Банковское дело. Учебное пособие-2

5.Какие виды международных расчетов используются в настоящее время? В чем особенности их проведения?

6.Какие органы осуществляют валютное регулирование и валютный контроль в Российской Федерации? Какими принципами они руководствуются?

7.В чем особенности функционирования транзитного и текущего валютных счетов? Каково их назначение?

8.Что такое паспорт сделки? Каковы его назначение и порядок ведения?

Рекомендуемая литература

Основная

1.Банкиинебанковскиекредитныеорганизациииихоперации : учеб. / под ред. Е. Ф. Жукова. — 3-е изд., перераб. и доп. —

М. : Вуз. учеб. ; ИНФРА-М, 2011. — 528 с.

2.Банковское дело : учеб. по напр. «Экономика» / О. И. Лаврушин и др. ; под ред. О. И. Лаврушина ; Фин. ун-т при Правительстве РФ. — М. : КноРус, 2014. — 800 с.

3.Киреев, В. Л. Банковское дело : учеб. по спец. «Финансы

икредит» / В. Л. Киреев, О. Л. Козлова. — М. : КноРус, 2012. — 239 с.

4.Банковское дело. Организация деятельности коммерческого банка : учеб. для бакалавров / под ред. Г. Н. Белоглазовой, Л. П. Кроливецкой ; С.-Петерб. гос. экон. ун-т. — М. : Юрайт, 2014. — 652 с.

Дополнительная

1.Банки и банковское дело / А. И. Балабанов и др. — 2-е изд. — СПб. : Питер, 2007. — 448 с.

2.Ермаков, С. Л. Основы организации деятельности коммерческого банка : учеб. для вузов по напр. 080500 «Менеджмент» / С. Л. Ермаков, Ю. Н. Юденков ; Акад. нар. хоз-ва при Правительстве РФ. — М. : КноРус, 2009. — 644 с.

3.Челноков, В. А. Банки и банковские операции: Букварь кредитования. Технологии банковских ссуд. Околобанковское рыночное пространство : учеб. по экон. спец. / В. А. Челноков. — 3-е изд., перераб. и доп. — М. : Высш. шк., 2008. — 269 с.

181

Внешние (экзогенные, общие) риски предопределются внешними по отношению к банку макроэкономическими и нор- мативно-правовыми условиями.

Их уровень определяют: деловая активность руководства самого банка, выбор банком оптимальной стратегии и тактики, характер его деятельности.

Внутренние(эндогенные, частные) рискисвязанысвидом,

характером банка, спецификой клиентуры, профессиональным уровнем персонала, уровнем контроля.

Страновой риск (включая риск неперевода средств) — это риск возникновения у коммерческого банка убытков в результате неисполнения иностранными контрагентами (юридическими, физическими лицами) обязательств из-за экономических, политических, социальных изменений, а также вследствие того, что валюта денежного обязательства может быть недоступна контрагенту из-за особенностей национального законодательства (независимо от финансового положения самого контрагента).

Региональный риск — это вероятность возникновения экономических проблем на территории того региона, в котором действует банк или его филиал.

Социальныйрискнесутвсебенеравенствосоциальногоположения и материального благополучия масс, возможность идеологическихирелигиозныхразногласий, национальныхконфликтов.

Политическийрисксвязансполитическимустройствомгосударства, проводимой им неэффективной экономической политикой, с этническими и религиозными проблемами.

Правовой риск — это риск изменений в законодательстве, регулирующем банковскую деятельность или деятельность контрагентов банка.

Технический риск обусловлен как техническими сбоями, так

итехническими нововведениями в банковской деятельности, напримервобластипереводовденежныхсредств, осуществления наличных расчетов, обеспечении их безопасности.

Финансовыйрискможетбытьобусловленкризисомденежнокредитной системы, инфляцией, ростом внешней задолженности

ит. д.

183

Кредитныйриск— эторискнеисполнениязаемщикомпервоначальных условий кредитного договора, т. е. невозврат (полностью или частично) основной суммы долга и процентов по нему в устанавливаемые договором сроки.

Процентныйриск— этоопасностьпотерьдлякоммерческих банков в результате превышения процентных ставок, выплачиваемых ими по привлеченным средствам, над процентными ставками по предоставленным кредитам.

Валютный риск представляет собой опасность валютных потерь, связанных с изменением курса одной из иностранных валют по отношению к другой.

Риск ликвидности — это опасность неспособности банка покрытьсвоиобязательствапопассивамтребованиямипоактивам.

Рыночный риск в основном связан с неблагоприятным изменением курса ценных бумаг.

Риск злоупотреблений — возможность того, что владельцы банка, его служащие нарушают закон, а это влечет за собой убытки для банка вследствие мошенничества, растраты, кражи или других незаконных действий.

На практике совокупность рассмотренных рисков отражает особенности функционирования коммерческого банка, исходя из правильности, преждевременности или ошибочности его деятельности. От руководства коммерческого банка требуется целенаправленная и планомерная деятельность по управлению рисками, присущими банковской деятельности.

9.2. Управление банковскими рисками

Управление рисками — одна из важнейших областей управления банковской деятельностью. Работа менеджера по рискам нацелена на защиту банка от рисков, угрожающих его доходам, и состоит в выборе из альтернативных возможностей оптимального варианта.

Под управлением риском понимают мероприятия, направленные на минимизацию соответствующего риска и нахождение оптимального соотношения доходности и риска, включающие оценку, прогноз и страхование соответствующего риска.

184

Этапы управления риском:

1.Выявление содержания риска.

2.Определение источников и объемов информации, необходимых для оценки уровня риска.

3.Выбор критериев и методов для оценки вероятности реализации риска.

4.Выбор и разработка способа страхования риска.

5.Ретроспективный анализ результатов управления риском

ипроведение их коррекции.

Система управления рисками должна опираться на общие критерии оптимальности политики банка — ликвидность, доходность, надежность.

Основными инструментами управления рисками являются:

1)система обязательных нормативов (по инструкции ЦБ РФ

№139-И);

2)системакоэффициентов(коэффициентырискапоактивам от 0 до 150 %);

3)методы группировок (группы риска по активам, классификация ссуд в зависимости от группы риска);

4)система лимитов:

•поликвидности— показателиминимальногообъемавысоколиквидных активов, ограничения на рассогласование активов по различным срокам и на объемы привлеченных ресурсов по срокам;

•по процентному риску — максимальные ставки по привлечению различных видов средств с разбивкой по срокам привлечения;

•по возможному риску — предельные ограничения открытых позиций по видам валют для основных типов валют, с которымиработаетбанк; поосновнымвалютам— совокупныйлимит по валюте против всех остальных валют;

•по видам вложений — предельные объемы по основным видам активных операций;

5) системабаллов(приоценкекредитоспособностизаемщиков);

6) автоматизированная система контроля и анализа, которая позволяет осуществлять текущий контроль за уровнем рисков,

втом числе:

185

•по риску ликвидности — обеспечивает построение таблиц по основным статьям баланса, видам и срокам;

•по процентному риску — позволяет получить распределение активов и пассивов с процентными ставками, приведенными

кединой базе;

•по валютному риску — показывает реальную рыночную стоимость позиций по финансовым инструментам.

Выделяют следующие способы управления рисками:

1.Диверсификация:

•портфельная — распределение ссуд и депозитов между широким кругом клиентов из различных отраслей и с различными видами обеспечения;

•географическая — привлечение клиентов из различных регионов или стран;

•по срокам погашения — привлечение и выдача средств на различные сроки, что предоставляет банкам возможность финансового маневра средствами, исключая случаи невыполнения банками обязательств перед клиентами.

2.Страхование кредитов, депозитов и валютных рисков — сущность данного способа защиты от риска заключается в том, что в случае неплатежеспособности должника обязательство берет на себя страховая организация.

3.Управлениекачеством— способностьвысококвалифицированных банковских менеджеров предвидеть и решать вопросы, связанные с рисками, до того, как они перерастут в серьезную проблему для банка.

4.Формирование резервов на покрытие рисков — позволяет банку избежать дефолта в случае возникновения убытков от рискованных кредитов, инвестиций, внутрибанковских нарушений и злоупотреблений за счет постепенного формирования ресурсов для компенсации этих расходов.

5.Наращивание собственного капитала — дает банку возможность увеличивать размер кредитов крупным заемщикам, которые, какправило, имеютболеенизкийуровеньриска, атакже создавать более устойчивую базу для обеспечения платежеспособности банка.

6.Использование плавающих ставок и защитных оговорок.

186

7. Проведение операций «своп», купли-продажи фьючерсов, опционов и др.

В обобщенном виде банковские риски, методы и инструменты управления ими представлены в табл. 9.1.

Таблица 9.1

Виды, методы и инструменты управления банковскими рисками

Рассмотримуправлениеотдельнымивидамибанковскихрисков.

187

9.2.1. Управление кредитным риском

Оценкакредитногорискапроизводится по каждойотдельной ссуде — по заемщику, а на уровне банка в целом — по кредитному портфелю.

Система управления кредитным риском включает:

1)определение критериев риска и метода оценки кредитного риска заемщика;

2)формирование оптимальной структуры кредитного портфеля банка, исходя из принятых банком методов его оценки;

3)использование различных методов регулирования кредитного риска.

Оценка кредитного риска включает в себя изучение и оценку качественных и количественных показателей экономического положения заемщика, т. е. его кредитоспособности.

Предоставление крупных кредитов одному заемщику или группе связанных заемщиков — наиболее распространенный пример кредитного риска. Он регулируется обязательными нормативами. Также нормативно регулируется совокупный размер крупныхкредитныхрисковикредитныерискипо«инсайдерам» иакционерам банка. Соблюдение вышеуказанных нормативов позволяет банку сформировать ссудный портфель с меньшими рисками.

При оценке кредитного риска ссудного портфеля банка используются следующие показатели:

•просроченные ссуды / ссудная задолженность;

•потери по ссудам (списанные ссуды) / ссудная задолжен-

ность;

•ссуды, по которым прекращено начисление процентов / ссудная задолженность;

•ссуды 4-й и 5-й группы риска / ссудная задолженность;

•резерв на возможные потери / ссудная задолженность. Зная структуру кредитного портфеля по категориям качества,

банк получает возможность осуществлять мероприятия по снижению рисков, такие как диверсификация портфеля, создание резервов на покрытие рисков, требование по повышению качества обеспечения ссуд, продажа проблемных ссуд коллекторским агентствам, разработка мероприятий по поддержанию оптимальной структуры кредитного портфеля.

188

9.2.2. Управление процентным риском

Процентный риск может возникнуть, если:

1)не совпадают сроки возврата предоставленных и привлеченных средств;

2)ставки по активным и пассивным операциям устанавливаются различными способами;

3)возникает дисбаланс между активами и пассивами, чувствительными к изменениям процентных ставок.

Способы управления процентным риском:

• предусмотреннаявкредитномдоговоревозможностьпересмотра кредитором ставки по кредиту в зависимости от изменения рыночной ставки (то же самое по депозитным договорам);

• согласование активов и пассивов по срокам их возврата;

• проведение процентных «свопов»;

• купля-продажа финансовых фьючерсов или опционов. Согласование активов и пассивов по срокам их возврата возможно по всему балансу банка или по конкретному активу и кон-

кретному пассиву.

Для максимального хеджирования процентного риска сроки возврата по активу и пассиву должны полностью совпадать, что, однако, значительно ограничивает маневренность в деятельности банкаивпрактикемалоосуществимо. Вследствиеэтогодопускаетсяразрывмеждусоответствующимипосрокамсуммамиактива

ипассива. В целях управления этой разницей банки устанавливают нормативы соответствия активов и пассивов по срокам для тех их видов, которые чувствительны к изменениям процентных ставок (это могут быть займы, депозиты, кредиты, вклады и т. д.).

Дисбаланс рассчитывается как отношение «Активы банка, чувствительные к изменению процентных ставок / Пассивы банка, чувствительные к изменению процентных ставок». Положительное сальдо возникает при дисбалансе > 0, отрицательное — при дисбалансе < 0.

При ожидаемом росте процентных ставок сальдо должно быть положительное. Это приведет к тому, что в категорию с более высокими ставками переместится бóльшая часть активов,

189

чемпассивов, ичистыйпроцентныйдоходувеличитсясверхожидаемого.

Напротив, при ожидаемом снижении процентных ставок разница должна быть отрицательной. Данный фактор приведет к снижению расходов по пассивам, и за счет этого будет получен дополнительный доход.

Операции «своп» с процентами — это финансовые сделки, по условиям которых две стороны обязуются уплатить проценты друг другу по определенным обязательствам в заранее обусловленные сроки, т. е. по существу стороны обмениваются теми процентными платежами, которые они должны произвести.

Обычно происходит обмен процентных платежей по сделке с фиксированной ставкой против сделки с переменной ставкой. При этом сторона, обязующаяся произвести выплаты по фиксированным ставкам, рассчитывает на значительный рост переменных ставок; противоположная сторона — соответственно, на их снижение. В результате выигрывает тот, кто правильно прогнозирует ставки.

Всоответствии с условиями финансовых фьючерсов продавец продает, а покупатель покупает финансовый документ по истечении определенного периода в оговоренный момент времени в будущем по фиксированной, согласованной в настоящий момент цене.

По условиям опционов одна из сторон имеет право после внесения определенной суммы купить или продать финансовый документ по заранее оговоренной цене в течение определенного периода. При благоприятном изменении цены это право реализуется, при неблагоприятном — не используется, и сумма, уплаченная за покупку опциона, теряется.

Вчисло наиболее известных приемов хеджирования изменений процентных ставок входят процентные контракты типа «кэп», «флор» и «коридор».

Процентный «кэп», или «потолок», страхует своего держателя от повышения уровня рыночных процентных ставок. В качестве компенсации за предварительную уплату премии заемщики получают гарантию, что их кредиторы не могут увеличить про-

190