- •Тема 1. Валютная система и валюта
- •1.1. Валютная система
- •1.2. Валюта и валютные ценности
- •Кодификация валют
- •Классификация валют
- •По функциональному назначению международные ликвидные резервы подразделяют на 4 части
- •Тема 2. Валютные курсы и валютные котировки
- •2.1.Валютный курс и его режимы
- •2.2. Валютная котировка
- •Базовая валюта и валюта котировки.
- •Два метода валютной котировки
- •Факторы, влияющие на динамику рыночного валютного курса
- •Факторы, определяющие спрос и предложение на валюту.
- •I. Фундаметальные факторы (макроэкономические)
- •II. Конъюнктурные факторы (краткосрочные)
- •III. «Технические» факторы
- •2.4. Виды валютных курсов
- •Официальный валютный курс.
- •Средний валютный курс
- •1. Средний взвешенный курс
- •2. Средний арифметический курс
- •Рыночный валютный курс
- •Кросс-курс
- •Тема 3. Валютные операции и валютные риски
- •3.1. Особенности и виды валютных операций
- •Особенности валютных операций
- •3.2. Наличные (кассовые) валютные операции и их виды
- •Особенности кассовых валютных операций:
- •3.3. Срочные валютные операции и курс срочных сделок
- •Методы котировки курсов валют по срочным сделкам
- •3.4. Риски валютных операций
- •Тема 4. Виды срочных сделок с валютой и арбитраж
- •4.1. Валютные форварды
- •Особенности сделок форвардов-аутрайт
- •Виды классических форвардов.
- •4.2. Валютные свопы
- •Типы валютных свопов
- •4.3. Валютные опционы
- •Характеристики валютного опциона
- •Виды (типы) валютных опционов в зависимости от сроков исполнения
- •Виды (типы) валютных опционов в зависимости от прав владельца
- •Экономические мотивы валютных опционов
- •Хеджирование валютных рисков.
- •Доход (потери) от валютного опциона
- •4.4. Валютные фьючерсы
- •Хеджирование возможных рисков.
- •Спекуляция на разнице валютных курсов.
- •4.5.Арбитраж в валютных операциях
- •Типы валютного арбитража
- •Тема 5. Международные кредиты
- •5.1.Формы и виды международных кредитов
- •Принципы международного кредитования
- •5.2. Валютно-финансовые условия международных кредитов
- •Полный срок кредита
- •Средний срок кредита.
- •5.3. Международные фирменные кредиты
- •Базисные формы фирменных кредитов, связанных с внешней торговлей
- •Фирменные кредиты во внешнеэкономической деятельности.
- •5.4 Международные банковские кредиты
- •Виды международных банковских кредитов:
- •Тема 6. Банковское финансирование международных фирменных кредитов
- •6.1.Международный факторинг
- •6.2. Учет векселей
- •6.3. Форфейтинг
- •6.4. Международный финансовый лизинг
- •Особенности финансового лизинга
- •Преимущества финансового лизинга.
- •Формы финансового лизинга, используемые в международной практике:
- •Тема 7. Международные расчеты
- •7.1. Особенности международных расчетов
- •Факторы, оказывающие влияние на состояние международных расчетов:
- •Документы, применяемые в международном платежном обороте
- •7.2. Валютно-финансовые условия внешнеторгового контракта.
- •Валютные условия контракта:
- •Финансовые условия контракта
- •Условия международных расчетов
- •Виды международных расчетов
- •Формы (способы) расчетов, принятые в международной практике:
- •Риски при расчетах по внешнеторговому контракту
- •7.3. Банковские переводы и расчеты на открытый счет
- •Преимущества расчетов, с использованием открытого счета:
- •7.4. Документарные аккредитивы
- •Использование:
- •Виды аккредитивов: (зависят от степени обеспечения платежей)
- •Типы аккредитивов: (зависят от формы платежа)
- •Формы аккредитива
- •В заявлении на аккредитив указывается следующая информация:
- •7.5. Расчеты по инкассо
- •Использование:
- •В Унифицированных правилах по инкассо различают два вида инкассо:
- •7.6. Способы обеспечения исполнения обязательств во внешнеторговых сделках
- •Тема 8. Балансы международных расчетов
- •8.1. Виды балансов международных расчетов
- •8.2. Методика и проблемы составления балансов международных расчетов в основе составления платежного баланса лежат два принципа
- •8.3. Классификация статей платежного баланса
- •Причины хронического дефицита платежного баланса
- •Тема 9. Государственное регулирование валютной сферы
- •9.1. Валютное регулирование и валютная политика
- •9.2. Политика валютных ограничений и валютный контроль
- •Основные направления валютного контроля:
- •9.3. Курсовая валютная политика и политика диверсификации валютных резервов
- •Тема 10. Валютный рынок
- •10.1. Валютный рынок и его особенности
- •10.2. Участники валютного рынка.
- •По степени коммерческого валютного риска можно выделить следующих участников: предприниматели, инвесторы, спекулянты, хеджеры, игроки
- •По степени участия на валютном рынке выделяют активных и пассивных участников
- •По степени организованности выделяют биржевой и внебиржевой валютный рынок
- •По характеру операций выделяют рынок депозитно-кредитных операций с валютой и рынок конверсионных операций
- •По срокам сделок выделяют рынок текущих (наличных) сделок и рынок срочных сделок
- •10.4. Валютный рынок в России
- •Основные сегменты деятельности ммвб
- •Валютный рынок
- •Рынок государственных облигаций
- •Рынок акций
- •Рекомендательный список источников для изучения курса
- •Дополнительная литература
- •Статистическая и нормативная информация:
- •Журналы:
Тема 7. Международные расчеты
Вопросы: |
7.1. Особенности международных расчетов. |
7.2. Валютно-финансовые условия внешнеторговых контрактов. |
|
7.3. Банковские переводы и расчеты на открытый счет |
|
7.4. Документарные аккредитивы |
|
7.5. Расчеты по инкассо |
|
7.6.Способы обеспечения исполнения обязательств во внешнеторговых сделках. |
7.1. Особенности международных расчетов
Международные
расчеты
-
Платежи по денежным требованиям и обязательствам, которые возникают между резидентами и нерезидентами в связи с экономическими, политическими и культурными отношениями государств, предприятий и граждан разных стран.
-
Осуществляются только через банки безналичным путем.
-
Имеют, как правило, документарный характер, то есть осуществляются против финансовых и коммерческих документов.
-
Регулируются международными нормативными законодательными актами и банковскими правилами.
-
Основными субъектами являются экспортеры, импортеры и обслуживающие их банки.
Факторы, оказывающие влияние на состояние международных расчетов:
-
экономические и политические отношения между странами;
-
положение страны на товарных и денежных рынках;
-
степень использования и эффективность государственных мер по внешнеэкономическому регулированию;
-
валютное законодательство;
-
международные торговые правила и обычаи;
-
регулирование потоков товаров, услуг и капитала между странами;
-
динамика валютных курсов;
-
состояние платежных балансов;
-
банковская практика страны;
-
условия внешнеторговых контрактов и кредитных соглашений;
-
конвертируемость валют.
Особенности
международных расчетов
-
Осуществляется только через банки безналичным путем
-
Банки устанавливают кор. отношения друг с другом.
-
Клиенты имеют расчетные счета в иностранной валюте.
-
Регулируются международными соглашениями, унифицированными банковскими правилами.
-
Носят, как правило, документарный характер. т.е. осуществляются против финансовых, коммерческих и др. документов.
Международные
законодательные акты и банковские
правила
-
Единообразный закон о переводном и простом векселе. 1930г. Международная вексельная конвенция.
-
Конвенция ООН о международных переводных и простых векселях. 1987г.
-
Единообразный закон о чеках. 1931г. Международная чековая конвенция.
-
Унифицированные правила по ИНКАССО. Редакция 1995год.
-
Унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов. Ред. 1993г.
Документы, применяемые в международном платежном обороте
Коммерческие
счета
-
счет-фактура
-
проформа-счет
-
консульская фактура (инвойс)
Финансовые
документы
-
чеки
-
простые и переводные векселя
Транспортные
документы
-
коносамент.
-
железнодорожная накладная
-
авиагрузовая накладная
-
автодорожная накладная
-
речная накладная
-
комбинированный (универсальный) документ
Страховые
документы
-
страховой полис
-
страховой сертификат
-
счет страховщика
-
страховое объявление
Прочие
виды документов
-
грузовая таможенная декларация
-
декларация таможенной стоимости
-
свидетельство о происхождении товара
-
упаковочный лист
-
сертификат испытаний
-
паспорт сделки
-
другие виды документов
Товарораспорядительные
документы
-
Комплект документов, который получает покупатель из банка для оплаты товара.
-
Дают покупателю право получить товар от перевозчика и распорядиться им по назначению:
-
КОНОСАМЕНТ
-
Железнодорожная накладная (и другие виды транспортных документов).
-
Страховой полис.
-
Счет-фактура, инвойс.