4. Финансовые инструменты.

- любой договор, при котором одновременно возникает финансовый актив у одной организации и финансовое обязательство или долевой инструмент у другой.

Фин. инструменты: первичные и вторичные.

Первичные – фин. инструменты, с определенностью предусматривающие покупку-продажу или поставку-получение некоторого фин. актива, в результате чего возникают взаимные фин. требования.

Первичные: договор займа, кредита, банковского вклада, банковского счета, факторинг, лизинг, договор поручительства и банковской гарантии, долевые инструменты и деньги.

Вторичные (производные, деривативы) – фин. инструменты, предусматривающие возможность покупки-продажи права на приобретение-поставку базового актива или получение-выплату дохода, связанного с изменением некоторой характеристики этого актива.

Вторичные – форвард, фьючерс, финансовые опционы (инвестиционные – колл и пут; спекулятивные – варранты и опционы на акции), СВОП, операции РЕПО

5. Внешняя - правовая и налоговая - среда.

Внешняя среда – совокупность хозяйствующих субъектов, экономических, общественных и природных условий, национальных и межгосударственных институциональных структур и других внешних условий и факторов, действующих в окружении предприятия и влияющих на различные сферы его деятельности.

Правовая среда:

- основные законодательные акты, регулирующие предпринимательскую деятельности

- акты, связанные с налоговым регулирование

- акты по охране окр. среду, безопасности жизнедеятельности и охране труда

- акты, касающиеся социального страхования

- акты, связанные с внешнеэкономической деятельность предприятия

- акты, регулирующие наличные и безналичные расчеты

Основа правовой среды бизнеса: Конституция РФ, ГК РФ, НК РФ, ТК РФ, ФЗ (О ЦБ, Об АО), указы, Постановления, Акты министерств и ведомств, Акты субъектов РФ и органов МСУ.

Налоговая среда – действующая в данный период совокупность налогов, сборов, пошлин, взимаемых в соотв. с налоговым законодательством, которые применяются на определенных территориях и для конкретных предприятий.

Налоговая среда:

- структура системы видов налогов

- действующие ставки, порядок исчисления и сроки уплаты

- основные вопросы налоговой политики гос-ва

- принципы применения корпоративного налогового планирования

- система ответственности сторон.

6. Информационное обеспечение финансового менеджмента.

- осуществляется за счет непрерывного целенаправленного подбора информативных показателей, необходимых для осуществления анализа, планирования и подготовки эффективных оперативных управленческих решений по всем аспектам финансовой деятельности предприятия.

Классификация:

- по характеру управления – внутренние и внешние

- по характеру отчетности – учетные и внеучетные

Требования к информации: полезность, актуальность, своевременность, достоверность, релевантность (отсутствие лишней информации), полнота (достаточность), сопоставимость.

Внутренние:

- показатели, характеризующие финансовое состояние и результаты ФД предприятия в целом

- показатели, характеризующие результаты ФД отдельных структурных подразделений - нормативно-плановые показатели

Внешние:

- показатели, характеризующие внешнеэкономическое развитие страны

- показатели, характеризующие конъюнктуру финансового рынка

- показатели, характеризующие деятельность контрагентов и конкурентов

- показатели, характеризующие нормативно-правовое регулирование

Учетные:

- все 5 форм бухгалтерской отчетности

Внеучетные:

- директивная информация в виде законов, постановлений, инструкций и указов

- нормативно-плановая информация в виде бизнес-планов, прейскурантов, справочников

- отчетная документация в результате ревизий, инвентаризации, банковских и налоговых проверок

- публикации в СМИ в виде статей, информационных сводок.