Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Факторы и инструменты промышленной политики вертикально интегрированной корпорации
.pdf
тодического подхода для непосредственной оценки промышленной политики, при этом критерии такой оценки методически не определены.
Согласно проведенному исследованию, к числу наиболее характерных
для современных промышленных корпораций проблем, препятствующих их
эффективному функционированию в условиях сложившихся рыночных отношений, следует отнести:
- Отсутствие инвестиций в процесс формирования и функционирования человеческого капитала;
- Отсутствие бюджетной и общественной поддержки развития человеческого фактора в корпорации;
- Низкая степень социальной поддержки работников;
- Дефицит средств на подготовку и повышение квалификации работни-
ков;
- Изношенность технологического оборудования;
- Отсутствие процессов расширенного воспроизводства;
- Использование механизма сплошного планирования деятельности
подконтрольных структур, при отсутствии нормативной стабильности в плановых показателях;
- Высокая степень централизации власти, жесткая вертикаль власти;
- Авторитарность руководства, бюрократизация структуры управления;
- Отсутствие инициативности и корпоративного предпринимательства
на дочерних предприятиях холдинга;
- Отсутствие инновационных процессов, недостаточное финансирова-
ние НИОКР;
- Высокая концентрация собственности.
Анализ современного состояния факторов промышленной политики в
ВИК говорит о том, что такие организации нацелены не на развитие, а на
простое функционирование компании. Материнская компания проводит политику экспроприации по отношению к дочкам. Дочерние компании, нахо-
121
дясь в полностью зависимом положении, нацелены не на получение прибыли, а на выполнение нормативов и планов.
Обобщая этот материал, приведем ряд предложений по совершенствованию управления факторами промышленной политики, к числу наиболее
важных из них можно отнести:
- Участие всех звеньев интегрированной корпоративной структуры в
процессе формирования и реализации ее единой промышленной политики.
- Изменение организации финансирования дочерних структур, наделение предприятий финансовой самостоятельностью.
- Модернизация действующего основного капитала;
- Формирование человеческого капитала участников корпоративной
техноструктуры;
- Изменение процедуры планирования и плановой политики, регламен-
тирование только основных показателей хозяйственной деятельности дочерних структур, утверждение долгосрочных плановых нормативов.
При разработке промышленной политики сложной холдинговой структуры необходимо определить комплекс принципов, на основе которых данная политика разрабатывается.
Принципами являются положения долгосрочного характера, определяющие логику принятия решений. Принципы политики в своей совокупности образуют своеобразный жесткий каркас данного вида деятельности, выстраивают и упорядочивают его содержание, задают алгоритмы управленческих действий, обеспечивают их закономерную преемственность.1
При формировании комплекса принципов промышленной политики
предприятие должно ориентироваться на реальную ситуацию в организации,
учитывать основные цели развития и ориентироваться на инструменты и методы воздействия на экономическую систему.
В результате обобщения полученных в ходе анализа данных мы пола-
1
См.: Ойкен В. Основные принципы экономической политики. М.: Прогресс, 1995. С.268.
122
гаем, что к основным принципам промышленной политики в вертикально
интегрированной корпорации следует отнести:
1. Примат хозяйственной целостности интегрального субъекта над его
внутренними элементами.
В соответствии с этим принципом при формировании промышленной
политики учитывается фактор доминирование интересов интегрального
субъекта над интересами всех участников его внутренней среды. Предприятие есть автономная целостная система, динамично развивающаяся в хозяйственном и рыночном пространстве, при этом приоритетом является развитие интегральной организации, что задает вектор развития элементам,
входящим в структуру.
При выполнении этого принципа необходимо учитывать, что доминирование интегрального субъекта должно осуществляется не в ущерб подразделениям, входящим в его структуру. Применительно к холдинговой структуре это означает, что примат интересов материнской компании должен реализовываться без ущемления прав его дочерних структур.
Входящие в вертикально интегрированную структуру предприятия
необходимо наделять определенным уровнем экономической самостоятельности и объемом собственности, позволяющим им заботиться о собственной
экономической безопасности. Из этого положения вытекает следующий
принцип промышленной политики.
2. Согласованность интересов интегрального субъекта с его дочерними
структурами.
Основным регулятором отношений в рыночной экономике является
получение максимальной прибыли, в силу чего промышленная политика
корпорации предполагает, что каждое подразделение организации, в своей
хозяйственной деятельности, ориентируется на количественный механизм, и
получает от своей деятельности максимальный эффект, что согласуется с интересами материнской компании.
123
Кардинализация интересов всех участников холдинга означает, что все
элементы структуры должны получать достаточную мотивацию в повышение
эффективности деятельности организации.
Иными словами при формировании промышленной политики возникает необходимость формирования устойчивых и эффективных отношений
между предприятиями корпорации с целью оптимального распределения
системного эффекта, получаемого тем или иным хозяйственным объединением в результате совместной деятельности.
3. Согласованное взаимодействие трех основных субъектов внутренней
среды корпорации.
Имеется в виду наличие встроенных механизмов координации интересов собственников капитала, менеджмента организации и его исполнительского персонала. Данный принцип промышленной политики в силу противоречивости стоящей перед ним задачи трудно реализуем. Так как интересы
крупных и миноритарных собственников, интересы собственников и правящей элиты предприятия, интересы управляющей техноструктуры и персонала по своей природе противоположны друг другу, а властные структуры
предприятия в принципе склонны к экспроприирующему поведению.
Для согласования их интересов необходимо менять сам механизм, условия функционирования и развития предприятия, то есть искать ту силу во
внутренней среде предприятия, которая окажется способной на такую прогрессивную трансформацию. Но в рамках промышленной политики, возможно, нивелировать и регулировать оппортунистическое поведение основных
субъектов предприятия.
4. Сбалансированное развитие вещественного и личного капитала.
Что предполагает сбалансированность усилий по инвестированию в технологический и человеческий капитал. Современное состояние этих факторов в России носит критический характер. Промышленная политика на микроуровне исходит из такой специфической сбалансированности вещественного и личного капитала, когда чрезмерно изношенным основным фондам
124
соответствует некомплект специалистов, не проходивших повышения квалификации на протяжении длительного времени.
При этом интеллектуальный потенциал является сегодня наиболее ценным активом. Важнейшим ресурсом современного предприятия становится
не капитал, не материальные запасы и не права собственности на них, а его
интеллектуальные возможности.
Решение проблем использования интеллектуального потенциала является не просто одним из факторов экономического роста, а генеральным направлением перехода к инновационной экономике. Реализация данного
принципа предполагает, сбалансированное согласование развития физического капитала и соответствующее ему увеличение личного.
5. Инновационная ориентация инвестиционной деятельности.
В настоящее время практически все отечественные предприятия являются неконкурентоспособными на мировом рынке, который все более ориентирован на новую экономику. Сегодня жизненно важным является переход
промышленного производства от факторной стадии конкурентного развития
к инвестиционной стадии, совмещенной с инновационной стадией. Что вполне оправдано, так как осуществляемые инвестиции в основной капитал обеспечивают только их простое воспроизводство.
В российской экономике степень технического развития подавляющей
массы основных фондов значительно отстает от мирового уровня, и тратить
средства на их воспроизводство – значит, консервировать техническое отставание промышленных предприятий.
Приоритет должен быть отдан развитию на основе активизации инновационной деятельности, инвестиции оправданы только в инновационные
проекты, призванные обеспечить качественно другой уровень конкурентоспособности.
Инновационная направленность инвестиционной составляющей промышленной политики особо актуальна в свете предстоящего вхождения России в ВТО.
125
Как известно, ВТО стимулирует в основном торговлю готовыми изде-
лиями и наукоемкой продукцией, тогда как основу российского экспорта составляют сырье и топливо (которые и так допускаются на внешние рынки
почти без ограничений). В таких условиях только инновационность инвестиций в капитал предприятий способно кратно повысить востребованность
отечественного производства на мировом рынке.
Безусловно, придание инновационной направленности инвестиционному процессу сопряжено с большими трудностями и, прежде всего потому,
что, в инвестиционном процессе стадии определения основных технологических решений и ввода объекта в действие разделены, как правило, достаточно значительным временным интервалом.
Ввиду постоянно ускоряющегося научно-технического прогресса возникает опасность того, что создаваемые в течение длительного периода времени производственные мощности при вводе их в эксплуатацию могут уже
не соответствовать новейшей технологии и прогрессивным решениям. Из
этого следует, что процесс разработки и изготовления инвестиционного продукта должен быть в максимально возможной степени "открыт" для возможных корректировок технико-технологических решений в ходе его реализации.
Помимо этого сейчас на предприятиях промышленного производства
полностью разрушена инфраструктура инновационного процесса, которую
необходимо восстанавливать на базе формирования новой институциональной среды инновационного процесса.
И, наконец, безусловным аргументом является проблематичность финансирования данной деятельности, но на предприятиях ВИК, которые в мире являются наиболее инновационными, решение этой задачи может стать
внедрение и реализация обоснованной промышленной политики нацеленной
на инновационное развитие.
126
ПРИНЦИПЫ ФОРМИРОВАННИЯ ПРОМЫШЛЕННОЙ ПОЛИТИКИ ВЕРТИ-
КАЛЬНО ИНТЕГРИРОВАННОЙ КОРПОРАЦИИ
Согласованность
интересов
интеграль-
ного субъ-
екта с его
дочерними
структура-
ми
Согласо-
ванное
взаимодей-
ствие трех
основных
субъектов
внутренней
среды кор-
порации
Иннова-
ционная
ориента-
ция инве-
стицион-
ной дея-
тельности
Сбаланси-
рованное
развитие
веществен-
ного и лич-
ного капи-
тала
Примат хо-
зяйствен-
ной цело-
стности ин-
тегрально-
го субъекта
над его
внутренни-
ми элемен-
тами
Рисунок 3.4. - Принципы промышленной политики вертикально
интегрированной корпорации
Инструменты промышленной политики вертикально интегрированной
корпорации соответствуют основным факторам формирования данной политики. По степени убывания значимости инструменты промышленной политики можно представить в следующем виде:
1. Делегирование дочерним звеньям структуры ВИК полномочий по
планированию, переход на укрупненные нормативы составления планов.
Аналитическая глава исследования продемонстрировала, что характер
организации ВИК на современном этапе таков, что дочерние предприятия
полностью лишены финансово-хозяйственной независимости и находятся в
ситуации абсолютной подчиненности материнской компании.
Специфика корпоративной структуры предполагает наличие механизма
сплошного планирования, в соответствии с которым головная компания ежегодно разрабатывает плановую технологию развития холдинга, включающую
в себя планы и направления развития всех входящих в корпорацию структур.
Сплошной механизм планирование предполагает разработку норм,
127
стандартов, правил взаимоотношения компаний холдинга с внешней и внутренней средой. План развития дочернего холдингового образования включает в себя все основные показатели деятельности предприятия, при этом процесс планирования осуществляется без должной стабильности. Нормативы
по основным показателям финансово-хозяйственной деятельности предприятий, спускаемые из головного офис, и не отвечают принципу нормативной
стабильности и значительно колеблются, ежегодное изменение величины
нормативного значения достигает 7 – 9 % .
Созданный целостный механизм управления дочерними образованиями
регламентирует все без исключения операции дочерних структур. Внешние
регламенты включают в себя основные вопросы ценовой политики предприятия, вопросы тарификации и метода начисления заработной плат, нормативы по всем стандартным показателям финансового положения. А именно, рекомендуемое значение коэффициентов ликвидности, финансовой устойчивости, деловой активности и платежеспособности. Стандарты показателей
экономической эффективности использования ресурсов предприятия и показатели эффективности предприятия в целом. Даже внутренний регламент перемещения документов в Краснодарском отделении ООО «Кубаньгазпром»
регулируется московским офисом.
При таком положении предприятия лишаются самостоятельности и находятся в полностью подчиненном положения, являясь по большому счету
донором финансовых ресурсов.
Мы предлагаем изменить механизм сплошного планирования в сторону
его укрупнение, что означает разделение планово регламентирующих полномочий.
Важнейшие нормативы, касающиеся основных показателей деятельности компании регламентирует центральный офис холдинга, внутренние стандарты работы предприятия разрабатывают самостоятельно. При этом пороговые значения показателей экономической эффективности устанавливаются
дочерними организациями, исходя из фактических данных.
128
2. Реструктуризация собственности ВИК с преодолением асимметрии
собственности.
В корпорациях холдингового типа достаточно часто наблюдается процесс статусной асимметрии на собственность компании. Под такой асимметрией понимается, наделение хозяйствующих субъектов, интегральной организации, различными правами в отношении имущества предприятия. В
исследуемых дочерних организациях, вертикально интегрированных структур, господствующей является практика отнесения основных фондов на забалансовые счета.
Система отношений между головной и дочерними структурами в от-
ношении имущества строится следующим образом. По мере необходимости в
пополнении основного капитала, дочерние организации за счет средств головной компании, ввиду отсутствия собственных, приобретает требуемое
имущество, которое зачисляется на баланс компании-собственника, т.е. материнской компании, а дочерняя структура пользуется этим имуществом на
правах арендополучателя. Такой перекос в структуре собственности еще
один элемент в отсутствии самостоятельности компании.
Мы предлагаем провести реструктуризацию собственности, путем продажи активов материнской компании дочерним структурам, с целью повышения эффективности деятельности, с тем, чтобы свести «неодинаковость»
прав собственности для всех предприятий холдинга к минимуму.
3. Увеличение доли инвестиционных проектов, ориентированных на
модернизацию основного капитал.
Уровень конкурентоспособности продукции напрямую зависит от степени изношенности технологического оборудования. Износ основных фондов ТЭК составляет около 50%, а глубина переработки нефти сегодня не превышает 70%.
Данная проблема приобретает особую остроту в связи с предстоящим
вступлением России в ВТО. Экономическая специализация России в международном разделении труда связана с экспортом природных ресурсов. Из-
129
вестно, что промышленный рост в России опирался на ТЭК и носил, в основном, восстановительный характер. В действие вводились старые фонды, которые оказались выключенными из производства в период экономического
спада 90-х. На современном этапе экономика России переходит на новую
стадию, которая потребует массовой модернизации основных фондов. Российские промышленники, понимают, что будущее российской промышленности, зависит от того, насколько быстро и эффективно произойдет обновление основных фондов.
Очевидно, что фондоемкое производство всегда связано с существенными затратами на модернизацию основного капитала. Для предприятий топливной отрасли, реализующих высокотехнологичные, капиталоемкие производственные процессы, характерно наличие существенных издержек, вызванных отчислениями на развитие основных производственных фондов.
В таких условиях полная модернизация основных фондов не возможна
без планомерной государственной поддержки. В настоящее время в России
инвестиции за счет собственных средств в ТЭК составляют 47,7% от общего
объема средств, вложенных в модернизацию и обновление основных фондов, а за счет средств из будущей прибыли, то есть за счет кредитования, инвестируется только 6,5%. Остальные 45,8% инвестиций привлекаются сейчас
за счет иных источников финансирования.1
При этом кредитование, то есть прибыль будущих периодов, во всем
мире является основным источником финансирования инвестиций в основные фонды. Однако ставка банковского кредитования не может быть ниже
инфляции, это подорвет всю банковскую систему страны.
На сегодняшний день Российская банковская система может предложить только трехлетний кредит под 15% годовых. Только 14% всех банковских кредитов выдано на срок более 3 лет. По оценкам банковских экспертов,
для эффективного обновления основных фондов промышленного производ-
1 http://www. portnews.ru
130
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]