за клиентами и конкурентами. Многие фирмы продают на внутреннем рынке товары, комплектующие детали или услуги, которые становятся частью товара или услуг, идущих на экспорт, то есть фирмы являются косвенными экспортерами. Если их клиенты( потребители их товаров и услуг) примут решение о прямом зарубежном инвестировании и создании собственного зарубежного производства, то непрямые экспортеры могут удержать своих клиентов только путем организации производства за рубежом, следуя за своими клиентами за рубеж.
Если организовать зарубежное производство решает какая-нибудь одна фирма, она получает преимущество перед своими конкурентами, заняв больший рынок, распределив свои издержки на НИОКР и получив прибыль, которую можно реинвестировать в другие регионы мира. Как только эта фирма принимает подобное решение, конкуренты следуют ее примеру, чтобы не позволить ей добиться серьезных преимуществ. Решение конкурентов может основываться не столько на предполагаемых прибылях, сколько на стремлении избежать больших убытков, которые можно понести, отказавшись от выхода на этот рынок. Эти же причины могут обусловливать решение инвестировать капитал в стране зарубежного конкурента с тем, чтобы помешать ему использовать полученную на отечественном рынке высокую прибыль для инвестиций и конкуренции в других регионах мира.
2.4.3. Предпочтение прямых инвестиций по сравнению с другими способами интернационализации в целях снижения затрат за счет более дешевых ресурсов.
Вертикальная интеграция (vertical integration). Поскольку товары и их маркетинг становятся все более сложными, возникает большая потребность в объединении ресурсов, расположенных в нескольких странах, что носит, название концепции взаимозависимости. Вертикальная интеграция связана с контролем над различными этапами прохождения товара от сырьевой стадии через производство к конечному распределению. Одним из способов обеспечения контроля является получение голоса в управлении иностранным предприятием путем инвестирования в него.
При помощи вертикальной интеграции может быть достигнута определенная экономия: а) стабильность снабжения и (или) рынков сбыта позволит фирме содержать меньшие товарно-материальные запасы и меньше ресурсов тратить на продвижение товара; б) это позволит обеспечить большую гибкость при перемещении финансовых средств, налогов и прибыли из одной страны в другую. Фирма может получить преимущества от вертикальной интеграции посредством инвестиций в других странах, ориентированных на рынок сбыта или снабжение.
Доступ к ресурсам. При размещении производства за рубежом иностранные инвесторы используют преимущества различий в стоимости труда, сырьевых ресурсов и капитала в различных странах. Оформление своего присутствия в другой стране путем создания зарубежного предприятия расширяет возможности доступа к информации, знаниям, трудовым, материальным и другим ресурсам.
Стимулирование инвестиций. Важным стимулом притока иностранных инвестиций является использование принимающим государством различных льгот и субсидий. К ним относятся: освобождение от налогов и другие льготы: ускоренная амортизация, ссуды под низкий процент; гарантии по кредитам; дотации на энергоснабжение и транспорт, строительство объектов инфраструктуры. Иногда стимулирование иностранных инвестиций осуществляется со стороны государства инвестора. Чаще всего это связано с политическими мотивами.
Обычно принятие решения о применении инвестиционных моделей интернационализации основывается сразу на нескольких мотивах, что еще больше усиливает их преимущества по сравнению с другими способами интернационализации бизнеса.
После выбора конкретного, приемлемого метода проникновения на целевой зарубежный рынок, менеджмент фирмы должен решить целый ряд вопросов по обоснованию конкретного способа ведения бизнеса в принимающей стране.
6. Обоснование способа ведения бизнеса в принимающей стране.
Процесс такого обоснования целесообразно осуществлять в следующем порядке.
Во-первых, оценка выгод от ведения бизнеса в принимающей стране, основанная на:
выявлении специфических факторов страны ( национальный ромб М.Портера), обеспечивающие конкурентные преимущества фирмам;
характеристике наиболее перспективных рынков;
характеристике успешных компаний(местных и иностранных), действующих на этих рынках;
выявлении факторов мотивации и покупательских предпочтений потребителей на перспективных рынках;
установлении эффективных взаимоотношений с партнерами(контрагентами) и местным сообществом.
Во-вторых, оценка риска и определение издержек связанных с ведением бизнеса в принимающей стране: комплексная оценка странового риска (политические, правовые, экономические риски; трансфертный риск; риски, связанные с государственным регулированием; с разницей во временных поясах; с культурно-языковыми проблемами); характеристика рыночных рисков ( риск изменения рыночных цен; операционный риск; риск, связанный со стороной по сделке; с оплатой наличными; риск поставки ценных бумаг; ущемления прав инвесторов; ликвидности; расчетов); оценка валютного риска и возможностей его страхования; издержки организации и ведения бизнеса(стоимость труда, капитала, сырья и полуфабрикатов, оборудования, консалтинговых услуг; транспортные издержки; торговые, таможенные и инвестиционные барьеры; налоговое бремя; развитие инфраструктуры).
В-третьих, оценка преимуществ и потерь для каждого из возможных видов торговых, кооперационных(контрактных) и инвестиционных моделей международного бизнеса, организуемых в принимающей стране:
Организация экспорта товаров в принимающую страну( оценка возможностей прямого и косвенного экспорта)
Организация торговли услугами в принимающей стране(лицензия, франчайзинг, управленческие контракты, лизинг, международные перевозки)
Кооперационные и контрактные модели международного бизнеса( стратегические альянсы, соглашения о разделе продукции, концессии).
Организация совместного предприятия по производству продукта в принимающей стране.
Покупка или строительство собственного предприятия по производству продукта в принимающей стране( организация полностью самостоятельной, ассоциированной, дочерней компании, филиала).
В-четвертых, обоснование наиболее приемлемого вида бизнеса, способов его запуска, финансирования и реализации в принимающей стране:
Обоснование выбранной модели интернационализации бизнеса (торговая модель, кооперационная модель, инвестиционная модель).
Представление схемы запуска выбранной модели бизнеса.( способы поставки товаров и услуг, таможенные процедуры, формы взаимоотношений с возможными партнерами, посредниками, конкурентами)
Обоснование выбора формы и страны регистрации фирмы.
Способы финансирования выбранной модели интернационализации бизнеса.
Вопросы для самопроверки
Каковы процедуры определения фирмой путей и способов интернационализации своего бизнеса?
Что такое общехозяйственная и рыночная конъюнктура страны?
Охарактеризуйте основные параметры и показатели общехозяйственной и рыночной конъюнктуры.
Назовите основные инструменты, используемые для сравнения стран, и опишите способы их применения.
Каковы особенности применения методов и процедур изучения международных рынков?
6. При каких обстоятельствах целесообразнее применять полевые методы исследования международных рынков?
Что общего и в чем различия у методов выбора зарубежных рынков?
Чем отличаются методы изучения от методов выбора зарубежных рынков?
В чем заключаются преимущества и недостатки основных методов проникновения на глобальные рынки?
Что собой представляет эклектическая теория Даннинга? Каким образом ее можно применить для оценки и выбора метода проникновения фирмой на зарубежные (глобальные) рынки?
Что собой представляет логика принятия решения фирмой в пользу прямого инвестирования по сравнению с другими методами интернационализации бизнеса?
Охарактеризуйтеосновные мотивы предпочтения прямого зарубежного инвестирования другим способам интернационализации бизнеса.
Назовите основные стадии обоснования способа ведения бизнеса в принимающей стране. Опишите действия, которые фирма должна совершить на каждой стадии