Класифікація і внутрішній зміст основних видів грошових потоків підприємства
Класифікаційні ознаки і відповідні до них види грошових потоків:
А. За напрямком руху коштів виділяють такі види грошових потоків:
вхідний грошовий потік. Цей потік коштів забезпечує формування різних доходів і надходжень коштів на підприємство. Його величина визначає фінансові можливості суб'єкта господарювання і забезпечує реалізацію виробничих і соціальних програм суб'єкта підприємництва. Обсяг цього потоку, елементи, які його створюють, впливають на стратегію і тактику підприємства, формують систему управлінських рішень і визначають доцільність того чи іншого виду господарської діяльності;
вихідний грошовий потік. Цей потік коштів забезпечує виконаннясистеми зобов'язань підприємства перед власниками, державою, партнерами по бізнесу, персоналом і т.д. Через величину цього грошового потоку можнавстановити роль даного підприємства в економічній системі держави,його значення в розвитку суспільства, окремих фізичних і юридичних осіб.
Б. За масштабами здійснення господарської діяльності:
грошовий потік підприємства в цілому. Даний грошовий потік акумулює усі види грошових потоків підприємства й обслуговує господарський процес підприємства в цілому;
грошовий потік по окремих видах господарської діяльності. Цейгрошовийпотік характеризує процес руху кошті у залежності від видугосподарської діяльності, здійснюваної підприємством;
грошовий потік по окремих виробничо-господарських підрозділах. Така диференціація грошового потоку пов'язана з наявністю різноманітнихвиробничо-господарських підрозділів у великих підприємствах.Виділеннятаких видів грошових потоків обумовлено специфікою управління,розподілом управлінських і фінансово-економічних повноважень між різнимивиробничими структурами, делегуванням відповідних повноваженьцентральногоуправлінського апарату своїм відокремленим чи невідокремленимпідрозділам;
грошовий потік по окремих господарських операціях. Даний видгрошового потоку становить основу для управління коштами підприємства. Його слід розглядати як первинний об'єкт у системі фінансового управління коштами підприємства.
В. За видами господарської діяльності:
грошовий потік по операційній діяльності. Цей грошовий потік дуже тісно пов'язаний із вхідним і вихідним грошовими потоками. При цьому він характеризує надходження коштів у результаті здійснення основної йіншої операційної діяльності, а також платежі постачальникам засировину і матеріали, комплектуючі вироби і напівфабрикати; платежі сторонніморганізаціям за різні види робіт і послуг; виплату заробітної плати йінших платежів працівникам підприємства; виплати податків, зборів та інших обов'язкових платежів у бюджети відповідного рівня і в позабюджетні фонди; інші платежі, пов'язані зі здійсненням операційної діяльності;
грошовий потік по інвестиційній діяльності. Цей грошовий потікхарактеризуєнадходження коштів і відповідні платежі, пов'язані з реальним іфінансовим інвестуванням;
грошовий потік по фінансовій діяльності. Він характеризує надходженняі виплати коштів, пов'язані із залученням акціонерного чи пайовогокапіталу,одержанням або поверненням довгострокових і короткостроковихкредитів тапозик, виплату дивідендів і процентів власникам капіталу та іншігрошовіпотоки, які пов'язані зі здійсненням зовнішнього фінансуваннягосподарської діяльності;
грошовий потік від інших господарських операцій. Такий грошовий потік утворюється в результаті діяльності, пов'язаної з виконанням рішень судових органів або у надзвичайних умовах.
Г. За періодом надходження і вибуття:
грошовий потік поточного періоду. Він характеризує кошти підприємства, приведені за вартістю до даного моменту часу. Для приведення коштівпідприємства за вартістю до поточного періоду здійснюєтьсядисконтування грошових потоків підприємства за формулою:
де ГП П.П. — грошовий потік поточного періоду;
ГППр — грошові потоки підприємства від усіх видів господарської діяльності;
—дисконтний
множник для приведення вартості коштів
до єдиного поточного значення;
г — ставка (процент) дисконтування, виражений в частках одиниці;
грошовий потік майбутнього періоду. Він характеризує кошти підприємства,приведені за вартістю до майбутнього часу. Для приведення коштівпідприємства за вартістю до майбутнього періоду здійснюється так звана операція нарощування за формулою:
де ГПМ.П. — грошовий потік майбутнього періоду;
ГППр — грошові потоки підприємства від усіх видів господарської діяльності;
(1 + n) — множник для нарощення вартості грошового потоку в майбутньому;
n — ставка (відсоток) нарощення коштів, виражена в частках одиниці.
Г. За безперервністю здійснення:
регулярний грошовий потік. Він характеризує потік надходжень абовибуття коштів підприємства, які у розглянутому періоді часу здійснюютьсяпостійно;
дискретний грошовий потік. Він характеризує потік надходжень абовибуттякоштів підприємства, пов'язаний з окремими чи одиничнимигосподарськими операціями, які не повторюються постійно.
Д. За рівномірністю здійснення:
грошовий потік з рівними інтервалами. Такий грошовий потікпідприємстваможна розглядати як ануїтет, тобто фінансову операцію, яказдійснюється постійно з рівними проміжками часу;
грошовий потік з нерівними інтервалами. Такий грошовий потікхарактерний для більшості видів надходжень чи вибуття коштів підприємства.
Е. За економічною значимістю:
грошовий потік, який збільшує прибуток підприємства. Він характеризує процес формування фінансових результатів підприємства. При цьому найбільше значення має той грошовий потік по видах господарських операцій, який сприяє формуванню більшого обсягу чистого прибутку підприємства;
грошовий потік, який зменшує прибуток підприємства. Це грошовийпотік, щохарактеризує вибуття коштів у результаті здійснення системиобов'язкових платежів і витрати коштів.