58.Методы оценки нематериальных активов.

Понятие НМА используется в направлении управления, БУ.

В национальных стандартах БУ понятия разные.

В широком смысле НМА – специфические активы, для которых характерны:

1.отсутсвие осязаемой формы; 2.долгосрочность использования; 3.способность приносить доход или создавать условия для его получения; 4.возможность отчуждаться.

1-я особенность – основная, но не единственная. Другие специфические особенности характерны только для отдельных видов НМА, но не для всех одновременно.

Принято различать идентифицированные и не идентифицированные НМА. Конкретные правила учета представлены в МСФО 38 НМА, но содержит только идентифицированные.

С т.з. назначения правового регулирования НМА подразделяются на 3 группы:

1)интеллектуальная собственность – продукт интеллектуального творчества, зарегистрированный в соответствии с законодательством: *произведения искусства и науки; *пром. образцы; *ноу-хау; *товарные знаки; *изобретения; *знаки обслуживающих программ; *базы данных.

2)имущественные права – право на использование или пользование определенными ресурсами или имуществом (право на пользование землей, недрами)

3)капитализированные затраты (отложенные) расходы на НИОКР, расходы на создание п/п и др.

Подходы и методы:

1.Доходный (метод ДДП, метод избыточных прибылей, метод преимущества в прибылях, метод освобождения от Роялти).

2.Затратный (метод стоимости создания, метод выигрыша в себестоимости, метод покупки (приобретения)).

3.Сравнительный (метод анализа рыночных продаж).

Метод избыточной прибыли

Применяется для оценки гудвилла. Идея оценки этим методом состоит в том, чтобы выявить ту часть регулярно получаемых избыточных прибылей, которая: - порождена именно «добрым именем» компании; - и не является результатом наличия материальных активов (оцененных по рыночной стоимости).

Этапы оценки:

1)определение среднеотраслевой доходности на активы или собственный капитал.

ЧПi – чистая прибыль по п/п данной отрасли; ЧМАi – чистые материальный активы по п/п данной отрасли; СКмаi – стоимость собственного капитала без учета НМА п/п данной отрасли.

Необходимые требования при определении среднеотраслевой доходности:

1.показатели в формулах должны быть средними за несколько периодов;

2.показатели ЧП должны браться в постоянных ценах;

3.показатели ЧП должны быть рассчитаны согласно одному методу учета товарно-материальных ценностей;

4.оцениваемое п/п и п/п отрасли, по которым рассчитывается Котр., должны: - применять сходные методы начисления амортизации основных фондов; - иметь одинаковую структуру имущества; - выпускать сходную продукцию.

2)определение рыночной стоимости всех материальных активов (ЧМА) или СКма оцениваемого п/п.

3)нормализация чистой прибыли оцениваемого п/п (корректировка на не операционные доходы)

4)расчет ожидаемой прибыли оцениваемого п/п.

ЧПок_пл=ЧМАок*Котр

5)определение избыточной прибыли (вычитание из нормализованной прибыли ожидаемую)

ЧПизб = ЧПнорм – ЧПпл

6)определение стоимости гудвила (НМА)

Vнма = ЧПизб/r_k

61. Требования к содержанию отчета об оценке. Задачи, структура и содержание отчета (ст.11 ФЗ № 135)+(ФСО-3: Приказ Минэкономразвития № 254 от 20.07. 2007 г.)

Требования к содержанию отчета об оценки.

Отчет об оценке объекта оценки не должен допускать неоднозначного толкования или вводить в заблуждение. В отчете в обязательном порядке указываются дата проведения оценки объекта оценки, используемые стандарты оценки, цели и задачи проведения оценки объекта оценки.

В отчете должны быть указаны:

• дата составления и порядковый номер отчета;

• основание для проведения оценщиком оценки объекта оценки;

• место нахождения оценщика и сведения о членстве оценщика в СРО оценщиков;

• точное описание объекта оценки;

• стандарты оценки для определения вида стоимости объекта оценки, обоснование их, перечень использованных данных, а также принятые при проведении оценки допущения;

• последовательность определения стоимости объекта оценки и ее итоговая величина, а также ограничения и пределы применения полученного результата;

• дата определения стоимости объекта оценки;

• перечень документов, используемых оценщиком и устанавливающих количественные и качественные характеристики объекта оценки.

Для проведения оценки отдельных видов объектов оценки законодательством РФ могут быть предусмотрены специальные формы отчетов.

Отчет должен быть пронумерован постранично, прошит, подписан оценщиком, а также скреплен личной печатью оценщика или печатью юл, с которым оценщик(и) заключили трудовой договор.

Отчет, составленный в форме электронного документа, должен быть подписан электронной цифровой подписью в соответствии с законодательством Российской Федерации.

(ФСО-3): Вне зависимости от вида объекта оценки в отчете об оценке должны содержаться следующие разделы:

а) основные факты и выводы.

- общая информация, идентифицирующая объект оценки;

- результаты оценки, полученные при применении различных подходов к оценке;

- итоговая величина стоимости объекта оценки;

б) задание на оценку в соответствии с требованиями ФСО;

в) сведения о заказчике оценки и об оценщике.

Сведения о заказчике:

- о заказчике - ЮЛ: организационно-правовая форма; полное наименование; основной государственный регистрационный номер (ОГРН), дата присвоения ОГРН; место нахождения;

- о заказчике - ФЛ: фамилия, имя, отчество; серия и номер документа, удостоверяющего личность, дата выдачи и орган, выдавший указанный документ.

В отчете об оценке должна быть приведена информация о ФСО, стандартах и правилах оценочной деятельности, используемых при проведении оценки;

В отчете об оценке должна быть приведена следующая информация об объекте оценки:

- количественные и качественные характеристики объекта оценки.

Информация должна содержать сведения об имущественных правах, обременениях, связанных с объектом оценки, физических свойствах объекта оценки, износе, устареваниях;

ж) анализ рынка объекта оценки, а также анализ других внешних факторов, не относящихся непосредственно к объекту оценки, но влияющих на его стоимость;

з) описание процесса оценки в части применения доходного, затратного и сравнительного подходов к оценке.

и) согласование результатов. В разделе должно быть приведено согласование результатов расчетов, полученных с применением различных подходов.

Если при согласовании используется взвешивание результатов, полученных при применении различных подходов к оценке, а также использовании разных методов в рамках применения каждого подхода, оценщик должен обосновать выбор использованных весов, присваиваемых результатам, полученным при применении различных подходов к оценке, а также использовании разных методов в рамках применения каждого подхода.

62. Требования к договору на проведение оценки (ст.10 ФЗ №135)

Договор на проведение оценки заключается в простой письменной форме.

Договор на проведение оценки должен содержать:

*описание объекта или объектов оценки, позволяющее провести их идентификацию;

*вид стоимости имущества (способ оценки);

*размер денежного вознаграждения за проведение оценки;

*сведения об обязательном страховании гражданской ответственности оценщика;

*наименование саморегулируемой организации оценщиков, членом которой является оценщик, и место нахождения этой организации;

*указание на стандарты оценочной деятельности, которые будут применяться при проведении оценки;

В договоре на проведение оценки, заключенном заказчиком с юридическим лицом, должны быть указаны сведения об оценщике или оценщиках, которые будут проводить оценку, в том числе фамилия, имя, отчество оценщика или оценщиков.

63. Права и обязанности оценщика

Оценщик имеет право:

*применять самостоятельно методы проведения оценки объекта оценки в соответствии со стандартами оценки;

*требовать от заказчика при проведении обязательной оценки объекта оценки обеспечения доступа в полном объеме к документации, необходимой для осуществления этой оценки;

*получать разъяснения и дополнительные сведения, необходимые для осуществления данной оценки;

*запрашивать в письменной или устной форме у третьих лиц информацию, необходимую для проведения оценки объекта оценки, за исключением информации, являющейся государственной или коммерческой тайной;

*привлекать по мере необходимости на договорной основе к участию в проведении оценки объекта оценки иных оценщиков либо других специалистов;

*отказаться от проведения оценки объекта оценки в случаях, если заказчик нарушил условия договора;

*требовать возмещения расходов, связанных с проведением оценки объекта оценки, и денежного вознаграждения за проведение оценки объекта оценки по определению суда, арбитражного суда или третейского суда.

Оценщик обязан:

*быть членом одной из саморегулируемых организаций оценщиков;

*соблюдать при осуществлении оценочной деятельности требования законодательства РФ;

*соблюдать правила деловой и профессиональной этики, установленные саморегулируемой организацией оценщиков, членом которой он является, а также уплачивать взносы;

*сообщать заказчику или юридическому лицу, с которым он заключил трудовой договор, о невозможности своего участия в проведении оценки вследствие возникновения обстоятельств, препятствующих проведению объективной оценки;

*обеспечивать сохранность документов, получаемых в ходе проведения оценки;

*представлять заказчику информацию о членстве в саморегулируемой организации оценщиков;

*представлять саморегулируемой организации оценщиков информацию о юридическом лице, с которым он заключил трудовой договор;

*представлять по требованию заказчика страховой полис и подтверждающий получение профессиональных знаний в области оценочной деятельности документ об образовании;

*не разглашать конфиденциальную информацию, полученную от заказчика в ходе проведения оценки;

*по требованию заказчика предоставлять заверенную саморегулируемой организацией оценщиков выписку из реестра членов саморегулируемой организации оценщиков, членом которой он является.

Независимость оценщика

Оценка объекта оценки не может проводиться оценщиком, если он является учредителем, собственником, акционером, должностным лицом или работником юридического лица - заказчика, лицом, имеющим имущественный интерес в объекте оценки, либо состоит с указанными лицами в близком родстве или свойстве.

Проведение оценки объекта оценки не допускается, если:

*в отношении объекта оценки оценщик имеет вещные или обязательственные права вне договора;

*оценщик является участником (членом) или кредитором юридического лица - заказчика либо такое юридическое лицо является кредитором или страховщиком оценщика.

Не допускается вмешательство заказчика либо иных заинтересованных лиц в деятельность оценщика, если это может негативно повлиять на достоверность результата проведения оценки объекта оценки.

Размер оплаты оценщику за проведение оценки объекта оценки не может зависеть от итоговой величины стоимости объекта оценки.

Юридическое лицо не вправе заключать договор на проведение оценки с заказчиком в случаях, если оно имеет имущественный интерес в объекте оценки и (или) является аффилированным лицом заказчика.

64. Цели создания и функции саморегулируемых организаций оценщиков

Саморегулируемой организацией оценщиков признается некоммерческая организация, созданная в целях регулирования и контроля оценочной деятельности, включенная в единый государственный реестр саморегулируемых организаций оценщиков и объединяющая на условиях членства оценщиков.

Функциями саморегулируемой организации оценщиков являются:

1. разработка и утверждение стандартов и правил оценочной деятельности, правил деловой и профессиональной этики;

2. разработка и утверждение правил и условий приема в члены саморегулируемой организации оценщиков, дополнительных требований к порядку обеспечения имущественной ответственности своих членов при осуществлении оценочной деятельности, установление размера членских взносов и порядка их внесения;

3. представление интересов своих членов в их отношениях с федеральными органами государственной власти, органами государственной власти субъектов Российской Федерации, органами местного самоуправления, а также с международными профессиональными организациями оценщиков;

4. прием в члены и исключение из членов саморегулируемой организации оценщиков;

5. контроль за осуществлением своими членами оценочной деятельности в части соблюдения ими требований настоящего Федерального закона, других федеральных законов и иных нормативных правовых актов Российской Федерации, федеральных стандартов оценки, стандартов и правил оценочной деятельности, а также правил деловой и профессиональной этики;

6. ведение реестра членов саморегулируемой организации оценщиков и предоставление информации, содержащейся в этом реестре, заинтересованным лицам в порядке, установленном уполномоченным федеральным органом, осуществляющим функции по нормативно-правовому регулированию оценочной деятельности;

7. организация информационного и методического обеспечения своих членов;

65. Основные права и обязанности саморегулируемых организаций оценщиков (ст.22.2 ФЗ № 135).

СРО вправе:

• представлять интересы своих членов в их отношениях с федеральными органами государственной власти и др органами

• оспаривать в судебном порядке акты федеральных органов государственной власти и др. органов и действия (бездействие) этих органов, нарушающие права и законные интересы всех или части своих членов.

СРО обязана:

• соблюдать требования законодательства;

• формировать компенсационный фонд для обеспечения ответственности своих членов перед потребителями услуг в области оценочной деятельности и третьими лицами;

• осуществлять контроль за соблюдением своими членами требований законодательства, стандартов и правил оценочной деятельности, а также правил деловой и профессиональной этики;

• применять меры дисциплинарного воздействия в отношении своих членов;

• сообщать в уполномоченный федеральный орган, осуществляющий функции по надзору за деятельностью саморегулируемых организаций оценщиков, о возникновении своего несоответствия требованиям в течение десяти дней с момента выявления такого несоответствия;

• отказать в принятии в члены саморегулируемой организации оценщиков в случаях, установленных законодательством;

• исключать из членов саморегулируемой организации оценщиков по основаниям, за нарушение требований законодательства, стандартов и правил оценочной деятельности, а также правил деловой и профессиональной этики;

• вести реестр членов саморегулируемой организации оценщиков и предоставлять информацию, содержащуюся в этом реестре, заинтересованным лицам в порядке, установленном уполномоченным федеральным органом, осуществляющим функции по нормативно-правовому регулированию оценочной деятельности;

• организовывать проведение профессиональной переподготовки оценщиков.

66. Обеспечение имущественной ответственности при осуществлении оценочной деятельности (с. 24.6 – 24.9 ФЗ № 135).

Убытки, причиненные заказчику, заключившему договор на проведение оценки, или имущественный вред, причиненный третьим лицам вследствие использования итоговой величины рыночной или иной стоимости объекта оценки, подлежат возмещению в полном объеме за счет имущества оценщика или оценщиков, причинивших своими действиями (бездействием) убытки или имущественный вред при осуществлении оценочной деятельности, или за счет имущества юридического лица, с которым оценщик заключил трудовой договор.

Ю.Л. с которым оценщик заключил договор, может указать в договоре условия принятия на себя обязательства по возмещению убытков, причиненные заказчику или имущественный вред, причиненный третьим лицам.

СРОобязана предъявлять к своим членам требования об использовании следующих видов обеспечения такой ответственности:

• Заключение договора обязательного страхования ответственности оценщика при осуществлении оценочной деятельности, размер страховой суммы в котором не может быть менее чем триста тысяч рублей. Страховым случаем является решение арбитражного суда или признанный страховщиком факт причинения ущерба действиями (бездействием) оценщика в результате нарушения требований стандартов и правил оценочной деятельности. В случае наступления страхового случая страховщик производит страховую выплату в размере причиненного заказчику и (или) третьему лицу реального ущерба, но не более чем в размере страховой суммы по договору обязательного страхования ответственности. заключается на срок не менее одного года с условием возмещения ущерба.

• формирование компенсационного фонда саморегулируемой организации оценщиков, в который каждым членом саморегулируемой организации оценщиков должен быть внесен обязательный взнос в размере не

Компенсационным фондом является обособленное имущество, принадлежащее саморегулируемой организации оценщиков на праве собственности и первоначально формируемое исключительно в денежной форме за счет обязательных взносов ее членов.

Не допускается освобождение члена саморегулируемой организации оценщиков от обязанности внесения взносов в компенсационный фонд.

 СРО заключает с управляющей компанией договор доверительного управления таким фондом. Специализированный депозитарий осуществляет контроль за соблюдением управляющей компанией ограничений размещения средств компенсационного фонда, правил размещения этих средств и требований к их размещению.

Доход, полученный от размещения средств компенсационного фонда, направляется на пополнение этого фонда и покрытие расходов, связанных с обеспечением надлежащих условий размещения таких средств.

67. Регулирование оценочной деятельности в РФ (принципы регулирования оценочной деятельности, сочетание государственного регулирования и саморегулирования).

В РФ роль государства в регулирование ОД, определяется законами:

1) ФЗ “Об оценочной деятельности” 135фз.

2) Принимаемые в соответствие с ним законы и иные нормативно-правовые акты федерального уровня и уровня субъекта федерации.

3) Федеральные стандарты оценки (ФСО 1,2,3).

4) Международные д-ры РФ.

Органы гос. Регулир-я ОД:

1)Министерство эк-го развития РФ. Ф-ии:

- выработка гос. Политики в области ОД (ст 19 135 фз)

- нормативно-правово регулирование в области ОД, утверждение фед-х стандартов оценки

- утверждение образовательных программ высшего проф-го образования, дополнительного проф. Образования и программ проф. Переподготовки специалистов в области ОД.

2)Федеральная служба гос. Регистрации кадастра и картографии, подч-ся Минэкразв. Ф-ии: - ведение единого гос. Реестра СРОО.

- осуществление надзора за выполнением СРОО требований закон-ва об оценки.

- обращение в суд об исключение СРОО из ЕГР СРО.

Наиболее важные области гос. Регулирования ОД:

1)бух. Учет.

2)налогообложение,

3)приватизация

4)национализация

5)банкротство

6)залог-ипотека

7)техническая инвентаризация

8)аренда.

Основные направления совершенствования в обл-ти ОД:

1) Кадастровая оценка и процедура кад-й оц-ки недв-ти. Совершенствование массовых методов оценки недв-ти.

2) Совершенств-е ответств-ти оценщиков, в т.ч. налогообложение лиц, осуществ-х ОД

3) Соверш-е кадастровой оценки с/х земель.

Саморегулирование ОД;

1) СРОО. Ф-ии:

- Организация дополнительного обучения

- Повышение квалификации оценщиков.

- Установление этических норм и проф. Правил.

- Контроль работы оценщиков на предмет соблюдения требований зак-ва, фед-х стандартов оценки, станд-в и правил ОД и проф. Этики.

СРОО является гарантом перед потребителями оценочных услуг за деятельностью своих членов (формируют компенсационный фонд). Ср-ва фонда могут быть только для покрытия ущерба нанесенного виновными действиями оценщика, если не хватает суммы средств в страховке.

2) Национальный совет по ОД. Неком-я орг-я. Требования к членству: его учредителями должны быть больше 50% зарегистрированных СРОО, кот-е обладают более 50% всех оценщиков.

Структура 7 комитетов:

- Комитет по законодательству и взаимодействию с гос. Органами.

- Комитет по стандартам и методологи в оценочной д-ти

- Комитет по образованию и координации научных исследований

- Комитет по информационному обеспечению ОД

- Комитет по защите прав и законных интересов СРО

- Комитет по международным отношениям.

- Комитет по этике.

Принципы ОД:

1)Профессионализм – оценка должна быть произведена лицом, имеющим соответствующую квалификацию в области Од.

2) Независимость – осуществление ОД при наличии заинтересованности оценщика запрещена.

3)принцип полноты – оценщик должен осуществлять сбор и обработку инф-ии, необходимой для объективной оценки Об Оц.

4) Принцип достоверности – итоговая величина стоимости ОО, указанная в отчете признается достоверной.