Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Финансы и кредит. Учебное пособие-2
.pdf
6.3. Международные банковские операции иформы международных расчетов
Валютные условия международных контрактов включают валюту цены, валюту платежа, курс пересчета валюты цены в валюту платежа (в случае их несовпадения), а также оговорки, защищающие стороны от валютных рисков. Оговорки применяют в тех
случаях, когда цена контракта фиксируется не в нескольких валютах (валютной корзине), а в одной национальной валюте. Условия
платежа, устанавливаемые в контрактах, определяют на какой
стадии движения товара будет производиться его оплата, какие
виды платежа и формы расчетов будут применять, а также финансовые гарантии на случай неплатежа или задержки платежа.
При осуществлении международных расчетов импортеры
и экспортеры, их банки вступают в определенные, обособленные
от внешнеторгового контракта, отношения, связанные с оформлением, пересылкой, обработкой товарораспорядительных и платежных документов, осуществлением платежей. Объем обязательств и распределение ответственности между ними зависят
от конкретной формы расчетов. Международные расчеты регламентированы нормативными национальными законодательными
актами, а также международными банковскими правилами
и обычаями.
Международные расчеты – об ъ ект унификац и и, что обус ловлено повышением степени интернационализации хозяйственных
связей, особенно в условиях глобализации мировой экономики.
На конференциях в Женеве в 1930 и 1931 гг. приняты международные Вексельная и Чековая конвенции, направленные на унификацию вексельных и чековых законов и устранение сложностей
использования векселей и чеков в международных расчетах. Единообразный вексельный закон служит базой национального законодательства в большинстве стран. Комиссия по праву международной торговли ООП (ЮПСИТРА Л) осуществляет дальнейшую унификацию вексельного законодательства. Международная торговая палата, созданная в Париже в начале XX в., разрабатывает и издает Унифицированные правила и обычаи для
документарных аккредитивов, банковских гарантий и по инкассо. Первые правила по инкассо были разработаны в 1936 г., переработаны в 1967, 1978 и 1995 гг. Большинство банков мира присоединились к Унифицированным правилам по аккредитивам
и инкассо и осуществляют международные расчеты в соответствии с этими Правилами, о чем делается ссылка в условиях
251
Раздел 6. Международные валютно-финансовые и кредитные отношения
аккре дитива и инкассовом поручении. Международная торговая
палата разработала Правила по контрактным гарантиям, гарантиям по требованию, резервным аккредитивам (стэнд-бай).
Международные расчеты имеют, как правило, документарный характер, т. е. осуществляются против финансовых и коммерческих документов. К финансовым документам относят простые и переводные векселя, чеки, платежные расписки. Коммерческие документы включают:
– счета-фактуры;
– документы, подтверж дающие отгрузку товаров или выполнение работ (коносаменты, железнодорожные, автомобильные и
авиационные накладные, курьерские или почтовые квитанции,
комбинированные транспортные документы на смешанные перевозки, акты выполнения работ);
– страховые полисы;
– другие документы (сертификаты, удостоверяющие происхождение, вес, качество или анализ товаров, а также пересечение ими границы; таможенные и консульские счета-фактуры для
уведомления таможенных органов страны-импортера о назначении груза в целях предотвращения мошенничества и т. д.).
Банк проверяет содержание и комплектность этих документов. Ряд организаций (в частности Международная торговая палата, СВИФТ и др.) разработал концепцию электронной «безбумажной» торговли, включая электронные формы контрактов,
финансовых инструментов и расчетов, транспортных документов. В 2002 г. вступило в силу дополнение к Унифицированным
правилам, по аккредитивам в части электронного представления
документов.
Международные платежи осуществляют в различных валютах. Поэтому они связаны с конверсионными валютными операциями. На эффективность их проведения влияет динамика курсов валюты цены и валюты платежа. Международные расчеты
связаны с кредитными отношениями. В качестве кредитора выступает либо экспортер (предоставляет отсрочку платежа), либо
импортер (выплачивает аванс). При международных расчетах
актив но используют банковские кредиты. Применение разных
форм международных расчетов связано с дисконтированием
(учетом, продажей) определенных сопроводительных документов
на мировом финансовом рынке. Например, учитывают вексель
252
6.3. Международные банковские операции иформы международных расчетов
в банке со скидкой (дисконтом) в зависимости от срока его оплаты. Расчеты связаны с гарантийными операциями банков, которые служат дополнительным обеспечением платежных обязательств импортера.
Международные расчеты производят только через банки,
имеющие корреспондентские отношения: наличие договоренности о порядке и условиях проведения банковских операций.
Основными формами международных расчетов являются:
– документарный аккредитив;
– инкассо с предварительным акцептом;
– банковский перевод.
Выбор конк рет ной ф ормы о су щ ест в л я ют по соглашен и ю ст о рон, фиксируют во внешнеторговом контракте.
Аккредитив представляет собой банковское обязательство,
в силу которого банк-эмитент (банк, открывающий аккредитив),
действуя по приказу (поручению) и на основании инструкций
своего клиента (импортера) должен произвести платеж третьему
лицу (экспортеру-бенефициару) или оплатить либо акцептовать
тратты, выставленные этим лицом, или дать полномочия другому
банку осуществить такой платеж либо оплатить, акцептовать
либо негоциировать (купить или учесть) тратты против предусмотренных документов, если соблюдены все условия договора.
Расчеты аккредитивами применяют в случаях установления данной формы расчетов договором или систематической задержки
платежей (независимо от ее длительности), когда поставщик переводит покупателя на эту форму расчетов.
Аккредитив открывают по указанию импортера в его банке
(банк-эмитент).
Условия снятия денег с аккред итива сообщают банку экспортера. В каждом аккредитиве указывают срок его действия, сумму,
перечень документов, представляемых для платежа по аккредитиву и перевода их в банк экспортера.
Виды аккредитивов: покрытые (депонированные), непокрытые (гарантированные), отзывные, безотзывные, документированный.
Покрытыми (депонированными) считают аккредитивы, при
открытии которых банк-эмитент перечисляет собственные средства плательщика или предоставленный ему кредит в распоряжении банка продавца товара (исполняющий банк) на отдельный
253
Раздел 6. Международные валютно-финансовые и кредитные отношения
балансовый счет. При установлении между банками корреспондентских отношений в исполняющем банке можно открывать не-
покрытый (гарантированный) аккредитив путем предоставления
банку права списывать всю сумму аккредитива с ведущегося
у него счета банка-эмитента. Ходатайство юридического лица о
выставлении непокрытого (гарантированного) аккредитива приходуется банком-эмитентом на отдельном внебалансовом счете.
Отзывный аккредитив может быть изменен или отменен по
поручению плательщика банком-эмитентом в любой момент без
предварительного уведомления получателя средств, поэтому в настоящее время он крайне редко используется в расчетах.
Безотзывной аккредитив представляет собой твердое обязательство банка-эмитента, подтвержденное исполняющим банком
в дополнение к обязательству банка-эмитента, осуществлять выплаты по аккредитиву при выполнении всех его условий. Безотзывной аккредитив не может быть изменен или аннулирован без
согласия поставщика, в пользу которого он открыт.
Под документарным аккредитивом понимают любой договор, в силу которого банк-эмитент, действуя по просьбе и в соответствии с указаниями импортера (приказодателя), берет на себя
обязательство произвести платеж третьему лицу (бенефициару)
либо распорядиться, чтобы такой платеж был произведен. Открытие (выставление) документарного аккредитива производится
за счет собственных средств покупателя или за счет кредитов
банка, депонируемых в сумме аккредитива в банке покупателя.
В проведении международных расчетов участвуют покупатель, банк покупателя, продавец и банк продавца, являющийся
корреспондентом банка покупателя. Покупатель дает поручение
своему банку открыть документарный аккредитив в пользу продавца, т. е. взять на себя обязательство оплатить ему товар против
передачи документов, подтверждающих отгрузку товара в соответствии с условиями контракта. Если платеж производится немедленно, то после отгрузки товара банк продавца проверяет соответствие документов условиям контракта. В случае соответствия он принимает документы и кредитует счет продавца на
сумму контракта. Такая сделка называется «документы против
платежа». Банк продавца быстро получает возмещение от своего
корреспондента (банка покупателя) и отправляет ему документы.
В свою очередь, банк покупателя вручает эти документы своему
254
6.3. Международные банковские операции иформы международных расчетов
клиенту (покупателю). По предъявлении документов покупатель
получает товар (рис. 11).
Если платеж производят через определенный срок, то вместо
кредитования счета продавца его банк акцептует тратту в пользу
продавца на сумму контракта: это сделка «документы против ак-
цепта». Банк продавца дебетует счет банка покупателя, который,
в свою очередь, дебетует счет покупателя тем же сроком.
Бенефициар
5
Плательщик
64
Банк-получатель
10
1 – заявление на открытие аккредитива; 2 – депонирование средств
на специальном счете «А ккредитивы». Аккредитив может быть открыт либо
за счет собственных средств, либо за счет кредита банка; 3, 4 – сообщение
об открытии аккредитива; 5 – отгрузка товара, оказание услуги или выполнение
работы; 6, 7 – передача доку ментов, оговоренных в заявлении на открытие
аккредитива; 8 – списание средств со специального счета «Аккредитивы»;
9 – перевод платежа; 10 – зачисление средств на счет бенефициара;
11 – извещение бенефициара о зачислении средств
11
9
7
3
Рис. 11. Схема расчетов с аккредитивами:
Банк-отправитель
1
82
В расчетах используют два вида аккредитивов: документарные (товарные), применяемые при расчетах за товары и услуги
при предоставлении обусловленных в аккредитиве документов,
и денежные (циркулярные), выплата с которых не обусловлена
предоставлением коммерческих документов. Данная форма международных расчетов является надежным обеспечением платежа.
К тому же бенефициар под залог аккредитива может получить
банковский кредит.
Во внешней торговле используют исключительно документарные безотзывные аккредитивы, так как отзывной аккредитив
может быть в любой момент изменен или отозван и не создает
никаких дополнительных обязательств импортера в части оплаты
купленных им товаров, экспортеры не считают его достаточной
гарантией.
255
Раздел 6. Международные валютно-финансовые и кредитные отношения
Безотзывной аккредитив составляет твердое обязательство
банка-эмитента, в соответствии с которым этот банк несет ответственность перед бенефициаром или (в зависимости от условий) перед бенефициаром и всяким добросовестным держателем
тратт и (или) документов, предоставленных по аккредитиву, за
надлежащее исполнение содержащихся в аккредитиве инструкцией о платеже, если будут соблюдены все условия аккредитива.
Он не может быть аннулирован до истечения его срока и его
усло вия не могут быть изменены без согласия бенефициара.
В зависимости от специфики отношений между покупателем
и продавцом могут применять и другие виды аккр еди т ивов: переводной, револьверный, компенсационный.
Переводной (трансферабельный) аккредитив предоставляет бенефициару право давать указания банку, производящему оплату,
акцепт или покупку тратт ( док у мент ов), пер едат ь аккредитив полностью или частями одному или нескольким третьим лицам (вторым бенефициарам). Последние не имеют права дальнейшего перевода трансферабельного аккредитива. Аккредитив может быть
переводным только в том случае, если это указал банк-эмитент.
Револьверный аккредитив по мере исполнения автоматически
пополняют до первоначальной суммы в течение всего периода его
действия. Применяют в тех случаях, когда продажа товара за границу не представляет собой изолированную сделку, а иностранный покупатель является постоянным клиентом экспортера. Покупатель дает банку постоянно действующие указания об открытии в пользу экспортера аккредитива, сумма которого в любое
время не должна превышать установленного максимума.
Компенсационный (встречный) аккредитив применяют при
реэкспортных операциях и по компенсационным сделкам. Практическое использование компенсационного аккредитива как
средства финансирования сделок на поставку товара ограничивается слу чаем, когда оба у частника компенсационной сделки выставляют друг другу аккредитивы в одном и том же банке. Условия обоих аккредитивов должны буквально совпадать, за исключением цен и счетов-фактур.
Для получения денежных средств по аккредитиву экспортер,
отгрузив товары, предоставляет реестр счетов, отгрузочные и другие, предусмотренные условиями аккредитива, документы в обслуживающий банк. Документы, подтверждающие выплаты по
аккредитиву, должны быть предоставлены поставщиком банку до
256
6.3. Международные банковские операции иформы международных расчетов
истечения срока аккредитива и должны подтверждать выполнение всех условий аккредитива. При нарушении хотя бы одного из
этих условий выплаты по аккредитиву не производят.
Преимущество расчетов аккредитивами:
– для экспортера: банк платит указанную в аккредитиве
сумму независимо от покупателя, покупатель не может задержать
оплату ни под каким предлогом;
– для импортера: открывая аккредитив, импортер подтверждает свое прочное финансовое положение и может добиться более
благоприятных платежных условий; в то же время импортер рискует получить поставку не в полном соответствии с договором.
Таким образом, продавцы и покупатели в обращении с аккредитивами прямо не участвуют, а лишь отдают указания на их
открытие и предоставляют документы о совершении операций.
Как правило, оплату расходов по аккредитиву берет на себя покупатель.
Инкассо представляет собой банковскую операцию, посредством которой банк по поручению клиента получает на основании расчетных документов причитающиеся ему денежные средства от плательщика за отгруженные в его адрес товары (оказание
услу г) и зачисляет эти средства на счет клиента в банке. Существуют простое инкассо, при котором для получения платежа
предъявляют только векселя, чеки, квитанции или им подобные,
и документарное инкассо, когда инкассируют платежные докумен-
ты, сопровождаемые торговой документацией, и торговые документы без инкассации платежной документации.
В основе инкассовой формы расчетов лежит договоренность
экспортера со своим банком, предусматривающая его обязательство передать товарораспорядительную документацию импортеру
только при условии выплаты последним стоимости отгруженного
товара либо договориться об этом с банком, расположенным
в стране импортера. В рамках этого соглашения существуют два
типа сделок: «платеж против документов» и «акцепт против документов». Банк передает документы импортеру после
их оплаты или акцепта. Расчеты путем инкассо на условиях платежа против доку ментов или на условиях акцепта дают экспортеру гарантию, что товар не перейдет в распоряжение покупателя
до тех пор, пока им не будет произведен платеж или дано обязательство оплатить товар (акцептована тратта).
257
Раздел 6. Международные валютно-финансовые и кредитные отношения
Инкассовая форма расчетов по сравнению с аккредитивной
более выгодна для импортера и менее выгодна для экспортера.
Банки защищают права импортера на товар до момента оплаты
документов или акцепта, а расходы на проведение инкассовой
операции относительно невелики. Документы, получаемые импортером для проверки, остаются в распоряжении банка вплоть
до момента их оплаты (акцепта) и в случае неоплаты возвращаются иностранному банку с указанием причин неоплаты (неакцепта). Кроме того, банковская комиссия и другие сборы при
осуществлении этой формы расчетов значительно ниже. Организации-экспортеры могут прибегать к инкассовой форме расчетов
в случаях, когда эта форма расчетов на принципах взаимности
обычно практикуется во взаимной торговле с их иностранными
контрагентами или предусмотрена межправительственными или
межбанковскими соглашениями. В целом инкассо является наиболее приемлемой формой расчета в том случае, когда экспортер
и импортер знают друг друга недостаточно хорошо и не могут
оценить надежность партнера.
Банковские переводы осуществляют с помощью поручений,
адресуемых одним банком другому, а также посредством банковских чеков или иных платежных документов. Могут использовать
как по экспортным, так и по импортным операциям.
Для осуществления банковского перевода клиент банка должен иметь на балансовом счете необходимую для перевода сумму
плюс комиссионные расходы, уплачиваемые банку. Клиент представляет в банк заявление на банковский перевод (вместе с заявлением перевододатель представляет в банк копию контракта
с иностранным партнером). Чаще всего банковский перевод сочетают с другими формами расчетов. В качестве обеспечения
платежа выступает банковская гарантия своевременной оплаты
товара (платежная гарантия).
Контрольные вопросы
1. Дайте определение понятия «международные расчеты» и укажите
их особенности.
2. Перечислите формы международных расчетов.
3. Определите понятие «аккредитив».
4. Перечислите и охарактеризуйте виды аккредитивов.
5. Опишите последовательность расчетов аккредитивами.
258
6.4. Международные валютно-кредитные организации и участие в них Республики Беларусь
6. Дайте определение понятия«инкассо» и охарактеризуйте его использование в международных расчетах.
7. Дайте определение понятия «банковский перевод» и опишите
сферу его применения.
8. Проведите сравнительный анализ сильных и слабых сторон каждой из форм международных расчетов.
6.4. Международные валютно-кредитные организации
и участие в них Республики Беларусь
Международные финансово-кредитные организации – это
орга низации, созданные на основе межгосударственных соглашений с целью регулирования финансово-кредитных отношений
между странами, содействия развитию экономических отношений, оказания поддержки проводимой кредитной политики.
Разновидности кредитования в иностранной валюте:
– кредитование экспортно-импортных операций внешней
(международной) торговли;
– кредитование государственных нужд, связанных с погашени-
ем внешней задолженности иностранным государствам и банкам;
– кредитование совместных инвестиционных проектов го-
сударств, фирм, корпораций;
– кредитование банков по расчетным операциям;
– иные формы кредитования.
Международная валютно-финансовая система включает национальные валютно-финансовые системы и специализированные международные финансовые институты (организации).
Особую роль в поддержании стабильности международных расчетов играют международные финансово-кредитные организации: МВФ, группа Всемирного банка, ЕБРР и др.
В группу Всемирного банка входят Международный банк реконструкции и развития (МБРР), Международная финансовая корпорация (МФК), Международная ассоциация развития (MAP),
Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ).
В процессе своей деятельности МБРР и МВФ дополняют
друг друга. Однако существуют различия между функциями
каждо го из этих учреждений: МВФ регулирует международные
валютные отношения, а МБРР осуществляет кредитование
разли чных инвестиционных проектов, в основном имеющих социальную направленность.
259
Раздел 6. Международные валютно-финансовые и кредитные отношения
МВФ способствует поддержанию стабильности системы валютных платежей между странами и предоставляет кредиты государствам-членам для финансирования дефицита платежного
баланса; занимается реформированием и предоставляет кредиты
государствам-членам, испытывающим краткосрочные трудности
в расчетах с международными кредиторами, и стремится к достижению полной конвертируемости валют государств-членов
в рамках системы гибких обменных курсов, действующей с 1973 г.
[52, с. 356].
Свою деятельность МВФ начал в мае 1946 г. в составе 39 странчленов, к валютным операциям приступил с 1 марта 1947 г. Фонд
имеет статус специализированного учреждения ООН и служит
институциональной основой мировой валютной системы. В настоящее время МВФ объединяет 186 государств, в его структурах
работает более 2500 человек из 133 стран [52, с. 356].
Цель создания МВФ:
– содействие международному сотрудничеству в валютной
сфере;
– содействие расширению сбалансированному росту международной торговли и соответственно росту занятости и улучшению экономических стран-членов;
– обеспечение функционирования международной валютной системы путем согласования и координации валютной политики и поддерживания валютных курсов и обратимости валют
стран-членов, а также упорядочение отношений в валютной области между странами-членами;
– определение паритетов и курсов валют и недопущение
конкурентного обеспечения валют;
– содействие в создании многосторонней системы платежей
по текущим операциям между странами-членами и в устранении
валютных ограничений;
– оказание помощи странам-членам путем предоставления
займов и кредитов в иностранной валюте для урегулирования
платежных балансов и стабилизации валютных курсов;
– сокращение длительности и уменьшение степени неуравновешенности международных платежных балансов странчленов;
– предоставление консультационной помощи по финансовым и валютным вопросам странам-членам [52, с. 357].
260
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]