- •По дисциплине «Анализ финансово-хозяйственной деятельности»
- •Введение.
- •1. Содержание дисциплины и её задачи.
- •2. Связь с другими дисциплинами.
- •3. Значение дисциплины для подготовки специалистов.
- •Раздел 1. Теория экономического анализа.
- •Тема 1.1. Научные основы экономического анализа в условиях рыночной экономики.
- •1.1.1. Понятие экономического анализа.
- •1.1.2. Причины возникновения и история развития экономического анализа.
- •1.1.3. Экономический анализ и смежные науки.
- •Тема 1.2. Предмет, задачи, приемы экономического анализа.
- •1.2.1. Предмет и объекты ахд.
- •Принципы ахд.
- •1.2.3. Задачи экономического анализа.
- •1.2.4. Методы экономического анализа.
- •1.2.5 Методика ахд.
- •1.2.6. Способ сравнения в ахд.
- •1.2.7. Группировка
- •1.2.8. Абсолютные и относительные величины.
- •1.2.9. Средние величины.
- •1.2.10. Балансовый метод.
- •1.2.11. Графический метод.
- •1.2.12. Понятие факторного анализа.
- •1.2.13. Способ цепной подстановки.
- •1.2.14.Индексный метод
- •1.2.15.Способ абсолютных разниц
- •1.2.16.Способ относительных разниц
- •1.2.17.Математические методы анализа хозяйственной деятельности
- •1.2.18.Классификация факторов в анализе хозяйственной деятельности.
- •Тема 1.3. Виды экономического анализа и его информационное обеспечение.
- •1.3.1. Виды анализа хозяйственной деятельности.
- •1.3.2.Информационное обеспечение анализа
- •1.3.3. Требования к системе экономической информации
- •1.3.4. Подготовка экономической информации к анализу
- •1.3.5. Система показателей в экономическом анализе.
- •1.3.6. Этапы проведения анализа.
- •Тема 1.4. Система комплексного экономического анализа.
- •1.4.1. Системный подход в ахд.
- •1.4.2. Этапы комплексного анализа.
- •1.4.3. Важнейшие блоки и показатели комплексного экономического анализа.
- •1.4.4. Организационные формы и исполнители ахд.
- •1.4.5. Понятие и классификация хозяйственных резервов.
- •1.4.6. Принципы организации поиска и подсчета резервов.
- •Раздел II. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
- •Тема 2.1. Анализ технико-организационного уровня производства.
- •2.1.1. Задачи анализа.
- •2.1.2. Источники информации. Методика анализа.
- •2.1.3. Анализ повышения качества продукции.
- •2.1.4. Анализ технического развития производства.
- •2.1.5. Анализ прогрессивности и совершенствования технологических процессов.
- •2.1.6. Анализ уровня организации производства, труда и управления.
- •Тема 2.2. Анализ эффективности использования материальных ресурсов.
- •2.2.1.Задачи и источники анализа.
- •2. 2.2.Анализ выполнения плана материально-технического снабжения и обеспеченности материальными ресурсами.
- •2.2.3. Расчет потерь продукции из-за нарушения мтс
- •2.2.4. Анализ использования материальных ресурсов
- •Изменение цен
- •Изменение норм
- •Кооперирование
- •2.2.5. Анализ состояния запасов материальных ресурсов.
- •2.2.6. Факторы, повышающие материалоемкость продукции.
- •2.2.7. Влияние изменения материалоемкости продукции на показатели работы предприятия.
- •Тема 2.3. Анализ использования трудовых ресурсов.
- •2.3.1. Цели задачи, источники анализа.
- •2.3.2.Анализ численности, состава, структуры и квалификации кадров.
- •2.3.3. Анализ движения рабочей силы.
- •2.3.4. Анализ производительности труда
- •2.3.5. Факторный анализ производительности труда
- •2.3.6.Факторы, определяющие среднегодовую выработку одного работающего предприятия.
- •2.3.7. Анализ использования рабочего времени.
- •2.3.9. Расчет и оценка влияния экстенсивности и интенсивности использования труда на прирост объема продукции.
- •2.3.10. Выявление резервов роста производительности труда и влияние их на выпуск продукции.
- •2.3.11.Анализ оплаты труда
- •2.3.12.Факторы, влияющие на отклонение фонда оплаты труда.
- •2.3.13. Расчет влияния средней заработной платы и численности на фонд заработной платы работников.
- •Тема 2.4 Анализ производства и реализации продукции
- •2.4.1. Задачи, источники анализа производства и реализации продукции
- •2.4.2.Использование маркетинговых исследований при определении объёма производства и продаж.
- •2.4.3.Система показателей, характеризующих объем производства.
- •2.4.4.Анализ объема производства продукции.
- •Выполнение плана по ассортименту
- •2.4.5. Анализ ритмичности производства.
- •Анализ качества продукции
- •2.4.7. Структура продукции
- •2.4.8. Анализ отгрузки и реализации продукции
- •2.1.Сроки оплаты по которой не наступили
- •1.2.Изменение выпуска товарной продукции
- •2.3.На ответственном хранении у покупателей
- •Тема 2.5. Анализ состояния и использование основных средств.
- •2.5.1.Задачи, цели, источники анализа использования основных фондов.
- •2.5.2.Общая оценка состояния производственных основных фондов.
- •2.5.3.Показатели эффективности использования основных средств.
- •2.5.4.Факторный анализ фондоотдачи.
- •Рассмотрим влияние факторов на эффективность использования основных фондов
- •Интенсивные
- •2.5.5.Анализ использования оборудования
- •2.5.6.Влияние фондоотдачи и среднегодовой стоимости основных фондов на выпуск и реализацию продукции.
- •2.5.7.Срок окупаемости основного фонда.
- •Тема 2.6. Анализ затрат на производство.
- •2.6.1.Цели, задачи, источники анализа.
- •2.6.2.Состав и структура затрат на производство продукции.
- •2.6.3.Анализ затрат на рубль товарной продукции.
- •2.6.4.Анализ общих факторов изменения себестоимости по статьям.
- •2.6.5.Анализ прямых материальных затрат.
- •2.6.6. Анализ прямых трудовых затрат.
- •2.6.7.Анализ косвенных затрат.
- •2.6.8.Резервы снижения себестоимости продукции.
- •2.6.9.Анализ соотношения «издержки – объемы – прибыль».
- •2.6.10.Анализ уровня безубыточности (точки окупаемости).
- •Тема 2.7. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия.
- •2.7.1. Задачи и источники анализа финансовых результатов.
- •2.7.2. Анализ состава и динамики балансовой прибыли.
- •2.7.3.Факторный анализ прибыли от продажи продукции.
- •2.7.4. Формирование и распределение прибыли.
- •2.7.5.Система показателей рентабельности.
- •2.7.6. Факторный анализ рентабельности.
- •Исходные данные приводятся в таблице:
- •2.7.7.Рентабельность вложений в предприятие.
- •2.7.8. Резервы увеличение прибыли и повышение рентабельности.
- •Резервы увеличения суммы прибыли
- •2.8.2.Оценка статей и разделов баланса.
- •2.8.3 Анализ взаимосвязи актива и пассива бухгалтерского баланса. Анализ собственных оборотных средств.
- •2.8.4.Оценка оборачиваемости имущества предприятия.
- •2.8.5 Анализ эффективности использования нематериальных активов.
- •2.8.6.Анализ состояния денежных средств.
- •2.8.7. Анализ эффективности использования оборотных средств
- •2.8.8.Анализ структуры источников средств предприятия.
- •2.8.10 Анализ кредитоспособности предприятия.
- •2.8.11 Анализ платежеспособности предприятия.
- •2.8.12 Ликвидность.
- •2.8.14.Анализ финансовой устойчивости предприятия.
- •2.8.15.1. Показатели оценки рентабельности предприятия
- •2.8.15.2.Показатели оценки эффективности управления и прибыльности продукции
- •2.8.15.3.Показатели деловой активности
- •2.8.15.3.Показатели оценки рыночной устойчивости
2.8.6.Анализ состояния денежных средств.
Для детализации общей картины изменения финансового состояния для каждого раздела актива и пассива баланса может быть составлена таблица.
Таблица 58. Анализ состояния денежных средств
|
Денежные средства |
Абсолютные ве- личины |
Удельные веса |
Изменения в |
||||||
|
|
на нач. года |
на кон. года |
на нач. года |
на кон. года |
абс вел. |
Уд. Вес. |
% к нач.года |
% к изм. Общвеличин. |
|
|
Краткосроч- ные финансо- вые вложения |
- |
250 |
- |
41,3 |
250 |
+ 41,3 |
- |
58,5 |
|
|
Денежные средства |
179 |
356 |
100 |
58,7 |
177 |
-41,3 |
98,9 |
41,5 |
|
|
в том числе: касса |
1 |
1 |
0,6 |
0,2 |
- |
-0,4 |
- |
|
|
|
расчетные счета |
178 |
355 |
99,4 |
58,5 |
177 |
- 40,9 |
99,4 |
|
|
|
Всего денеж- ных средств |
179 |
606 |
100 |
100 |
427 |
0,0 |
238,5 |
100 |
|
Увеличение денежных средств составило большую долю в росте оборотных активов предприятия 64,9% ( 427/658*100).
Приращение денежных средств преимущественно было обусловлено увеличением собственных акций, выкупленных у акционеров на 250 тыс.руб., которые к концу года составили 58,5% денежных средств предприятия. Удельный вес денежных средств в кассе и на расчетном счете к концу года составил 41,5 % всех денежных средств предприятия, это произошло за счет увеличения средств на расчетном счете на 177 тыс. руб.
Подобным же образом можно произвести анализ основных средств и вложений, денежных средств, дебиторской и кредиторской задолженности, запасов и затрат, источников собственных средств, кредитов и других заемных средств и т.д.
2.8.7. Анализ эффективности использования оборотных средств
В хозяйственной практике при анализе состояния предприятия большое влияние уделяется анализу интенсивности использования оборотных средств (текущих активов), т. к. именно от скорости превращения их в денежную наличность зависит ликвидность предприятие и его шансы на успех .
критерием эффективности использования оборотных средств (деловой активности) может быть относительная минимизация авансируемых оборотных средств, обеспечивающая получение максимально возможных производственных (объем производства, ассортимент, количество продукции) и финансовых (прибыль, доход) результатов деятельности предприятия.
Исходя из этого для оценки эффективности использования системе показателей:
-
коэффициент опережения темпов роста объемов продукции (работ, услуг) над темпами роста остатков оборотных средств;
-
увеличение реализованной продукции (работ, услуг) на 1 руб. оборотных средств;
-
относительная экономия оборотных средств;
-
ускорение оборачиваемости оборотных средств. Расчеты этих показателей производится на основании ф.1 и ф.2.
Таблица 59. Показатели эффективности использования оборотных средств
|
Показатели |
За предыдущий год. т.руб. |
Отчетный год т. руб. |
План в % к прошлому году |
Отчетный год |
||
|
По плану |
фактически |
В % к прошлому году |
В % к плану |
|||
|
1. объем производства продукции в оптовых ценах |
58100 |
49200 |
54200 |
84,68 |
93,29 |
110,16 |
|
2. объем реализации продукции в оптовых ценах |
57800 |
49480 |
54190 |
85,61 |
93,75 |
109,52 |
|
3. средние остатки материальных оборотных средств |
16750 |
16280 |
17000 |
97,2 |
101,49 |
104,42 |
|
4. коэффициент опережения темпов роста объема продукции над темпами роста остатков материальных оборотных средств (стр. 1:стр. 3) |
|
|
|
0,87 |
0,92 |
1,05 |
(стр. 2:стр. 3) |
3,45 |
3,04 |
3,19 |
88,11 |
92,46 |
104,93 |
|
|
+1940 (-16750* 0,972+ 16280) |
+1297 (-16750* 0,9375+ 17000)
|
|
|
66,89 |
Из таблицы видно. Что материальное оборудование средства предприятия использовались в отчетном году по сравнению с прошлым годом не эффективно. Об этом говорит низкое значение коэффициента опережения темпов роста объема продукции над темпами роста остатков материальных
оборотных средств (0,92), хотя планом предусматривалось более низкое значение этого коэффициента (0,87). По сравнению с планом использованию материальных оборотных средств улучшились, т. к. соотношение в темпах роста объема продукции материальных оборотных средств благоприятно.
Объем реализации продукции на 1 рубль. Материальных оборотных средств снизился по сравнению с прошлым годом на 7,54%, вместо планового на 11,89%, и выполнение плана по этому показателю составило 104,93%, дополнительного привлечения материальных оборотных средств меньше плановых на 643 т. руб. или на 33,14%.
Ускорение … оборотных средств означает, что предприятия может обходится меньший суммой оборотных средств для обеспечения выпуска и реализации продукции при том же объеме оборотных средств увеличить объем и улучшить количество производимой продукции.
Факторами ускорения оборачиваемости оборотных средств является оптимизация производственных запасов, эффективное использование материальных, трудовых и денежных ресурсов, сокращение длительности производственного цикла, сокращение сроков пребывания оборотных средств в остатках готовой продукции и в расчетах.
Для измерения оборачиваемости используются следующие показатели:
-
Продолжительность одного оборота в днях.
Она высчитывается по формуле:
Об= СО*Д ; (56)
Qр
где Об – продолжительность одного оборота в днях
Д – количество дней в периоде (в квартале –90, в полугодии – 180, в году – 360),
СО – средний остаток оборотных средств
Qр – обраб реализации продукции (работ, услуг)
-
Коэффициент оборачиваемости – характеризует число оборотов, совершаемых оборотными средствами за изучаемый период.
Вычисляется по формуле:
Коб= QP ; (57)
CO
-
сумма оборотных средств, приходящееся на один рубль реализованной продукции.
Этот показатель называют коэффициентом закрепления:
Кз= СО ; (58)
QP
Показатели оборачиваемости могут исчисляться по всем оборотным средствам в целом и отдельно по материальным оборотным средствам и дебиторской задолженности.
Если оборачиваемость оборотных средств в днях в отчетном году меньше прошлогодней, это свидетельствует об ускорении оборачиваемости оборотных средств, а следовательно, о более эффективном их использовании. Замедление оборачиваемости оборотных средств говорит об их неэффективном использовании.
При анализе важно установить не только направление и величину отклонений оборачиваемости оборотных средств в отчетном году по сравнению с прошлым годом, но и как эти отклонения повлияли на размер оборотных средств.
Таблица 60. Расчет показателей оборачиваемости оборотных средств.
|
Показатели |
За предыдущий год |
Отчетный год |
Изменения (+,-) по сравнению |
|||
|
По плану |
фактически |
С предыдущим годом |
С планом |
|||
|
По плану |
фактически |
|||||
|
1. Объем реализации товаров, продукции, работ услуг, т. руб. |
57800 |
49480 |
54190 |
-8320 |
-3610 |
+4710 |
|
2. средние остатки всех оборотных средств, т. руб. |
18930 |
|
21770 |
|
+2840 |
|
|
В том числе: материальных оборотных средств |
16750 |
16280 |
17000 |
-470 |
+250 |
+720 |
|
3. оборачиваемость всех оборотных средств. Дни |
118 |
- |
145 |
- |
+27 |
|
|
в том числе, материальных оборотных средств |
104 |
118 |
113 |
+14 |
+9 |
-5 |
|
4. коэффициент оборач-ти всех оборотных средств |
3,05 |
- |
2,49 |
- |
-0,56 |
|
|
В том числе материальных оборотных средств |
3,45 |
3,04 |
3,19 |
-0,41 |
-0,26 |
-0,15 |
Для расчета используются данные ф.1 и ф.2. как видно из таблицы оборачиваемость всех оборотных средств замедлилась по сравнению с предыдущим годом на 27 дней. Ослабление деловой активности привело к неудовлетворительному экономическому результату: сумма дополнительного вложения средств в оборот составила 10119 т. руб. (54190:360*27*2,49).
По материальным оборотным активам по плану предусматривалось замедления оборачиваемости на 14 дней, фактически она составила 9 дней…… по сравнению с планом произошло ускорение оборачиваемости материальных оборотных средств на 5 дней.
В связи с этим у предприятия появилась возможность высвобождения средств в сумме 2400 т. руб. (54190:360*(-5) *3,19) направить на стабилизацию финансового состояния.
В условиях рынка усиливается возможность и значение исчисления и анализа честных показателей оборачиваемости ,то есть оборачиваемости по отдельным элементам оборотных средств. Это связано с тем, что скорость оборота всех оборотных средств зависит от того, с какой скоростью каждый их элемент переходит из одной функциональной формы в другую.
Это оборачиваемость средств, вложенных в предприятие, запасы, незавершенное производство, реализованную продукцию, товары. Чем выше скорость реализации запасов, тем более ликвидной становится структура баланса.
Положительно влияет на деловую активность предприятия сокращение среднего срока погашения дебиторской задолженности на за товары, работы. услуги.
В результате такого анализа выявляется, какое количество оборотов совершил в течении года (анализируемого периода) капитал, вложенный в ту или иную материально-вещественную форму, т. е. Сколько раз он возмещался предприятию при реализации товаров, продукции. Работ и услуг.