Курс по финансам, деньгам, кредиту

66 Формы и виды кредитования

Практика предоставления кредита существует очень давно. В процессе развития кредитного института изменялись условия предоставления кредитных ресурсов и методы их возврата. В настоящий момент кредит представлен многообразием форм и методов.

Коммерческий кредит предоставляется эко-

номическими контрагентами друг другу в товарной форме. Другими словами, одно предприятие отгружает другому товар на условиях отсроченной оплаты данного товара.

Банковский кредит — это кредит, предоставляемый банками и другими финансовыми учреждениями в денежной форме. Банковским является всем привычный кредит, который предоставляет коммерческий банк своему клиенту.

Под ипотечным кредитом подразумевается кредит, предоставляемый под залог для приобретения недвижимости. Ипотека — заем денег под залог недвижимого имущества, которое остается во владении и пользовании собственника.

Потребительский кредит представляет со-

бой кредит широким слоям населения для приобретения потребительских товаров. Данная форма кредита является самой неприбыльной, поскольку предоставленные деньги просто тратятся, не принося никакой прибыли.

Сельскохозяйственный кредит представляет собой средства, предоставляемые банком в кредит на развитие сельского хозяйства. Необходимость в данной форме кредита все более возрастает, поскольку сельское хозяйство в настоящий момент переживает определенные трудности.

Коммунальный кредит — это кредит, предо-

ставляемый для нужд городского хозяйства, выданный под залог городской недвижимости или гарантию города. Данная форма кредита может вызывать нежелательные последствия в виде дефицита городских финансов.

Межбанковский кредит — кредит, предо-

ставляемый одним банком другому. Основным кредитором на рынке является Центральный банк. Коммерческие банки выступают в роли заемщиков и кредиторов других коммерческих банков.

Государственный кредит осуществляется в ситуации, когда государство выступает как кредитор.

Государственный кредит используется государством для решения задач:

1)поиск финансовых ресурсов для финансирования государственных расходов, увязки доходов и расходов;

2)регулирование макро- и микроэкономических процессов;

3)воздействие на социальную и денежно-кре-

дитную политику.

Межгосударственные кредиты предостав-

ляются Правительством РФ правительствам ино­ странных государств в соответствии с двусторонними межправительственными соглашениями за счет средств федерального бюджета.

Следует отметить, что при любой форме кредитования основной целью предоставления кредитных ресурсов всегда является достижение развития производства, удовлетворение потребностейвденежныхсредствахипреодолениеогра­ ниченности собственного капитала.

которая способствовала развитию безналичного денежного оборота. Основной целью данной формы кредитования считают ускорение процесса сбыта товаров и услуг.

Главныминструментомкоммерческогокре­ дита является вексель, который выражает финансовые результаты обязательств заемщика относительно кредитора. Наиболее часто применяется такая форма векселя, как простой вексель, в котором оговорены прямые обязательства заемщика на выплату установленной суммы кредитору.

В зарубежной практике коммерческий кредит широко распространен. Так, в Италии до 85 % от суммы сделок в оптовой торговле осуществляются на условиях коммерческого кредита. В РФ эта форма кредитования была ограничена сферой обращения. В других отраслях ее распространению препятствовали такие факторы, как высокие темпы инфляции, кризис неплатежей, ненадежность партнерских связей, недостатки конкретного права.

На сегодняшнее время применяются в основ-

ном три разновидности коммерческого кре­ дита:

1)кредит с фиксированным сроком погашения;

2)кредит с возвратом лишь после фактической реализации заемщиком поставленных в рассрочку товаров;

3)кредитование по открытому счету, когда по­ ставка следующей партии товаров на условиях коммерческого кредита осуществляется до момента погашения задолженности по предыдущей поставке.

68 Депозитные операции

Депозит — сумма денег, помещенная клиентом банка на определенный или неопределенный срок. Банк использует эти средства в обороте, а вкладчику выплачивает проценты. Депозит является долгом банка перед вкладчиком, т.е. подлежит возврату.

Депозитные операции — операции кредит-

ных организаций по привлечению денежных ресурсов юридических и физических лиц во вклады и их размещение.

Использование депозитов (вкладов) юридических и физических лиц оформляется банком путем открытия срочного депозитного счета с под­ писанием договора банковского вклада (выдачей сберегательной книжки) или выдачи сберегательного (депозитного) сертификата. Договор банковского вклада должен быть заключен в письменном виде.

Правовыеотношениямеждубанкомиклиен­ том начинаются в момент подписания депозитного договора обеими сторонами и заканчиваются с полным выполнением указанных в договоре обязательств. Банк гарантирует клиенту сохранение тайны вклада.

Существуют пассивные и активные депозит-

ные операции. Пассивные депозитные опера­ ции отражают привлечение денежных средств во вклад на срок или до востребования. Активные депозитные операции — размещение времен-

но свободных денежных средств одних банков в другие. В круг депозитных операций входят обращающиеся на рынке долговые обязательства, депозитные сертификаты, векселя и т.п. В РФ

в соответствии с законодательством депозитные операции могут проводить только банки и другие кредитные организации, имеющие лицензию Центрального банка России.

Классификация банковских депозитов:

1)по категории вкладчика:

а) депозиты физических лиц; б) депозиты юридических лиц;

2)по форме изъятия средств:

а) депозиты до востребования — средства, которые могут быть востребованы в любой момент времени без предварительного уведомления банка со стороны клиента;

б) срочные депозиты — средства, привлекаемые банками на определенный срок;

в) условные депозиты — средства, которые подлежат изъятию при наступлении заранее оговоренных условий;

г) нестандартные депозиты — новые виды депозитов, которые нельзя отнести ни к одному из вышеперечисленных.

Особенность депозита заключается в его двойной способности приносить доход: с одной стороны, банк выплачивает проценты за временное использование средств, что составляет доход для клиента; с другой стороны, банк, вкладывая полученные ресурсы, получает прибыль.

Депозитный риск — риск, связанный с возможностью невозврата депозитных вкладов (непогашения депозитных сертификатов). Данный риск встречается редко и связан с неудачным выбором коммерческого банка для осуществления депозитных операций предприятия.

69 Лизинг.

Механизм лизинговой сделки

Лизинг представляет собой передачу имущества во временное пользование. Другими словами, лизинг — это форма аренды, причем арендуются не только помещения, но и оборудование.

Процесс осуществления лизинговой опе­ рации:

1)подписание лизингового контракта. Здесь предприятие, нуждающееся в том или ином оборудовании, делает заказ на него своему банку или напрямую лизинговой компании. После согласования всех вопросов подписывается договор о поставке оборудования на условиях лизинговой сделки;

2)приобретение оборудования лизинговой компанией у продавца данного оборудования. В результате собственником оборудования будет являться лизинговая компания, а получателем

реализованного оборудования — арендатор. Далее товар поставляется продавцом в соответствии с условиями договора. Приемка товара осуществляется с участием поставщика и лизингополучателя. В случае каких-либо несущественныхнеполадокпоставщикобязануст­ ранить их в установленный срок. Оплата по­ ставки осуществляется на основании комплекса документов,оформляемыхвпроцессеприемки. После приемки и до оплаты поставки происходит процесс кредитования лизинговой операции;

3)выплата лизинговых платежей. В данных платежах заложено погашение стоимости взятого

варенду оборудования и оплата процентов, а иногда и некоторые другие расходы;

4)возврат кредита. На данном этапе лизингодатель погашает банковский кредит и проценты по нему. Если в ходе пользования предоставленным оборудованием происходит его порча или кража, то всю ответственность за возмещение ущерба несет лизингополучатель. Право собственности на новое оборудование, приобретенное взамен испорченного, переходит лизингодателю, поскольку является заменой

того, что было предоставлено в пользование. Популярность лизинговых операций объясняет-

ся многими причинами: во первых, предприятие экономит средства за счет эксплуатации оборудования, приобретенного в кредит, во-вторых, при использовании лизинга быстро обновляются производственные фонды. Следует отметить, что при данной форме отсутствует проблема кредитных гарантий или залога. Существенное значение имеет и возможность пробной эксплуатации новой дорогостоящей техники. Кроме того, данная форма очень выгодна при необходимости частой смены оборудования или его непостоянного использования.

Следует отметить, что в России лизинговая форма кредита применяется недостаточно широко. Для улучшения положения в данной области необходимо создание специализированных лизинговых фирм с участием коммерческих банков. Следующей формой нетрадиционного кредитования является факторинг.

70 Факторинг

Факторинг является специфическим видом кредитования, при котором осуществляется переуступка неоплаченных долговых требований, возникающих в процессе реализации товаров

иуслуг, третьему лицу.

Вфакторинговой операции участвуют три стороны: факторинговая компания, первоначальный

имеют дело с весьма доходными компаниями, которые испытывают временную нехватку денежных средств вследствие несвоевременной оплаты за представленные товары и услуги. Можно выделить несколько видов факторинговой сделки, исходя из различных признаков:

1)по местонахождению сторон выделяют внутренний и международный факторинг. Внут­ ренней признается факторинговая сделка, если поставщик, клиент и факторинговая компания находятся в одной и той же стране. Соответственно, если хотя бы одна из сторон находится за рубежом, данная факторинговая сделка считается международной;

2)исходяизуведомленностидолжникаобучастии в сделке факторинговой компании, различают открытый и закрытый (конфиденциальный) факторинг. Следует учитывать, что должник счи­ тается уведомленным об участии в сделке факторинговой компании, если на счете-фактуре была сделана соответствующая надпись;

3)исходя из наличия права регресса, различают факторинговые операции с правом и без права регресса. Право регресса представляет со-

бой обратное требование к поставщику возместить уплаченную сумму, что страхует кредитный риск невыполнения плательщиком своих обязательств. При заключении договора с правом регресса поставщик продолжает нести определенный риск по долговым требованиям, проданным факторинговой компании, поскольку она может вернуть поставщику любое неоплаченное долговое требование. При использовании договора без права регрессии обеспечивается гарантированный и своевременный приток денежных средств, что является более выгодным и удобным для поставщика.

Различные формы кредитов позволяют выбрать те условия кредита, которые наиболее выгодны для предприятий и банков. Каждое предприятие может выбрать те формы кредитования, которые будут наиболее удобны в данной ситуации в соответствии со своими возможностями на данный период времени. Именно многообразие форм кредитования позволяет предприятиям с различными исходными условиями пополнять свои денежные ресурсы и развивать производ­ ство, оставаясь конкурентоспособными в быстро изменяющихся условиях рынка и конкурентной борьбы.