Глава 11

СТАНОВЛЕНИЕ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОЙ СИСТЕМЫ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ (90-е гг. XX в.)

11.1. Формирование денежной системы суверенного государства

Крах административного социализма вызвал распад СССР на ряд суверенных государств. Однако ликвидация Советского Союза не сразу привела к разделению единой денежной Систе­мы. Примерно до середины 1992 г. рубль продолжал оставаться общей денежной единицей для бывших советских республик.

Такая ситуация способствовала бесконтрольной эмиссии рублей национальными банками молодых государств. Дальней­шая дестабилизация рубля становится неизбежной из-за естест­венной конкуренции за выпуск в обращение максимального ко­личества денег, что было возможно в результате отсутствия еди­ного эмиссионного банка. Республика, центральный банк кото­рой отказался бы от подобной денежно-кредитной политики, по­лучала бы меньшую долю общего объема национального про­дукта, так как другие государства вели с ней расчет в форме кре­дитов в виде безналичных денег, а не товаров и услуг.

Это породило две особенности денежного рынка - дефицит наличной валюты и более высокий курс наличного рубля по от­ношению к доллару США. Обреченность рублевой зоны стано­вится очевидной, тем более что к лету 1992 г. некоторые бывшие советские республики начали переход к собственной националь­ной валюте.

В Республике Беларусь в это время продолжают обращаться денежные знаки Госбанка СССР, а затем и Центрального банка России. В конце 1991 - 1992 гг. от имени уже не существовавше­го Советского Союза были осуществлены эмиссии бумажных де­нег достоинством 50, 200. 500 и 1000 руб. образца 1992 г. Не определив собственной денежно-кредитной политики, белорус­ское руководство продолжало использовать рубль в качестве единого платежного средства. Такой курс привел к полной зави­симости молодого государства от экономической ситуации в России.

Проводившаяся в 1992 г. в России политика либерализации цен, сопровождаемая ликвидацией централизованной системы распределения ресурсов в условиях сохранения монополизации производства, привела к резкому росту цен. Инфляция в рес­публике приняла галопирующий характер, ее ежемесячный прирост приблизился к 30 %. Экономика молодого государства оказалась в критическом состоянии.

В то же время в Республике Беларусь доля свободных цен оказалась значительно ниже, чем в России и странах Балтии. Здесь значительное количество цен оказалось фиксированным и дотировалось. В условиях открытости межгосударственных гра­ниц и бесконтрольного обращения советского рубля произошло массовое вымывание потребительских товаров из страны, их вы­воз в Россию, Прибалтику.

Правительство Беларуси пытается защитить рынок админи­стративными методами. К талонам, визитным карточкам поку- пате ля, спискам добавляются и одноразовые отрывные купоны, обязательные при расчетах в рублях за дотируемые потребитель­ские товары. Купоны выпускались в целях экономии бумаги из - расчета 1:10 и обращались параллельно с денежными знаками. Они выдавались гражданам республики по месту работы, уче­бы, жительства. Кассиры в магазинах вырезали ножницами со­ответствующее количество купонов, что породило очереди, на­рекания покупателей и т.д.

Такое увеличение количества различных денежных суррога­тов вело к постепенной утрате рублем своих функций. Для 1992 г. характерна «долларизация» белорусской экономики, ко­торая в первую очередь затронула денежные отношения между физическими лицами. Однако в скрытой форме долларизация набирает силу и в сфере отношений между юридическими лица­ми, поскольку нараставшая инфляция не позволяла рублю вы­полнять функцию накопления и меры стоимости при сделках с отсроченными платежами. Эти процессы вели к разрушению рублевого пространства.

В связи с неудовлетворением Гознаком Российской Федера­ции потребностей Беларуси в наличных рублях, а также в целях защиты потребительского рынка в республике наряду с основ­ной денежной единицей - рублем с июня 1992 г. вводятся в обра­щение расчетные билеты Национального банка Беларуси как за­менители советских рублей.

Расчетные билеты получили собственный масштаб: за один билет - 10 руб. Госбанка СССР или Центрального банка России и обращались параллельно им. Вначале появились номиналы в 50 коп., 1, 3, 5, 10, 25, 50 руб. Затем, по мере нарастания инфля­ции, идет их увеличение: 100, 200 руб. и т.д. Так в эволюции бе­лорусской национальной валюты был сделан важный шаг - фактически появился наличный белорусский рубль, не имев­ший пока юридического статуса.

Однако параллельное обращение двух денежных единиц вы­звало определенные проблемы. С выходом стран Балтии и Украины из рублевой зоны в республику усиливается рублевая «интервенция». Вывоз товаров за пределы Беларуси, цены на которые здесь были ниже, принял угрожающие объемы.

Поэтому в ноябре 1992 г. расчеты за продовольственные това­ры начали осуществляться только расчетными билетами Нацио­нального банка. Заработная плата, другие доходы, кроме пен­сий, стипендий и пособий, выдавались расчетными билетами в размере, как правило, не превышающем 80 %. Был установлен свободный обмен рублей на расчетные билеты для жителей Бе­ларуси без взыскания комиссионного сбора.

В итоге к концу 1992 г. резко возрос спрос на расчетные би­леты, усилилась спекуляция ими, продолжался отток товаров за пределы республики. Наблюдалось значительное сокращение расчетных билетов в резервных фондах Национального банка и кассах коммерческих банков. В декабре 1992 г. на «черном рын­ке» в Бресте 1000 руб. расчетных билетов продавались за 2000 руб. «советскими».

Для предотвращения спекуляции расчетными билетами было рекомендовано выдачу зарплаты, других доходов, кроме пенсий и пособий, производить расчетными билетами в размере 60 %.

Устанавливался также комиссионный сбор при обмене руб­лей на расчетные билеты в банках республики в размере 30 % за сумму до 2 тыс. руб. и 50 % за сумму, превышающую 2 тыс. руб. Фактически такой сбор представлял обменный курс расчетного билета по отношению к рублю и означал раздвоение платежного средства.

Следующим этапом свертывания единого рублевого про­странства стало введение Центральным банком России с июля

1992. г. расчетов между бывшими советскими республиками, ко­торые использовали рубль в качестве платежного средства, че­рез единые корреспондентские счета. Это означало установле­ние двустороннего клиринга - взаимного зачета встречных тре­бований и обязательств, что соответствовало международной торговой и банковской практике и исключало возможности ав­томатического кредитования поставок в ущерб интересам госу­дарств-партнеров .

Это решение означало появление безналичного белорусского рубля - еще один шаг на пути становления национальной валю­ты. Возможность закупать российские ресурсы за счет кредит­ной эмиссии исчезла. Безналичные рубли каждой из бывших со­ветских республик получили разное наполнение, а их реальные курсы стали все больше различаться.

Возникает необходимость создания валютного рынка для определения валютных курсов и совершения операций. В марте

1992. г. 16 банков Беларуси подписали учредительный договор о создании Межбанковской валютной биржи (МВБ). Вскоре были проведены торги, по результатам которых Национальный банк республики впервые установил официальный курс безна­личного белорусского рубля по отношению к безналичному рос­сийскому. Курс торгов стал устанавливаться в качестве официа­льного и по украинскому карбованцу, затем доллару США, дру­гим валютам. Постоянно растущий спрос на российские рубли

вызвал рост курса безналичного российского рубля по отноше­нию к белорусскому.

^Завершающим этапом существования рублевой зоны,отал©~ рёш&ше Центрального банка Российской Федерации об изъя- , тии из обращения в конце июля 1993 г. денежных знаков образ­ца 1961, 1991, 1992 гг. и замене их денежными знаками образца \ 1993 г:.) Новая денежная единица не была представлена ни в од­ной из бывших республик СССР, за исключением на определен­ное время Таджикистана. Правящие круги Беларуси оказались перед необходимостью самим определять денежно-кредитную политику государства.

Таким образом,[со второй половины 1993 г. в налично-де­нежном обороте страны стали использоваться только расчетные билеты Национального банка республики. С одной стороны, это упростило работу с наличными деньгами, а с другой - еще боль­ше обострило проблему создания денежной системы, соответст­вовавшей социально-экономическим отношениям в Беларуси ГТ

Однако дальнейший процесс становления национальной ва­люты сдерживался попытками руководства объединить денежные системы Беларуси и России. С помощью денежного союза предпо­лагалось осуществлять как закупки российского сырья по ее внут­ренним ценам, так и сбыт собственной продукции. К тому же объ­единение денежных систем использовалось и как политический козырь на парламентских, а затем и президентских выборах.

В сентябре 1993 г. такое соглашение было подписано. Оно предполагало практические меры по созданию рублевой зоны с использованием общей денежной единицы - рубля Российской Федерации, действие единых правил валютного регулирования, применение единого курса рубля по отношению к валютам тре­тьих стран, унификацию банковского и финансового законода­тельства.

После продолжительных консультаций в апреле 1994 г. был подготовлен проект договора «Об объединении денежной системы Республики Беларусь с денежной системой Российской Федера­ции и условиях функционирования общей денежной системы».

Однако подписания этого документа не произошло. .Глав­ным препятствием явилась статья, наделявшая Центральный банк России правами и полномочиями единого эмиссионного банка и органа денежно-кредитного и валютного регулирования в объединенной денежной системе, что противоречило Консти­туции Беларуси, по которой ее Национальный банк обладает исключительным правом эмиссии денег на территории страны.

Кроме того, российская сторона отказалась от равенства цен,

предлагала кредитование дефицита бюджета республики осуще­ствлять непосредственно из Москвы. Сохранялся и двусторон­ний клиринг во взаимных расчетах, что означало возможность для Беларуси покупать у России только в пределах сумм на ее корреспондентском счете в Центральном банке.

К тому же разъединение экономик двух государств зашло слишком далеко, разным оказался и уровень рыночных преоб­разований. За 9 месяцев 1993 г. денежная масса в России вырос­ла в 3,6 раза, в Беларуси - в 5,1, банкнотная эмиссия - в 5 и 10,3 раза, кредитные вложения в экономику - в 3,8 и 4,7 раза, креди­ты правительству и местным органам власти, включая внутрен­ний государственный долг, - в 2,8 и 4,6 раза соответственно. От­сюда ежемесячная инфляция в Беларуси была почти в полтора раза выше, чем в России^

ЛЕГмае 1994 г. Национальный банк Республики Беларусь, ис­ходя из фактического разделения денежных систем как в сфере безналичного, так и наличного оборота, а также невозможности сохранения неопределенности с платежным средством в респуб­лике, постановил до фактического объединения денежных сис­тем Беларуси и Российской Федерации считать единственным платежным средством в стране белорусский рубль, а в наличном обороте - расчетный билет Национального банка )

Упрощению денежного учета и работы с наличными деньга­ми способствовала проведенная в августе 1994 г. деноминация белорусского рубля. Это мероприятие ликвидировало стихийно созданную в 1992 г. счетную единицу, согласно которой один расчетный билет составлял 10 единиц в рублях. Все активы и пассивы юридических лиц, наличность и цены были уменьшены в 10 раз.

19 октября 1994 г. Верховный Совет Республики Беларусь принял решение, согласно которому единым законным платеж­ным средством на территории страны является белорусский рубль. Основы денежной системы государства были определе­ны Законом «О Национальном банке Республики Беларусь», который дополнился новым разделом, содержащим 10 статей.

Становление национальной денежной системы республики сопровождалось высокими темпами инфляции, использованием механизмов денежно-кредитного и валютного регулирования, имевших нерыночный характер.

Инфляционные процессы, набиравшие силу в последний пери­од существования СССР, продолжали развиваться и усиливаться в независимой Беларуси. Особенно высокие темпы роста цен, близкие к гиперинфляции (около 50 % в месяц), имели место в конце 1993 г. (октябрь-декабрь), а также в январе, августе, но- ^ ябре 1994 г. К лету 1995 г. обозначилось снижение инфляции. Динамика совокупного среднегодового роста цен складывалась следующим образом: в 1991 г. - 203 %, в 1992 г. - 1176, в 1993 г. - 1197, в 1994 г. - 3067, в 1995 г. - 746 %3

.^Инфляционные процессы, сопровождаемые значительным падением реальных доходов населения, вели к превращению основной части граждан Беларуси в малоимущих и бедных. При этом шло обогащение тех, кто занимался торгово-посредниче- ской и спекулятивной деятельностью^

Хронический характер инфляции определялся дефицитом внешней торговли, структурой народного хозяйства, в которой до 80 % составляли средства производства, неэффективным аг­рарным сектором, инвестиционной политикой, диспропорциями между ростом производительности труда и денежными дохода­ми населения. Мощным генератором инфляции становится экс­пансионистская денежно-кредитная политика руководства, про­являвшаяся в постоянных кредитных вливаниях, ведущих к бы­строму росту денежной массы.

До лета 1993 г. главным фактором роста цен являлась инф­ляция спроса. Она была вызвана огромными государственными расходами, часто носившими популистский характер, массовы­ми раздачами денег неэффективно работающим предприятиям, финансированием разбухающего госаппарата, укреплением си­ловых структур.

Со второй половины 1993 г. к перечисленным причинам рос­та цен добавляется инфляция издержек. В немалой степени она носила «импортируемый» характер из-за резкого повышения цен на сырье и энергоносители. В свою очередь падение валют­ного курса белорусского рубля вело к повышению цен на импор­тируемые товары. ;

Г Дополнительно стимулирует инфляцию растущая «доллари­зация» национальной экономики. Только за 1993 г. доля ино­странной валюты в совокупной денежной массе выросла с 7,4 до 41,2 %. В результате иностранная валюта стала использоваться не только для обслуживания внешней, но и внутренней торгов­ли, а также в качестве средства сбережения^

В середине 90-х гг. в республике начали приниматься опре­деленные антиинфляционные меры, направленные на стабили­зацию рубля, регулирование денежного оборота, набирает силу государственный кредит. В феврале 1994 г. прошел первый аук- циои государственных краткосрочных облигаций (ГКО). Выпу­ски ГКО дополняют краткосрочные облигации Национального банка (КОНБ). В конце г. проведен первый выпуск по раз­мещению долгосрочных государственных обязательств (ДГО). В 1995 г. была установлена положительная (выше уровня инф­ляции) ставка депозитного процента, существенно сокращались выделение Национальным банком целевых кредитных ресур­сов, рефинансирование коммерческих банков.

В результате достаточно сбалансированной денежно-кредит­ной и бюджетно-финансовой политики в 1995 г. началось замед­ление темпов инфляции. С января по июнь прирост потребитель­ских цен упал с 39 до 2,5 %. Стабилизировался курс рубля, нача­ло постепенно восстанавливаться доверие к национальной валю­те. Обозначилась и некоторая «дедолларизация» денежного об­ращения: удельный вес иностранной валюты в денежной массе снизился с 55,5 % на начало 1995 г. до 35,8 % к его середине. Рез­ко увеличились темпы роста и соответственно доля рублевых де­позитов в банках. В результате триллионы денежных средств стали менее активными на товарном рынке.

Однако закрепить и развить положительные тенденции в де­нежно-кредитной сфере не удалось. Продолжал углубляться кризис в экономике страны, критическим становится финансо­вое состояние субъектов хозяйствования, неуклонно росла их кредиторская задолженность. Неплатежи приобрели хрониче­скую форму.

В результате жестких административных мер, принятых ру­ководством республики в 1996 г. по стабилизации валютного курса, удалось несколько приостановить рост внутренних цен. Относительная стабильность и предсказуемость белорусского рубля явилась одним из факторов сдерживания инфляции;

В то же время устойчивость курса, поддерживаемая в основ­ном административными методами, вызвала ряд негативных по­следствий:

формирование множественности курсов иностранных валют (наличного и безналичного, официального и «теневого» и т. д.), что лишило экономику объективных ориентиров для развития, создало благоприятную основу для спекулятивных сделок;

стимулирование импорта и ухудшение экспорта в результате снижения ценовой конкурентоспособности продукции, что при­вело к росту отрицательного сальдо торгового баланса и создало напряженность на валютном рынке;

ограничение возможностей покупки иностранной валюты для импорта.

Несмотря на все издержки денежно-кредитного регулирова­ния, 1996 г. вошел в историю денежного обращения как год са­мого низкого за весь период существования суверенной Белару­си уровня инфляции - около 36 %.

Однако в последующий период инфляционные процессы бы­стро набирают силу и вновь выходят на передний план экономи­ческой жизни республики, все больше деформируя воспроиз­водственные процессы в народном хозяйстве.

В 1997 г. вследствие ряда факторов произошел стремитель­ный рост цен, который принял устойчивый и прогрессирующий характер. К ним относятся:

девальвация белорусского рубля, которая была проведена для стабилизации экспортно-импортных операций; в результате за первый квартал 1997 г. возросли тарифы на природный газ на 36,6 %, электроэнергию - 41,5, теплоэнергию - больше чем на 40 %;

неоднократное повышение минимальной заработной платы и тарифной ставки 1-го разряда, что не было предусмотрено в предварительных расчетах правительства;

поступление в денежный оборот кредитных ресурсов Нацио­нального банка, выделенных в сельское хозяйство и жилищное строительство, что вызвало существенное увеличение совокуп­ной денежной массы;

низкая степень доверия к белорусскому рублю, которая ве­дет к усилению «долларизации» экономики.

В силу отмеченных, а также некоторых других причин в 1997 г. индекс потребительских цен вырос больше чем на 163 %, а индекс производственных цен - почти на 189 %. По темпам ин­фляции Беларусь вышла на одно из первых мест среди бывших республик СССР.

В 1998 г. предпосылки снижения покупательной силы наци­ональной валюты, падение ее курса получают дальнейшее раз­витие. Некоторые положительные тенденции в денежном хозяй­стве Беларуси, накопленные ранее, были,,утрачены.

Разрушительными для денежной системы республики стано­вятся попытки наращивания объемов производства в условиях нерыночной экономики за счет кредитной эмиссии.

Развитию инфляционных процессов способствовали сохра­нившаяся «советская» структура народного хозяйства респуб­лики, монополизм, отсутствие противозатратного механизма производства.

Рост отрицательного сальдо торгового баланса вызывает со- кращеиие поступлений валюты, ее дефицит, ажиотаж на валют­ном рынке.

Ухудшению ситуации способствует отсутствие собственных валютных резервов для поддержания курса белорусского рубля.

Ускорение бегства от белорусского рубля, снижение дове­рия к нему ведут к усилению «долларизации» национальной экономики. К концу 1998 г. доля иностранной валюты в сово­купной денежной массе превысила 55 % против 27,3 % к нача­лу года.

Кроме того, неустойчивость белорусской национальной ва­люты сделала ее объектом активных спекуляций на валютных рынках.

В результате нарастания такого широкого спектра негатив­ных причин в марте 1998 г. произошло резкое падение курса бе­лорусского рубля, что привело страну к глубокому валютному кризису. Скрытый прежде инфляционный потенциал, незапла­нированные повышения минимальной заработной платы, высо­кие инфляционные ожидания, ускоренное наращивание Нацио­нальным банком эмиссии, неотрегулированность ряда парамет­ров денежно-кредитной политики вызвали резкий рост цен. Дестабилизирующим элементом продолжал оставаться высокий разрыв между официальным и рыночным курсом белорусского рубля, доходивший иногда до 300 %. Ситуацию усугубил и раз­разившийся в августе 1998 г. финансовый кризис в России, ко­торая являлась главным экономическим партнером республики.

Осенью 1998 г., как и в 1993-1994 гг., проблема инфляции становится важнейшей. За январь - сентябрь уровень инфляции превысил 53 %. Особенно обвальными были последние три ме­сяца, когда рост цен достигал 20 - 25 %. Инфляция принимает ступенчатый характер, когда рост цен идет скачкообразно и ста­новится фактически неуправляемым. В результате в 1998 г. ин­фляция превысила 260 %.

Попытки сдержать обвал цен административными методами обернулись дефицитом товаров, переходом к их нормированно­му отпуску. Так начала набирать обороты подавленная (скры­тая) инфляция, которая проявилась в неудовлетворенном пла­тежеспособном спросе на товары с дотируемыми ценами.

Каждое очередное повышение минимальной заработной пла­ты, проводимое правительством с целью индексации падающих денежных доходов населения, вело к новому росту цен и сниже­нию обменного курса белорусского рубля.

Завершение XX столетия характеризуется дальнейшим на­растанием инфляционных процессов. В 1999 г. индекс потреби­тельских цен превысил 350 %, что является наивысшим показа­телем за вторую половину 90-х гг. Свидетельством безудержно­го роста инфляции явилось появление в обращении денежных билетов номиналом в 1 и 5 млн руб. Доходная и расходная части консолидированного бюджета страны 1999 г. перешагнули за квадрильон рублей.

Административное сдерживание роста цен привело к паде­нию рентабельности, лишению производителей экономических стимулов и в конечном счете к необходимости их финансирова­ния денежными эмиссиями.

К концу 90-х гг. становится очевидным, что практически все резервы искусственного сдерживания цен оказались исчерпан­ными. Правительство республики вынуждено было признать, что «устойчивый экономический рост немыслим без надежного денежного хозяйства».

В сентябре 1999 г. утверждается Концепция валютной и де­нежно-кредитной политики Республики Беларусь, которая определила предпосылки для стабилизации инфляционной си­туации: сокращение эмиссии, положительные процентные став­ки, финансирование народного хозяйства за счет неинфляцион­ных источников и др.

19 октября 1999 г. в целях укрепления национальной валю­ты, совершенствования денежного обращения было решено про­вести с 1 января 2000 г. деноминацию денежной единицы и про­вести замену обращающихся денежных знаков на новые в соот­ношении 1000 руб. в деньгах старого образца на 1 руб. новых де­нежных знаков. В обращение выпускаются новые денежные би­леты номиналом 1, 5, 10, 20, 50, 100, 500, 1000 и 5000 руб. Рас­четные билеты Национального банка Республики Беларусь об­разца 1992-1999 гг. в течение всего 2000 г. остаются в обраще­нии параллельно с билетами нового образца.

Таким образом, отсутствие позитивных тенденций в денеж­но-кредитной и валютной политике страны заставляет правящие круги разрабатывать различные механизмы стабилизации де­нежной единицы государства.

11.2. Создание банковской сферы Беларуси

Существенную роль в обеспечении реальной экономической самостоятельности играет банковская система. Уже в Деклара­ции Верховного Совета БССР «О государственном суверените­те Белорусской Советской Социалистической Республики», принятой 27 июля 1990 г., заявлялось: «Белорусская ССР обра­зует Национальный банк» подчиненный Верховному Совету республики, создает сво» финансово-кредитную систему, под­тверждает права собственности на специализированные банки, находящиеся на ее территории».

В «Основных положениях программы перехода Белорус­ской ССР к рыночной экономике», одобренных высшим законо­дательным органом республики в октябре 1990 г., эта задача пе­реводится уже в русло практических действий: «В республике создается собственная банковская система, включающая Нацио­нальный банк БССР, Сбербанк БССР и коммерческие банки (акционерные, кооперативные и др.)...»

Таким образом, распад общесоюзной кредитной системы вы­нудил правительство Беларуси, как и другие республиканские правительства, ускорить реорганизацию собственной банков­ской системы.

21 декабря 1990 г. Верховный Совет БССР принял постанов­ление о создании двухуровневой банковской системы, предпо­лагавшей наличие центрального банка как банка первого уровня и сети коммерческих банковских учреждений, представляющих второй уровень.

Начало созданию современной банковской системы положи­ли принятые в конце 1990 г. законы «О Национальном банке», «О банках и банковской деятельности». В последующий период шло формирование национальной банковской системы.

В 1990 г. учреждается Ассоциация коммерческих банков республики как добровольное объединение, которое ставило своей задачей осуществление координации деятельности бан­ковских учреждений, защиту и представление их интересов, реализацию совместных программ, оказание им маркетинго­вых и иных услуг.

В августе 1990 г. был образован Национальный банк Бела­руси. Главной целью этого банка являлось обеспечение внутрен­ней и внешней устойчивости денежной единицы, поддержание стабильности цен. Его основными задачами стали выработка со­вместно с правительством и проведение денежно-кредитной по­литики, регулирование деятельности банков. Нацбанк выступа­ет в роли банкира, экономического советника и финансового агента правительства, представляет страну во всех организаци­ях, в том числе международных, по вопросам денежно-кредит­ной политики.

Национальный банк оказывает банковские услуги иностран­ным правительствам, зарубежным банкам и финансовым орга­нам, в качестве представителя Республики Беларусь может брать на себя обязательство осуществлять операции, связанные с ее участием в работе международных организаций. Главный банк страны не кредитует непосредственно субъектов хозяйст­вования, он имеет лишь право предоставления кредита прави­тельству и местным органам власти.

Наряду с головной конторой в Минске в состав Националь­ного банка вошли филиалы (главные управления) во всех шести областях и 12 отделений в наиболее крупных городах республики.

1991 г. вошел в историю кредитной системы страны как год создания банков. Примерно половина из 25 образованных коммерческих банков была сформирована на базе учреждений бывших государственных специализированных банков, вто­рая половина - вновь созданные коммерческие и кооператив­ные банки.

К числу наиболее крупных относились пять банков с собст­венным капиталом, превышающим 500 млн руб.: белорусский акционерный коммерческий промышленно-строительный банк «Белпромстройбанк», белорусский акционерный коммерческий агропромышленный банк «Белагропромбанк», белорусский ак­ционерный коммерческий банк реконструкции и развития «Бел- бизнесбанк», акционерный коммерческий банк «Приорбанк», банк внешнеэкономической деятельности Республики Беларусь «Белвнешэкономбанк».

К крупным банкам относился также Сберегательный банк Республики Беларусь с широкой сетью филиалов, охватывав­шей большинство населенных пунктов страны.

К средним банкам тогда относили акционерно-коммерческий банк «Беларусь», акционерно-коммерческий банк «Дукат», ви­тебский коммерческий банк «Виткомбанк», брестский коммер­ческий банк «Вестбанк», гомельский коммерческий банк «Гомель- соцбанк», акционерный коммерческий банк «Поиск», акционер­ный коммерческий банк «Белаэротрансбанк», брестский акцио­нерный коммерческий банк «Бресткомбанк».

Остальные банки относились к группе небольших банков, обслуживавших в основном малый бизнес и отдельные пред­приятия.

Хотя все коммерческие банки, кроме Сберегательного банка Республики Беларусь, были универсальными кредитными уч­реждениями, на практике обозначилась определенная специали­зация. «Белпромстройбанк» обслуживал крупные промышлен­ные и строительные предприятия, «Белагропромбанк» - сель­скохозяйственные субъекты, предприятия перерабатывающих отраслей, заготовительные организации, потребительскую ко­операцию. «Приорбанк» кредитует инновационные проекты, «Дукат» - предприятия легкой промышленности, «Вестбанк», «Виткомбанк», «Гомельсоцбанк», «Белбизнесбанк» обслужи­вали торговую и социальную сферы.

Создание коммерческих банков проходило тремя основными путями. Первый предполагал приватизацию бывших государст­венных спецбанков или их отделений. На базе отделений Сбер­банка, Агропромбанка, Жилсоцэкономбанка, Промстройбанка и Внешэкономбанка СССР были образованы крупнейшие банки республики: Акционерный Сберегательный банк, «Белагроп­ромбанк», «Белбизнесбанк», «Белпромстройбанк», «Бе л Внеш­экономбанк», «Приорбанк», «Поиск» и некоторые другие бан­ковские учреждения. Значительная доля уставного капитала в этих банках принадлежала крупнейшим предприятиям и объе­динениям республики.

Второй путь создания банков - привлечение финансовых ре­сурсов крупных предприятий, организаций, ведомств. К таким банкам относились «Белжелдорбанк», «Белсвязьбанк», «Бел- коопбанк».

Третий путь - использование финансов частных фирм, тор- гово-посреднических групп. Эти банки впоследствии и занима­лись обслуживанием своих учредителей, а также обменными ва­лютными операциями. Высокая степень зависимости таких бан­ков от их собственников привела затем многие из них к банкрот­ству («Магнатбанк», «Содружество», «Сож» и др.).

В 1993 г. происходит дальнейшее расширение банковской сети республики. К концу года численность банков выросла с 25 до 30. Было зарегистрировано 5 новых банков и 135 филиалов, из них филиал украинского банка «ШКО». При достаточно бы­стром темпе роста показателей банковской системы из-за высо­кого уровня инфляции и падения курса белорусского рубля в реальном выражении они постоянно снижались. Так, собствен­ный капитал банков уменьшился за год с 93 до 80 млн долларов США по официальному курсу.

В 1994 г. в Минске был открыт филиал «Мосбизнесбанка». Он явился одним из первых российских банков, проводивших кредитование экономики Беларуси. Основными направлениями деятельности банка стали пищевая и химическая промышлен­ность, птицеводство и пушное звероводство.

Банковский сектор республики быстрее, чем другие отрасли экономики, адаптировался к новым условиям хозяйствования, и рыночные преобразования осуществлялись здесь относительно последовательно. Это проявлялось в росте числа новых банков - за 1994 г. почти на 50 %, большинство из которых теперь со­здавались негосударственными предприятиями и частными ли­цами. Этому способствовали высокая прибыльность банковско­го бизнеса, низкая минимальная сумма уставного фонда, кото­рая требовалась для образования нового банка.

В первом полугодии 1995 г. произошла количественная ста­билизация банковской системы (насчитывала около 50 банков). Новая политика Национального банка заключалась тогда в том, чтобы дважды увеличить уставный фонд банкам республики: сначала до 600 тыс. ЭКЮ, а затем до 1,1 млн ЭКЮ, сформиро­вать который предписывалось к 1 июля 1995 г.

В 1995 - 1996 гг. банковскую систему Беларуси потрясли банкротства нескольких банков, которые сопровождались ма­териальными потерями для их клиентов - предприятий и граждан. К причинам банковского кризиса можно отнести сле­дующие:

переход гиперинфляции в умеренную инфляцию, утрата значимости дилинговых операций, связанных с куплей-прода­жей иностранной валюты, что резко снизило прибыльность банков;

рискованная кредитная политика; значительная часть предо­ставляемых кредитов припадала на околобанковские круги в ре­зультате доверительных отношений и нередко не возвращалась;

недальновидная кадровая политика вызвала массовый при­ход в банковский сектор новых неопытных в профессиональном плане людей;

недостаточный надзор за деятельностью коммерческих бан­ков со стороны Национального банка республики.

В силу этих обстоятельств некоторые банковские учрежде­ния понесли невосполнимые убытки и были вынуждены ликви­дироваться («Сож», «Европейский», «Универсал», «Альянс- банк», «Элитбанк»).

Кроме того, не все банки оказались в состоянии выполнять требование Национального банка о доведении своих уставных фондов к началу 1996 г. до 2 млн ЭКЮ. В результате начался процесс их слияния с более крупными банками. «Вестбанк» присоединяется к «Приорбанку», «Виткомбанк» - к «Белбиз- несбанку», «Амкодорбанк» - к «Бе л Внешэкономбанку», «Бел- медбанк» - к «РРБ - банку».

В итоге обозначилась тенденция консолидации, укрупне­ния банковской сферы ^ ларуси. Развитию этого процесса способствовало решек* руководства республики о слиянии «Беларусбанка» и Сберегательного банка, в результате кото­рого возник крупнейший в стране АСБ «Беларусбанк». Уже в

1995. г. количество банков сократилось с 48 до 40. Однако уд­воились их уставные фонды, почти в три раза вырос собствен­ный капитал.

При этом активизировался процесс создания банков с учас­тием иностранного капитала. Возникли Минский транзитный банк, «Белбалтия», «Содружество», «Золотой талер», «Инфо- банк», «Поиск».

Характерной особенностью банковской системы середины 90-х гг. явился процесс концентрации капитала. Выделяются шесть крупных системообразующих банков - АСБ «Беларус­банк» , «Белпромстройбанк», «Белагропромбанк», «Приор­банк», «Белбизнесбанк» и «Белвнешэкономбанк», которые со­средоточили свыше 80 % всех активов.

Особую функциональную роль в банковской системе играет АСБ «Беларусбанк», который сконцентрировал около трети со­вокупных активов действующих банков и половину вкладов на­селения.

Вместе с тем реформирование реального сектора экономики и банковской системы проходило разными темпами и разрыв между ними постоянно увеличивался. Уже в 1993 г. банковская сфера в основном перестала быть собственностью государства, в то время как процесс приватизации отдельных отраслей хозяй­ства был заторможен. Усиление административных механизмов управления объективно потребовало поставить под контроль все финансовые потоки.

В результате происходит углубление государственного регу­лирования деятельности коммерческих банков. Это объясня­лось также необходимостью укрепления кредитно-денежной си­стемы, защиты прав и интересов вкладчиков и кредиторов, ухудшением криминогенной ситуации в кредитной и валютной сферах.

Значительным шагом в усилении государственного вмешатель­ства в кредитную сферу явился президентский указ от 24 мая

1995. г. «О мерах по регулированию банковской деятельности в Республике Беларусь», в котором были определены следующие мероприятия:

в случае угрозы банкротства коммерческого банка Националь­ному банку предоставлялось право временного управления им, принимать иные стабилизационные меры;

требовалось утвердить перечень банков, уполномоченных обслуживать государственные программы, а также открывать счета государственным органам и юридическим лицам, основан­ным на государственной собственности;

ставилась задача определить и восстановить реальную долю государства и юридических лиц, основанных на государствен­ной собственности в уставных фондах коммерческих банков;

банкам вменялось в обязанность сообщать Ыацбанку о каж­дом кредите, превышающем 10 тыс. долларов США, и о выпол­нении обязательств по соответствующему договору;

оплата труда и материальное стимулирование работников банков должны осуществляться в пределах, установленных Нац- банком в соответствии с Единой тарифной сеткой и другими нормативными актами.

В соответствии с предъявленными требованиями в ряде крупнейших банков («Белвнешэкономбанк», «Агропромбанк», «Белпромстройбанк», «Белбизнесбанк», «Приорбанк») доля государственных предприятий в их уставном фонде была увели­чена и превысила 50 %. В органы управления ряда банков поста­новлением Совета Министров были назначены представители государства - вице-премьеры, министры.

Во второй половине 90-х гг. идет утверждение российского капитала в банковской сфере Республики Беларусь. Летом 1997 г. «ОНЕКСИМ Банк» стал акционером «МинскКомплекс- Банка», приобретя 49 % его акций. В канун 1998 г. появляется такая крупная банковская структура, как ОАО «Белгазпром- банк», которое было создано на базе белорусского банка «Олимп». Учредителями совместного банка, с одной стороны, выступили РАО «Газпром» и КБ «Газпромбанк» ~ им принад­лежат по 35 % акций. Оставшиеся 30 % поделили Мингосимуще­ство Беларуси, Белтрансгаз, Витебскоблавтотранс и гомельское нефтетранспортировочное предприятие «Дружба».

Обладание уставным капиталом около 5 млн ЭКЮ ставило «Белгазпромбанк» в четверку крупнейших банков республики. Являясь по сути универсальным кредитным учреждением, этот банк специализировался на проведении взаиморасчетов между предприятиями России и Беларуси.

В целом же произошло резкое замедление темпов создания новых белорусских банков и сокращение их общего числа по­средством ликвидации, самоликвидации, слияния части непла­тежеспособных, мелких и недостаточно надежных банков.

В 1997 г. были исключены из Реестра государственной реги­страции пять ликвидированных банков: «Универсал»,, «Объе­диненный капитал», «Сож», Минский филиал «ШКО», «Элит- банк».

В начале 1998 г. банковскую систему страны представляли 38 коммерческих банков, однако в нормальном режиме работало лишь 27 банковских учреждений. Была приостановлена лицеи» зия на совершение банковских операций у частного банка А. Климова и «Корпобанка». 9 банков находились в стадии лик- видации или самоликвидации: «Интекс», «Чистышвестбанк», «КредКомБанк», «Дукат», «Магнатбанк», «Содружество», «Белорусский кредит», «Альянс» и «Европейский».

Продолжается процесс консолидации банковской сферы, выделения ряда крупных банков, сосредоточивших у себя зна­чительную долю денежного капитала, операций и персонала.

Однако падение курса национальной валюты крайне нега­тивно отражается на банковской сфере. При увеличении собст­венного капитала действующих банков в абсолютных показате­лях при пересчете в требуемые ЭКЮ (с 1999 г. евро ) он продол­жает снижаться. Если в начале 1998 г. этот капитал оценивался в 232 млн долларов США по официальному курсу, то в конце - всего 117 млн долларов США. В результате к концу 1998 г. ни один из белорусских и совместных банков не смог выполнить норматива минимального уставного фонда.

Сохранение, а в ряде случаев и усиление административных методов руководства народным хозяйством ведет к недостаточ­но эффективной кредитной политике, которая проявляется в мас­совом предоставлении льготных кредитов с искусственно зани­женными (отрицательными) процентными ставками. В результа­те абсолютизируется перераспределительная функция кредита, происходит переток денежных ресурсов от рентабельных отрас­лей экономики к потенциальным банкротам, усиливаются инф­ляционные процессы.

Приоритетное и льготное обслуживание банками государст­венного сектора экономики, представленного в значительной степени малорентабельными и убыточными предприятиями, ко­торое осуществляют крупные, системообразующие банки, ведет к постоянному росту задолженности, ухудшению экономиче­ских показателей банков, снижению реальной стоимости их соб­ственных средств.

Негативно отражается на состоянии банковской сферы подчиненность Национального банка республики интересам бюджета и первоочередное кредитование дефицита. Кредит­ный механизм в республике слабо противостоит сохранившей­ся затратной экономике, недостаточно содействует повыше­нию эффективности как кредитных ресурсов, так и воспроиз­водства в целом.

ВОПРОСЫ

1. Какие этапы формирования национальной денежной единицы вы знаете?

2. Проанализируйте причины срыва соглашения о единой рубле­вой зоне.

3. Назовите важнейшие факторы роста цен в 1992-1995 гг.

4. Определите причины инфляции во второй половине 90-х гг.

5. Охарактеризуйте банковскую систему Беларуси в начале 90-х гг.

6. Выделите причины банковского кризиса 1995-1996 гг.

7. Приведите главные тенденции развития банковской сферы во ш _А ой половине 90-х гг.

8. Перечислите причины, сдерживающие развитие банковского дела в республике.

ЛИТЕРАТУРА

Богдапкевич С.А. Денежно-кредитная политика: из ничего можно создать только инфляцию //Банковский вестник. 1994. № 4.

Богдапкевич СЛ. Как жили? Как живем? Как будем жить? СПб., 1998.

Дашкевич В. О перспективе государственного регулирования дея­тельности коммерческих банков и реализации их в Республике Бела­русь //Белорусский банковский бюллетень. 1998. К? 3,4.

Дашкевич В. Денежно-кредитная политика переходной экономи­ки: особенности формирования и развития //Нацыянальная эка- нам1чная газета. 1997. № 3.

Деньги, кредит, банки /Под ред. Г.И. Кравцовой. Мн., 1996.

Законы Республики Беларусь «О Национальном банке Республи­ки Беларусь», «О банках и банковской деятельности в Республике Бе­ларусь» //Банковский вестник. 1995. № 9.

Инфляция в Беларуси: что, как и почему. Мн., 1996.

Знакомьтесь: денежно-кредитная и банковская системы Республи­ки Беларусь //Банковский вестник. 1993. № 1.

Ковалев М. Белорусские банки: от инфляции к стабилизации //Банковский бюллетень. 1997. № 7.

Кредитная политика Беларуси: проблемы и рекомендации. Мн., 1998.

ОГЛАВЛЕНИЕ

ТОРМт1 1

БЕППРЫСИ 1

СТАНОВЛЕНИЕ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНЫХ ОТНОШЕНИЙ НА ТЕРРИТОРИИ БЕЛАРУСИ (конец I — XIII в.) 2