Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Управление банковскими рисками. Учебное пособие для студентов вузов, обучающихся по направлениям экономики и управления
.pdf
Л.Н. Тепман, Н.Д. Эриашвили
Управление
банковскими рисками
Рекомендовано Учебнометодическим центром
«Профессиональный учебник» в качестве учебного пособия
для студентов высших учебных заведений, обучающихся
по направлениям экономики и управления
Рекомендовано Научноисследовательским институтом
образования и науки в качестве учебного пособия
для студентов высших учебных заведений, обучающихся
по направлениям экономики и управления
Москва
2017
ÓÄÊ 336.71(075.8)
ÁÁÊ 65.262.101-09ÿ73-1
Ò34
Тепман, Леонид Наумович.
Ò34 Управление банковскими рисками: учеб. пособие для
студентов вузов, обучающихся по направлениям экономики и управления / Л.Н. Тепман, Н.Д. Эриашвили. —
М.: ЮНИТИ-ДАНА,
2017.
— 311 ñ.
I. Эриашвили, Нодари Дарчоевич.
ISBN 978-5-238-02469-1
Агентство CIP РГБ
В банковской сфере рискованные ситуации не являются чем-то
необычным. Приобретение организационных навыков и инструментов,
обеспечивающих эффективное управление банковскими рисками или
позволяющих вообще избежать их, имеет важнейшее значение для
выживания и успеха организации. Рассмотрены система управления
банковскими рисками, методы их расчета, а также способы их минимизации.
Для студентов высших учебных заведений, обучающихся по направлениям экономики и управления. Может быть интересна топменеджерам, владельцам компаний.
ÁÁÊ 65.262.101-09ÿ73-1
ISBN 978-5-238-02469-1
© ИЗДАТЕЛЬСТВО ЮНИТИ-ДАНА, 2013
Принадлежит исключительное право на использование и распространение издания
(ФЗ ¹ 94-ФЗ от 21 июля 2005 г.).
Воспроизведение всей книги или любой ее части любыми средствами или в
какой-либо форме, в том числе в интернет-сети, запрещается без письменного
разрешения издательства.
© Оформление «ЮНИТИ-ДАНА», 2013
Часть
I
Система кредитования в банке
Глава 1. Экономическая сущность кредита.
Кредит в экономике государства
Глава 2. Система кредитования в банке
Глава 3. Банковская ликвидность
Глава 4. Организация стресс-тестирования в банках
3
Глава 1
Экономическая сущность кредита.
Кредит в экономике государства
1.1. Кредит, ссудный капитал: определение
и источники
Кредит как экономическая категория представляет собой определенный вид общественных отношений, связанных с движением
стоимости (в денежной форме). Это движение связано с передачей
денежных средств — ссуды на время, при этом за ссудополучателем
сохраняется право собственности.
Кредит в денежной форме нельзя отождествлять с деньгами.
Кредитные отношения отличаются от денежных.
С внешней стороны кредит — временное по заимствование денежных средств; сущность его лежит в общественных отношениях,
связанных с движением стоимости.
При анализе сущности кредита следует различать три элемента:
субъект, объект, ссудный процент.
Субъекты кредитных отношений — это кредитор и заемщик.
Кредитор предоставляет ссуду на время, оставаясь собственником
ссуженной стоимости. В современных условиях банк-кредитор предоставляет ссуду из собственного капитала, привлеченных средств,
хранящихся на счетах его клиентов, а также мобилизованных с помощью эмиссии ценных бумаг.
При размещении ссуженной стоимости кредитор контролирует
ее производительное использование, чтобы кредит был получен и за
него был получен доход. Заемщик получает ссуду и обязуется ее
возвратить к обусловленному сроку. Заемщик не является собственником ссуженного капитала, он лишь временный его владелец.
Он использует ссуду в производстве или обращении, чтобы извлечь
доход, и возвращает ссуду после ее участия в кругообороте и получения дополнительной прибыли. Заемщик платит за кредит ссудный
процент, он должен иметь определенное имущественное обеспечение, гарантирующее возврат кредита по требованию кредитора.
Взаимодействие кредитора и заемщика есть единство противоположностей. Как участники кредитной сделки кредитор и заемщик
заинтересованы друг в друге. В то же время они имеют противоположные интересы: кредитор заинтересован в получении более высокого процента, а заемщик — в низком проценте. Заемщик зависит от кредитора, диктующего ему свою волю.
4
Объект кредитных отношений — это ссуженная стоимость, при
капитализме — это ссудный капитал. Ссудный капитал — денежный капитал, обособившийся от промышленного, имеющий особую
форму движения. Это капитал-собственность, владелец которой
продает заемщику не сам капитал, а лишь право на временное им
владение; это своеобразный товар, потребительная стоимость которого определяется способностью приносить заемщику прибыль.
Ссудный капитал всегда имеет денежную форму и своеобразную
форму отчуждения, т.е. передача его заемщику и возврат кредитору
не совпадают во времени.
С развитием кредитных отношений единственным источником
образования ссудного капитала служат временно свободные денежные средства юридических лиц, населения и государства, на добровольной основе передаваемые финансовыми посредниками для последующей капитализации и извлечения прибыли. Такие денежные
средства концентрируются на депозитных счетах в кредитных организациях и обеспечивают их собственникам фиксированный доход
в форме процента по этим вкладам.
Стоимость ссудного капитала — это способность к обмену между кредитором и заемщиком, а потребительная стоимость — способность производить прибыль, часть которой заемщик отдает кредитору в виде ссудного процента.
Ссудный процент — это своеобразная цена ссуженной стоимости, передаваемой кредитором заемщику во временное пользование
с целью ее производительного потребления. В отличие от обычного
товара, цена которого выражает его стоимость в денежной форме,
ссудный процент представляет собой иррациональную форму цены,
а не действительную цену, поскольку она является условием использования ссудного капитала для получения прибыли. Эта прибыль, добытая заемщиком, подразделяется на две части: одна присваивается заемщиком, получившим ссуду, в виде предпринимательского дохода, вторая передается кредитору в виде ссудного
процента.
Цена кредита определяется спросом и предложением на рынке
ссудных капиталов и зависит от цикличности развития производства, инфляционного процесса, эффективности государственного
кредитного регулирования, осуществляемого через центральный
банк при кредитовании коммерческих банков, динамики денежных
накоплений физическими и юридическими лицами, сезонного производства, размеров государственного долга.
На рынке ссудных капиталов через механизм конкуренции определяется норма ссудного процента, которая представляет собой
отношение суммы годового дохода, полученного на ссудный капитал, к общей сумме ссудного капитала.
5
В экономическом развитии страны кредит играет существенную
роль, которая характеризуется теми результатами, которые появляются при его функционировании для всех участников общества:
частных лиц, хозяйствующих субъектов, государства. Она проявляется при осуществлении всех форм кредита (коммерческого, банковского, потребительского, международного, государственного)
разными путями:
• перераспределением материальных ресурсов в интересах разви-
тия производства и реализации продукции при предоставлении
и мобилизации средств физических и юридических лиц;
• воздействием на непрерывность процессов производства и
реализации продукции. Ссуды удовлетворяют временно возникающие несовпадения текущих денежных поступлений и
расходов предприятий. В результате преодолеваются повторяющиеся задержки воспроизводственного процесса и обеспечиваются бесперебойность и его ускорение. Особенно важна эта роль кредита при сезонном производстве и реализации
определенных видов продукции.
• участием в расширении производства, когда кредитные ресур-
сы используются в качестве источника увеличения основных
средств, капитальных затрат;
• ускорением получения потребителем товаров, услуг, жилья за
счет заемных средств;
• регулированием наличного и безналичного денежного оборота.
Роль кредита в рыночной экономике трудно переоценить. Кредит обеспечивает трансформацию денежного капитала в ссудный
и выражает отношения между кредиторами и заемщиками. При
его помощи свободные денежные капиталы и доходы предприятий, личного сектора и государства аккумулируются, превращаются в ссудный капитал, который передается за плату во временное пользование. Кредит способен оказывать активное воздействие на объем и структуру денежной массы, платежного оборота,
скорость обращения денег. Благодаря кредиту происходит более
быстрый процесс капитализации прибыли, а следовательно, концентрации производства.
Основной признак этого этапа — централизованное регулирование кредитных отношений в экономике со стороны государства в
лице центрального банка. Появление первых общенациональных
государственных кредитных институтов, наделенных монопольными функциями по координации и нормативно-методическому
обеспечению кредитно-денежных отношений, содействовало формированию полноценной системы безналичного денежного обращения, а также существенному расширению перечня услуг и операций коммерческих банков, например по обслуживанию фондового
6
рынка. В дальнейшем деятельность центральных банков развивалась по направлению прежде всего использования кредитных рычагов в качестве одного из наиболее эффективных регуляторов рыночной экономики, что потребовало определенного ужесточения
контроля с их стороны за работой негосударственных кредитных
организаций. Наконец, развитие информационных технологий в
экономике, формирование глобальных банковских сетей, компьютерных коммуникаций и баз данных позволили вывести кредитные
отношения на принципиально новый качественный уровень в части
как техники обслуживания клиента, так и распространения их на
все сферы финансовой деятельности, в том числе — на международных рынках.
Кредит как экономическая категория представляет собой определенный вид общественных отношений, связанных с движением стоимости на условиях возвратности. Кредит может принимать товарную и денежную форму. В товарной форме он связан с передачей во временное пользование стоимости в виде
конкретной вещи, определенной родовыми признаками. В современной экономической системе преобладает денежная форма
кредита. Это означает, что кредит
в денежной форме. Участие денег в опосредовании кредитных
отношений не лишает их специфических черт и не превращает
кредит в экономическую категорию «деньги». В кредитной сделке нет эквивалентного товарно-денежного обмена, а есть передача стоимости во временное пользование с условием возврата через определенное время и уплаты процентов за пользование этой
стоимостью. Возвратность ссуженной стоимости, которую нельзя
отменить волей одного из субъектов кредитной сделки, и представляет собой неотъемлемую черту кредита как экономической
категории. Сущность кредита во всем многообразии кредитных
отношений определяется объективными причинами существования кредита в той или иной общественной формации.
Кредит как особая форма стоимостных отношений возникает
тогда, когда стоимость, высвободившаяся у одного экономического
субъекта, какое-то время не может вступить в новый воспроизводственный цикл, использоваться в хозяйственных сделках. Посредством кредита эта стоимость переходит к другому субъекту, испытывающему временную потребность в дополнительных средствах, и
таким образом продолжает функционировать в рамках воспроизводственного процесса.
Кредитные отношения возникают на определенном уровене
развития товарного производства и товарного обращения. Так,
ранние формы кредита, в частности ростовщический кредит, не
были непосредственно связаны с кругооборотом средств товаро-
предоставляется и погашается
7
производителей. Они обслуживали непроизводительные расходы
феодальной знати, мелких ремесленников и крестьян. По мере развития товарного производства кредит все более приспосабливался к
обслуживанию промышленного и товарного капитала. Кругооборот
промышленного капитала неизбежно приводит, с одной стороны, к
появлению временно свободного денежного капитала, а с другой —
к возникновению временной потребности в дополнительных ресурсах. Разрешению этого противоречия и служит кредит.
Высвобождение денежного капитала обусловлено следующими
обстоятельствами. Во-первых, происходит постепенное «снашивание» основного капитала. В промежутке между частичной амортизацией и полным восстановлением основного капитала часть его
стоимости оседает в виде временно свободного денежного капитала.
Во-вторых, реализация товаров по времени не совпадает с расходами на покупку сырья, материалов, полуфабрикатов, выплату заработной платы и т.п., поэтому часть выручки от продаж имеет форму
временно сводного денежного капитала. В-третьих, в виде свободного денежного капитала используется часть прибыли, предназначенной для капитализации. Она ежегодно откладывается в денежной форме до достижения размеров, достаточных для приобретения
нового оборудования и реализации инвестиционных проектов.
С помощью кредита эти средства аккумулируются и предоставляются на условиях возврата и за плату другим производителям, у которых в силу объективных причин возник временный
недостаток капитала для осуществления непрерывного процесса
воспроизводства.
Следовательно, в условиях высокоразвитого товарного производства закономерности движения кредита определяются, с одной
стороны, закономерностями высвобождения стоимости в денежной
форме в процессе кругооборота капитала у товаропроизводителей, а
с другой — закономерностями использования ссуженной стоимости
в кругообороте капитала у заемщика. Завершение кругооборота
стоимости у конкретного заемщика создает почву для возвратности
кредита.
В условиях современного рыночного хозяйства на основе кредита аккумулируются не только денежный капитал, высвободившийся в процессе воспроизводства промышленного и товарного
капитала, но и денежные доходы и сбережения различных социальных групп общества, временно свободные средства государства.
Использование указанных средств па началах кредита также не ограничивается обслуживанием кругооборота промышленного и товарного капитала. Однако закономерности кругооборота этих капиталов предопределяют особенности движения кредита во всех его
8
формах независимо от того, кто является субъектом кредитных отношений.
Субъекты кредитных отношений — кредитор и заемщик. Кредитор — это сторона, предоставляющая ссуды. На ранних стадиях
развития товарного производства в качестве кредиторов выступали
ростовщики, с развитием товарного производства — банки.
При передаче в ссуду товаров (в виде отсрочки платежа) кредитором являются товаропроизводители. Они передают в ссуду не денежные средства, высвободившиеся в процессе кругооборота капитала, а товары, подлежащие реализации. Товаропроизводитель становится кредитором не в силу договора купли-продажи, а в силу
дополнительной сделки, разрешающей платежи через определенное
время после передачи товара покупателю. Во всех случаях кредитор
является собственником ссужаемых средств и за передачу их во
временное пользование он получает ссудный процент.
Заемщик — сторона, получающая кредит и принимающая на
себя обязательство возвратить в установленный срок ссуженную
стоимость и уплатить процент за время пользования ссудой. В период господства ростовщического кредита заемщиками были мелкие крестьяне, мастера-ремесленники либо знать, крупные земельные собственники. С образованием банков происходит концентрация заемщиков. В рамках кредитных отношений один и тот же
экономический субъект может одновременно быть кредитором и
заемщиком. В тех случаях, когда предприятие получает в банке ссуду, банк является кредитором, а предприятие — заемщиком. Если
предприятие хранит деньги в банке, то кредитором является предприятие, а заемщиком — банк. Действуя как посредник, банк во
всех случаях действует от своего имени и принимает на себя все
связанные с этим риски. В условиях широко развитой банковской
системы кредитные отношения могут осуществляться и без участия
банков.
Отношения между кредитором и заемщиком строятся как отношения юридически самостоятельных субъектов, обеспечивающих
имущественную ответственность друг перед другом.
В основе отношений между кредитором и заемщиком лежит
взаимный экономический интерес к передаче стоимости во временное пользование. Для полного выяснения сущности кредита как
экономической категории следует уяснить не только объективные
причины его возникновения, роль кредитора и заемщика в организации кредитных отношений, но и функции кредита, которые также носят объективный характер.
При выявлении сущности кредита, как и сущности других экономических категорий, важно придерживаться следующих методологических принципов, которые можно свести к следующему:
9
• разновидности кредита должны отражать его сущность неза-
висимо от той формы, которую он принимает;
• кредит может функционировать во внутреннем и внешнем
экономических оборотах, в денежной и товарной формах.
Однако независимо от потребностей, которые обслуживает
кредит, его суть не меняется, кредит продолжает выражать
характерные для него черты;
• сущность кредита надо рассматривать по отношению к сово-
купности кредитных сделок.
Если в одной из кредитных сделок заемщик не возвращает ссуду, то это еще не означает, что одно из свойств — возвратность —
становится необязательным для кредита как экономической категории. Утрата одного из качеств в той или иной конкретной кредитной сделке не означает, что кредит теряет свою определенность и
обособляемость.
Анализ сущности кредита предполагает раскрытие ряда его конкретных характеристик, которые показывают сущность в целом.
Раскрывая вопрос о сущности кредита, нужно рассмотреть:
• структуру кредита;
• стадии движения;
• и его основу.
Раскрываемая сущность кредита должна выражать его целостность, подходить для всех его проявлений.
В настоящее время кредит имеет огромное значение. Он решает
проблемы, стоящие перед всей экономической системой. Так при
помощи кредита можно преодолеть трудности, связанные с тем, что
на одном участке высвобождаются временно свободные денежные
средства, а на других возникает потребность в них. Кредит аккумулирует высвободившийся капитал, тем самым обслуживает прилив
капитала, что обеспечивает нормальный воспроизводственный процесс. Также кредит ускоряет процесс денежного обращения, обеспечивает выполнение целого ряда отношений: страховых, инвестиционных, играет большую роль в регулировании рыночных отношений.
Источником ссудного капитала служат, во-первых, высвобождающиеся из кругооборота денежные средства: средства, предназначенные для восстановления основного капитала (т.е. амортизационный фонд); часть оборотного капитала, высвобождаемая в денежной форме в связи с несовпадением времени продажи товаров и
покупки сырья, топлива, материалов; капитал, временно свободный
в период между поступлением денежных средств от реализации товаров и выплатой заработной платы.
Другим источником ссудного капитала служат денежные доход
и накопления личного сектора. Сегодня налицо тенденция усиле-
10
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]