22. Анализ эффективности использования производственных запасов. Управление запасами.

В категорию запасов включаются:

1. товарно-материальные запасы (сырье, материалы);

2. затраты в незавершенное производство;

3. готовая продукция и товары для перепродажи;

4. товары отгруженные;

5. расходы будущих периодов;

6. прочие запасы.

В нефтяной промышленности величина запасов невелика.

Это объясняется характером производства: короткий производственный цикл, непрерывность производства, низкая материалоемкость.

В нефтепереработке материалоемкость высока из-за большой величины расхода сырья, но работа по схеме «давальческое сырье» исключает необходимость иметь его запасы в емкостях.

Необходимость создания резервных запасов возникает на предприятиях нефтегазодобычи, расположенные в северных районах.

Несколько выше величина запасов в ряде газотранспортных предприятий за счет создания резервных запасов в подземных хранилищах.

Анализ производственных запасов нужно начать с состава и структуры.

Любые отклонения от нормального уровня (существенные отклонения) сказываются негативно.

Недостаток запасов может привести к нарушению ритмичности производства, остановкам, сокращению объема продукции, невыполнению договорных обязательств, штрафам.

Простои сказываются на себестоимости, снижается финансовый результат.

Излишние запасы (сверхнормативные) ведут к замедлению оборачиваемости, «замораживанию» капитала в запасах, снижению прибыли, привлечению заемных средств, росту себестоимости, ухудшению финансового состояния.

Создание запасов вызывает затраты, связанные:

1. с хранением (склады, хранилища) и их обслуживанием;

2. заказом отдельных партий запаса (разработка документации, доставка, погрузка и т.д.).

При большой величине запасов и поставке их крупными партиями возрастают затраты на хранение, но снижаются затраты на транспортировку и снижается риск потерь от нехватки.

При поставке малыми партиями наоборот.

Кроме того, могут возникнуть потери из-за сбоев в производстве.

Причины образования излишних запасов нужно изучать.

Это может быть увеличение объема производства, защита денежных средств от обесценения в период инфляции; неправильная организация хозяйственной работы, наличие неликвидов.

Необходимо оценить ликвидность запасов, выявив излишние и ненужные.

Размер запасов должен быть оптимальным.

Аргументы в пользу закупок на длительный срок:

1. возможность приобрести ресурсы по более низким ценам;

2. облегчение работы МТО.

Контраргументы:

1. замораживаются денежные средства;

2. ухудшается финансовый результат.

Для того, чтобы выбрать правильную схему для конкретного предприятия необходимо сравнить их по совокупным денежным потокам, т.е. сравнить притоки и оттоки за один и тот же промежуток времени.

Наиболее выгодной является та схема закупок, которая создает наименьший отток.

Большое влияние на величину запасов оказывают нормы расхода и сроки хранения.

Для оценки эффективности использования запасов определяют показатели:

1. Коэффициент оборачиваемости запасов:

К_{об. запасов} = Выручка от реализации продукции/Запасы_{средние}

Запасы_{средние} = (З_начало+З_конец)/2

2. Срок хранения запасов: = 365/ К_{об. запасов}

Затем анализируются эти показатели для каждого вида запасов.

Замедление оборачиваемости запасов может произойти за счет накопления излишних, неходовых, за­лежалых материалов, а также за счет приобретения дополни­тельных запасов в связи с ожиданием роста темпов инфляции и дефицита.

Поэтому следует выяснить, нет ли в составе запасов неходо­вых, залежалых, ненужных материальных ценностей. Это легко установить по данным складского учета или сальдовым ведомо­стям. Если по какому-либо материалу остаток большой, а рас­хода на протяжении года не было или он был незначительным, то его можно отнести к группе неходовых запасов. Наличие та­ких материалов говорит о том, что оборотный капитал заморо­жен на длительное время в производственных запасах, в ре­зультате чего замедляется его оборачиваемость. Необходимо изучить причины их образования. Таковыми могут быть: неточ­ность плановых расчетов, отклонение фактического поступле­ния материалов от расчетного, отклонение фактического расхо­да от расчетного.

К нормируемым могут относиться: сырье и материалы, готовая продукция, незавершенное производство, расходы будущих периодов.

Денежные средства и товары отгруженные не нормируются.

Нормирование проводится для того, чтобы вовлечь в оборот сверхнормативные неиспользуемые товарно-материальные ценности.

В НГДП запасы готовой продукции невелики т.к. производство непрерывное, а хранение ограничено размером резервуарного парка.

В ОАО «Татнефть» проведена централизация МТО, поэтому за последние 5 лет произошли существенные изменения в этой области.

23. Анализ дебиторской задолженности состоит из исследования динамики, состава и структуры; по срокам возникновения, старения дебиторской задолженности (составление реестра старения счетов); анализ величины безнадежных долгов и их носителей; анализ финансовых потерь в связи с задержкой оплаты; анализ платежной дисциплины; анализ эффективности кредитной политики.

Необходимо различать нормальную и просроченную дебиторскую задолженность. Последняя создает:

1. Финансовые трудности, т.е. недостаток денег для покупки производственных запасов, выплаты заработной платы.

2. Приводит к замедлению оборачиваемости капитала.

3. Создается риск непогашения долгов.

Возвратность дебиторской задолженности определяется на основе прошлого опыта и текущих условий, т.е. это аналитическая работа.

Всегда есть риск, не все может быть учтено, т.к. расчеты ведутся по средним данным за несколько лет. Необходимо учитывать реальные условия, изучив процент невозврата дебиторской задолженности; изучить главных должников, их финансовое состояние.

К неоправданной, сомнительной относятся: просроченная задолженность покупателей и заказчиков.

Последствия: угроза неплатежеспособности самого предприятия, ослабление ликвидности баланса.

Однако рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно, т.к. рост может говорить об увеличении объема продаж.

В то же время резкое увеличение дебиторской задолженности может говорить о неправильной кредитной политике по отношению к покупателям, о неплатежеспособности части покупателей.

Причины снижения дебиторской задолженности:

1. потери потребителей;

2. снижение объема;

3. ухудшение взаимоотношений с покупателями.

Следующий этап – анализ качества и ликвидности дебиторской задолженности.

Качество дебиторской задолженности – возможность получить ее в полном объеме.

Можно определить следующие показатели:

1. срок образования;

2. доля резерва по сомнительным долгам в общей сумме дебиторской задолженности;

3. удельный вес в дебиторской задолженности вексельной формы обращения.

Для оценки ликвидности (возвратности долгов) рассчитывают показатели:

1. Коэффициент оборачиваемости:

К_{об ДЗ} = Выручка от реализации продукции/ДЗ_ср

ДЗ_ср - средняя величина дебиторской задолженности

ДЗ_ср = (ДЗ_{на нач}+ДЗ_{на конец})/2

2. Период обращения: 365/ К_{об ДЗ}

3. Доля дебиторской задолженности в текущих активах:

У_ДЗ = ДЗ/ТА

4. Доля сомнительной дебиторской задолженности в общей дебиторской задолженности:

У_{сомнитДЗ} = ДЗ_сомнит/ДЗ

Дебиторская задолженность сравнивается с кредиторской. Для улучшения финансового положения рекомендуется:

1. Следить за их соотношением по срокам оплаты.

2. Синхронизировать сроки инкассации дебиторской задолженности и выплаты по кредиторской.

3. По возможности ориентироваться на увеличение количества потребителей с целью уменьшения риска нарушения сроков оплаты.

По результатам анализа дебиторской задолженности необходимо принять меры по управлению: контроль за состоянием расчетов с покупателями, изучение своих покупателей и заказчиков (их финансового положения), расширение круга потребителей и т.д.

Дебиторка должна списываться (сомнительная, просроченная) либо на счет средств резерва по сомнительным долгам или на финансовый результат.

Списание долга не является аннулированием задолженности.

Она должна отражаться в бухгалтерском балансе в течение пяти лет для наблюдения за возможностью ее взыскания.

Списание дебиторской задолженности происходит через внереализационные расходы, которые уменьшают налог на прибыль.

Резерв по сомнительным долгам создается за счет финансового результата.

Сомнительный долг – дебиторская задолженность, которая не погашена в срок, установленный договором, обязательства по оплате, которые не обеспечены залогом, поручительством и т.д.