- •Методические рекомендации
- •1. Деньги: сущность, функции, виды
- •1.1 Деньги, возникновение денег
- •1.2. Деньги, сущность, функции, денежные агрегаты
- •1.3. Формы современных денег
- •2. Закон денежного обращения
- •3. Виды денежных систем и их элементы
- •4. Потоки денежного обращения в
- •5. Регулирование денежного рынка
- •5.2. Монетаристский и кейнсианский подход о формировании спроса на деньги
- •5.3. Равновесие денежного рынка
- •5.4. Организация денежного обращения. Плановая и рыночная система рыночной экономики
- •5.5. Эффект мультипликатора в рыночной системе: разница между денежным мультипликатором и мультипликатором дохода
- •6. Кредитная система
- •6.1. Содержание и функции кредита. Виды кредита
- •6.3. Активные операции банков
- •6.4. Пассивные операции банков
- •6.5. Расчетные и кассовые операции банков
- •6.6. Кредитные операции банков
- •6.7. Структура баланса коммерческого банка
- •6.10 Специализированные кредитные учреждения
- •Инвестиционные банки
- •6.10.2 Специализированные внебанковские кредитно-финансовые институты
- •6.10.2.1 Страховые компании
- •6.10.2.2 Пенсионные фонды
- •6.10.2.3 Инвестиционные компании
- •6.10.2.4 Ссудосберегательные ассоциации
- •6.10.2.5 Финансовые компании
- •6.10.2.6 Благотворительные фонды
- •7. Особенности современной
- •7.1. Характеристика кредитно-денежной политики России до 2002 года
- •7.3. Условия проведения денежно-кредитной политики в среднесрочной перспективе.
- •7.4.Предлагаемый Банком России подход к проведению денежно-
- •7.5. Предложения банковского сообщества по корректировке денежно-кредитной политики
- •7.5.1. Основные принципы
- •7.5.2. Основные меры Развитие системы рефинансирования.
- •Развитие рынка межбанковского кредитования.
- •Расширение базы долгосрочных ресурсов банковской системы.
- •Поддержка капитализации банковской системы.
- •Развитие механизмов управления рисками.
- •Меры по повышению конкурентоспособности национальной банковской системы.
- •8. Ликвидная ловушка
- •9. Инфляция
- •9.1. Инфляция: сущность, причины, социально-экономические последствия
- •9.2. Измерение уровня интенсивности инфляции
- •9.3. Управление инфляцией в российской федерации
- •10. Валютная система
- •Понятие валюты и валютной системы. Мировое хозяйство — основа валютной системы.
- •10.2. Исторические стадии развития валютной системы: золотомонетный стандарт, Бреттон-Вудская и Ямайская системы
- •10.3. Курсы валют и их регулирование
- •10.5. Платежный баланс и управления внешним долгом
- •Библиографический список
- •394026 Воронеж, Московский просп., 14
Развитие рынка межбанковского кредитования.
Для того, чтобы рынок межбанковских кредитов мог эффективно выполнять функции по перераспределению ресурсов внутри банковской системы и денежной трансмиссии, его вклад в формирование привлеченных средств банков должен быть повышен с нынешних 3-4% как минимум до 10-12%.
С этой целью следует развивать кредитование Банком России по упрощенной процедуре высоконадежных банков-межбанковских дилеров, размещающих полученные средства на открытом рынке межбанковских кредитов. Банк России также должен оказать поддержку в координации действий, расчетов и организации информационного обмена между кредитными организациями при заключении сделок.
Особое внимание должно быть уделено развитию межрегионального и регионального рынков. В рамках последнего, в частности, следует активно использовать опыт «саратовской модели». Последняя предусматривает возможности бесспорного списания денежных средств с корреспондентского счета банка-заемщика в случае неисполнения им обязательств по финансовой сделке, быстрого получения информации о финансовом состоянии других банков-участников рынка, оперативного согласования спроса и предложения на межбанковском кредитном рынке.
Расширение базы долгосрочных ресурсов банковской системы.
Оценки показывают, что для обеспечения потребности экономики России в «длинных» кредитах и при этом, сохранения финансовой устойчивости банков, требуется дополнительный, по сравнению с инерционной динамикой, приток долгосрочных привлеченных средств в объеме 2-3% ВВП в год.
Объем средств, который, как ожидается, будет аккумулироваться в пенсионной накопительной системе и создаваемом Фонде будущих поколений в 2009-2010 гг., вполне сопоставим с данной потребностью.
Для обеспечения трансферта пенсионных накоплений в банковскую систему должны быть существенно увеличены квоты на их инвестирование в банковские депозиты.
Для снижения рисков и издержек размещения пенсионных средств также может использоваться финансирование инвестиционных проектов за счет выпуска банками субординированных (неравноправных по рискам) ценных бумаг, обеспеченных залогом выручки инвестируемых предприятий. При этом старшие транши, характеризующиеся наиболее низким уровнем рисков, могли бы размещаться среди пенсионных фондов и других институциональных инвесторов, а младшие транши – выкупаться банками-организаторами.
Трансферт в банковскую систему ресурсов бюджетных инвестиционных фондов может осуществляться через государственную корпорацию «Банк развития и внешнеэкономической деятельности (Банк Развития)». В соответствии с принятой мировой практикой Банк Развития должен выступать в качестве рефинансирующего банка, предоставляющего коммерческим банкам ресурсы для целевого финансирования долгосрочных инвестиционных проектов в приоритетных сферах.
В качестве меры по обеспечению стабильности привлекаемых банками средств также следует ускорить внесение в Гражданский Кодекс норм, допускающих возможность открытия физическими лицами вкладов без права досрочного отзыва.