- •Кафедра менеджменту
- •Мелітополь
- •Тема 1. Наукові основи, завдання, принципи та види аналізу господарської діяльності
- •Теоретичні основи
- •1. Агд як галузь економічної науки
- •2. Основні категорії економічного аналізу.
- •3. Види та напрямки економічного аналізу.
- •4. Місце економічного аналізу господарської діяльності у системі наук.
- •Тема 2. Інформаційне забезпечення та організація аналізу господарської діяльності
- •Теоретична основа
- •Зміст і поняття інформації.
- •Характеристика й класифікація найважливіших видів інформації на підприємстві.
- •3. Нагромадження, обробка, систематизація, зберігання й використання аналітичної інформації.
- •4. Поняття й загальні методологічні принципи організації аналізу.
- •5. Основні етапи й послідовність проведення аналізу господарської діяльності.
- •Тема 3. Метод і методика економічного аналізу
- •Теоретичні основи
- •1. Визначення та класифікація методу
- •2. Методи обробки економічної інформації.
- •3. Методи факторного аналізу.
- •4. Економіко-математичні методи, які застосовуються в економічному аналізі, їх класифікація
- •Модуль 2 методика комплексного аналізу господарської діяльності підприємства Тема 4. Аналіз виробництва та реалізації продукції, робіт та послуг
- •1. Значення й завдання аналізу виробництва продукції, робіт і послуг.
- •2. Аналіз обсягу виробництва продукції в натуральному й вартісному вираженні.
- •3. Аналіз асортименту й структури випуску продукції.
- •4. Аналіз якості продукції та робіт
- •5. Значення й завдання вивчення та оцінки попиту на продукцію та послуги підприємства.
- •X Впровадження Зростання Зрілість Спад Час
- •6. Оцінка обсягів і динаміки реалізації продукції та послуг.
- •Тема 5. Аналіз виробничих ресурсів і організаційно-технічного рівня підприємства
- •Теоретична основа
- •1. Значення й завдання аналізу. Загальна схема аналізу. Джерела інформації.
- •2. Аналіз трудових ресурсів на підприємстві.
- •3. Аналіз показників складу, структури й технічного стану основних фондів.
- •4. Аналіз забезпеченості підприємства матеріальними ресурсами й ефективності їх використання.
- •5. Аналіз організаційно-технічного рівня (отр) підприємства.
- •Тема 6. Аналіз витрат на виробництво та реалізацію продукції
- •1. Значення, завдання й система інформаційного забезпечення аналізу витрат на підприєстві.
- •2. Аналіз собівартості продукції за статтями витрат.
- •3. Аналіз витрат на підприємстві за їх елементами та статтями калькуляції.
- •4. Аналіз комплексних статей витрат: витрат на утримання та експлуатацію устаткування, цехові, загальногосподарські, поза виробничі витрати.
- •Тема 7. Аналіз фінансових результатів і рентабельності
- •Теоретична основа
- •1. Значення, завдання та інформаційне забезпечення аналізу фінансових результатів діяльності підприємства.
- •2. Аналіз формування прибутку.
- •3. Аналіз розподілу прибутку.
- •4. Аналіз показників рентабельності.
- •Тема 8. Аналіз фінансового стану підприємства
- •Теоретичні основи
- •1. Сутність та значення оцінки фінансового стану підприємства.
- •2. Аналіз майна підприємства.
- •3. Аналіз обігових коштів.
- •1. Поняття і склад оборотних коштів
- •Аналіз оборотних коштів
- •4. Аналіз пасивів підприємства.
- •Структура пасивів балансу
- •3. Класифікація, порядок розрахунку та методи оцінки показників, що характеризують стан використання капіталу підприємства.
- •5. Аналіз фінансової стійкості та ліквідності підприємства.
- •6. Оцінка фінансового стану підприємства
- •II група — показники платоспроможності позичальника
- •III група - показники фінансової стійкості
- •Закони та нормативні акти
Тема 8. Аналіз фінансового стану підприємства
1. Сутність та значення оцінки фінансового стану підприємства.
2. Аналіз майна підприємства.
3. Аналіз обігових коштів.
4. Аналіз пасивів підприємства.
5. Аналіз фінансової стійкості та ліквідності підприємства.
6. Оцінка фінансового стану підприємства
Теоретичні основи
1. Сутність та значення оцінки фінансового стану підприємства.
Зміст питання. Взаємозв'язок фінансового стану підприємства й результатів його виробничої та збутової діяльності Характеристика бухгалтерського балансу як основного джерела інформації для оцінки фінансового стану підприємства: зміст, оцінка й аналітичне значення окремих статей балансу Аналітичне групування статей.
Комплексне оцінювання фінансового стану підприємства ґрунтується на системі фінансових коефіцієнтів, що характеризують структуру джерел формування капіталу і його розміщення, рівновагу між активами й пасивами (зобов'язаннями) підприємства, ефективність і інтенсивність використання капіталу, ліквідність і якість активів, його інвестиційну привабливість і т. ін. З цією метою вивчають динаміку кожного показника, проводять зіставлення з середніми й нормативними значеннями по галузі
2. Аналіз майна підприємства.
Зміст питання. Аналіз майна підприємства й джерел його покриття. Аналіз змін у складі та структурі активів балансу на конкретну дату й у динаміці. Оцінка співвідношення основного й обігового капіталу. Аналіз структури основних і обігових активів. Оцінка причин змін, які сталися в структурі активів і їх впливу на платоспроможність і фінансову стійкість підприємства.
Інформаційними джерелами для аналізу майна підприємства є баланс підприємства, ф.1, примітки до фінансової звітності, ф.5, а також звіт про наявність та рух основних фондів, амортизацію (знос), ф.11-ОФ. При аналізі діяльності підприємства до 1999 р. можна використовувати також Звіт про фінансово-майновий стан, ф.3 (згідно з НСБУ такий звіт не складається). При аналізі відкритих акціонерних товариств можна також використовувати примітки до фінансової звітності, яка подається до Державної комісії з цінних паперів і фондового ринку згідно з Положенням про надання регулярної інформації відкритими акціонерними товариствами та підприємствами-емітентами облігацій.
Аналіз майна підприємства здійснюється на основі агрегованого балансу підприємства та Структури і динаміки оборотних активів.
Аналіз майна підприємства передбачає проведення аналізу складу майна та його структури, вивчення джерел формування майна, зміни складових майна і джерел його формування.
Основними методами аналізу майна є вертикальний і горизонтальний методи, які застосовуються до аналізу балансу, а також метод фінансових коефіцієнтів.
Основні питання, які необхідно з’ясувати при аналізі майна підприємства:
1. Загальна оцінка структури майна.
2. Аналіз виробничого потенціалу, перш за все, основних засобів.
3. Аналіз складу і динаміки оборотних коштів.
4. Аналіз джерел майна і наявності власних оборотних коштів.
5. Аналіз основних коефіцієнтів, що характеризують майновий стан підприємства.
Аналіз динаміки валюти балансу та його структури
Аналіз проводиться шляхом порівняння даних загальної вартості майна підприємства (валюти балансу) на початок і кінець звітного періоду. При цьому зменшення валюти балансу за звітний період свідчить про скорочення підприємством господарської діяльності, що призводить до його неплатоспроможності.
При аналізі балансу виявляють такі його статті, які свідчать про недоліки та незадовільну роботу підприємства і його фінансовий стан.
Аналіз структури активів підприємства
Аналізу підлягають I, II, III розділи активу балансу.
Активи підприємства та їх структура вивчаються як з точки зору їх участі в виробництві, так і з точки зору оцінки їх ліквідності. Безпосередньо з'ясовується участь у виробничому циклі основних фондів, нематеріальних активів, запасів і затрат, грошових коштів. При цьому уточнюються найбільш ліквідні активи підприємства: грошові кошти на рахунках, а також короткострокові цінні папери та найменш ліквідні активи - основні фонди, що знаходяться на балансі підприємства та інші позаоборотні активи.
Зміна структури активів підприємства в бік збільшення частки оборотних засобів може вказувати на:
- формування більш мобільної структури активів, що сприяє прискоренню оборотності засобів підприємства;
- відволікання частини поточних активів на кредитування споживачів товарів, робіт, послуг підприємства, дочірніх підприємств та інших дебіторів, що свідчить про фактичну іммобілізацію цієї частини оборотних засобів із виробничого циклу;
- згортання виробничої бази;
- викривлення результатів оцінки основних фондів внаслідок
існуючого порядку їх бухгалтерського обліку та інше.
Для того, щоб зробити однозначні висновки про причини зміни даної пропорції в структурі активів, проводиться детальний аналіз розділів і окремих статей активу балансу.
Аналіз основних засобів та інших необоротних активів
Враховуючи те, що питома вага основних засобів та необоротних активів може змінюватись внаслідок впливу зовнішніх факторів (наприклад, порядок їх обліку, при якому коригування вартості основних фондів в умовах інфляції здійснюється з запізненням, в той час як ціни на сировину, матеріали, готову продукцію можуть збільшуватися досить високими темпами), необхідно звернути особливу увагу на зміну абсолютних показників формиN1 за звітний період, яка відтворює рух основних засобів (зміну норм амортизації та груп розподілу основних фондів, вибуття та введення в експлуатацію нових).
Аналізується рух основних фондів та амортизаційних відрахувань за попередній та поточний роки (форма 11-ОФ (річна), дані аналітичного бухгалтерського обліку за звітний період). Звертається увага на основні фонди підприємства, які придбані, реалізовані, ліквідовані або здані в оренду протягом поточного року.
Аналіз структури оборотних засобів
Оборотні засоби підприємства складаються із запасів і затрат та грошових коштів, розрахунків та інших активів.
Швидкість обороту оборотних засобів підприємства є однією з якісних характеристик фінансової політики підприємства. Чим більша швидкість обороту, тим ефективніше працює підприємство.
Тому абсолютне чи відносне зростання оборотних засобів може свідчити не тільки про розширення виробництва або дію факторів інфляції, але й про уповільнення їх обороту, що викликає збільшення їх маси.
Збільшення питомої ваги виробничих запасів у структурі активів може свідчити про:
- зростання виробничого потенціалу підприємства;
- прагнення за рахунок вкладень у виробничі запаси захистити грошові активи підприємства від знецінення під впливом інфляції;
- нераціональність обраної господарської стратегії, внаслідок чого значна частина поточних активів іммобілізована в запасах, ліквідність яких може бути незначною.
При значному збільшенні запасів і затрат необхідно проаналізувати, чи не відбувається це збільшення за рахунок необґрунтованого відволікання активів з виробничого обороту, що призводить до збільшення кредиторської заборгованості і погіршення фінансового стану підприємства.
При аналізі розділу "Грошові кошти, розрахунки та інші активи" активу балансу необхідно звернути увагу на темпи росту дебіторської заборгованості, в тому числі безнадійної. Зростання цих статей балансу свідчить про надання підприємством товарних позик для споживачів своєї продукції. Кредитуючи їх, підприємство фактично ділиться з ними частиною свого прибутку. В той же час підприємство може брати кредити для забезпечення своєї господарської діяльності, що призводить до збільшення власної кредиторської заборгованості.
Для аналізу майна підприємства можуть застосовуватися фінансові коефіцієнти:
·коефіцієнт зносу основних засобів;
·коефіцієнт відновлення основних засобів;
·коефіцієнт вибуття основних засобів;
·активна частина основних засобів.
Коефіцієнт зносу основних засобів
З(ф)
К1 = -------------,
Б(ф)
де: З(ф) - знос основних фондів; Б(ф) - балансова вартість основних фондів.
Коефіцієнт відновлення
Б(п)
К2 = --------------,
Б(к)
де: Б(п) - балансова вартість основних засобів, що надійшли за період;
Б(к) – балансова вартість основних засобів на кінець періоду.
Коефіцієнт вибуття
Б(в)
К3 = -------------,
Б(н)
де: Б(в) - балансова вартість основних засобів, що вибули за період;
Б(н) – балансова вартість основних засобів на початок періоду.
Активна частина основних засобів
В(а)
К4 = -----------,
Б(ф)
де: В(а) - вартість активної частини основних засобів;
Б(ф) - балансова вартість основних засобів.