5. Денежно-кредитная политика как инструмент государственного регулирования экономики 247

Банк России будет проводить работу по совершенствованию правил осуществления платежей и переводов денежных средств путем стандартизации платежных инструментов, процедур приема, контроля и обработки информации с учетом международного опыта и российской банковской практики. Целью проводимой работы является создание гибкой, управляемой, безопасной и технологиче- ски унифицированной системы, позволяющей обеспечивать непрерывность обработки платежной информации в автоматизированном режиме на всех этапах перевода денежных средств.

Совершенствование платежной инфраструктуры, предоставляющей операционные, клиринговые и расчетные услуги, будет направлено на создание условий для развития клиринговых и расчетных систем, отвечающих международным стандартам, а также для обеспечения операционной совместимости платежных систем России с внешними, в том числе международными платежными системами.

Банк России продолжит реализацию мероприятий по дальнейшему комплексному преобразованию собственной платежной системы, в том числе по развитию и совершенствованию системы валовых расчетов в режиме реального времени Банка России (системы банковских электронных срочных платежей — системы БЭСП).

Для обеспечения доступности, эффективности и безопасности розничных платежных услуг будет продолжено формирование политики Банка России, в том числе в области создания единой розничной платежной инфраструктуры, национальной системы платежных карт, а также повышения финансовой грамотности населения в Российской Федерации, что обусловлено возросшими требованиями к финансовому образованию населения в условиях экономических изменений, повышения мобильности трудовых ресурсов.

Контрольные вопросы

1.Какие средства государственного регулирования экономики относятся к денежно-кредитным?

2.Назовите методы регулирования денежного обращения.

3.Какова роль Центрального банка Российской Федерации в регулировании денежного обращения?

4.Какие существуют формы и методы государственного воздействия через денежно-кредитную политику?

5.Каковы основные цели денежно-кредитной политики?

6.В каких случаях центральный банк изменяет учетную ставку?

7.Как изменение учетной ставки воздействует на экономическое положение страны?

8.Каково воздействие внутренних государственных займов на денеж- но-кредитную систему?

9.Какие задачи решает государственное регулирование экономики при помощи изменения обязательных резервов?

10.Какие концептуальные принципы лежат в основе современной денежно-кредитной политики, проводимой Банком России?

11.Охарактеризуйте политику денежно-кредитной рестрикции.

12.Дайте определение политике денежно-кредитной экспансии.

13.Дайте характеристику трансмиссионного механизма денежно-кре- дитной политики. По каким каналам денежно-кредитная политика оказывает воздействие на экономику?

14.Назовите возможные стратегии денежно-кредитной политики. В чем преимущества и недостатки денежного таргетирования, прямого таргетирования инфляции, таргетирования валютного курса?

15.Какие инструменты стерилизации избыточного денежного предложения использует Банк России?

Темы рефератов

1.Влияние денежно-кредитной политики на денежное предложение, частные плановые инвестиции, совокупный спрос в краткосроч- ном и долгосрочном периодах.

2.Формирование денежного предложения, адекватного денежному спросу.

3.Развитие системы финансового посредничества и повышение его эффективности.

4.Современные модели денежно-кредитной (монетарной) политики

èих практическая реализация.

Тесты

1.Основными методами стабилизации денежного обращения и валют являются:

а) ревальвация, девальвация, стагнация, контрибуция; б) инфляция, дефляция, стагнация, политика доходов;

в) нуллификация, стандартизация, унификация, деноминация; г) нуллификация, девальвация, ревальвация, деноминация.

2.Монетарная политика дает наибольший эффект:

а) в условиях инфляции, когда все ресурсы задействованы, дальнейший рост спроса не может повлечь за собой рост предложения (требуется время для технологической перестройки) и влечет за собой лишь рост цен, что требует ограничения количества денег в обращении;

5. Денежно-кредитная политика как инструмент государственного регулирования экономики 249

б) в условиях недогрузки мощностей и спада производства, недостаточного платежеспособного спроса, когда инфляция вызвана ростом цен на ресурсы, а курс национальной валюты падает.

3.Основные цели современной денежно-кредитной политики РФ — это: а) снижение инфляции; б) повышение доли коммерческих банков в общем объеме кредит-

но-денежных операций; в) увеличение доли инвестиций в общем объеме кредитных опера-

ций; г) расширение доли частных предприятий в ходе приватизации го-

сударственной собственности.

4.Предложение денег снизится, если Центральный банк:

а) повышает учетную ставку процента, по которой он выдает ссуды коммерческим банкам;

б) повышает обязательную норму резервирования; в) продает государственные облигации населению и коммерческим

банкам; г) покупает государственные облигации на открытом рынке.

5.Если Центральный банк повышает учетную ставку, то это может привести:

а) к снижению общей величины резервов коммерческих банков; б) к стимулированию величины вкладов населения на депозитные

счета в отделения Центрального банка страны; в) к росту объема ссуд, предоставляемых Центральным банком ком-

мерческим банкам; г) к увеличению общей суммы резервов коммерческих банков.

6.Кредитно-денежная политика в РФ непосредственно проводится че- рез деятельность:

а) Министерства экономического развития и торговли; б) Министерства финансов; в) Центрального банка;

г) Правительства РФ в целом на основе решений, принимаемых председателем Правительства.

7.В ходе осуществления кредитно-денежной политики регулирование деятельности коммерческих банков осуществляется путем:

а) изменения учетной ставки центрального банка; б) предоставления льготных кредитов коммерческим банкам; в) изменений норм обязательных резервов;

г) изменений ставок налога на прибыль, получаемую коммерческими банками;

д) изменений ставок налога на добавленную стоимость; е) операций на открытом рынке с государственными ценными бума-

ãàìè.

8.Если центральный банк повысит норму обязательных резервов, то это приведет к следующему:

а) увеличению активов коммерческих банков; б) увеличению пассивов коммерческих банков;

в) увеличению как активов, так и пассивов коммерческих банков; г) сокращению депозитов фирм и домашних хозяйств в коммерче-

ских банках и сокращению их пассивов; д) сокращению активов вследствие сокращения пассивов;

е) сокращению активов коммерческих банков и соответственно сокращению их пассивов;

ж) почти одновременному сокращению как активов, так и пассивов коммерческих банков.

9.Метод ограничения денежного спроса через денежно-кредитный и налоговый механизм путем снижения государственных расходов, повышения процентной ставки за кредит, усиления налогового пресса, ограничения денежной массы называется:

а) ревальвацией; б) дефляцией; в) девальвацией;

г) деноминацией.

10.Антиинфляционная политика представляет собой комплекс мер по:

а) наращиванию денежной массы в обращении с целью ликвидации стагнации производства;

б) постепенному переводу галопирующей инфляции в гиперинфляцию;

в) стимулированию импорта; г) государственному регулированию экономики, направленному на

борьбу с инфляцией.

Литература

1. Федеральный закон «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» от 10 июля 2002 г. ¹ 86 (в ред. от 26 апреля 2007 г.)

2.Федеральный закон Российской Федерации «О банках и банковской деятельности» от 2 декабря 1990 г. ¹ 395-1 (в ред. от 22 ию-

ëÿ 2008 ã.).

3. Стратегия развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2008 г.: Приложение к Заявлению Правительства Российской Федерации и Центрального банка Российской Федерации от 5 апреля 2005 г. // Деньги и кредит. 2005 г. ¹ 4.

4.Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2009 год и период 2010 и 2011 годов // Вестник Банка России. 22 октября 2008.

5. Денежно-кредитная политика как инструмент государственного регулирования экономики 251

5.Положение Банка России «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям, кредитов, обеспеченных залогом (блокировкой) ценных бумаг» от 4 августа 2003 г. ¹ 236-П.

6.Бекетов Н.В. Денежно-кредитное регулирование в России: основные ориентиры // Финансы и кредит. 2008. ¹ 2.

7.Владимирова М.П., Козлов А.И. Деньги, кредит, банки: Учеб. пособие, М.: КНОРУС, 2005.

8.Ведута Е.Н. Стратегия и экономическая политика государства. М.: Академический проект, 2004.

9.Государственная экономическая политика: опыт перехода к рынку / Под общ. ред. А.В. Сидоровича. М.: Дело и сервис, 1998.

10.Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Под ред. проф. Е.Ф. Жукова. 3-е изд., перераб. и доп. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005.

11.Деньги. Кредит. Банки: Учебник / Под ред. В.В. Иванова, Б.И. Соколова. М.: ТК Велби: Проспект, 2003.

12.Деньги, кредит, банки: Учебник / Под ред. О.И. Лаврушина. 2-е изд., перераб. и доп. М.: Финансы и статистика, 2003.

13.Ершов М. Экономическая политика в условиях роста // Экономика России: ХХI век. 2005. ¹ 20.

14.Маневич В.Е. Денежная политика и экономический рост: модель Тобина // Бизнес и банки. 2007. ¹ 1.

15.Маневич В.Е. Денежная политика и экономический рост: российский опыт // Вестник Института экономики. 2007. ¹ 2.

16.Соловьева С.В. Денежно-кредитная политика России на современном этапе // Вопросы экономических наук. 2007. ¹ 3 (16).