Тема 6. Кредит и кредитные отношения

6.1. Кредит, его признаки, функции (2 час)

Кредит – это экономическая категория, средой возникновения которой явились товарно-денежные отношения. Материальными предпосылками кредита явилось наличие временно свободных денежных средств у юридических и физических лиц и наличие потребностей в денежных средствах у предприятий и населения. Причиной, способствующей возникновению кредитных отношений, является необходимость целенаправленного перераспределения денежных средств. Таким образом, кредит – это форма мобилизации временно свободных денежных средств и использования их на условиях возвратности, срочности, платности. Кредит выполняет ряд важнейших функций.

Перераспределительная функция позволяет перераспределять ссудный капитал между предприятиями, населением и концентрировать в тех сферах, где он необходим.

Функция создания кредитных средств обращения и экономии издержек обращения способствует созданию различных платежных средств по обслуживанию налично-денежной и безналичной форм сферы обращения, оказывающих влияние на структуру денежной массы, платежного оборота и скорости обращения денег. Она находится в зависимости от уровня развития товарно-денежных отношений, от функционирующей денежно-кредитной системы и тех форм денег, которые находятся в обращении. Кредит способствует сокращению денежной массы в обращении, через систему взаимных зачетов долговых требований, обязательств, замещению полноценных денег кредитными, увеличению скорости оборота денег, в результате чего снижаются издержки обращения, что позволяет расширять производство за счет увеличения нормы прибыли.

Функция ускорения концентрации и централизации капитала способствует процессу превращения прибавочной стоимости в капитал и раздвигает границы индивидуального накопления. Для увеличения масштабов производства средства отдельных организаций являются недостаточными, и поэтому накопление каждой из них прибавочной стоимости в кредитных учреждениях способствует процессу расширенного производства. Этому же способствует и накопление денежных средств населением.

Контрольная функция сводится к контролю финансового состояния заемщика, как использующего кредитные средства, так и представившему заявку на их получение.

Предоставляя кредит, банки взимают за пользование им ссудный процент, который выплачивается предприятиями из полученного дохода. Таким образом, ссудный процент как экономическая категория выражает отношения в виде платы за пользование кредитными средствами, а его величина регулирует деловую активность юридических и физических лиц, способствуя повышению или спаду эффективности производства. Величина ссудного процента зависит от общей экономической ситуации в стране, политики правительства, уровня инфляции, соотношения спроса и предложения.

Количественное выражение цены кредитных ресурсов определяется нормой процента и отражает соотношение спроса и предложения на рынке ссудных капиталов.

Ставка процента – это отношение годового дохода, получаемого на ссудный капитал, к сумме предоставляемого кредита, выраженное в процентах.

На величину процентной ставки оказывают влияние следующие факторы:

- Срок выдаваемого кредита: чем он длиннее, тем выше ставка процента, так как увеличение срока кредита может привести к возникновению рисков его не возврата в связи с изменениями условий хозяйствования.

- Объем выдаваемого кредита. Чем больше сумма кредита, тем больше ставка, так как кредитор может столкнуться с неплатежеспособностью клиента и не возвратом ссуды.

- Уровень инфляции: с ростом инфляции растет риск кредитора, следовательно процентная ставка.

- Размер денежных накоплений: увеличение объемов свободных денежных ресурсов вызывает рост предложения кредитов на рынке, что приводит к снижению процентной ставки. Обратная ситуация вызывает рост процентной ставки.

- Международные факторы, связанные с колебаниями валютных курсов, бесконтрольным движением капиталов, вызванным политикой удорожания кредитов отдельных стран, нестабильностью платежных балансов.

- Соотношение между объемами выдаваемых государством кредитов и его задолженностью: величина ссудного процента находится в прямой зависимости от объема внутреннего долга.

Основные условия и правила предоставления и возврата ссуд называются принципами кредитования (рис.6,1)

Принципы кредитования возвратность срочность платность обеспеченность целевой характер использования дифференцированный подход при кредитовании

Рис.6.1. Принципы кредитования.

Через возвратность реализуется сущность кредита как стоимости, отданной взаймы, так как ранее взятые взаймы субъектом хозяйствования средства должны быть возвращены. В этом случае кредит характеризуется двусторонним движением денежных средств: от кредитора – к заемщику, а затем от заемщика к кредитору.

Срочность кредита означает, необходимость возврата кредита в определенный срок, зафиксированный в кредитном договоре или заменяющем его документе. При нарушении применяются экономические санкции в виде увеличенного процента или предъявления финансовых требований в судебном порядке (исключение онкольные ссуды, срок погашения которых в кредитном договоре не определяется).

Платность кредита означает необходимость взимания банками с заемщика определенной платы за временное пользование кредитными ресурсами, что обеспечивает банку стабильное существование, а заемщику – эффективность использования собственных и заемных средств. Экономическая сущность платы за кредит - распределение дополнительно полученной за счет его использования прибыли между заемщиком и кредитором. Платность кредита обеспечивает банку стабильное существование, а заемщику – эффективность использования собственных и заемных средств.

Принцип обеспеченности кредита означает, что своевременный возврат ссуды заемщиком дополнительно должен быть гарантирован конкретными видами материальных ценностей, поручительством третьих лиц или обязательствами в других формах.

Целевой характер использования означает, что кредитование заемщика осуществляется в соответствии с оговоренными в договоре направлениями использования заемных средств.

Дифференцированный подход при кредитовании означает различные условия выдачи кредита потенциальным заемщикам, так как кредиты должны предоставляться тем субъектам хозяйствования, финансовое положение которых способствует их своевременному возврату. При этом должна учитываться единая централизованная политика, проводимая государством по отношению к различным отраслям и сферам деятельности.

Ранее было сказано о наличии свободных денежных средств, которые позволили сформировать ссудный капитал, представляющий собой совокупность денежных капиталов, отданных в ссуду на условиях возвратности за определенную плату в виде процентов.

Кредитный процесс представляет собой единство взаимосвязанных стадий: планирования, предоставления, использования и возврата банковских ссуд.

Все денежные ресурсы, мобилизуемые в обществе с целью их последующего превращения в ссудный капитал, можно сгруппировать определенным образом (рис.6.2.)

Источники ссудного капитала Высвободившаяся из оборота часть промышленного и торгового капитала Свободные денежные средства населения и организаций Денежные накопления государства

Рис. 6.2. Основные источники ссудного капитала.

К высвободившейся из оборота части промышленного и торгового капитала относятся средства на расчетных и других счетах, представляющие собой недорогой источник ресурсов кредитных учреждений в виде:

• части прибыли, накапливаемой на счетах, направляемой впоследствии на обновление и расширение производства;

• части нераспределенной прибыли, накапливаемой для дальнейшего распределения;

• части оборотного капитала в денежной форме, который впоследствии используется на выдачу зарплаты и осуществление материальных затрат;

• денежных средств, накапливаемых в амортизационном фонде.

Свободные денежные средства населения и организаций являются более дорогим источником средств ссудного капитала, так как они передаются во временное пользование кредитным учреждениям под определенный процент (депозитные, сберегательные счета, сертификаты, векселя).

Денежные накопления государства зависят от объема государственной собственности, доходов от таких видов деятельности, как сдача в аренду государственной собственности, приватизации предприятий и др.

Процесс кругооборота ссудного капитала осуществляется на рынке ссудных капиталов, который представляет собой экономические отношения, связанные с формированием спроса и предложения на денежный капитал, передаваемый в ссуду на возвратной основе с уплатой процентов. Основные принципы классификации рынка ссудных капиталов представлены на рис.6.3..

Рынок рискового капитала, аккумулирующий денежные капиталы инвесторов с целью вложения их в производство Рынок ценных бумаг. Осуществляется эмиссия и торговля ценными бумагами Ипотечный рынок – кредитование субъектов хозяйствования под обеспечение недвижимостью Рынок капиталов – средние и долгосрочные операции, обслуживающие движение основного капитала Временной			Денежный рынок, на котором предоставляются кредиты сроком до 1 года и удовлетворяются потребности организаций в оборотном капитале
Источники и сферы приложения Национальные рынки ссудных капиталов Мировые рынки ссудных капиталов

Рис 6.3. Принципы классификации рынка ссудных капиталов .

Кредит – это экономическая категория, средой возникновения которого явились товарно-денежные отношения, форма мобилизации временно свободных денежных средств и использования их на условиях возвратности, срочности, платности.

Материальными предпосылками кредита являются:

- наличие временно свободных денежных средств у юридических и физических лиц;

- наличие потребностей в денежных средствах у предприятий и населения.

Причиной, способствующей возникновению кредитных отношений, является необходимость целенаправленного перераспределения денежных средств на возвратной и платной основах.