- •Тема 1. Суть фінансів та їх функції
- •1.1. Передумови виникнення та сутність фінансів
- •1. Поява грошей та товарно-грошових відносин
- •2. Функціонування держави
- •3. Дія економічних законів
- •1.2. Функцій фінансів
- •1.3. Призначення та роль фінансів
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання 1
- •Тема 2. Фінансова система україни
- •2.1. Фінансова система України: поняття, структура та загальна характеристика її сфер і ланок.
- •Державний сектор
- •2.2. Організаційні основи функціонування фінансової системи України
- •Вищі органи державної влади та управління
- •2.3. Фінансовий контроль. Сутність і значення фінансового контролю.
- •Фінансовий контроль
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання 1
- •Тема 3. Фінансова політика та фінансовий механізм
- •3.1. Фінансова політика, її зміст і завдання
- •Зміст фінансової політики
- •Бюджетно-податкова політика
- •Основні функції бюджетно-податкової політики
- •Цілі фіскальної політики
- •3.2. Фінансовий механізм і його складові елементи
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання 1
- •Завдання 2
- •Тема 4. Фінанси підприємницьких структур
- •4.1. Суть і функції фінансів підприємств
- •4.2. Основи організації фінансів підприємств
- •4.3. Грошові фонди та фінансові ресурси підприємств
- •Фінансові ресурси
- •Класифікація
- •4.4. Прибуток підприємств: його роль, формування, розподіл та використання
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання 1
- •Терміни
- •Визначення
- •Тема 5. Державні фінанси
- •5.1. Сутність і склад державних фінансів
- •Система державних фінансів
- •5.2. Економічна сутність та значення державних доходів. Методи мобілізації державних доходів
- •Державні доходи
- •5.3. Економічна суть і класифікація державних видатків
- •Критерії класифікації державних видатків
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Тема 6. Бюджет і бюджетна система
- •6.2. Бюджетний устрій та бюджетна система України
- •Збалансованість
- •6.3. Бюджетний процес
- •Послідовність бюджетного процесу в Україні
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання 1
- •Терміни
- •Визначення
- •Тема 7. Доходи і видатки державного бюджету
- •7.1. Сутність, джерела формування і класифікація доходів бюджету
- •Склад доходів державного бюджету
- •7.2. Сутність, склад і структура видатків державного бюджету
- •7.3. Принципи і форми бюджетного фінансування
- •7.4. Бюджетний дефіцити і його вплив на розвиток економіки
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Тема 8. Податки та податкова система
- •8.1. Економічна сутність і функції податків
- •Характерні особливості податку
- •8.3. Податкова система і податкова політика в Україні
- •8.4. Класифікація податків
- •8.5. Характеристика основних податків податкової системи України
- •Платники
- •Об’єкт оподаткування
- •Об’єкт оподаткування
- •Платники
- •Платники
- •Об’єкти оподаткування
- •Платники
- •Об’єкти оподаткування
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Тема 9. Державний кредит і державний борг
- •9.1. Економічна суть і роль державного кредиту
- •9.2. Форми державного кредиту
- •9.3. Класифікація державних позик і джерела їх погашення
- •9.4. Державний борг, його формування і обслуговування
- •9.5. Управління державним боргом
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання 1
- •Терміни
- •Визначення
- •Тема 10. Місцеві фінанси
- •10.1. Місцеві фінанси, їх суть і значення в економічному і соціальному розвитку регіонів
- •Регульовані
- •Закріплені
- •10.2. Місцеві бюджети – фінансова основа місцевого самоврядування
- •10.3. Збалансування місцевих бюджетів
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання
- •Терміни
- •Визначення
- •Тема 11. Цільові державні фонди
- •11.1. Призначення і роль загальнодержавних централізованих цільових фондів
- •Основні загальнодержавні цільові фонди України
- •Тимчасові
- •Постійні
- •11.2. Характеристика загальнодержавних позабюджетних цільових фондів, що створені в Україні
- •Пенсійний фонд
- •Фонд соціального страхування з тимчасової втрати працездатності
- •Фонд загальнообов’язкового соціального страхування на випадок безробіття
- •Фонд соціального страхування від нещасних випадків
- •11.3. Недержавні фінансові фонди
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання 1
- •Терміни
- •Визначення
- •Тема 12. Страхування та страховий ринок
- •12.1. Особливості фінансових відносин у сфері страхування
- •Класифікація страхування за економічними ознаками
- •12.2. Форми страхових фондів
- •Страховий фонд суспільства
- •12.3. Організація страхування
- •12.4. Страховий ринок
- •Державний регулюючий орган нагляду за страховою діяльністю
- •Структура страхового ринку
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Тема 13. Фінансовий ринок
- •13.1. Призначення і структура фінансового ринку
- •Ринок продуктів
- •Фінансовий ринок
- •Ринок ресурсів
- •13.2. Ринок грошей
- •13.3. Ринок кредитних ресурсів
- •Фінансово-кредитні інститути (фінансові посередники)
- •13.4. Ринок цінних паперів
- •Цінні папери
- •13.5. Ринок фінансових послуг
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Завдання 1
- •Терміни
- •Визначення
- •Завдання 2
- •Тема 14. Міжнародні фінанси
- •14.1. Сутність і призначення міжнародних фінансів
- •14.2. Міжнародні фінансові організації і міжнародні фінансові інституції
- •14.3. Міжнародний фінансовий ринок
- •Практикум
- •Тестові завдання
- •Література
13.5. Ринок фінансових послуг
Ринок фінансових послуг як складова фінансового ринку являє собою сферу різноманітних послуг, що надаються суб'єктам фінансових відносин – підприємницьким структурам, державі і громадянам у процесі їх фінансової діяльності.
До найхарактерніших видів фінансових послуг належить лізинг.
У межах довгострокової оренди розрізняють дві основні форми лізингових операцій – фінансовий і оперативний лізинг.
Фінансовий лізинг полягає в тому, що під час дії лізингової угоди орендар виплачує орендодавцю всю величину амортизації орендованого майна. Після закінчення такої угоди лізингоодержувач може повернути об'єкт оренди лізингодавцю, викупити його за залишковою вартістю або укласти нову угоду на оренду. Об'єктами фінансового лізингу є переважно виробничі будівлі та споруди.
Оперативний лізинг є таким видом орендних операцій, за якого лізингова угода укладається на термін менший, ніж період амортизації орендованого майна (здебільшого на 2-5 років). Як і за фінансового лізингу, після закінчення терміну угоди вона може бути продовжена на нових умовах. В іншому разі майно повертається власникові або викуповується за договірною ціною.
До фінансових посередницьких послуг належить також факторинг. Головна мета факторингового обслуговування – інкасування дебіторських боргів своїх клієнтів і одержання належних їм платежів. Клієнт (постачальник), продавши дебіторський борг, отримує від банку кошти в розмірі 80-90% від суми боргу. Решту 10-20% від суми боргу банк тимчасово стягує як компенсацію ризику до погашення боргу. Після погашення боргу банк повертає стягнену суму клієнтові.
Страхування теж можна розглядати як один із сегментів ринку фінансових послуг. При цьому страхові компанії можуть розглядатися і як виробники страхових послуг, і як фінансові посередники. Фінансові послуги у сфері страхування пов'язані із формуванням колективних страхових фондів і фінансовим відшкодуванням різних втрат і збитків. Фінансове посередництво має місце при розміщенні фінансових ресурсів на фінансовому ринку.
Практикум
Завдання для самостійної роботи
-
Що є об’єктивною передумовою функціонування фінансового ринку?
-
В чому полягає економічна сутність фінансового ринку?
-
Що являє собою фінансовий ринок з організаційної сторони?
-
Які існують складові фінансового ринку?
-
За якими ознаками структурується фінансовий ринок?
-
Що являє собою ринок грошей?
-
Що таке фондовий ринок?
-
У чому полягає призначення первинного і вторинного фондового ринку?
-
Які інструменти використовуються на ринку цінних паперів?
-
Як класифікуються акції?
-
Як класифікуються облігації?
-
Які суб’єкти функціонують на ринку цінних паперів?
-
Що являють собою інституційні інвестори?
-
Які функції фінансових посередників?
-
Які функції виконує фондова біржа?
-
Що таке ринок фінансових послуг?
-
Які існують види фінансових послуг?
Тестові завдання
1.Фінансовий ринок — це:
а) специфічна сфера грошових відносин, яка функціонує за умов наявності в економіці реальних власників;
б) ринок, який складається із ринку цінних паперів та ринку позичкових капіталів;
в) сукупність економічних відносин у сфері трансформації тимчасово вільних коштів у позичковий капітал через фінансово-кредитні інститути та ринок цінних паперів на основі попиту та пропозиції.
2. Фінансовий ринок – це механізм:
а) утворення капіталу;
б) використання капіталу;
в) перерозподілу капіталу;
г) акумуляції капіталу.
3. Фінансовий ринок за інституційною ознакою поділяють на:
а) ринок грошей та ринок капіталів;
б) фінансово-кредитні інститути та ринок цінних паперів;
в) обліковий та міжбанківський ринок;
г) ринок позичкових зобов'язань та валютний ринок;
д) ринок банківських кредитів та депозитів.
4. Фінансовий ринок за часовою ознакою поділяють на:
а) ринок грошей та ринок капіталів;
б) обліковий та міжбанківський ринок;
в) кредитний ринок та фондовий ринок;
г) ринок позичкових зобов'язань та валютний ринок.
5. Ринок капіталів включає:
а) фондовий та валютний ринок;
б) ринок грошей та довгострокових банківських кредитів і депозитів;
в) обліковий, міжбанківський, валютний ринок;
г) ринок цінних паперів, середньо- та довгострокових банківських кредитів;
6. Грошовий ринок включає:
а) фондовий та валютний ринок;
б) ринок капіталів, довгострокових банківських кредитів та депозитів;
в) обліковий, міжбанківський, валютний ринок;
г) ринок грошових сурогатів та середньострокових фінансових інструментів.
7. Ринок цінних паперів включає:
а) ринок грошей та ринок капіталів;
б) первинний та вторинний ринки цінних паперів;
в) біржовий та "вуличний" ринки;
г) обліковий, міжбанківський та валютний ринки;
8. Суб'єкти фінансового ринку, що вкладають свої грошові кошти в цінні папери виключно в цілях отримання доходу – це:
а) фінансові посередники;
б) емітенти;
в) індивідуальні інвестори;
г) портфельні інвестори;
д) стратегічні інвестори;
є) інституціональні інвестори.
9. Кредитори та позичальники – це суб'єкти:
а) страхового ринку;
б) ринку позичкових капіталів;
в) ринку цінних паперів;
г) ринку нерухомості.
10. Об'єктами фінансового ринку є:
а) фінансово-кредитні інститути;
б) інститути інфраструктури фінансового ринку;
в) держава, суб'єкти господарювання та домашні господарства;
г) інструменти фінансового ринку;
д) продавці та покупці фінансових активів.
11. Емітенти – це суб'єкти:
а) що залучають фінансові ресурси;
б) що вкладають грошові кошти у фінансові інструменти;
в) що перерозподіляють фінансові ресурси;
г) що реалізують різні види страхових послуг.
12. Суб'єкти фінансового ринку, що купують контрольний пакет акцій для здійснення управління підприємством, – це:
а) фінансові посередники;
б) емітенти;
в) індивідуальні інвестори;
г) портфельні інвестори;
д) стратегічні інвестори;
є) інституціональні інвестори.
13. До боргових фінансових інструментів належать:
а) акції, облігації, чеки, векселі, депозитні сертифікати;
б) акції, інвестиційні сертифікати, опціони, свопи, облігації;
в) державні та корпоративні облігації, казначейські та комерційні векселі, чеки;
г) первинні фінансові інструменти та деривативи.
14. За характером фінансових зобов'язань фінансові інструменти поділяють на такі види:
а) інструменти грошового ринку, інструменти валютного ринку, інструменти страхового ринку, інструменти ринку цінних паперів, інструменти ринку золота та нерухомості;
б) короткострокові та довгострокові фінансові інструменти;
в) боргові та пайові;
г) первинні та вторинні;
д) з фіксованим та невизначеним доходом.
15. Деривативи в основному використовують:
а) для отримання дивідендів;
б) для отримання процентів;
в) для засвідчення права власності на депозит у банку;
г) для хеджування цінового ризику;
д) для обслуговування операцій на ринку позичкових капіталів.
16. Фінансові інститути на фінансовому ринку – це:
а) емітенти;
б) інвестори;
в) посередники;
г) споживачі;
д) зберігачі.
17. Обліковий та міжбанківський ринок – це частини:
а) ринку грошей;
б) ринку капіталів;
в) валютного ринку;
г) фондового ринку.
18. До пайових фінансових інструментів належать:
а) акції, облігації, чеки, векселі, депозитні сертифікати;
б) акції, інвестиційні сертифікати, опціони, свопи, облігації;
в) державні та корпоративні облігації, казначейські та комерційні векселі, чеки;
г) первинні фінансові інструменти та деривативи;
д) акції, паї, інвестиційні сертифікати.
19. Ринок цінних паперів – це частина:
а) ринку грошей;
б) ринку капіталів;
в) валютного ринку;
г) ринку банківських кредитів.
20. Спеціалізовані небанківські установи – це:
а) НБУ, спеціалізовані комерційні банки, пенсійні фонди;
б) інвестиційні банки, ощадні банки, іпотечні банки, кредитні спілки;
в) страхові компанії, пенсійні фонди, кредитні спілки, іпотечні та ощадні банки;
г) кредитні спілки, фінансові фонди, інвестиційні та страхові компанії, пенсійні фонди.
21. Валютний ринок – це частина:
а) ринку грошей;
б) ринку капіталів;
в) ринку банківських кредитів;
г) фондового ринку;
д) облікового та міжбанківського ринку.
22. До вторинних фінансових інструментів належать:
а) акції, облігації, чеки, векселі, депозитні сертифікати;
б) акції, інвестиційні сертифікати, опціони, свопи, облігації;
в) державні та корпоративні облігації, казначейські та комерційні векселі, чеки, деривативи;
г) ф'ючерсні та форвардні угоди, опціони, свопи, варіанти;
д) акції, паї, інвестиційні сертифікати, ф'ючерсні та форвардні угоди.
23. Яка з організаційних структур є ключовою на фінансовому ринку:
а) лізингові компанії;
б) пенсійні фонди;
в) страхові компанії;
г) фондові біржі?
24. Вторинний ринок цінних паперів включає:
а) продаж і купівлю цінних паперів, які щойно випущені;
б) купівлю і продаж раніше випущених цінних паперів;
в) мобілізацію цінних паперів;
г) немає правильної відповіді.
25. Емітентом називається юридична особа, яка:
а) купує цінні папери;
б) випускає цінні папери;
в) продає цінні папери;
г) немає правильної відповіді.
26. Відповідно до чинного законодавства України банківська система складається з рівнів:
а) одного;
б) двох;
в) трьох;
г) чотирьох.
27. Який із зазначених цінних паперів не є борговим зобов'язанням:
а) облігація;
б) казначейське зобов'язання держави;
в) акція;
г) вексель?
28. Які акції гарантують виплату дивідендів у заздалегідь зазначеному розмірі, незалежно від суми отриманого прибутку:
а) іменні;
б) прості;
в) привілейовані;
г) на пред'явника?
29. Кого з перелічених осіб можна вважати співвласником компанії:
а) власників простих акцій;
б) власників привілейованих акцій;
в) власників облігацій?
30. Основною установою, що регулює функціонування ринку цінних паперів, є:
а) Міністерство фінансів України;
б) Національний банк України;
в) Фонд державного майна;
г) Державна комісія з цінних паперів і фондового ринку.