- •Тема 1: теоретические и методические основы анализа финансовой отчетности
- •Краткая характеристика содержания бухгалтерской отчетности как источника анализа.
- •Цель и задачи анализа бухгалтерской отчетности.
- •Методы и приемы анализа финансовой отчетности.
- •Тема 1*: анализ финансового состояния коммерческой организации по данным бухгалтерской отчетности
- •1*.1 Общая оценка состава, структуры и динамики имущества по активу баланса.
- •1*.2 Анализ источников формирования имущества.
- •1*.3 Определение и оценка стоимости чистых активов.
- •1*.4 Анализ финансовой независимости коммерческой организации. Порядок определения величины собственного оборотного капитала. Расчет и анализ коэффициента финансовой независимости.
- •5. Анализ текущей платежеспособности коммерческой организации. Построение баланса платежеспособности. Расчет и оценка коэффициента ликвидности.
- •6. Методы оценки потенциального банкротства.
- •8. Анализ дебиторской и кредиторской задолженностей.
- •9. Сводная рейтинговая оценка финансовой устойчивости организации
- •Тема 2: анализ и управление объемами прозводства и продаж
- •2.1. Показатели объемов производства и продаж.
- •2.1.1.Порядок формирования и взаимосвязь показателей.
- •2.1.2.Задачи анализа, источники информации.
- •2.2. Анализ выполнения плана и динамики объемов производства и реализованной продукции.
- •2.3. Анализ выполнения плана по номенклатуре, ассортименту и структуре продукции.
- •Анализ конкурентоспособности продукции и предприятия.
- •2.5. Понятия экстенсивных и интенсивных факторов изменения объема продукции
- •2.6. Определение влияния на объем продукции экстенсивных и интенсивных факторов использования производственных ресурсов
- •2.6.1. Трудовые ресурсы
- •2.6.2. Основные фонды
- •2.6.3. Материальные ресурсы
- •2.7. Определение влияние объема продаж на прибыль, резервы увеличения объемов производства и продаж
- •Тема 3: анализ финансовых результатов деятельности коммерческой организации по данным бухгалтерской отчетности
- •3.1 Прибыль как показатель эффекта хозяйственной деятельности. Задачи анализа прибыли и источники информации.
- •3.2 Система показателей прибыли, порядок формирования и экономическое содержание
- •3.3 Анализ структуры и динамики Прибыли до налогообложения
- •3.4 Факторы изменения прибыли от продаж и методика их анализа.
- •5.7.Анализ формирование чп.
- •3.6. Анализ и оценка влияния инфляции на финансовую отчетность.
- •Анализ качества прибыли.
- •3.8 Анализ и оценка прибыли на одну акцию. – в лекциях нет, материал учебника.
- •3.9 Сегментарный анализ прибыли.
- •Анализ прибыли во взаимосвязи с движением денежных средств.
- •Тема 4: анализ рентабельности и деловой активности
- •4.1. Понятие рентабельности и система показателей
- •4.2. Анализ показателей рентабельности продукции. Расчет и оценка показателей рентабельности по продукции в целом. Факторный анализ изменения r продаж. Анализ r отдельных наименований продукции.
- •4. 4. Факторный анализ рентабельности производственных фондов.
- •4. 6. Показатели деловой активности: расчет, оценка, пути улучшения.
- •Тема 5: анализ затрат на производство и себестоимость продукции
- •Понятие с/с и значение в современных условиях
- •Система показателей с/с
- •Задачи анализа с/с и источники инф-ии.
- •5.4 Поэлементный анализ состава затрат
- •5.4.1 Анализ стр-ры з-т на пр-во
- •Анализ влияния на с/с эффективности исп-я произв ресурсов.
- •5.5 Анализ себестоимости по калькуляционным статьям.
- •5.6.Анализ материальных затрат
- •Анализ комплексных затрат в составе себестоимости продукции. – То, что нашли в нете.
- •5.8.1 Анализ динамики выполнения плана по расходам по обслуживанию производства и управления.
- •Анализ общепроизводственных и общехозяйственных расходов.
- •Анализ потерь от брака.
- •Анализ расходов на продажу.
- •5.9 Резервы снижения себестоимости продукции и возможные управленческие решения по их мобилизации.
- •Тема 6.Основы инвестиционного анализа
- •1.Понятие и виды инвестиций. Опред-е потребностей в инв-ях
- •2.Основные направления анализа эффективности капитальных вложений
- •3.Система пок-ей и методы оценки эф-ти ивест-ых проектов
- •Тема 7: основы маржинального анализа себестоимости продукции
- •Сущность и значение маржинального анализа.
- •7.2 Основные понятия маржинального анализа. Способы определения маржинального дохода, анализа рентабельности, запасов финансовой устойчивости.
- •7.3 Анализ эффекта финансового рычага
Цель и задачи анализа бухгалтерской отчетности.
Анализ финн ресурсов.
Фин ресурс – оборотные средства предприятия или оборотные активы. Их состав представлен во втором разделе: активы БУ. Информационной базой для проведения такого анализа служит БУ, анализ БУ назв финн анализом.
Цель анализа БУ – получение некоторых ключевых параметров, дающих наиболее точную и объективную оценку финн состоянию организации , чтобы своевременно выявлять и устранять недостатки в фин деятельности и находить резервы улучшения финн состояния организации.
Фин состояние – система показателей, отражающих наличие, размещение и использование финн ресурсов, т. е. оборотных активов.
Осн задачи (для достижения целей):
Укрупненные задачи:
Оценка имущества и финн положения организации для оптимизации структуры актива баланса и источников его покрытия
Оценка движения ден средств и обеспечение предприятия этими средствами.
Анализ и оценка показателей финн результатов для максимизации прибыли и повышения рентабельности.
Оценка эффективности использования имущества организации с целью ее повышения и обеспечения инвестиционной привлекательности.
Цель финн анализа определяет его деление на внутренний и внешний; на экспресс-анализ и детализированный финансовый анализ.
Внутренний анализ проводится службами предприятия, его результаты используются для принятия управленческих решений по поддержанию платежеспособности и финн устойчивости, а также в целях прогнозирования фин состояния.
Анализ могут проводить пользователи информации: акционеры, менеджеры, адм-ры.
Внешний анализ выполняется контрагентами предприятия, внешними пользователями бухгалтерской отчетности: банки, биржи, налоговые органы.
Внешний финн анализ осуществляется с целью определения выгодности партнерских отношений с данной организацией. Задачи такого анализа различны – например, если это банк – определяется кредитоспособность. Осн (един) источник информации – отчетность.
Экспресс-анализ финн отчетности проводится с целью финн благополучия и динамики развития хоз субъекта по данным бухгалтерской отчетности.
Для этого производится отбор незначит числа наиболее существенных показателей, по которым и отслеживается динамика и тенденция развития. Отбор показателей субъективен и определяется заказчиком.
Детализированный анализ финн состояния (обычно внутренний анализ) – более подробная характеристика имущественно-финансового положения, определение причин отклонения, выработка рекомендаций на перспективу, проводится с привлечением данных аналитич БУ и внутр финн отчетности.
Методы и приемы анализа финансовой отчетности.
Приемы и методы финн анализа могут быть классифицированы по разному, исходя из поставленной аналитической задачи. Предварит изучение отчетности связано с использованием в основном качеств методов, таких как: группировака, детализация, разработка системы аналитич показателей, обобщение, SWOT – анализ.
Д/з. Сущность SWOT – анализа и его значение для качеств оценки эк явлений.
На последующих этапах к перечисл методам присоединяется весь арсенал традиц приемов. Среди них стандартами являются: горизонтальный, вертикальный, трендовый, сравнительный, факторный анализ и анализ фин коэф-тов.
Горизонт анализ – сопоставление показателей отдел статей отчетности с данными предыд периодов. При этом исчисл-ся абс отклонение, темпы роста и прироста показателей. Цель – оценка динамики.
Вертикальный – с его помощью устанавл структура А и П баланса с пом расчета сумм по отдел статьям к валюте баланса. Результат показывает долю эелемента в кажд итоге.
Трендовый – заключ в изучении показателей за ряд смежных периодов для определения тенденции изменения и среднегод темпов роста (прироста). Цель – опред прогнозир значения показателей.
Анализ фин коэф – закл в расчете коэф-тов, которые представляют собой соотношение отдельных показателей или позиций отчетности. Коэффициенты отражают пропорции между статьями отчета, взаимосвяз показателей (к-т ликвидности, финн независимости, оборачиваемости).
Факторный анализ – Цель: определение величины отклонения в хозяйстве с помощью разложения показателя по факторам. Для этого используются методы детерминир или стохаст исследования. (анализ прибыли до налогообложения =бух П, БП рассматривается как ам сумма отдел П и убытков от разл хоз операций)
Рск (рентабельность собственного капитала) = (Чист П /срeд СК)* (сред Ч/сред Имущество)*(ОР/ОР) = сред И/сред СК * ОР/сред И * ЧП/ОР = Кфз (финн зав-ти) +Коэф-т оборачиваемости +К реализации