- •Розділ 1. Аналіз рентабельності продукції
- •1.1. Завдання аналізу рентабельності продукції, система показників рентабельності
- •Порядок розрахунку відносних показників ефективності діяльності
- •Продовження табл. 1.1
- •Продовження табл. 1.1
- •Закінчення табл. 1.1
- •Заходи щодо уникнення негативних тенденцій у господарській діяльності підприємства
- •1.2. Факторний аналіз показників рентабельності продукції
- •Факторний аналіз рентабельності продукті
- •Факторний аналіз рентабельності одиниці продукції
- •Оцінка впливу факторів на рентабельність реалізованої продукції
- •Аналіз рентабельності реалізованої продукції
- •Контрольні питання
- •Розділ 2. Аналіз рентабельності підприємства
- •2.1. Завдання аналізу рентабельності підприємства
- •2.2 Факторний аналіз рентабельності підприємства.
- •Факторний аналіз рентабельності підприємства
- •Розрахунок впливу факторів сукупного на відхилення рентабельності сукупного капіталу
- •Розрахунок впливу факторів на рентабельність власного капіталу *
- •Контрольні питання
- •Розділ 3. Аналіз активів підприємства
- •3.1. Завдання аналізу активів підприємства
- •3.2. Аналіз складу і структури активів підприємства
- •Баланс підприємства за станом на 1.01.200__ р.
- •Продовження табл. 3.1
- •Закінчення табл. 3.1
- •Аналіз наявності, складу і структури активів підприємства
- •Аналіз складу, наявності і структури довгострокових і нематеріальних активів
- •Закінчення табл. 3.3
- •Аналіз наявності, складу і структури оборотних активів
- •Аналіз розміщення активів у сфері виробництва й у сфері обігу
- •Аналіз складу і структури дебіторської заборгованості
- •Аналіз ефективності нематеріальних активів
- •Контрольні питання
- •Розділ 4. Аналіз власного капіталу
- •4.1. Завдання аналізу власного капіталу підприємства
- •4.2. Аналіз власного капіталу підприємства
- •Аналіз власного капіталу
- •Оцінка власних і позикових джерел засобів підприємства
- •Структура зобов'язань підприємства
- •Аналіз джерел довгострокових і нематеріальних активів, тис. Грн.
- •Аналіз відповідності довгострокових і нематеріальних активів джерелам їхнього покриття, тис. Грн.
- •Аналіз складу і структури кредиторської заборгованості і поточних зобов'язань по розрахунках
- •Контрольні питання
- •Розділ 5. Аналіз оборотності оборотних коштів
- •5.1. Завдання аналізу оборотності оборотних коштів підприємства
- •5.2. Аналіз формування і ефективності використання оборотних коштів підприємства
- •Аналіз джерел оборотних коштів, тис. Грн.
- •Показники оборотності оборотних коштів
- •Контрольні питання
- •Розділ 6. Організація і методика аналізу зовнішньоекономічної діяльності
- •6.1. Завдання і інформаційне забезпечення аналізу зовнішньоекономічної діяльності
- •Інформаційна база для аналізу зовнішньоекономічної діяльності
- •6.2. Аналіз обсягів, динаміки та структури зовнішньоекономічних операцій
- •Контрольні питання
- •Розділ 7. Організація і методика аналізу інвестиційної діяльності підприємства
- •7.1. Значення, завдання, інформаційне забезпечення аналізу інвестиційної діяльності
- •Класифікація інвестицій підприємства за і.А.Бланком
- •Інформаційна база для аналізу ефективності інвестиційної діяльності
- •7.2. Аналіз інвестиційної привабливості підприємства
- •Показники інвестиційної привабливості акціонерного товариства
- •7.3. Методика аналізу інвестиційних проектів
- •7.4. Аналіз фінансових інвестицій
- •Контрольні питання
- •Розділ 8. Організація і методика аналізу фінансових результатів підприємства
- •8.1. Завдання аналізу фінансових результатів
- •8.2. Факторний аналіз валового прибутку
- •8.2.1. Загальна оцінка показників фінансових результатів
- •Звіт про фінансові результати
- •1. Фінансові результати
- •Закінчення табл. 8.1
- •2. Елементи операційних витрат
- •3. Розрахунок показників прибутковості акцій
- •Аналіз рівня і динаміки показників фінансових результатів діяльності підприємства
- •8.2.2. Аналіз валового прибутку
- •Аналіз валового прибутку від реалізації продукції, тис. Грн.
- •Вплив факторів на валовий прибуток від реалізації, тис. Грн.
- •Аналіз валового прибутку
- •8.3. Факторний аналіз чистого прибутку
- •Факторний аналіз прибутку, тис. Грн.
- •Зведена таблиця впливу чинників на чистий прибуток звітного періоду
- •8.4. Аналіз розподілу чистого прибутку підприємства
- •Контрольні питання
- •Розділ 9. Організація і методика аналізу фінансового стану підприємства
- •9.1. Задачи аналізу фінансового стану підприємства, його інформаційна база
- •9.2. Загальна оцінка фінансового стану підприємства
- •Сукупність аналітичних показників для експрес-аналізу
- •Закінчення табл. 9.1
- •9.3. Аналіз фінансової стійкості підприємства
- •Типи фінансової стійкості підприємства
- •Аналіз фінансової стійкості підприємства, тис. Грн.
- •Фінансові коефіцієнти, застосовані для оцінки фінансової стійкості підприємства
- •Розрахунок і аналіз відносних коефіцієнтів фінансової стійкості
- •Закінчення табл. 9.5
- •9.4. Аналіз ліквідності і платоспроможності підприємства
- •Аналіз ліквідності балансу підприємства
- •Розрахунок поточних активів
- •Закінчення табл. 9.7
- •Розрахунок поточних зобов'язань
- •9.5. Аналіз грошових потоків
- •Звіт про рух грошових коштів
- •Розподіл грошових потоків підприємства по кварталам
- •9.6. Аналіз ділової активності підприємства
- •9.7. Класифікація фінансових ризиків і їх аналіз
- •9.8. Оцінка потенційного банкрутства підприємства
- •Ступінь ймовірності банкрутства
- •Інтегральні моделі оцінки ймовірності банкрутства
- •Закінчення табл. 9.13
- •9.9. Комплексна рейтингова оцінка підприємств
- •Система вихідних показників для рейтингової оцінки за даними звітності
- •Контрольні питання
- •Розділ 10. Узагальнення результатів аналізу господарської діяльності
- •Контрольні питання
- •Термінологічний словник
- •Рекомендована література
- •Додаток а
- •Форма балансу на 1 _______________ 200__ р.
- •Продовження табл. А.1
- •Закінчення табл. А.1
- •Додаток б
- •Форма звіту про фінансові результати
- •Звіт про фінансові результати
- •Продовження табл. Б.1
- •Закінчення табл. Б.1
- •II. Елементи операційних витрат
- •Додаток в
- •Форма Звіту про рух грошових коштів звіт про рух грошових коштів
- •Продовження табл. В.1
- •Закінчення табл. В.1
- •Додаток г
- •Форма Звіту про власний капітал звіт про власний капітал
- •Продовження табл. Г.1
- •Закінчення табл. Г.1
- •Додаток д
- •Форма приміток до річної звітності
- •1. Нематеріальні активи
- •Продовження табл. Д.1
- •2. Основні засоби
- •Продовження табл. Д.1
- •Продовження табл. Д.1
- •III. Капітальні інвестиції
- •Продовження табл. Д.1
- •IV. Фінансові інвестиції
- •V. Доходи і витрати
- •Продовження табл. Д.1
- •VI. Грошові кошти
- •Продовження табл. Д.1
- •VII. Забезпечення і резерви
- •Продовження табл. Д.1
- •VIII Запаси
- •Продовження табл. Д.1
- •IX. Дебіторська заборгованість
- •X. Нестачі і витрати від псування цінностей
- •XI. Будівельні контракти
- •Закінчення табл. Д.1
- •XII. Податок на прибуток
- •XIII. Використання амортизаційних відрахувань
- •Додаток е
- •Алгоритми розрахунку фінансових показників (коефіцієнтів)
- •Продовження табл. Е.1
- •Продовження табл. Е.1
- •Продовження табл. Е.1
- •Продовження табл. Е.1
- •Продовження табл. Е.1
- •Закінчення табл. Е.1
Аналіз рівня і динаміки показників фінансових результатів діяльності підприємства
Показники |
За минулий рік, тис. грн. |
За звітний рік, тис. грн. |
Співвідно-шення, % |
Чистий дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
4 234 |
4 718 |
111,4 |
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) |
3 167 |
3 411 |
107,7 |
Валовий прибуток (збиток) |
1 067 |
1 307 |
122,5 |
Адміністративні витрати |
82 |
96 |
117,1 |
Фінансовий результат від операційної діяльності |
985 |
1211 |
122,9 |
Фінансовий результат від звичайної діяльності |
707 |
859 |
121,5 |
Чистий прибуток (збиток) |
707 |
859 |
121,5 |
Дані табл. 8.2 показують, що в звітному періоді підприємство значно поліпшило результат своєї діяльності в порівнянні з минулим роком. Чистий прибуток збільшився на 21,5%. Основним чинником, який вплинув на збільшення чистого прибутку, з'явилося збільшення валового прибутку на 22,5%. Це сталося в основному за рахунок зростання прибутку (виручки) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг). Причинами збільшення останнього показника може стати зростання цін на готову продукцію і комплектуючі вироби, значне прискорення реалізації товарної продукції, що залучає в господарський оборот значну суму коштів.
8.2.2. Аналіз валового прибутку
Валовий прибуток від реалізації продукції (робіт, послуг) знаходиться під впливом таких чинників, як зміна обсягу реалізації, структури продукції; відпускних цін на продукцію; цін на сировину, матеріали, паливо; тарифів на енергію і перевезення; рівня витрат матеріальних і трудових ресурсів.
Проте фактори, що впливають на валовий прибуток будь-якого підприємства, можуть бути зовнішніми і внутрішніми. Зазначені вище фактори відносяться до внутрішніх. До зовнішніх факторів відносяться рівень інфляції, політичні, економічні, демографічні, екологічні й інші фактори, що не залежать від діяльності самого підприємства.
У табл. 11.3 наведені вихідні дані для проведення факторного аналізу валового прибутку від реалізації продукції.
На валовий прибуток впливають такі фактори:
а) зміна відпускних цін на продукцію (П1):
П1 = Ц1 – Ц1,0 , (8.2)
де Ц1 – чистий дохід (виручка) від реалізації продукції в звітному році в цінах звітного року;
Ц1,0 – чистий дохід від реалізації в звітному році в цінах базисного року.
Отже,
П1 = 4718 – 4560 = 158 тис. грн.
Таблиця 8.3
Аналіз валового прибутку від реалізації продукції, тис. Грн.
Складові прибутки |
За базисом |
За базисом на фактично реалізовану продукцію |
Фактичні дані за звітом |
Фактичні дані, скореговані на зміну цін |
Чистий дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
4 234 |
4 560 |
4 718 |
– |
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) |
3 167 |
3 318 |
3 411 |
3 181 |
Валовий прибуток |
1 067 |
1 242 |
1 307 |
– |
Валовий прибуток у сумі 158 тис. грн. було отримано внаслідок збільшення відпускних цін на продукцію;
б) зміни цін на матеріали, тарифів на енергію і перевезення, тарифних ставок (окладів) оплати праці (П2). Для оцінки цього впливу використовують дані про собівартість продукції. У даному випадку ціни на матеріали, тарифи на енергію і перевезення були підвищені на 44,3 тис. грн., що призвело до зниження валового прибутку на цю суму;
в) вплив порушення господарської дисципліни (П3) встановлюється за допомогою аналізу економії, що склалася внаслідок порушення стандартів, технічних умов, невиконання плану заходів щодо охорони праці, техніки безпеки й ін. У звітному періоді на підприємстві не виявлено додаткового прибутку, отриманого за рахунок аналогічних причин;
г) збільшення обсягу чистого доходу від реалізації продукції в оцінці за базисною собівартістю. Обчислюють коефіцієнт росту чистого доходу від реалізації продукції в оцінці за базисною собівартістю:
(8.3)
де С1,0 – фактична собівартість реалізованої продукції за звітний період у цінах і тарифах базисного року;
С0 – собівартість реалізованої продукції базисного року.
В даному випадку:
Далі корегують базисний валовий прибуток на отриманий коефіцієнт і віднімають із нього базисний розмір валового прибутку:
П4 = П0 КР1 – П0 = П0 (КР1 – 1) (8.4)
де П4 – вплив на валовий прибуток змін в обсязі чистого доходу від реалізації продукції;
П0 – валовий прибуток базисного року;
КР1 – коефіцієнт росту чистого доходу від реалізації продукції.
Таким чином, цей вплив становить:
П4 = 1067 (1,048 – 1) = 51,2 тис. грн.
Отже, під впливом зміни обсягу продукції валовий прибуток збільшився на 51,2 тис. грн.;
д) збільшення чистого доходу (виручки) від реалізації продукції за рахунок структурних зрушень у складі продукції П5; підрахунок зводиться до визначення різниці між коефіцієнтом росту чистого доходу від реалізації продукції в оцінці за відпускними цінами і коефіцієнтом росту чистого доходу від реалізації продукції в оцінці за базисною собівартістю з урахуванням валового прибутку базисного року:
П5 = П0 (КР2 – КР1) (8.5)
де П5 – вплив на валовий прибуток змін в чистому доході від реалізації продукції, зумовлених змінами в структурі продукції;
КР2 – коефіцієнт росту чистого доходу від реалізації в оцінці за відпускними цінами:
(8.6)
де Ц1,0 – обсяг чистого доходу від реалізації в звітному періоді за цінами базисного року;
Ц0 – обсяг чистого доходу від реалізації в базисному році.
У даному випадку коефіцієнт росту чистого доходу від реалізації становить:
Отже,
П5 = 1067 (1,077 – 1,048) = 30,9 тис. грн.
У результаті змін у структурі продукції валовий прибуток збільшився на 30,9 тис. грн.;
е) зміна (збільшення, зменшення) витрат на 1 грн. продукції (П6). Вплив цього фактора визначається різницею між базисною собівартістю фактично реалізованої продукції і фактичною собівартістю, обчисленою з урахуванням змін цін на матеріальні ресурси.
У даному випадку цей вплив (П6) склав 137 тис. грн. (3318 – 3181);
ж) зміна собівартості реалізованої продукції за рахунок структурних зрушень у складі продукції. Вплив даного фактора обчислюється порівнянням базисної собівартості реалізованої продукції, скорегованої на коефіцієнт росту чистого доходу від реалізації продукції, з базисною собівартістю фактично реалізованої продукції. У формалізованому вигляді цей розрахунок виглядатиме так:
П7 = С0 КР2 – С1,0, (8.7)
де П7 – вплив на валовий прибуток змін собівартості за розрахунок структурних зрушень у складі реалізованої продукції;
С0 – собівартість реалізованої продукції базисного року;
С1,0 – собівартість реалізованої продукції звітного року в цінах і за умов базисного року.
Отже,
П7 = 3167 1,077 – 3318 = 92,8 тис. грн.
Загальне відхилення валового прибутку складає 240 тис. грн. (1307 –1067), що відповідає сумі факторних впливів.
Результати розрахунку подані в сукупності впливу факторів на валовий прибуток від реалізації продукції (табл. 8.4).
Таблиця 8.4