- •Вопрос 6. Совокупный спрос, его структура, график, уравнение совокупного спроса.
- •Вопрос 7. Совокупное предложение. График, факторы, определяющие совокупное предложенное. Уравнение линии as
- •Вопрос 9. Равновесие в модели ad-as(краткосрочное и долгосрочное) Шоки спроса и предложения .Эффект «храповика.»
- •Вопрос 12. Совокупное потребление: график, ф-ция. Средняя и предельная склонность к потреблению. Факторы, определяющие уровень потребления в экономике
- •Вопрос 13. Совокупное сбережение в экономике: график, ф-ция. Средняя и предельная склонность и к сбережение . Факторы, определяющие уровень сбережения в экономике
- •Вопрос 14
- •Вопрос 19. Теория экономических циклов. Виды и фазы экономических циклов, динамика конъюктуры.
- •Вопрос 20. Занятость и ее виды. Формы безработицы и ее уровень. Основные причины существования устойчивого естественного уровня безработицы.
- •Вопрос 21. Закон Оукена и регулирование уровня безработицы.
- •Вопрос 22. Инфляции: сущность, типы, формы инфляции. Взаимосвязь инфляции и безработицы Кривая Филлипса.
- •Вопрос 23. Инфляция, ее измерение. Инфляционные ожидания в экономике
- •Вопрос 24. Социальная политики г-ва: цели, инструменты. Проблема неравенства доходов: количественное определение, решение.
- •Вопрос 26. Налоговая система, ее принципы. Ф-ции и элементы налога. Виды налогов.
- •8.3.2 Функции налогов. Кривая а. Лаффера
- •Вопрос 27. Налоговая ставка, ее значение. Обоснование величины минимальной налоговой ставки.
- •Вопрос 28. Государственный бюджет: ф-ции, принципы построения. Бюджетные классификации. Расходы и доходы бюджета.
- •Вопрос 29. Циклический и структурный дефицит бюджет.
- •Вопрос 33. Гос. Долг: основные определения, показатели и проблемы количественной оценки. Основные причины устойчивого бюджетного дефицита и увеличения государственного долга.
- •Вопрос 34. Денежно-кредитная система, ф-ции ее элементов. Балансовые отчеты.
- •Вопрос 36. Классические концепции спроса на деньги
- •Вопрос 37.Кейнсианская теория спроса на деньги
- •Вопрос 38. Современная теория спроса на деньги Баумоля—Тобина
- •Вопрос 39. Денежно-кредитная политика цели и инструменты
- •Вопрос 40. Модель предложения денег.Денежный мультипликатор.
- •Отношение предложения денег к денежной базе образует денежный мультипликатор, т. Е.
- •Вопрос 41 Типы денежно-кредитной политики, эффективность их применения
- •Вопрос 42. Передаточный механизм денежно-кредитной политики. Эффективность дкп.
- •Вопрос 43. Сложность в осуществлении дкп. Связь с бюджетно- налоговой и валютной политикой.
- •Вопрос 44.Модель is-lm. Основные переменные и уравнения модели.
- •Вопрос 45. Платежный баланс. Взаимосвязь счетов платежного баланса. Макроэкономическая политика в модели «малой» открытой экономики и платежный баланс
- •Вопрос 46. Система валютных курсов. Деятельность Центрального банка по поддержанию обменного курса и политика стерилизации.
- •Вопрос 47. Номинальный и реальный валютный курс. Факторы, определяющие уровень номинального валютного курса.
- •Вопрос 48. Макроэкономическая политика и реальный валютный курс в малой открытой экономике.
- •Вопрос 51.Модель is-lm-bp для открытой экономики: кривая вр
- •Вопрос 52. Макроэкономическая бюджетно-налоговая политика при фиксированном валютном курсе: случай высокой и низкой мобильности капитала
- •Вопрос 55. Макроэкономическая бюджетно-налоговая политика при плавающем валютном курсе: случаи высокой и низкой мобильности капитала
- •Вопрос 56. Макроэкономическая денежно-кредитная политика при плавающем валютном курсе: случаи высокой и низкой мобильности капитала
- •При плавающем валютном курсе она совершенно неэффективна не только при низкой, но и при высокой мобильности капитала (рис. 13.14).
- •Вопрос 58. Экономический рост: показатели, типы и факторы экономического роста. Неокейнсианские модели экономического роста.
- •Вопрос 59. Экономический рост: показатели, типы и факторы экономического роста. Неоклассические модели экономического роста
Вопрос 44.Модель is-lm. Основные переменные и уравнения модели.
В модели AD-AS и модели Кейнсианского креста рыночная ставка процента является внешней (экзогенной) переменной и устанавливается на денежном рынке относительно независимо от равновесия товарного рынка. Основной целью анализа экономики с помощью модели IS-LM является объединение товарного и денежного рынков в единую систему. В результате рыночная ставка процента превращается во внутреннюю (эндогенную) переменную, и ее равновесная величина отражает динамику экономических процессов, происходящих не только на денежном, но и на товарном рынках.
Модель IS-LM (инвестиции — сбережения, предпочтение ликвидности — деньги) — модель товарно-денежного равновесия, позволяющая выявить экономические факторы, определяющие функцию совокупного спроса. Модель позволяет найти такие сочетания рыночной ставки процента R и дохода Y, при которых одновременно достигается равновесие на товарном и денежном рынках.
Основные уравнения модели IS-LM:
1) Y = C + I + G + Xn — основное макроэкономическое тождество.
2) C = a + b(Y-T) - функция потребления, где T = Ta + tY.
3) I = e - dR — функция инвестиций.
4) Xn = g - m'Y - n'R — функция чистого экспорта.
5) — функция спроса на деньги.
Внутренние переменные модели: У (доход), С (потребление), I (инвестиции), Хn (чистый экспорт), R (ставка процента).
Внешние переменные модели: G (государственные расходы), MS (предложение денег), t (налоговая ставка).
Эмпирические коэффициенты (а, b, е, d, g, m', n, k, h) положительны и относительно стабильны.
В краткосрочном периоде, когда экономика находится в состоянии неполной занятости ресурсов (YY*), уровень цен Р фиксирован (предопределен), а величины ставки процента R и совокупного дохода Y подвижны. Поскольку Р = const, постольку номинальные и реальные значения всех переменных совпадают.
В долгосрочном периоде, когда экономика находится в состоянии полной занятости ресурсов (Y=Y*), уровень цен Р подвижен. В этом случае переменная MS (предложение денег) является номинальной величиной, а все остальные переменные модели — реальными.
Кривая IS — кривая равновесия на товарном рынке. Она представляет собой геометрическое место точек, характеризующих все комбинации Y и R, которые одновременно удовлетворяют тождеству дохода, функциям потребления, инвестиций и чистого экспорта. Во всех точках кривой IS соблюдается равенство инвестиций и сбережений. Термин IS отражает это равенство (Investment = Savings).
Простейший графический вывод кривой IS связан с использованием функций сбережений и инвестиций (см. рис. 9.1). На рис. 9.1,а изображена функция сбережений: с ростом дохода от Y1 до Y2 сбережения увеличиваются с S1 до S2. На рис. 9.1,б изображена функция инвестиций: рост сбережений сокращает процентную ставку с R1 до R2 и увеличивает инвестиции с I1 до I2. При этом I1 = S1, а I2 = S2. На рис. 9.1,c изображена кривая IS: чем ниже ставка процента, тем выше уровень дохода.
Аналогичные выводы могут быть получены с использованием модели Кейнсианского креста (рис. 9.2). На рис. 9.2,а изображена функция инвестиций: рост ставки процента от R1 до R2 снижает планируемые инвестиции с I(R1) до I(R2). На рис. 9.2,б изображен крест Кейнса: уменьшение планируемых инвестиций сокращает доход с Y1 до Y2. На рис. 9.2,с показана кривая IS: чем выше ставка процента, тем ниже уровень дохода.
Уравнение кривой IS может быть получено путем подстановки уравнений 2, 3 и 4 в основное макроэкономическое тождество и его решения относительно R и Y.
Уравнение кривой IS относительно R имеет вид:
,
где .
Уравнение кривой IS относительно Y имеет вид:
,
где .
Коэффициент характеризует угол наклона кривой IS относительно оси Y, который является одним из параметров сравнительной эффективности фискальной и монетарной политики.
Кривая IS является более пологой при условии, если:
чувствительность инвестиций (d) и чистого экспорта (n) к динамике ставки процента велика;
предельная склонность к потреблению (b) велика;
предельная ставка налогообложения (t) невелика;
предельная склонность к импортированию (m') невелика.
Под влиянием увеличения государственных расходов G или снижения налогов Т кривая IS смещается вправо. Изменение налоговых ставок t изменяет также и угол ее наклона. В долгосрочной перспективе угол наклона IS также может быть изменен с помощью политики доходов, так как у высокообеспеченных семей предельная склонность к потреблению относительно ниже, чем у малообеспеченных. Остальные параметры (d, n, m') практически не подвержены воздействию макроэкономической политики и преимущественно являются внешними факторами, определяющими ее эффективность.
Кривая LM — кривая равновесия на денежная рынке. Она фиксирует все комбинации Y и R, которые удовлетворяют функции спроса на деньги при заданной Центральным (Национальным) банком величине денежного предложения MS. Во всех точках кривой LM спрос на деньги равен их предложению. Термин LM отражает это равенство (Liquidity Preference = Money Supply) (см. рис. 9.3).
Графический вывод кривой LM.
Рис. 9.3,а показывает, что на денежном рынке рост дохода от Y1 до Y2 увеличивает спрос на деньги, и, следовательно, повышает ставку процента от R1 до R2. Рис. 9.3,б показывает кривую LM: чем выше уровень дохода, тем выше ставка процента.
Уравнение кривой LM может быть получено путем решения уравнения 5 модели относительно R и Y.
Уравнение кривой LM имеет вид:
(относительно R);
(относительно Y).
Коэффициент характеризует угол наклона кривой LM относительно оси Y, который, аналогично углу наклона кривой IS, определяет сравнительную эффективность фискальной и монетарной политики.
Кривая LM является относительно пологой при условии, если:
чувствительность спроса на деньги к динамике рыночной ставки процента (h) велика;
чувствительность спроса на деньги к динамике ВНП (k) невелика.
У величение предложения денег MS или снижение уровня цен Р сдвигает кривую LM вправо.
Равновесие в модели достигается в точке пересечения кривых IS и LM (см. рис. 9.4.).
Рис. 9.4. Макроэкономическое равновесие на товарном и денежном рынках
Алгебраически равновесный объем производства может быть найден путем подстановки значения R из уравнения IS в уравнение LM и решения последнего относительно Y.
(при условии, что .
При фиксированном уровне цен Р равновесное значение Y будет единственным.
Равновесное значение процентной ставки R может быть найдено путем подстановки равновесного значения Y в уравнение IS или LM и решения его относительно R.