Добавил:

ivanov666 Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.

Вуз:

Башкирский Государственный Аграрный Университет

Предмет:

[НЕСОРТИРОВАННОЕ]

Файл:

Страхование в ESG ответственное страхование по принципам ESG (экология, социум, управление). Учебник для вузов

.pdf

Скачиваний:

Добавлен:

07.09.2026

Размер:

1 Мб

Скачать

☆

<<< < Предыдущая 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 1213 / 2413 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 > Следующая >>>

Рейтинговое агентство мирового уровня «Стандард энд Пурс» (S&P Global) использует кредитные индикаторы для оценки достижения ESG встраховании. Первый показатель интерпретирован как природный риск, концентрация которого влиниях бизнеса страховщика/ перестраховщика или страхового рынка в целом может привести кволатильности капитала и доходов субъекта страхового рынка. Целью следования социальному принципу ESG является повышение уровня клиентоориентированности, что непосредственно связывает страхование ссоциальным капиталом. Повышение доступности страховых услуг влияет наспрос настрахование, что всвою очередь имеет результатом повышение эластичности экономики, следование здоровому образу жизни, снижает напряженность вусловиях обострения рисковых обстоятельств. Слабый уровень управления риском, невысокий уровень корпоративной культуры инадзорных манипуляций может привести кснижению оценки кредитоспособности страховой компании истрахового рынка вцелом.

Кроме того, S&P Global использует кредитный индикатор влияния на окружающую среду (экологический принцип) в градации от положительного отношения докрайне негативного (отЕ-1 доЕ-5). Степень следования принципам ESG рассматривается как один изкомпонентов анализа кредитного рейтинга. Например, 120 показателей разделены натри группы и четыре подгруппы: экологические (выбросы парниковых газов, отходы изагрязнение окружающей среды, водопользование, землепользование), социальные (рабочая сила иразнообразие, управление безопасностью, взаимодействие склиентами, сообщества), управленческие (структура инадзор, кодекс иценности, прозрачность иотчетность, финансовые иоперационные риски). В свою очередь, MCSI Inc. использует 35 ключевых вопросов врамках ESG, которые разделены натри основных направления идесять тем: экологическая (изменение климата, природный капитал, загрязнение окружающей среды и отходы, экологиче-

121

ские возможности), социальная (человеческий капитал, ответственность за продукцию, противодействие заинтересованных сторон, социальные возможности), управленческая (корпоративное управление, корпоративное поведение). К числу макроэкономических показателей можно отнести долевое соотношение страховых компаний настраховом рынке, получивших рейтинг компании, проводящих принципы ESG ивсех компаний, осуществляющих страховую деятельность нанациональном или международном рынках. Или коэффициент компаний, публикующих нефинансовую отчетность среди общего количества страховых компаний нарынке. Зафиксирована зависимость между уровнем риском ESG встраховании ипубликацией нефинансовой отчетности: чем выше риск ESG, тем ниже рыночная доля страховых компаний, публикующих нефинансовую отчетность.

Следует отметить, что большинство аналитиков, рейтинговых агентств формируют ключевые показатели, используя метод индукции — исследуя каждую конкретную компанию вне взаимосвязи с другими страховыми компаниями и страховым рынком. Метод дедукции позволяет провести параллели между состоянием рынка исубъектами страхового дела вчасти соответствия принципам ESG. Нишевый подход (экологический, социальный, управленческий) невполне отражает состояние страхового рынка вцелом инеможет являться макроэкономическим показателем. Кчислу макроэкономических показателей можно отнести общий объем идолю зеленого страхования в общем объеме подписанной(собранной) страховой премии иобщий объем, идолю зеленого инвестирования винвестиционном портфеле страхового рынка (лидеров страхового рынка).

Вместе стем предлагаемая шкала оценки внедрения ESG принципов встрахование содержит значительные недостатки, связанные ссубъективным подходом определения уровня участия врешении проблем экологического, социального и управленческого характера, поскольку

122

отражают мнение рейтингового агентства или иных учреждений, уполномоченных давать оценку. Напервых этапах перехода к устойчивому развитию финансовые показатели (подписанная страховая премия, доля операционных расходов, размер прибыли) могут демонстрировать отрицательные значения, поскольку переходный период сопровождается дополнительными расходами во всех сферах ESG: экологической (отказ отпредоставления страховой защиты углеродоемким предприятиям), управленческой (инвестирование в зеленые ценные бумаги, доходность которых неопределенна), социальной (расходы насоциализацию трудового коллектива), что также может принести положительные результаты вбудущем, высокий уровень прозрачности отчетности и решений управляющего контингента чреват утратой иискажением информации. Однако перспективы возможного улучшения климатических, экологических, социальных параметров общества также являются достаточно положительными.

Контрольные вопросы

1. Почему принципы ESG изначально присущи стра-

ховой деятельности?

2. Какую цель преследует рейтинг ESG встрахова-

нии?

3. Какова значимость нефинансовой отчетности иможет ли она заменить традиционную бухгалтерскую ифинансовую отчетность страховщика?

4. В чем проявляются недостатки макроэкономических показателей ESG встраховании?

10. РЕГИОНАЛЬНЫЕ УРОВНИ ДОСТИЖЕНИЯ ЦЕЛЕЙ

ESG-ТРАНСОФРМАЦИИ ИРЕГИОНАЛЬНЫЕ СТРАХОВЫЕ

РЫНКИ: ИНДИКАТОРЫ, ВЗАИМОВЛИЯНИЕ

Необходимость измерения уровня реализации принципов устойчивого развития связана с широтой охвата принципами ESG страхования. Нарегиональном уровне— страновом или группе стран— отражаются особенности нетолько региона, но ивосприятие важности тех или иных направлений устойчивого развития. Например, Swiss Re публиковала нефинансовую отчетность как встроенный раздел бухгалтерской истатистической отчетности, где особое внимание уделялось андеррайтингу климатических рисков. При этом риски климата классифицируются потрем группам: риски, возможные к покрытию; риски, возможные к покрытию на определенных условиях; риски, не подлежащие покрытию. Андеррайтинг осуществляется также в территориальном аспекте. Андеррайтинг рисков ESG построен натрех основных составляющих: управление рисками ESG, инструменты направлений рисков ESG для транзакций спотенциально высоким риском, процедуры апелляции. Наоснове проведения таких процедур выявляются компании ипроекты, представляющие высокий риск, который отражается внефинансовой отчетности. Вчисле критериев, которые могут привести кнарушениям принципов ESG, Швейцарская перестраховочная компания относит, например, соучастие всистематических, неоднократных, серьезных нарушениях прав человека, нанесение повторяющегося серьезного инепоправимого ущерба окружа-

124

ющей среде, нерегулируемое распространение ядерного оружия, неэтичные/жестокие методы испытаний животных идр.

Одним из направлений, активно продвигаемым вструктурных подразделениях группы «Альянс», является индикатор здоровья ибезопасности рабочей силы (WH&S), который можно отнести кпоказателям социального риска. Вчисле мероприятий, оказывающих положительное влияние наснижение уровня несчастных случаев илетальных исходов, можно отметить тренинги поохране труда итехнике безопасности, инвестиции вбезопасность, внедрение цифровизации в технологические процессы идр. При прогнозировании возможных случаев смерти при исполнении своих обязанностей сотрудниками имеют значение не только исторические данные статистики летальности запредыдущие годы (причиной смерти, как правило, являются катастрофические события, которые имеют низкий показатель вероятности), нои комплексный подход коценке состояния иреализации программ обеспечения безопасности труда, в том числе ииндикаторы уровня аварийности.

Важным показателем следования социальному принципу вESG является коэффициент служащих иработников, являющихся стейкхолдерами страховщика. Например, страховая группа АХА всвоей нефинансовой отчетности показывает, что 30% служащих иработников являются стейкхолдерами в2022 году (33090 человек). Крегиональным показателям можно отнести объем страховой премии позеленому страхованию исумму зеленых инвестиций в инвестиционном портфеле страховщика. Для отражения влияния инвестиций страховой группы АХА наклимат (углеродный след) используются три подхода: а)нормализовано повыручке; б)абсолютном выражении; в) нормализовано по стоимости предприятия. Вдополнение для реализации стратегии зеленых инвестиций страховщик разработал методику отбора зеленых инвестиций на основе внешних маркировок, сертифи-

125

катов иэкологических стандартов. Зеленые инвестиции определяются как зеленые облигации, инфраструктурный долг икредиты покоммерческой недвижимости. Страховщиком разрабатываются публичные облигации иоблигации, привязанные кустойчивому развитию. Вотличие отобычных долговых обязательств эти облигации включают целевые показатели, связанные сэкологическими, социальными и управленческими факторами (ESG), которые измеряются спомощью ключевых показателей эффективности (KPI) и оцениваются позаранее определенным целевым показателям устойчивого развития. Таким образом, они представляют собой новую возможность для финансирования климатических изменений ирешения других экологических исоциальных проблем.

Международные страховые компании практикуют внедрение различных страховых продуктов в зависимости отпотребностей региона. Например, в2021 году страховая группа АХА применила «Индекс прибрежных рисков», направленный наподдержку водных иприбрежных экосистем с целью сохранения биоразнообразия. «Индекс прибрежных рисков» — это инновационный инструмент, который позволяет обнаружить незаконный, несообщаемый инерегулируемый (ННН) промысел сцелью истребования номера Международной морской организации (ИМО) для всех рыболовных судов ирефрижераторных грузовых судов, которые были застрахованы АХА. Страховая группа включила дополнительные явные проверки ННН рыболовства в свои Правила и руководства поморскому андеррайтингу. К числу индикаторов регионального уровня можно отнести долю инклюзивного страхования в страховом портфеле страховщика. Как известно, инклюзивное страхование— это широкий термин, означающий предложение всех страховых продуктов, предназначенных для исключенного или недостаточно обслуживаемого рынка. Инклюзивное страхование позволяет спомощью инновационных решений устранить проблемы взащите в связи с удаленностью от страхов-

126

щика, сложностью риска (климатические), риски ухода и предоставление медицинского сопровождения и др. Индекс развития инклюзивного страхования измеряется спомощью коэффициентов доступности, проникновения и эффективности использования. Темпы роста страховых премий, количество страховых организаций надушу населения иколичество страховщиков наединицу территории (например, на100 кв. км), отражающих показатель масштабов рынка, являются элементами измерения степени идоли подверженности потребителей страхованию, что можно отождествлять сдоступностью страхования. Плотность страхования, глубина страхования истраховые выплаты могут в определенной степени отражать уровень проникновения страхования. При этом основная целевая установка страховой деятельности— компенсация страхового ущерба и страхового вреда застрахованным ивыгодоприобретателям. Таким образом, измерить эффективность страхования можно уровнем страховой защиты иуровнем страховых выплат.

На китайском страховом рынке инклюзивное страхование проводится с2009года ираспространяется настрахование имущества отпотерь для малого имикробизнеса, страхование сельскохозяйственных рисков, страхование имущества сельскохозяйственных предприятий, страхование сельскохозяйственных гарантий, страхование жизни для специальных групп, вкоторую включаются инвалиды всех категорий ипожилые люди. Доля страховой премии поинклюзивному страхованию в2022году составила чуть более 5% отобщей суммы страховой премии поустойчивому страхованию. Кинклюзивному страхованию относится иэксклюзивная медицинская страховая программа Xin An— Million, которая обеспечивает стационарное медицинское обслуживание на миллионы застрахованных, охватывающая общую стационарную медицинскую помощь илечение в критических состояниях, атакже стационарное обслуживание попринципу одного окна; услуги, охватывающие весь процесс госпи-

127

тализации, и интегрированное медицинское решение «оплата медицинских расходов + услуги медицинского обслуживания» для новых граждан.

В соответствии с информационным письмом Банка России раскрытие макроэкономических показателей должно осуществляться врамках краткосрочного, среднесрочного идолгосрочного временных горизонтов. Однако сучетом санкционных рисков Банк России рекомендует финансовым организациям, включая истраховые, самостоятельно определять объем раскрытия информации вобласти устойчивого развития сучетом необходимости минимизировать риски санкционного давления.

Российскими рейтинговыми агентствами предлагается использовать следующие показатели вобласти экологической составляющей: принятие политики вобласти охраны окружающей среды; использование ресурсосберегающего оборудования итехнологий вофисах страховщиков, использование зеленых энергоресурсов; учет экологических рисков вдеятельности страхователей; доля зеленых активов винвестиционном портфеле; страховые продукты вобласти экологии и климатических рисков; обмен опытом вобласти экологического страхования. Для социальной сферы предлагается использовать: широкие программы благотворительности; программы повышения квалификации персонала; программы социальной поддержки работников (дополнительное страхование отн/с и ДМС); доля лиц с ограниченными возможностями в численности персонала; уровень клиентоориентированности; программы противодействия мисселингу; участие впрограммах повышения финансовой грамотности потребителей; обеспечение безопасности данных; средний возраст персонала; доля работников всписке стейкхолдеров. Для решения управленческих задач рекомендовано использовать следующие индикаторы: прозрачность структуры собственности; деловая репутация бенефициаров; конфликты собственников; наличие долгосрочной концепции развития; программы устойчивого развития;

128

система оценки и вознаграждение совета директоров; система управления рисками, втом числе всфере устойчивого развития; формирование ипубликация нефинансовой отчетности; полнота ипериодичность публикации нефинансовой отчетности.

Таким образом, региональные уровни достижения ESG определяются как органами страхового надзора, так исобственной инициативой страховых организаций, зависящей отсостояния регионального страхового рынка, геополитической обстановки, готовности страховщиков активно реализовать политику устойчивого развития.

Контрольные вопросы

1. Могут ли региональные индикаторы реализации

принципов ESG встраховании быть стандартными?

2. Каковы основные показатели, характеризующие

инклюзивное страхование?

3. Учтены ли в индикаторах внедрения принципов

ESG встрахование национальные особенности РФ?

4. Почему коэффициент персонала, являющегося стейкхолдерами страховщика, можно отнести кполитике устойчивого развития?

5. Как политика андеррайтинга страховщика влияет навнедрение ESG встрахование?

11. КОРПОРАТИВНОЕ СТРАХОВАНИЕ ВПРАКТИКЕ РЕАЛИЗАЦИИ КОНЦЕПЕЦИЙ КОРПОРАТИВНОЙ

СОЦИАЛЬНОЙ ОТВЕТСТВЕННОСТИ

ИESGТРАНСФОРМАЦИИ

Страхование может сыграть роль всмягчении последствий стихийных бедствий для экономики идаже обеспечивать экономическое стимулирование втечение нескольких лет после события. Эконометрическое исследование фон Питера идр. [107] показывает, что малые страны истраны снизким исредним уровнем дохода страдают больше, когда неимеют страховки, нотакже быстрее восстанавливаются, когда застрахованы откатастроф. Страны сразвитыми страховыми рынками меньше страдают отстихийных бедствий сточки зрения влияния на ВВП. Прямые экономические потери вразмере 23,6 миллиарда долларов США понесли 63страны, изкоторых 73 процента (17,1миллиарда долларов США) были зарегистрированы всельскохозяйственном секторе и16 процентов (3,8миллиарда долларов США)— вжилищном секторе. Поскольку уэтих стран недостаточно средств или доступа к заемному капиталу, возможности быстро восстанавливаться после стихийных бедствий ограничены, передача рисков настрахование втаких ситуациях может быть особенно эффективной, поскольку страхование может оказать помощь правительствам, компаниям идомохозяйствам вслучае стихийных бедствий [20]. Это может быть как прямо вформе оплаты требований, так икосвенно, если местные или федеральные правительство покупает страховку, а затем может передать компенсацию компаниям или отдельным домохозяйствам.

130

<<< < Предыдущая 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 1213 / 2413 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 > Следующая >>>

Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]