- •17-Модульная программа для менеджеров «Управление развитием организации»
- •Координационный совет проекта
- •Рабочая группа проекта
- •Обращение к читателю
- •Учебные цели модуля
- •Краткое содержание
- •Общая структура модульной программы
- •Особенности изучения модуля
- •Учебный элемент № 1. Введение в модуль «Организация и управление внешнеэкономической деятельностью»
- •Учебный элемент № 2. Организация и управление внешнеэкономической деятельностью на фирме (предприятии) Учебные цели элемента
- •Конкретная ситуация
- •2.1. Обоснование решения выхода российского предприятия на внешние рынки
- •2.2. Виды внешнеэкономической деятельности
- •2.3. Управление внешнеэкономической деятельностью
- •Четыре стратегических решения при выходе на внешний рынок
- •2.5. Основные причины (мотивы) выхода на внешние рынки или расширения внешнеэкономической деятельности
- •2.6. Основные трудности и опасности выхода на внешние рынки и осуществления внешнеэкономической деятельности
- •2.7. Международная сегментация
- •См.: Слайд № 2.1
- •Четыре метода международной сегментации
- •См.: Слайд № 2.3
- •2.8. Выбор целевого рынка для внешнеэкономической деятельности
- •Матричная система выбора целевого рынка для внешнеэкономической
- •Стратегии поиска зарубежного рынка сбыта
- •См.: Слайд № 2.4
- •См.: Слайд № 2.5
- •2.9. Стратегии проникновения на внешние рынки Стратегии завоевания или расширения зарубежных рынков
- •2.10. Планирование внешнеэкономической деятельности на уровне фирмы
- •План внешнеэкономической деятельности
- •Бизнес-план внешнеэкономического проекта
- •2.11. Контроль и оценка эффективности внешнеэкономической деятельности
- •См. Также 4.9
- •2.12. Принципы построения внешнеэкономических служб на фирме
- •См.: Слайд № 2.6
- •См.: Слайд № 2.7
- •См.: Слайд № 2.8
- •Выводы и заключения
- •Контрольные вопросы
- •Упражнения,задания, тесты
- •Учебный элемент № 3. Государственное регулирование внешнеэкономической деятельности в Российской Федерации Учебные цели элемента
- •Конкретная ситуация
- •Вопросы для обсуждения
- •3.1. Государственные органы регулирования и содействия развитию внешнеэкономической деятельности
- •См.: Слайд № 3.1
- •3.2. Правовое обеспечение экспортно-импортных операций в России
- •Основные законы регулирования внешнеэкономической деятельности
- •3.3. Регулирование экспорта товаров и услуг
- •Генеральные и разовые лицензии
- •Система внешнеторговой информации
- •3.4. Регулирование импортных операций
- •Таможенный тариф
- •Режим наибольшего благоприятствования
- •Шесть методов начисления пошлин
- •Пример таможенного оформления грузов оао «Востокэлторг»
- •3.5. Регулирование валютных операций и валютный контроль
- •См.: Слайд № 3.2
- •Паспорт сделки
- •Валютный контроль по экспорту
- •Выводы и заключения
- •Контрольные вопросы
- •Упражнения,задания,тесты
- •Учебный элемент № 4. Особенности изучения зарубежных рынков и оценка их привлекательности Учебные цели элемента
- •Конкретная ситуация
- •2. Дайте прогноз развития российского экспорта товаров лесного комплекса на 2000 г.
- •3. Какие основные трудности на пути развития экспорта товаров лесной промышленности Иркутской области Вы хотели бы назвать прежде всего?
- •4. Какие пути и меры по преодолению этих трудностей Вы могли бы предложить?
- •4.1. Основные объекты изучения внешних рынков
- •4.2. Изучение рыночной, предпринимательской среды на внешних рынках
- •8 Групп факторов внешней предпринимательской макросреды
- •4.3. Определение требований потребителей к товару на мировых рынках и его конкурентоспособности
- •Патентная чистота
- •4.4. Факторы привлекательности зарубежного рынка
- •4.5. Изучение емкости внешнего рынка и спроса
- •4.6. Изучение цен
- •4.7. Изучение фирм-партнеров (фирменной структуры рынка) во внешнеэкономической деятельности
- •Типовая структура «Справки на фирму»
- •4.8. Анализ характера конкуренции и рыночных действий конкурентов
- •4.9. Изучение форм и методов торговли на внешнем рынке
- •Расчет эффективности сбыта
- •4.10. Обзор и прогноз развития внешнего рынка Пять вопросов для изучающих зарубежный рынок
- •4.11. Основные методы изучения внешних рынков*
- •4.12. Изучение мотиваций и покупательских предпочтений потребителей на внешних рынках*
- •Типы покупателей
- •Виды покупок
- •Выводы и заключение
- •Контрольные вопросы
- •Упражнения,задания, тесты
- •Учебный элемент № 5. Психологические и культурные различия иностранных потребителей Учебные цели элемента
- •Конкретная ситуация
- •5.1. Понятие «культура» и предмет кросскультурного менеджмента
- •5.2. Знакомство с проблемой... Знакомства
- •5.3. Методы исследования бизнес-культуры и выделение групп ее параметров
- •См.: Слайд № 5.2
- •5.4. Воздействие культуры на управление организацией
- •5.5. Параметры культуры, влияющие на отношения с другими людьми
- •5.5.1. Четыре параметра культуры Герта Хофстеде
- •См.: Слайд № 5.4а
- •5.5.2. Культуры универсальных и конкретных истин
- •5.5.3. Действие и статус в контексте деловой культуры
- •Факторы оценки статуса человека в обществе
- •5.6. Отношение ко времени
- •Выводы и заключения
- •Контрольные вопросы
- •Упражнения, задания,тесты
- •Учебный элемент № 6.
- •6.2. Виды внешнеторговых договоров
- •6.3. Структура и содержание международных договоров купли-продажи
- •Конкретная ситуация
- •6.3.1. Определение сторон контракта
- •6.3.2. Предмет контракта
- •6.3.3. Цена и общая сумма контракта
- •1. Приведение цен к единой валюте.
- •2. Приведение цен к дате будущего контракта.
- •6. Выбор продавца и определение цены.
- •6.3.4. Сроки поставки товаров
- •6.3.5. Условия платежей
- •См.: элемент № 7
- •6.3.6. Качество товара и его гарантии
- •6.3.7. Проверка качества товара
- •6.3.8. Претензии и санкции
- •См.: элемент № 7
- •6.3.9. Транспортное страхование
- •6.3.10. Форс-мажорные обстоятельства
- •6.3.11. Изменение и расторжение контракта
- •6.3.12. Арбитражные разбирательства споров
- •6.3.13. Реквизиты контрактов
- •6.4. Особенности подрядных контрактов Конкретная ситуация
- •6.4.1. Общие положения
- •6.4.2. Особенности структуры и содержания контракта
- •6.4.3. Предмет контракта
- •6.4.4. Цена и общая сумма контракта
- •6.4.5. Условия и порядок платежей
- •6.4.6. Сроки исполнения подрядных работ
- •6.4.7. Санкции за невыполнение обязательств
- •6.4.8. Гарантирование выполнения взаимных обязательств
- •См.: элемент № 11 Конкретная ситуация
- •6.4.9. Координация и учет работ
- •6.4.10. Другие условия подрядных контрактов
- •6.5.2. Определение сторон
- •6.5.3. Предмет контракта
- •См.: [1]
- •6.5.4. Цена и общая сумма контракта
- •6.5.5. Сроки встречных поставок товаров
- •6.5.6. Предъявление претензий. Санкции
- •6.5.7. Способы гарантирования выполнения обязательств
- •6.6. Договоры международной аренды и лизинга Конкретная ситуация
- •6.6.1. Виды аренды и лизинга
- •6.6.2. Определение сторон договора
- •См.: [7]
- •6.6.3. Предмет договора
- •6.6.4. Срок лизинга
- •6.6.5. Управление объектом лизинга
- •6.6.6. Страхование
- •6.6.7.Техническое обслуживание объектов лизинга
- •6.6.8. Ставки лизинговых платежей
- •6.6.9. Финансовые гарантии платежей и возврата объекта лизинга
- •6.6.10. Ответственность сторон При оперативном лизинге
- •6.6.11. Предъявление претензий. Санкции
- •6.6.12. Другие условия лизинговых договоров
- •6.6.13. Правовые основы международного лизинга
- •Выводы и заключение
- •Контрольные вопросы
- •Учебный элемент № 7. Платежные условия международного договора Учебные цели элемента
- •Конкретная ситуация
- •7.1. Расчеты по договорам
- •7.1.1. Денежно-кредитная система
- •7.1.2. Валютные курсы и конвертируемость валют
- •7.1.3. Паритет валют
- •7.2. Формы международных расчетов
- •7.2.1. Расчеты чеками
- •7.2.2. Расчеты банковскими переводами
- •См.: [7, 8]
- •См.: Слайд № 7.1
- •7.2.3. Расчеты инкассо
- •См.: Слайд № 7.2
- •См.: элемент № 7.3.1
- •7.2.4. Расчеты аккредитивами
- •Формулировка аккредитивной формы расчетов
- •Конкретная ситуация к элементу 7
- •Тест к конкретной ситуации элемента 7
- •7.3. Расчеты при рассрочках платежа
- •7.3.1. Простые и оборотные векселя
- •См.: [7, 8]
- •7.3.2. Принципы расчетов при рассрочке платежа
- •Продолжение конкретной ситуации к элементу 7
- •7.3.3.Форфейтинговые операции
- •7.4. Финансовые гарантии
- •7.5. Валютные оговорки
- •Выводы и заключение
- •Контрольные вопросы
- •Учебный элемент № 8.
- •Конкретная ситуация
- •Развитие производства
- •Правовая среда базиса
- •8.1. Логистический подход к транспортному обеспечению вэд
- •8.1.1. Понятие логистики
- •См.: [21,гл. З]
- •См.: Слайды № 8.1; 8.2
- •См.: [16, 18,21]
- •8.1.2. Основные принципы построения и функционирования логистических систем
- •8.1.3. Виды логистики
- •См.: [21, гл. 1]
- •8.1.4. Транспортная логистика
- •См.: [17,18]
- •8.2. Построение транспортного модуля в логистической системе фирмы
- •8.2.1. Цель построения транспортного модуля
- •8.2.2. Основные задачи менеджера торговой фирмы в области транспортной логистики
- •См.: [21, гл. 3]
- •8.2.3. Выбор перевозчика, экспедитора или оператора
- •См.: [18, 19]
- •См.: [21, гл. 6]
- •8.2.4. Роль маркетинга в транспортной логистике
- •8.3. Транспортная специфика контрактов купли-продажи
- •8.3.1. Базисные условия поставки
- •См.: [1; 21, гл. 2; 22]
- •См.: Слайд № 8.7
- •См.: [21, гл. 1]
- •8.3.2. Транспортные условия торговых сделок
- •См.: Слайд № 8.7
- •Выводы и заключения
- •Контрольные вопросы,задания, тесты
- •Задания
- •Учебный элемент № 9. Международные посреднические операции Учебные цели элемента
- •Конкретная ситуация
- •9.1. Экономическая целесообразность использования посредников
- •9.2. Виды посредников
- •9.3. Структура и содержание посреднических соглашений
- •См.: элемент № 5
- •9.3.1. Определение сторон
- •9.3.2. Предмет соглашения
- •9.3.3. Территория и товарная номенклатура
- •9.3.4. Положение посредников на рынке
- •9.3.5. Использование посредников при импорте
- •9.3.6. Принципы вознаграждения посредников
- •9.4. Особенности соглашений с отдельными видами посредников
- •9.4.1. Соглашение с коммерческим представителем
- •См.: 9.3.2: 9.3.6
- •9.4.2. Соглашение с поверенным
- •См.: 9.3.2
- •9.4.3. Соглашение с комиссионером
- •9.4.4. Соглашение с консигнатором
- •9.4.5. Соглашение с агентом
- •См.: 9.2
- •См.: 9.3.2: 9.3.3
- •См.: 9.3.6
- •9.4.6. Соглашения с дистрибьюторами
- •Выводы и заключение
- •Контрольные вопросы
- •Учебный элемент № 10. Современные формы международной торговли Учебные цели элемента
- •Конкретная ситуация
- •10.1. Торговля готовой продукцией
- •См.: элемент № 9
- •10.2. Торговля изделиями в разобранном виде, прогрессивная сборка
- •10.3. Торговля комплектным оборудованием
- •10.3.1. Международные торги
- •10.3.2. Открытые, или публичные, торги
- •10.3.3. Закрытые торги
- •10.3.4. Организация проведения торгов
- •10.4. Строительство объектов «под ключ»
- •10.5. Торговля сырьевыми товарами
- •10.5.1. Международные товарные соглашения
- •10.6. Биржевая торговля
- •10.6.1. Организация работы товарной биржи
- •10.6.2. Виды биржевых сделок
- •10.6.3. Аукционная торговля
- •Организация аукционных торгов
- •10.7. Торговля продовольствием и товарами широкого потребления
- •Оптовая торговля
- •10.8. Торговля результатами интеллектуальной собственности
- •10.8.1. Виды лицензий
- •10.8.2. Лицензионные платежи
- •10.8.3. Товарные знаки, знаки обслуживания, наименование мест происхождения товаров
- •10.9. Торговля инженерно-консультационными услугами
- •10.9.1. Проектно-изыскательские работы
- •10.9.2. Оказание консультационных и информационных услуг*
- •10.9.3. Выполнение научно-исследовательских и технологических работ
- •Выводы и заключение
- •Контрольные вопросы
- •Учебный элемент № 11. Современные методы международной торговли Учебные цели элемента
- •Конкретная ситуация
- •11.1. Международные встречные операции
- •11.1.1. Бартерные операции
- •См.: 6.3.3
- •11.1.2. Встречные закупки
- •11.1.3. Выкуп техники, бывшей в употреблении
- •11.1.4. Операции с давальческим сырьем
- •11.1.5. Простые компенсационные операции
- •11.1.6. Сложные компенсационные соглашения
- •11.2. Кооперация при сбыте товаров
- •11.2.1. Организация сбытовых структур
- •11.2.2. Производственно-сбытовая кооперация
- •11.2.3. Производственно-сбытовая кооперация консорциумов
- •11.2.4. Франчайзинг товаров и услуг
- •11.3. Арендные и лизинговые операции
- •11.3.1. Оперативная аренда
- •11.3.2. Финансовая аренда*
- •См. Также модуль «Управление финансами»
- •Подробнее см.: 6.6
- •11.3.3. Виды лизинга
- •Выводы и заключения
- •Контрольные вопросы
- •Итоговая конкретная ситуация
- •Вопросы к итоговой конкретной ситуации
- •Выводы и заключение по модулю «Организация и управление внешнеэкономической деятельности»
- •Ответы на вопросы и задания Ответы и комментарии к элементу 2
- •Ответы и комментарии к элементу 3
- •Ответы и комментарии к элементу 4
- •Ответы к упражнениям, заданиям, тесту
- •Ответы и комментарии к элементу 5
- •1. Комментарии к конкретной ситуации «ВудКо Инкорпорейтед»
- •Вопрос 16. Не обязательно.
- •Вопрос 17. Скорее наоборот. Стремление избежать неопределенности зачастую толкает на риск, причем во многих случаях неоправданный.
- •Ответы и комментарии к разделу «Упражнения, задания, тесты»
- •Ответы и комментарии к элементу 6
- •К подразделу 6.3.4
- •К подразделу 6.3.8
- •К подразделу 6.4.4
- •Ответы и комментарии к элементу 7 Ответ на тест по конкретной ситуации к элементу
- •Ответы и комментарии к элементу 8
- •Ответы и комментарии к элементу 9
- •По конкретной ситуации подраздела 9.4.3
- •Ответы и комментарии к элементу 11
- •Комментарии к рассмотрению итоговой конкретной ситуации
- •Глоссарий
- •Библиография
- •Слайд № 6.1
- •Список рисунков
- •Список таблиц
- •Об авторах
- •Организация и управление внешнеэкономической деятельностью
- •127214, Москва, Дмитровское ш., 107
- •107005, Москва, ул. Фридриха Энгельса, 46 Содержание
10.6.2. Виды биржевых сделок
Биржевые операции осуществляются с различными целями: покупка и продажа реального товара, проведение спекулятивных (фьючерсных) сделок, осуществление страхования (хеджирования) сделок от возможного изменения цен.
• Сделки с реальным товаром заключаются на условиях с немедленной поставкой (спот) или с отсрочкой поставки товара (форвард).
Сделки на реальный товар с немедленной поставкой заключаются по ценам на момент их совершения. Продавец, заключивший сделку спот, в течение двух недель обязан поставить товар на аккредитованный биржей склад. После поставки он получает складское свидетельство (варрант), предъявляет его в расчетную палату биржи и получает стоимость проданного товара в соответствии с сортом качества, указанным в складском свидетельстве.
Покупатель реального товара предъявляет контракт в расчетную палату, оплачивает стоимость товара в соответствии с сортом качества, указанным в складском свидетельстве, получает в палате это свидетельство. Он может забрать товар со склада против складского свидетельства.
Сделки на реальный товар с отсрочкой поставки заключаются по ценам на момент их совершения с учетом прогнозируемой биржей динамикой изменения цен за период отсрочки. Если ожидается повышение цен, то они увеличиваются на прогнозируемую премию, если снижение - уменьшаются на прогнозируемую скидку.
Поставка товара на склад, оплата стоимости и получение со склада происходят так же, как это описано выше для случая с немедленной поставкой. Разница заключается в том, что если товар получают со склада с отсрочкой, то расходы на хранение несет продавец.
• Срочные, или фьючерсные, сделки
Они носят спекулятивный характер. Они совершаются с целью получения дохода от купли-продажи биржевых контрактов вследствие разницы между ценой в день заключения и ценой в день исполнения контракта.
Различают два способа спекулятивной игры: на повышение или на понижение цены.
• Длинные фьючерсные сделки
Сделки, начинающиеся с покупки контракта с надеждой на повышение цены, называются длинными, а биржевые спекулянты, которые играют на повышение цен, – «быками».
Например, спекулянт, проанализировав рынок меди, рассчитывает на повышение цены на медь. Он дает поручение брокеру купить 4 фьючерсных контракта (100т) по цене 960 ф.ст. за тонну Фьючерсные контракты регистрируются в расчетной палате. Далее он следит за котировками биржи. Если цена выросла до 990 ф.ст., то он поручит брокеру ликвидировать контракты путем обратной продажи этих контрактов, т.е. совершить обратную (офсетную) операцию, но по цене 990 ф.ст.
Предъявив контракты в расчетную палату, спекулянт получит разницу, равную 3000 ф.ст., из которой он заплатит вознаграждение брокеру (0,01-0,02%).
Риск у биржевого «быка» появляется в том случае, если цены не выросли, а упали, например, до 940 ф.ст. В этом случае он все равно вынужден «ликвидировать» контракты обратной продажей, хотя и потеряет на этом 20 ф.ст. за тонну, т.е. 2000 ф.ст., из которых вновь заплатит брокеру вознаграждение.
Если же биржевой «бык» не продаст контракты, то он рискует еще больше, так как он обязан будет уплатить в расчетную палату стоимость купленных контрактов (96 000 ф.ст.) и забрать 100 т меди со склада. А это ему не нужно, ведь он просто спекулянт, играющий на разнице при повышении цен.
• Короткие фьючерсные сделки
Сделки, начинающиеся с покупки контракта с надеждой на понижение цены, называются короткими, а биржевые спекулянты, которые играют на понижение цен, «медведями».
Например, спекулянт рассчитывает на понижение цен на медь. Тогда он дает поручение брокеру продать 4 фьючерсных контракта (100 т) по цене 960 ф.ст. за тонну и затем совершить обратную сделку– купить 4 контракта по цене 940 ф.ст. Предъявив контракты в расчетную палату, биржевой «медведь» получит разницу в 2000 ф.ст.
Если при осуществлении короткой сделки «медведь» ошибся в тенденции цены и она возросла, то он все равно вынужден выбирать меньшее из двух зол: совершить обратную покупку контрактов и потерять намеченную положительную разницу цен (2000 ф.ст.) или уплатить сумму 96000 ф.ст., равную стоимости 100 т меди, и забрать товар со склада. Конечно, спекулянт предпочтет первый вариант.
Следует заметить, что биржа не проигрывает никогда, поскольку она строго контролирует, чтобы число фьючерсных контрактов и количество покупателей, совершающих' длинные сделки, соответствовало количеству контрактов и продавцов, совершающих короткие сделки независимо от повышения или понижения цен.
Для уменьшения рисков деятельности как «быки», так и «медведи» имеют право совершать досрочные офсетные операции в случае неблагоприятной, по их мнению, наметившейся тенденции изменения цен.
Операции хеджирования (страхования) применяются на бирже реального товара для сделок с отсрочкой поставки.
Цель хеджирования заключается в том, чтобы продавцу или покупателю реального товара избежать возможных потерь от непредвиденного изменения цен в течение срока поставки товара. Фирма, покупающая реальный товар на срок на дату заключения сделки, одновременно дает поручение брокеру купить на бирже фьючерсные контракты на дату поставки товара. После приемки товара осуществляется обратная продажа фьючерсных контрактов.
Таким образом, если от изменения цен покупатель теряет разницу в цене как покупатель реального товара, то, хеджируя сделку путем покупки фьючерсных контрактов и продажи этих контрактов на дату поставки товара, покупатель возвращает потерянную разницу в цене. Поэтому покупатель реального товара компенсирует потери от неблагоприятного изменения цен, осуществляя хеджирование продажей контрактов на бирже (selling hedge),а продавец реального товара — хеджирование покупкой (buying hedge).
Следует обратить внимание, что каждое поручение брокеру сопровождается выплатой ему вознаграждения, но оно несоизмеримо меньше, чем возможные незастрахованные потери от изменения цен на реальный товар. Поэтому хеджирование контрактов на бирже в качестве страхующего инструмента стремительно развивается и зачастую превышает биржевой оборот реального товара. Например, на Лондонской бирже цветных металлов эти сделки превысили половину всего оборота биржи.
Использование хеджирования не только страхует покупателей от повышения цен, но и позволяет не создавать излишних запасов товаров, особенно сезонных, снижая издержки обращения. Продавцам и производителям товаров хеджирование позволяет продавать товары, компенсируя потери от снижения цен на период отсроченного срока поставки.
Важным является и то, что во фьючерсной торговле благодаря финансовой гарантии исполнения контракта, которую обеспечивает расчетная палата биржи в виде депозита или маржи, как покупатель, так и продавец имеют гарантию исполнения контракта в денежной форме, даже если по каким-то непредвиденным обстоятельствам реальная поставка товара не будет осуществлена.
Другой особенностью фьючерсных сделок является обезличенность и заменимость контрагентов по ним. Сделки заключаются между конкретными брокером-продавцом и брокером-покупателем, но регистрируются как заключенные между ними и расчетной палатой, выступающей гарантом исполнения обязательств.
При этом нет необходимости каждый раз определять платежеспособность контрагентов, что способствует быстроте оборота на бирже.