Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Управленческая рискология. Учебное пособие
.pdf
1.4. Функции риска
ведут к волюнтаризму, крайним проявлением которого является авантюризм. Эта разновидность риска объективно содержит значительную вероятность невозможности достижения
цели при реализации решения. Действие негативного аспекта
регулирующей функции риска выступает в качестве дестабилизирующего фактора в хозяйственной практике.
Позитивный аспект данной функции риска выполняет
роль своеобразного катализатора при принятии экономиче-
решений. Факторы риска вынуждают предприятия тща-
ских
тельно анализировать рентабельность проектов, ответственно
разрабатывать сметы капиталовложений, закупать товары и
прочие ресурсы, заниматься подбором кадров и др. Практически этот аспект проявляется в деятельности инновационных
банков, инвестиционных фондов, особенно венчурных (рисковых) фирм классического западного типа.
Кроме того, предприятие, маневрируя величиной удерживаемого
на своей ответственности или передаваемого риска,
порядком создания фондов риска (размером и периодичностью отчислений в них), методами снижения риска, создает
условия для ускоренного (или замедленного) развития тех или
иных направлений своей деятельности, т. е. регулирует свое
социально-экономическое развитие. Особенно наглядно это
проявляется на примере венчурных капиталовложений. Риск
выступает психологическим
, нравственным, моральным регулятором поведения. Это регулирование реализуется как возможность нравственного выбора, стремление субъекта, опираясь на свои знания, опыт, расчет, интуицию, выяснить вероятность как позитивных, так и отрицательных нравственных последствий выбора, поступка, действия. Реальное превращение
риска в инструмент регулирования экономических отношений
помогает предприятиям торговли вырабатывать навыки
эффективного ориентирования в вероятностной среде, в которой
они действуют, формирует альтернативность, вариантность
принятия решений, приспосабливание к постоянно меняющимся условиям рынка.
Тема 1. Управленческая рискология как наука
Защитная функция риска проявляет себя в том, что
предприятие ищет средства и формы защиты от возможных
нежелательных последствий, стабилизирующие их хозяйственную деятельность. Защитная функция также имеет два аспекта: историко-генетический и социально-правовой. Первый
аспект объективно связан с тем, что для страхования рисков
отдельные индивидуумы и хозяйственные организации выну
ждены создавать средства защиты от негативных явлений,
стихийных бедствий и т.д. в форме страховых (резервных)
фондов, фондов риска, финансовых резервов предприятий.
Основное содержание социально-правового аспекта защитной функции риска состоит в необходимости обеспечения
права на хозяйственный риск и закрепления его в законодательном порядке как категории правомерности экономического риска. Такая категория права предусмотрена в хозяйственном законодательстве большинства зарубежных стран и
регламентирует экономические гарантии, исключающие в
случае неуспеха наказание работника, пошедшего на обоснованный риск. Эти гарантии вообще рассматриваются как необходимое условие для предпринимателя, идущего на обоснованный риск. В российском законодательстве понятие правомерности экономического риска
и необходимые в этом случае
гарантии пока отсутствуют, что сдерживает применение обоснованных рисковых решений в хозяйственной практике, а
также размывает границы ответственности за последствия решений, принятых в результате бесхозяйственности и некомпетентности руководителей.
Кроме рассмотренных выше регулирующей и защитной
функций, выделяют еще ряд функций риска:
• стимулирующую;
•
предупредительную;
• компенсационную;
• функцию управления рисковыми вложениями и соци-
ально-рисковыми отношениями;
• контрольную;
• социальную.
-
1.4. Функции риска
Стимулирующая функция состоит в том, что с помощью
рисковых (венчурных) инвестиций предприятие стимулирует
научно-технический прогресс, увеличение числа рабочих
мест, развитие торгово-технологического процесса и сферы
товарного обращения в целом. Стимулирование предприятиями НТП происходит путем рискованных капиталовложений в новые сферы деятельности (мелкие инновационные
фирмы в областях новых технологий), связанных
с большим
риском. Наличие риска является сильнейшим стимулом для
эффективного и экономного использования средств и ресурсов
предприятий. Факт риска в экономике и стремление к его преодолению являются катализатором развития творческого потенциала личности, разделяющей ответственность за результат
деятельности, связанной с риском.
Предупредительная функция риска заключается в ис-
пользовании средств
предприятия (в том числе и создаваемых
фондов риска) на уменьшение степени и последствий риска, т.
е. на осуществление всевозможных предупредительных (превентивных) мероприятий по защите от возможных негативных
последствий в будущем. В современной экономике риск является индикатором, позволяющим предприятию вовремя предупредить возможные ущербы, которые могут наступить
вследствие непредвиденных случайных
событий, наносящих
значительный урон предприятию.
Компенсационная функция проявляется в создании целевых фондов риска в денежной и натуральной форме, обеспечивающих возмещение (компенсацию) понесенных убытков от
неожиданных негативных событий (неэффективной экономической деятельности, стихийных бедствий, несчастных случаев и
других неблагоприятных явлений различного рода), оказание материальной помощи работникам предприятия при
наступлении
определенных событий в их жизни, а также всем тем, кому в результате своей деятельности предприятие нанесло ущерб жизни,
здоровью, имуществу. Фонды предназначены для оперативного
преодоления последствий чрезвычайных ситуаций в хозяйственной деятельности предприятия. Кроме того, возможное наличие
Тема 1. Управленческая рискология как наука
риска заставляет предпринимателей закладывать «плату (компенсацию) за риск» в цену товара, работы, услуги, что позволяет
избежать катастрофических ущербов.
Функция управления рисковыми вложениями и соци-
ально-рисковыми отношениями выражается через функцио-
нирование риск-менеджмента. Риск-менеджмент — это система рационального управления величиной (уровнем, степенью) риска, рисковыми инвестициями, организацией рисковых
отношений с целью обеспечения финансовой устойчивости
предприятия.
Управление осуществляется с помощью многообразных
методов рискового механизма, который будет рассмотрен в
теме 4. Риск-менеджмент проявляется в предвидении возможных состояний денежных потоков, финансовых ресурсов и
рисковых отношений в ближайшей и в отдаленной перспективе, умении определить объем и интенсивность поступления
и расхода
денежных средств от рискового вложения как на
ближайшую, так и на долгосрочную перспективу, предпринимать необходимые меры для сохранения платежеспособности
предприятия.
Цель риск-менеджмента — повышение экономического,
финансового, социального и прочего потенциала предприятия
в соответствующей сфере деятельности через механизм формирования и эффективного использования фондов риска и
рисковых инвестиций.
Контрольная функция заключается
в создании и исполь-
зовании системы контроля за количественными и качественными параметрами рисковых процессов, возникающих на
предприятии, а также за формированием и строго целевым
использованием средств фондов риска. Поскольку риск «пронизывает» все уровни и сферы деятельности предприятия, все
его подразделения, он выступает универсальным орудием
контроля со стороны руководства
предприятия за торговотехнологическим процессом и финансовым состоянием предприятия. Благодаря контрольной функции риска предприятие
торговли знает о том, как складывается структура капитала,
1.4. Функции риска
его основные зоны риска, насколько экономно и эффективно
используются ресурсы, и т. д. Контроль может осуществляться
двумя способами: либо в форме контроля за изменением показателей риска, либо в форме контроля за реализацией рисковой стратегии. В первом случае орган рискового управления
опирается на систему санкций и поощрений, используя меры
принудительного
или, наоборот, стимулирующего характера.
Во втором основное внимание уделяется предвидению изменений и заблаговременному приспосабливанию к ним своей
деятельности.
Инструментом реализации контрольной функции выступает финансовая информация, заключенная в финансовых показателях, имеющихся в бухгалтерской, статистической и оперативной отчетности. Показатели риска позволяют увидеть
различные стороны работы предприятия и оценить
результаты
своей хозяйственной деятельности; на их основе принимаются
меры, направленные на устранение выявленных негативных
факторов. Особая роль данной функции определяется возможностью через контроль за источниками возникновения рисков
анализировать многие другие аспекты деятельности предприятий. Данная функция проявляется в контроле за эффективностью хозяйственной, инвестиционной деятельности, используемых технологий предприятий торговли
и др. Она позволяет
отслеживать своевременность и полноту поступления денежных средств, сопоставлять их величину с потребностями в ресурсах и в конечном счете определять необходимость изменения политики и стратегии предприятий в ситуации риска.
Социальная функция реализуется в процессе материальной защиты работников предприятия, вовлеченных в рисковую деятельность,
путем выплат компенсаций, пособий за
причиненный ущерб их здоровью, жизни, материальному состоянию и др., тем самым обеспечивая поддержку уровня их
жизни. Кроме того, сверхдоходы, полученные в результате
рискованных действий предприятия, могут им использоваться
на помощь социально не обеспеченным семьям работников, на
Тема 1. Управленческая рискология как наука
предоставление дополнительных льгот работникам, осуществление социальных программ предприятия (касающихся вопросов
здравоохранения, культуры, повышения квалификации и пр.).
Вопросы и задания
1. Что изучает рискология?
2. Каковы предпосылки развития рискологии?
3. Охарактеризуйте понятие риска.
4. Почему риск в бизнесе это — финансовая категория?
5. Охарактеризуйте функции риска.
6. Какие экономические теории риска
дите их основные положения.
вы знаете? Приве-
Тема 2
Классификации рисков
2.1. Классификации рисков
В экономической литературе, посвященной проблемам
предпринимательства, нет стройной системы классификации
предпринимательских рисков. Сложность классификации
предпринимательских рисков заключается в их многообразии.
С риском предпринимательские фирмы сталкиваются всегда
при решении как текущих, так и долгосрочных задач. Существуют определенные виды рисков, действию которых подвержены все без исключения предпринимательские организации.
Однако наряду с
рактерные для определенных видов деятельности. Так, банковские риски отличаются от рисков в страховой деятельности, а последние — от рисков в производственном предпринимательстве.
Существует множество подходов к классификации рисков,
которые, как правило, определяются ее целями и задачами.
Вместе с тем в ряде случаев,
классификации, предлагаются разные, иногда противоречивые
критерии отнесения рисков к той или иной группе. Так, например, часть авторов относит риски, связанные с действиями
конкурентов, к внешним, другие — к внутренним, полагая, что
их проявление обусловлено недостатками маркетинговой деятельности предприятия.
Наиболее важными элементами, положенными в основу
классификации рисков
• время возникновения;
• длительность во времени;
• основные факторы возникновения;
общими есть специфические виды риска, ха-
даже при одинаковых признаках
, являются:
Тема 2. Классификации рисков
р
)
• характер учета;
• уровень принятия решения;
• - характер последствий;
• сфера возникновения;
• степень влияния на финансовое положение фирмы;
• степень правомерности;
• возможность страхования.
Классификации рисков по данным основаниям представлены на рисунке 2.1.
ретроспективные
перспективные
кратковременные
постоянные
экономические
политические
внешние
внутренние
макроэкономический
на уровне отдельных фирм
чистый (статический)
Спекулятивный (динамический)
спекулятивный (динамический
производственный
коммерческий
допустимый
критический
оправданный (правомерный)
неоправданный (неправномерный)
текущие
финансовый
риск страхования
катастрофический
Р
И
С
К
по времени
возникнов ения
по длительности
во времени
по основным факторам
возникнов ения
по характеру учета
по уровню принятия
решения
по характеру
последствий
по сфере
возникнов ения
по степени влияния
на финанс овое
положени е фирмы
по степени
авомерности
п
по возмож ности
страхования
страхуемые
нестрахуемые
2.1. Классификации рисков
Рис. 2.1. Классификация рисков
По времени возникновения риски распределяются на
ретроспективные, текущие и перспективные. Анализ ретроспективных рисков, их характера и способов снижения дает
возможность более точно прогнозировать текущие и перспективные риски.
С точки зрения длительности во времени предпринимательские риски можно разделить на кратковременные и постоянные. К кратковременным относятся риски, угрожающие пред
принимателю в течение известного отрезка времени (например,
транспортный риск, когда убытки могут возникнуть во время
перевозки груза, или риск неплатежа по конкретной сделке).
К постоянным рискам относятся те, которые непрерывно
угрожают предпринимательской деятельности в данном географическом районе или в определенной отрасли экономики
(например, риск неплатежа в стране с несовершенной
право-
вой системой или риск разрушений зданий в районе с повышенной сейсмической опасностью).
По факторам возникновения риски подразделяются на
политические и экономические (коммерческие).
Политические риски — это риски, обусловленные изме-
нением политической обстановки, влияющей на предпринимательскую деятельность (закрытие границ, запрет на вывоз товаров в другие страны, военные действия
на территории стра-
ны и др.).
Экономические риски — это риски, обусловленные неблагоприятными изменениями в экономике предприятия или
страны.
Наиболее распространенным видом экономического риска,
в котором сконцентрированы частные риски, является изменение конъюнктуры рынка, несбалансированная ликвидность
(невозможность своевременно выполнять платежные обязательства), изменение уровня управления и др. Эти виды рис
ков связаны между собой, и часто на практике их достаточно
трудно разделить.
-
-
Тема 2. Классификации рисков
Еще один вариант классификации рисков по факторам
возникновения предполагает выделение следующих групп:
риск, связанный с хозяйственной деятельностью; риск,
связанный с личностью предпринимателя; риск, связанный
с недостатком информации о состоянии внешней среды.
В связи с тем, что вероятность возникновения последнего
риска обратно пропорциональна тому, насколько предпринимательская фирма информирована о состоянии
внешней среды
по отношению к своей фирме, он наиболее важен в современных условиях хозяйствования.
Недостаточность информации о партнерах (покупателях или поставщиках), особенно об их деловом имидже и финансовом состоянии, грозит предпринимателю возникновением риска. Недостаток информации о налогообложении в
России или в стране зарубежного партнера — источник потерь
результате взыскания штрафных санкций с предпринима-
в
тельской фирмы со стороны государственных органов. Недостаток информации о конкурентах также может стать источником потерь для предпринимателя.
Риск, связанный с личностью предпринимателя, определяется тем, что все предприниматели обладают различными
знаниями, навыками и опытом ведения предпринимательской
деятельности, по-разному относятся к уровню
рискованности
отдельных сделок.
По характеру учета риски делятся на внешние и внутренние.
К внешним относятся риски, непосредственно не связанные
с деятельностью предприятия или его контактной аудитории.
На уровень внешних рисков влияет очень большое количество факторов — политические, экономические, демографические, социальные, географические и др.
К внyтpeнним относятся
риски, обусловленные деятельностью самого предприятия и его контактной аудитории. На
их уровень влияет деловая активность руководства предприятия, выбор оптимальной маркетинговой стратегии, политики
и тактики и другие факторы: производственный потенциал,
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]