- •Введение
- •1. Анализ производственных результатов
- •1.1. Анализ объема и ассортимента продукции
- •Новая структура производства
- •1.2. Анализ структурных сдвигов
- •1.3. Анализ отгрузки и реализации продукции
- •2. Анализ себестоимости продукции
- •Анализ общей суммы затрат на производство продукции
- •Затраты на производство продукции
- •Исходные данные для факторного анализа себестоимости продукции
- •Анализ затрат на рубль товарной продукции
- •3. Анализ финансовых результатов
- •3.1. Анализ состава и динамики балансовой прибыли
- •Анализ состава и динамики балансовой прибыли
- •3.2. Факторный анализ финансовых результатов от реализации продукции (основной деятельности)
- •Исходные данные для факторного анализа финансовых результатов от реализации продукции
- •3.3. Анализ финансовых результатов от прочих видов деятельности
- •3.3.1. Анализ финансовых результатов от реализации основных средств и прочих активов предприятия
- •3.3.2. Анализ доходов и расходов от внереализационных операций
- •3.4. Анализ показателей рентабельности
- •3.4.1. Рентабельность основной деятельности
- •Исходные данные для расчета рентабельности основной деятельности
- •Факторный анализ рентабельности основной деятельности по видам продукции
- •3.4.2. Рентабельность продаж
- •Рентабельность продаж по видам продукции
- •3.4.3. Рентабельность производственного капитала
- •Исходные данные для анализа производственного капитала
- •3.5. Анализ использования прибыли
- •4. Анализ финансового состояния предприятия
- •4.1. Анализ активов предприятия. Оценка его рыночной активности
- •Структура и движение активов предприятия
- •4.2. Анализ пассивов предприятия. Оценка рыночной устойчивости предприятия
- •4.3. Анализ деловой активности предприятия
- •Показатели эффективности использования капитала
- •Расчет показателей деловой активности
- •4.4. Оценка эффективности использования собственного и заемного капитала
- •4.5. Оценка финансовой устойчивости предприятия
- •Расчет показателей финансовой устойчивости
- •4.6. Анализ платежеспособности предприятия
- •Расчет показателей платежеспособности (ликвидности) предприятия
- •5. Анализ использования основных средств
- •Наличие и движение основных средств
- •Факторы изменения фондоотдачи
- •6. Комплексный анализ эффективности деятельности предприятия
- •Исходные данные и расчет показателей для оценки эффективности работы предприятия
- •Разработка и внедрение мероприятий по освоению выявленных резервов повышения эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия
Факторы изменения фондоотдачи
Таблица 30
Показатель |
План |
Факт |
Изменение |
Объем выпуска |
1137,9808 |
1359,6230 |
221,5291 |
Среднегодовая стоимость ОС |
249886,3000 |
228928,3088 |
-20957,9912 |
Стоимость активной части |
343307,0000 |
315526,6544 |
-27780,3456 |
Удельный вес активной части |
0,6895 |
0,6909 |
0,0014 |
Фондоотдача активной части |
0,0033 |
0,0043 |
0,0010 |
Факторная модель для измерения влияния факторов первого порядка имеет следующий вид:
;
,
где: - изменение удельного веса активной части основных средств в их общей сумме;
- изменение фондоотдачи активной части основных средств;
- удельные веса активной части основных средств фактические и плановые, соответственно;
- фондоотдача активной части основных средств фактическая и плановая, соответственно.
6. Комплексный анализ эффективности деятельности предприятия
Общая оценка работы предприятия включает оценку развития предприятия, анализ показателей рентабельности и оценку эффективности использования ресурсов.
Исходные данные для оценки развития предприятия представлены в стандартных формах бухгалтерской отчетности, а также в таблицах, приведенных в разделах 1, 2, 3, 4, 5 курсовой работы.
Для оценки эффективности работы предприятия составляется таблица 31.
Исходные данные и расчет показателей для оценки эффективности работы предприятия
Таблица 31
Показатели |
Предыдущий период |
Отчетный период |
Вес, баллы |
Темп роста, % |
Взвешенная оценка |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
Балансовая прибыль, тыс.руб. |
-1257,3 |
430,699 |
53 |
-134,256 |
-71,156 |
Прибыль от реализации продукции (работ, услуг), тыс.руб. |
-419,6 |
565,993 |
59 |
-234,889 |
-138,584 |
Чистая прибыль, тыс.руб. |
-1257,3 |
322,978 |
61 |
-125,688 |
-76,670 |
Выручка от реализации продукции ,тыс.руб. |
7890,4 |
9004,228 |
55 |
14,116 |
7,764 |
Себестоимость реализованной продукции, тыс.руб. |
7726,7 |
7892,831 |
42 |
2,150 |
0,903 |
Рентабельность продукции |
-5,103 |
6,234 |
57 |
-222,156 |
-126,629 |
Оборачиваемость оборотных активов |
0,616 |
0,702 |
25 |
14,008 |
3,502 |
EVA |
-1579,224 |
-284,740 |
24 |
-81,970 |
-19,673 |
Фондоотдача, руб. |
0,005 |
0,006 |
29 |
30,403 |
8,817 |
Затраты на 1 руб.продукции (работ, услуг), коп. |
105,378 |
93,720 |
45 |
-11,063 |
-4,978 |
Рентабельность продаж |
-5,378 |
6,890 |
56 |
-228,120 |
-127,747 |
Рентабельность производственного капитала |
-0,482 |
0,180 |
39 |
-137,275 |
-53,537 |
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,003 |
0,007 |
9 |
136,101 |
12,249 |
Коэффициент критической ликвидности |
0,035 |
0,025 |
12 |
-29,540 |
-3,545 |
Коэффициент текущей ликвидности |
0,497 |
0,521 |
13 |
4,709 |
0,612 |
Коэффициент автономии |
0,957 |
0,953 |
11 |
-0,329 |
-0,036 |
Рассчитаем показатель экономической добавленной стоимости (EVA).
EVA представляет собой прибыль предприятия от обычной деятельности за вычетом налогов, уменьшенную на величину платы за весь инвестированный в предприятие капитал. EVA рассчитывается по формуле:
EVA = ЧП – IC*WACC
где: ЧП – чистая прибыль, тыс.руб;
IC – инвестированный капитал;
WACC – средневзвешенная цена капитала.
,
где: Цi – цена капитала, %;
УДi – удельный вес в общей сумме капиталов, долей ед.
Цена собственного капитала – это рентабельность активов Ра, рассчитывается как отношение балансовой прибыли к средней стоимости активов, а цена заемного капитала – среднегодовая ставка рефинансирования ЦБ за 2009 и 2010 год для планового и отчетного года соответственно.
WACCпл = 0,1083*0,0434 – 0,0039*0,9566 = 0,0009
EVAпл = -1257,3 – 322224,11*0,0009 = -1547,302
WACCф = 0,0804*0,0466 + 0,0016*0,9534 = 0,0022
EVAф = 322,978 – 276066,544*0,0022 = -284,74
Обобщенная оценка эффективности деятельности предприятия рассчитывается на основе среднеарифметического полученных взвешенных оценок и равна -36,895.
Для получения обобщенной оценки эффективности деятельности значения темповых коэффициентов роста показателей (графа 5 табл. 31) умножается на вес (значимость) каждого показателя. При этом взвешенная оценка показателей, для которых нормальной является понижающая тенденция и их абсолютные значения были действительно снижены, (затраты на рубль товарной продукции) рассчитывалась по формуле:
,
где KП – темповый коэффициент роста анализируемого показателя;
ki – вес (значимость) показателя.