3. К рискам, связанным с формой организации хозяйственной деятельности, относятся:

• авансовые;

• оборотные риски.

Авансовые риски возникают при заключении любого контракта, если по нему предусматривается поставка готовых изделий против денег покупателя. Суть риска - компания – продавец( носитель риска) произвела при производстве (или закупки ) товара определенные затраты, которые на момент производства ( или закупки ) нечем не закрыты, т.е. с позиции баланса рискодержателя могут закрываться только прибылью предыдущих периодов. Если компания не имеет эффективно налаженного оборота, то всегда несет авансовые риски, которые выражаются в формировании складских запасов нереализованного товара.

Оборотный риск - предполагает наступление дефицита финансовых ресурсов в течение срока регулярного оборота: при постоянной скорости реализации продукции у предприятия могут возникать разные по скорости обороты финансовых ресурсов.

Группа прочих видов рисков обширна, но по своим финансовым последствиям не столь значима, как рассмотренные выше. К ним относятся депозитный риск ( возможность невозврата депозитных вкладов, непогашения депозитных сертификатов), риск несвоевременного осуществления расчетно-кассовых операций (связанный с неудачным выбором обслуживающего коммерческого банка); риск подделки финансовой отчетности; риск хищения отдельных видов активов; эмиссионный риск и другие.

Вывод:

1. Автор попытался разделить риски по критерию возможности получения положительных результатов.

2. Однако это сделано не всегда последовательно. Так, к чистым рискам отнесен ряд коммерческих рисков, которые могут давать положительный результат (особенно торговля).

3. Далее выделены коммерческие риски, составной частью которых являются финансовые, что вносит в классификацию некоторую путаницу.

4. К сожалению нет никакой возможности последовательно за автора провести деление рисков на группы, категории, виды, подвиды и разновидности.

И, как итог, снижается резко польза от подобной классификации и теряется общая логика выделения и объяснения рисков.

Еще одно направление (пятое направление) классификации рисков связано с классификацией методов управления рисками.

Классифицировать факторы риска можно по разным признакам. Естественным требованием к классификации является ее ориентация на методы компенсации или противодействия рискам. В работе [К35] предлагается классификацию факторов риска соотносить с классификацией методов управления рисками. Это ограничивает возможности формального объединения разных по существу факторов в одной классификационной группировке.

В зависимости от сферы возникновения риски предприятия производственного типа можно подразделить на внутренние и внешние.

Факторы риска предприятия производственного типа

Внешние

Внутренние

Рис. 3. Классификация рисков

К внешним относятся факторы, обусловленные причинами, не связанными непосредственно с деятельностью самого предприятия:

Политические факторы риска. К политическим факторам риска можно отнести:

• стабильность политической власти как на федеральном, так и на региональном уровне (благоприятная или неблагоприятная обстановка для функционирования предприятий, возможность пересмотра отношений собственности и т.д.);

• возможность локальных этнических и политических конфликтов;

• противоречия в разграничении прав и ответственности между федеральными и региональными властями;

• сепаратистские течения в ряде областей и республик России;

• установление ограничений на перемещение товаров и капитала.

Следствием политических факторов риска является «бегство» капиталов из региона, свертывание экономической деятельности предприятий, рост застойных явлений в экономике.

Социально-экономические риски. К социально-экономическим факторам риска следует отнести:

• изменения налоговых нормативов;

• повышение процентных ставок;

• девальвация (колебания курса) рубля;

• изменения правил валютного обращения;

• повышение тарифов на перевозки, энергию и т.д.;

• колебание цен на сырье, материалы, комплектующие;

• требование возврата заемных средств, вызванных изменениями ожиданий кредиторов;

• появление в регионе новых хозяйственных субъектов с более привлекательными условиями и т.д.

Следствием таких рисков является резкая перемена ситуации на рынках, падение платежеспособного спроса на продукцию предприятия, возрастание конкуренции со стороны других субъектов хозяйствования.

Экологические риски. К экологическим рискам относятся следующие факторы:

• ужесточение требований к экологической чистоте производства;

• введение более жестких санитарных и других норм;

• изменение региональной экологической обстановки;

• ограничения на использование местных природных ресурсов;

• требования по отчислению части прибыли на природоохранные мероприятия.

Следствие экологических рисков – повышение себестоимости продукции и снижение ее конкурентоспособности.

Научно-технические риски. Научно-технические риски обусловлены появлением инноваций в производстве товаров у конкурентов, вызывающие снижение издержек или появление новых замещающих товаров.

Следствие данного вида рисков – вытеснение предприятий с традиционной продукцией с рынка.

Внутренними факторами риска считаются факторы, появление которых обусловлено или порождено деятельностью самого предприятия.

Риски производственной деятельности

а) Риски основной производственной деятельности.

К рискам основной производственной деятельности относятся:

• нарушение технологической дисциплины;

• аварии, пожары, катастрофы;

• внеплановые остановы оборудования и прерывания технологического цикла работы предприятия и т.д.

Следствие – недополучение прибыли и прямые убытки.

б) Риски вспомогательной производственной деятельности.

К рискам вспомогательной производственной деятельности относятся:

• перебои в электроснабжении;

• удлинение сроков ремонтов;

• поломки и аварии вспомогательных систем;

• недостатки во вспомогательном хозяйстве.

Следствие – уменьшение объема производства.

в) Риски обеспечивающей деятельности.

К рискам обеспечивающей деятельности относятся:

• сбои в работе служб, обеспечивающих бесперебойное функционирование основного и вспомогательного производства (складское хозяйство, транспортное хозяйство и т.д.);

• сбои в работе информационных систем и т.д.

Следствие – ухудшение экономического положения предприятия вследствие, например, недостаточной патентной защищенности производимой продукции, запаздывания принятия решений из-за запаздывания необходимой информации.

Риски воспроизводственной деятельности

Риски воспроизводственной деятельности связаны в основном с:

• инвестиционной активностью;

• процессами набора, подготовки и повышения кадров.

Следствие – снижение конкурентоспособности продукции и отток квалифицированных кадров.

Риски в сфере обращения

Риски в сфере обращения обусловлены:

• нарушением предприятиями-смежниками графиков поставки сырья и комплектующих;

• немотивированный отказ оптовиков в поставке или оплате заказанной продукции;

• банкротство предприятий (деловых партнеров) и т.д.

Риски в сфере управления

а) на уровне принятия стратегических решений:

• ошибочный выбор целей предприятия;

• неверная оценка стратегического потенциала предприятия;

• ошибочный прогноз развития общеэкономической ситуации в стране.

б) на уровне принятия тактических решений:

• возможность искажения или частичной утраты содержательной информации при переходе от стратегического к тактическому планированию;

• несоответствие тактических решений стратегическим.

в) на уровне принятия оперативных решений.

Вывод: Приведенная классификация позволяет не столько перечислить все факторы риска, сколько создать определенную систему, которая позволяла бы не упустить отдельные факторы при анализе совокупного риска и профиля риска производственного предприятия.

Таким образом, рассмотрение видов классификаций позволяет отметить следующее.

1. Идет активный процесс теоретического осмысления коммерческого риска как обобщенного понятия риска, присутствующих в любой предпринимательской деятельности. Составной частью этого процесса является попытка ряда исследователей закрепить понимание вопроса общей классификации рисков.

2. Упрочился системный подход к выделению и анализу рисков. Трудность состоит в поиске системообразующего принципа, позволяющего таким образом организовать выделенные риски, чтобы классификация стала доступной для практического применения.

3. Потребность в классификации рисков настолько остра, что ни один из вопросов, касающийся конкретного риска, не может быть решен, минуя определение его места в общей системе коммерческого риска.

4. Наблюдается богатое разнообразие как в названиях выделяемых авторами рисков, так и в определениях их содержания. Бросается в глаза подчас большой разброс мнений по поводу разнесения рисков по группам, в определении уровня их соподчиненности.

5. Первенство в разработке темы рисков принадлежит банковскому направлению. Его продуктивность определена исследованиями, идущими от необходимости решения конкретных практических задач управления структурой баланса и прибылью банка, необходимостью более глубокого проникновения высших менеджеров в организм банка посредством системы внутреннего контроля с целью реализации скрытых резервов эффективного управления банком.

В этой связи представляет интерес проблемный подход к классификации рисков. Проблемный подход излагается на примере кредитного риска.

Суть подхода заключается в том, что источником риска являются общественные отношения. Для системного анализа общественных отношений с этой точки зрения предлагается положить в основу классификации коммерческих рисков критерий отношения целого и его части.

Взаимоотношения целого и части позволяют единообразно классифицировать коммерческие риски каждого экономического субъекта на основе следующих уровней системы (рис. 4):

• системное качество (далее – «фигура») – тип рисков;

• структура системы (далее – «функция») – класс рисков;

• функции системы (далее – «функции») – род рисков.

• элементы системы (далее – «элементы») – вид рисков.

Тип рисков

(фигура)

Класс рисков

(структура)

Род рисков

(функция)

Вид рисков

(элементы)

Рис. 4. Порядок разработки классификации рисков

Соответственно коммерческие отношения:

• «элемент – элемент, функция, структура, фигура» - это видовая область рисков;

• «функция – элемент, функция, структура, фигура» – это родовая область рисков и т.д.

Все коммерческие риски предлагается разделить на естественные, страновые, рыночные и деловые.

Естественные риски связаны с природными процессами в окружающем нас материальном мире. Это риски связаны с природными условиями бизнеса, стихийными бедствиями: убытки от естественного износа, выхода из строя материального обеспечения коммерческой деятельности.

Страновые риски формируются состоянием дел в странах ориентации бизнеса. Страновые риски для российских резидентов – это условия предпринимательства в конкретных обстоятельствах взаимодействия всех сфер общественного воспроизводства России (материального, организационного, информационного, кадрового). Для резидентов, осуществляющих предпринимательскую деятельность за рубежом, страновые риски связаны с положением дел в зарубежных странах.

Рыночные риски определяются как состоянием конкретного профильного рынка (местного, регионального, общероссийского), так и межрыночными взаимодействиями.

Деловые риски – это риски производства, распределения, обмена и потребления продукта экономического субъекта.

В коммерческой сделке участвую как минимум два субъекта. Оба находятся в зоне своих деловых и рыночных рисков.

Принципиальный набор рисков всегда одинаков (фигурные, структурные, функциональные, элементные), специфику определяет лишь род их деятельности.

Существенную часть деловых рисков определяют внутренние процессы деятельности коммерческого субъекта. К ним относятся:

• фигурные риски;

• структурные риски;

• функциональные риски (технологические, финансовые, экономические, потребительские);

• элементные риски (ресурсные, продуктовые).

Итак, выделены четыре уровня коммерческих рисков. Их реализация в каждый конкретный момент зависит от динамики отношений экономических субъектов как внутри каждого отдельного уровня, так и на межуровневых плоскостях.

Для осуществления постоянного контроля за указанными процессами предлагается применить моделирование с помощью матрицы рисков и оценки состояния рисков в любой момент реализации проекта.

Группа модулей, формирующих риск

R - риски	Группа модулей естественных рисков	Группа модулей страновых рисков	Группа модулей рыночных рисков	Группа модулей деловых рисков
Уровень деловых отношений	13) Деловые R-естественные R	14) Деловые R-страновые R	15) Деловые R- рыночные R	16) Деловые R- деловые R
Уровень рыночных отношений	9) Рыночные R-естественные R	10) Рыночные R-страновые R	11) Рыночные R- рыночные R	12) Рыночные R- деловые R
Уровень страновых отношений	5) Страновые R-естественные R	6) Страновые R-страновые R	7) Страновые R- рыночные R	8) Страновые R- деловые R
Уровень естественных отношений	1) Естественные R-естественные R	2) Естественные R-страновые R	3) Естественные R- рыночные R	3) Естественные R- деловые R

На основе предварительного анализа кредитной заявки формируется «карта» и определяются зоны рисков с наибольшим уровнем (степенью) напряжения. Часть напряжения снимается приемами ограничения риска, а оставшаяся – страховым резервом.