6.3. Перестрахование
В процессе предоставления страховых услуг страховщики могут принять на себя обязательства, превышающие их возможности по какому-либо виду страхования. Это характерно, главным образом, для крупных дорогостоящих объектов (самолет, корабль и т.п.). В этом случае компания может передать часть риска другой компании, т.е. выступить в роли страхователя, но при этом она продолжает нести ответственность перед своим клиентом. Такие операции получили название перестрахование (цедирование риска). Некоторые трактовки перестрахования представлены на рисунке 6.3.
Не подлежит перестрахованию риск по договору страхования жизни в части дожития застрахованного лица до определенного возраста или срока.
Перестрахование осуществляется на основании договора перестрахования, заключенного между страховщиком и перестраховщиком в соответствии с требованиями гражданского законодательства.
Можно выделить следующие основные преимущества перестрахования:
снижение риска страховых операций, повышение устойчивости страховой деятельности;
повышение рентабельности страховых операций за счет возможности принимать участие в крупных выгодных сделках даже небольшим компаниям;
возможность для клиентов (страхователей) обращаться в любую компанию, не занимаясь анализом состояния ее страхового фонда.
Рис. 6.3. Сущность перестрахования как финансовой категории
В 30.09.2007 года лицензию на проведение перестраховочных операций в РФ имело 30 компаний, 19 из которых находятся в Москве.
Обычно к перестрахованию прибегают, если принят риск, превышающий размер страхового фонда страховщика по данному виду страхования, а также в ситуации роста вероятности наступления страховых событий.
Раздел 3. Финансы предприятий Тема 7. Назначение и состав финансов предприятия
7.1. Сущность, роль, функции финансов предприятий
Финансы предприятий – совокупность экономических отношений, возникающих у субъектов хозяйствования по поводу формирования, распределения и использования фондов денежных средств. Эти отношения имеют распределительный характер, денежную форму выражения и материализуются в доходах, поступлениях, накоплениях.
Финансы предприятия – категория неоднородная и включает три базовых механизма (модели):
привлечение ресурсов (пассивные операции) и формирование различных видов имущества – основного и оборотного капитала (активные операции);
формирование финансовых результатов – получение доходов, возникновение затрат, расчет и распределение прибыли;
денежный оборот – совокупность денежных потоков как непрерывного процесса платежей и поступлений.
Роль финансов предприятий в социально-экономической системе государства представлена на рисунке 7.1.
Сущность финансов предприятия проявляется в четырех функциях:
Обеспечивающая функция проявляется в непрерывном процессе привлечения ресурсов из различных источников в необходимом объеме в заданные сроки.
Фондообразующая функция проявляется в том, что привлеченные ресурсы используются для формирования основных и оборотных фондов. Эти фонды используются как средства и предметы труда для реализации основного процесса предприятия – производства и сбыта продукции.
Распределительная функция связана с тем, что в основе финансов лежат распределительные отношения по поводу распределения созданной на предприятии стоимости, связывающие все фазы: производство, распределение, обмен, потребление. Это позволяет активно воздействовать на все стадии данного процесса. Посредством этой функции происходит распределение выручки и прибыли, финансирование производственной деятельности, расчет с контрагентами, выполнение обязательств перед государством, организация платежного оборота.
Контрольная функция проявляется в применении системы финансовых показателей (ликвидности, рентабельности, оборачиваемости и др.). Они являются индикаторами эффективности предпринимательской деятельности в целом, а также отдельных ее направлений в частности. Контроль позволяет количественно оценить пропорции распределения ресурсов и результаты деятельности хозяйствующего субъекта, своевременно заметить возникающие отклонения и исправить возможные диспропорции.
Рис. 7.1. Социально-экономическая роль финансов предприятий
Функции тесно взаимодействуют между собой и представляют собой проявление единого механизма – привлечения и распределения ресурсов.
Конкретные формы и принципы организации финансов существенно зависят от организационно-правовой формы предприятия, его размера, отраслевой принадлежности и др.
Принципы финансов коммерческих организаций:
самоокупаемость – затраты, возникающие в процессе хозяйственно-финансовой деятельности, должны полностью и своевременно покрываться доходами от этой деятельности. В результате превышения доходов над затратами создается прибыль – источник развития организации – и достигается главная цель предпринимательской деятельности.
Самофинансирование – ориентация преимущественно на собственные источники ресурсов. Если предприятие использует внешние ресурсы, то их возврат происходит за счет доходов, полученных в ходе производства и продаж и прочих операций.
Хозяйственная самостоятельность – свобода распоряжения ресурсами и принятия разнообразных решений, не противоречащих законодательству.
Материальная ответственность – полное и своевременное исполнение обязательств, возникающих в результате договора или в силу действия закона. Ответственность возникает как у организации, так и у собственника в размере своего вклада. В случае длительного неисполнения обязательств предприятие признается банкротом. Кроме того, риск получения убытков или прибыли ниже запланированной также несет руководство и собственники.
Гибкость – обеспечение соответствующих резервов, диверсификация активов и источников, видов экономической деятельности и операций. В результате предприятие получает возможность гибко реагировать на изменение внешней и внутренней среды.
Эффективность – результат любого действия должен превышать объем затраченных ресурсов. Принцип имеет двоякое применение: достижение заданного результата с использованием минимального объема ресурсов; достижение максимально возможного результата с использованием заданного объема ресурсов.
Ликвидность – обеспечение оптимального соотношения между объемами и сроками привлекаемых ресурсов и вложениями. Фактически речь идет о целевом использовании каждого привлекаемого ресурса и дохода – долгосрочные ресурсы используются на финансирование основного капитала, краткосрочные – для финансирования оборотного, текущие доходы – для погашения текущих обязательств.