Подход Коммонса

Другое определение понятия «трансакция» дал Джон Коммонс. Для него трансакция — это «отчуждение и приобретение индивида­ми прав будущей собственности на материальные объекты» Это определение трансакции также имеет дело с передачей ресурсов, но уже в юридическом смыс­ле. В нем говорится о передаче подтвержденных законом прав соб­ственности.

Специфичность активов

Впервые понятие специфичности ресурсов было введено в экономическую теорию Г. Беккером в 1964 году применительно к инвестициям в человеческий капитал. Если ресурс представля­ет интерес для многих производителей, и его рыночная ценность мало зависит от того, где он используется, то это ресурс общего назначения. Специфическим называется ресурс, который в случае прерывания сделки не может быть использован в других проектах без ущерба для своей экономической ценности. О мере специфич­ности ресурса можно судить по тому, насколько сократится цен­ность ресурса при его использовании в другом месте.

Виды:

1. Специфичность местоположения (site specificity) связа­на со слишком большими издержками перемещения ресурса. Предполагать наличие специфичности местоположения можно, если предприятия находятся в географической близости друг от друга. Примером специфичности местоположения может слу­жить электростанция, построенная в непосредственной геогра­фической близости от угледобывающей шахты. Подобное рас­положение позволяет экономить на транспортных расходах и из­держках, связанных с хранением запасов угля. После первичного размещения активов стороны будут поддерживать двусторонние отношения в течение всего срока эксплуатации электростанции. Сталелитейное производство и прокатные станы также строятся в непосредственной близости друг от друга. Здесь экономия дости­гается за счет отсутствия необходимости разогревать сталь.

2. Специфичность физических активов (physical asset specificity). О специфичности физического капитала говорят, когда стороны или одна из сторон осуществила инвестиции в оборудование с определенными характеристиками, которое имеет меньшую цен­ность при его использовании в других проектах. Примером могут служить печи электростанций, которые обычно рассчитаны на определенный тип угля (с определенной влажностью, содержа­нием серы, химическим составом). Отклонение от типа угля, на который рассчитано данное оборудование, вследствие разрыва отношений с его поставщиком, потребует сложных работ по пере­наладке печи, что связано со значительными затратами ресурсов

3. Специфичность человеческого капитала (human asset specificity). О специфичности человеческого капитала говорят, когда в результате обучения на рабочем месте работники нака­пливают специальные навыки, которые позволяют производить товары и услуги более эффективно, чем это делают такие же ра­ботники, но не обладающие специфическим человеческим капи­талом. Примером специфического человеческого капитала может служить знание менеджером административных особенностей и управленческой культуры той фирмы, в которой он проработал много лет. Эти специфические знания имеют ценность только для данной фирмы и обесцениваются, если управляющий теряет ра­боту в данной фирме, например, в результате враждебного погло­щения управляемой им компании. Понятие специфичности чело­веческого капитала может относиться также к отношенческим на­выкам, которые возникают при работе командой, когда все члены команды хорошо знают друг друга.

4. Специфичность целевых или «предназначенных» активов (dedicated assets). Здесь речь идет об капиталовложениях в ресурсы общего назначения, которые, однако, могут оказаться предназна­ченными для одного-единственного пользователя. Поставщик осу­ществляет эти капиталовложения в надежде продать значительное количество продукции определенному покупателю. Если контракт расторгается, то у поставщика остаются значительные запасы, так как спрос на них со стороны других покупателей отсутствует. Такая же ситуация может сложиться и на стороне покупателя. Если он за­казал большое количество продукции и не получил ее, и не может найти такое же количество продукции на рынке.

5. Специфичность временная (temporal specificity). Это характе­ристика инвестиций, для которых существенное значение имеет координация производства (например, при производстве брой­лерных цыплят имеет значение их свежесть и время выращива­246 Глава 4. Контрактные отношения ния, и это усложняет координацию производства; система опера­тивных поставок здесь становится решающим фактором успеха). Ценность ресурсов, не поставленных вовремя, существенно снижается. Этот вид специфичности был выделен Мастеном, Миханом и Снайдером при анализе издержек орга­низации военно-морского судостроения для того, чтобы подчер­кнуть центральную роль времени и координации в этом виде дея­тельности.

6. Специфичность репутации, торговой марки (brand name specificity). Это невозвратные инвестиции в создание репутации или в торговую марку, которые потеряют свою ценность, если то­вары или услуги фирмы окажутся низкого качества.

Билет 11 .Выбор оптимальной формы управления трансакцией по Уильямсону.

Уильямсон считает, что осуществление трансакции должно поддерживаться специальными структурами, вид которых зависит от параметров трансакций. Он выделяет три наиболее значимых параметра трансакции:

• Частота сделки

• Неопределенность

• Специфичность активов.

Параметры трансакции обуславливают необходимость создания специальной структуры для управления ею. Рассмотрим в этой связи 4 типа трансакций.

Разовая сделка с участием активов общего назначения. Примеры разовых сделок очень многообразны. Например, покупка бытовой техники. Вы покупаете холодильник единожды, и приобретете новый, лишь когда старый сломается. Покупка холодильника будет примером разовой сделки, если вы не приобретаете его для перепродажи. Или если вы не хотите иметь холодильник в каждой комнате. Если же вы типичный потребитель, то покупка холодильника для вас будет атомарной трансакцией. В этом случае частота трансакции редкая.

Кроме того в данном случае нет специфичности активов. Продавцу без разницы кому продать товар, единственный критерий – цена. Активы, которые участвуют в сделке для вас – деньги, для продавца – холодильник. Альтернативные издержки покупки холодильника у вас и у продавца практически совпадают с ценностью данной сделки.

Таким образом, разовый обмен на рынке не требует создания специальных структур управления: конкурентный рынок эффективно справляется с задачей реализации данного типа трансакций.

(Еще примеры: чайник, фортепиано, гитара, дача, компьютер).

Повторяющаяся сделка с участием активов общего назначения. Постоянно заказывая одежду на пошив у одной и той же швеи, вы уже удостоверились в качестве ее работы и в качестве этой одежды. Следовательно, вы не будете тратить время на то, чтобы искать новую швею. Тем самым экономя на издержках измерения качества и поиска новой швеи. Однако у этой швеи существует огромное количество других клиентов и ваш уход к конкуренту не станет для нее трагедией. Одежду она может продать любому другому человеку.

Соответственно, как и в предыдущем случае, такие трансакции реализуются на конкурентном рынке без создания специальных структур управления ими.

(еще примеры: хлеб у определенного булочника, бумага у определенного поставщика, обслуживание машины в автосервисе).

Разовая сделка с участием специфичных активов. Специфичный актив намеренно создается под определенную трансакцию или под некоторое их множество. Например, вы построили здание для определенного завода. А завод, в последний момент разорвал с вами контракт. То вы в последствие сможете использовать данное здание альтернативно, например, под спортзал. Однако даже следующая после наилучшей возможность использования данного актива принесет вам куда меньший доход и будет связана с риском. Специфические активы есть такие затраты, следующее применение которых является куда менее выгодным.

При расторжении контракта на продажу неспецифичного актива продавец не несет особых убытков. Так как этот товар востребован еще кем-то. Расторжение контракта на продажу специфичного актива приводит к значительным потерям. Если сделка носит разовый характер, у продавца практически нет шансов окупить издержки. Он также не сможет повлиять на контрагента – т.к. он никогда не встретится с ним. Следовательно нужны какие-то гарантии осуществления сделки. Репутация контрагента в данном случае не поможет, ведь вы встречаетесь единожды.

Разрешением конфликтов является в данном случае трехстороннее управление трансакцией – привлечение третьей стороны для выполнения арбитражных функций.

Если говорить об идиосинкратическом активе, то при больших потенциальных потерях возможно создание фирмы. Классический ответ теории трансакционных издержек: идиосинкратические трансакции требуют единого управления – иерархических отношений, т.е. фирмы. Примеры: Скажем, если вы владелец компании, занимающейся транспортировкой грузов. Вам нужно автоматизировать работу в офисе с помощью специальной программы. Обычные программы не подходят для этого, следовательно, вам нужно обратиться в компанию для того, чтобы они создали уникальную программу именно для вашей фирмы. Такая программа будет идиосинкратическим активом, так как ее использование подойдет только вашей фирме, никакой другой. Следовательн6о ее ценность возникает только в данной трансакции.

Повторяющаяся сделка с участием специфичных активов. Если взаимодействие является повторяющимся, то наряду с рассмотренными выше механизмами, существует еще угроза потери репутации. Поэтому, здесь возможна так называемая фундаментальная трансформация рыночных отношений в отношения взаимозависимости, когда вместо рыночного типа связи между продавцом и покупателем возникает внерыночный тип двустороннего партнерства – двустороннее управление сделкой. Например, объявление тендера правительством на строительство дороги вызовет ажиотаж у подрядчиков. Фирмы борются за получение этого контракта, вкладывая некоторые инвестиции. Например, в оборудование. Кто-то из них выигрывает контракт в рамках рыночного взаимодействия. Однако, когда на рынок повторно будет вынесен подобный заказ, у фирмы, выигравшей в первый раз, будет большее преимущество на его получение, что любой другой выбор будет не выгоден не только данной фирме (она понесет потери, т.к. вложила средства в какие-то специфичные активы), но и покупателю услуг.

При этом производитель и покупатель не образуют единую фирму, между ними возникают отношения взаимозависимости. Покупатель постоянно проводит торги не для того, чтобы избавиться от поставщика услуги, а для того, чтобы выиграть для себя лучшие условия контракта.

Примерами могут быть отношения между фирмами-партнерами, ручка Паркер и чернила к ней.

Вывод: чем более специфичен актив, тем большие меры защиты его поставщиков должны быть предприняты.