Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Финансы и кредит. Учебное пособие для студентов вузов, обучающихся по направлению «Торговое дело», по специальностям «Коммерция (торговое дело)» и «Ма
.pdf
2. Денежное обращение
31
Инфляция может вызываться адаптивными инфляционными
ожиданиями, связанными с воздействием политической нестабильности, с деятельностью средств массовой информации, потерей доверия к правительству. На фоне больших инфляционных ожиданий
и роста курса иностранной валюты население предпочитает держать
свои сбережения не в национальной валюте.
Адаптивные инфляционные ожидания стимулируют наращива-
ние текущего спроса в ущерб сбережениям и инвестиционным возможностям кредитной системы, что делает их еще более устойчивыми, так как ускоряется денежный оборот.
Инфляция может быть спровоцирована налоговой политикой
государства. В условиях инфляции формирование доходов бюджета
происходит на инфляционной основе — при спаде производства
прибыль образуется преимущественно за счет роста цен, а не за
счет создания реальных материальных ценностей. Если в бюджет
изымается большая часть прибыли хозяйства, то усиливается тенденция уклонения от уплаты налогов, снижаются возможности инвестиционной активности. При падении объемов производства налог на добавленную стоимость только усугубляет инфляцию, он
впрямую влияет на увеличение цен.
Налоговая политика государства может преследовать фискаль-
ную или регулирующую цель. При стагфляции решающим направлением бюджетной политики должно быть стимулирование частного предпринимательства и сбережений населения, эффект от создания противовеса инфляционным процессам компенсирует предшествующие налоговые потери государства.
Инфляция может воспроизводиться и из-за политической не-
стабильности в государстве и социальной активности населения,
связанной с забастовками в базовых отраслях экономики. В России
политический фактор сыграл важную роль в развитии инфляции.
В процессе преобразования планово-распределительной системы в
рыночную в российской экономике в наибольшей степени проявилась
корректирующая инфляция, обусловленная объективными процессами
трансформации структуры внутренних цен. В новых условиях хозяй-
ствования нельзя было оставить старую систему ценообразования,
фактически регулирующую прибыль и рентабельность, доходы и
расходы бюджета, спрос и предложение продукции, занятость, состояние экспорта и импорта, платежного баланса, валютного курса.
При закрытости экономики государственное регулирование цен
создавало относительно стабильное макроэкономическое равновесие.
Либерализация всех сфер хозяйственной жизни резко нарушила
это равновесие, а результатом отпуска цен была трансформация
32
I. Деньги и денежное обращение
стоимостных пропорций в хозяйстве. Это вызвало сильную корректирующую инфляцию. Рост цен в потребительском секторе к концу
1992 г. увеличился в 26 раз, в производственном секторе — в 34 раза,
что связано с существовавшими неоправданно низкими ценами на
сырьевые ресурсы и энергоносители.
Изменение структуры внутренних цен — процесс долгий и не-
однозначный. Он зависит от многих факторов, связанных с развитием производства внутри страны, в отдельных регионах, а также
с объемом и структурой импортных поставок, изменением курса
рубля по отношению к другим валютам. Трансформация соотношений внутренних цен происходит на протяжении всех лет реформ,
и общей тенденцией является сближение внутренних и мировых
цен.
Инфляция классифицируется в зависимости от темпов роста
цен. Она подразделяется на ползущую со среднегодовыми темпами
прироста цен от 5 до 10%, характерную для развитых стран, где
происходит небольшое умеренное обесценение денег из года в год,
и это признается неизбежным моментом нормального развития рыночной экономики и рассматривается в качестве фактора экономического роста.
Галопирующая инфляция (прирост цен 10—50%) и гиперинфляция
характерны для развивающихся стран, переходящих от плановораспределительной системы к рыночной. Она рассматривается как
негативное явление, вызывающее социально-экономическое и политическое напряжение в обществе.
Грань между приведенными видами инфляции условна, но об-
щим признаком является возрастание скорости оборота денежных
средств, резкое снижение совокупной покупательной способности
денежной массы и уход из денежного оборота не только разменной
монеты, но и последовательно мелких бумажных купюр.
Галопирующая инфляция делает бессмысленным денежные на-
копления в целях приобретения товаров не только длительного
пользования и отдаленного спроса, но и непродовольственных товаров повседневного спроса. В результате усиливаются инфляционные ожидания и происходит переориентация покупательского спроса практически полностью на продовольственные товары.
В рамках гиперинфляции следует выделить супергиперинфля-
цию, при которой рост цен составляет свыше 50% и более в месяц.
В России в 1992 г. цены возросли более чем в 26 раз. Общий индекс цен за четыре года к концу 1995 г. повысился в 4500 раз. Примером гиперинфляции может служить состояние денежного обра-
2. Денежное обращение
33
щения после войны. В Германии после Первой мировой войны
цены в 1923 г. возросли в 1,3 раза (при проведении денежной реформы в 1923 г. одна новая марка обменивалась на 1 трлн старых
марок).
В Венгрии в 1946 г. один довоенный форинт приравнивался к
829 октильонов форинтов
В зависимости от продолжительности различают хроническую
инфляцию и стагфляцию, когда инфляция сопровождается падением производства, что также характерно для современной России.
Социально-экономические последствия инфляции выражаются в:
x перераспределении доходов между группами населения, сфе-
рами производства, регионами, хозяйствующими структурами, государством, фирмами, населением, между дебиторами и
кредиторами;
x обесценении денежных накоплений населения, хозяйствующих
субъектов и средств государственного бюджета;
x постоянно уплачиваемом инфляционном налоге, особенно
получателями фиксированных денежных доходов;
x неравномерном росте цен, что увеличивает неравенство норм
прибылей в разных отраслях и усугубляет диспропорции воспроизводства;
x искажении структуры потребительского спроса из-за стрем-
ления превратить обесценившиеся деньги в товары и валюту.
Вследствие этого ускоряется оборачиваемость денежных средств
и увеличивается инфляционный процесс;
x закреплении стагнации, снижении экономической активно-
сти, росте безработицы;
x сокращении инвестиций в народное хозяйство и повышении
их риска;
x обесценении амортизационных фондов, что затрудняет вос-
производственный процесс;
x возрастании спекулятивной игры на ценах, валюте, процентах;
x активном развитии теневой экономики, в ее «уходе» от нало-
гообложения;
x снижении покупательной способности национальной валюты
и искажении ее реального курса по отношению к другим
валютам;
x социальном расслоении общества и в итоге обострении соци-
альных противоречий.
1
Октильон равняется единице с 22 нулями.
1
.
34
I. Деньги и денежное обращение
Ʉɨɧɬɪɨɥɶɧɵɟ ɜɨɩɪɨɫɵ
1. Чем отличаются понятия «выпуск денег» и «эмиссия денег»?
2. Что первично — эмиссия безналичных денег или эмиссия налич-
ных денег?
3. Каков механизм эмиссии наличных денег?
4. Назовите существующие формы безналичных расчетов.
5. Какие факторы влияют на выбор формы денежных расчетов?
6. Как осуществляется расчетно-кассовое обслуживание коммерче-
ских банков?
7. Что такое налично-денежный оборот?
8. Каково участие Центрального банка в организации налично-де-
нежного оборота в России?
9. Назовите принципы организации налично-денежного оборота в
Российской Федерации.
10. В каких случаях российские организации могут хранить наличные деньги в своих кассах?
11. Зависит ли лимит остатка денежных средств в кассе организации
от ее организационно-правовой формы?
12. Назовите причины возникновения инфляции
13. Каково отличие инфляции спроса от инфляции издержек?
14. Как классифицируют инфляцию в зависимости от уровня роста
цен?
Раздел
II
Финансы
Глава 3 Финансы и финансовая система
Глава 4 Налоговая политика и налоговая система
Глава 5 Налоговая политика России
на современном этапе
Глава 6 Бюджетное устройство и бюджетная
система Российской Федерации
Глава 7 Государственные внебюджетные фонды
Глава 8 Финансы организаций
Глава 9 Инвестиции
Глава 10 Международные валютно-финансовые
и кредитные отношения
Глава 3
Финансы и финансовая система
3.1. Сущность финансов,
их отличительные характеристики
Предметом исследования финансов как науки являются доходы,
накопления. Финансы функционируют в системе денежных отношений, их материальной основной являются денежные средства в
форме финансовых ресурсов.
Финансовые ресурсы — это денежные средства, обслуживающие
процессы авансирования и инвестирования. Объединение финансовых ресурсов для их последующего целевого использования образует фонды денежных средств. Фонды денежных средств могут иметь
централизованный и децентрализованный характер. Централизованные фонды денежных средств аккумулируют государственные
финансовые ресурсы, цель их создания — решение общегосударственных задач, реализация функций государства. Децентрализованные денежные фонды — это фонды, которые формируются за счет
финансовых ресурсов предприятий (собственных или привлеченных) и обслуживают их экономические и социальные потребности.
Логика и необходимость объединения финансовых ресурсов в целевые денежные фонды состоит в эффективности распределения и
использования финансовых ресурсов, их планирования и контроля.
Финансы основаны на реальном денежном обороте, а целью их
функционирования является увеличение доходов государства, хозяйствующих субъектов, населения.
Без денег не может быть финансов. Денежный характер финансовых отношений — важный признак финансов. Эффективность их
функционирования во многом определяется уровнем развития денежных отношений. Хотя материальной основой финансов являются деньги, их нельзя отождествлять с последними. В системе денежных отношений функционируют такие экономические категории, как «цена», «кредит», «заработная плата» и др. Поэтому понятие «деньги» шире понятия «финансы».
Процесс стоимостного распределения общественного продукта,
в ходе которого созданная в производстве стоимость делится между
субъектами хозяйствования, а у каждого из них — по целевому на-
3. Финансы и финансовая система
37
значению, чрезвычайно сложен. В силу этого он осуществляется с
помощью разных экономических категорий, каждая из которых выполняет специфическую, только ей присущую роль.
Исходным моментом появления финансовых отношений выступает процесс первичного распределения стоимости на составляющие ее элементы (с, v, m) и образование различных форм денежных
доходов и накоплений. Чтобы этот процесс мог начаться, созданная
в производстве стоимость должна быть реализована. Экономическим инструментом, благодаря которому стоимость продукта получает денежное выражение и становится объектом распределения,
является цена. Именно она предопределяет конкретную величину
денежных средств, поступающих в тот или иной сектор экономики,
тому или иному собственнику. Цена является количественной мерой стоимости, создаваемой в производстве, ее денежным выражением. Финансы выступают инструментом стоимостного распределения уже полученного дохода, поэтому конечная структура распределенного общественного продукта и национального дохода отличается от пропорций, заложенных ценой.
Заработная плата также участвует в распределении стоимости
общественного продукта, формируя доходы отдельных работников.
Функционирование заработной платы представляет собой процесс
двустороннего движения стоимости, финансов — одностороннее.
По сути — это компенсация за труд. В процессе распределения
стоимости финансы и заработная плата тесно взаимодействуют:
формирование фонда оплаты труда — это результат финансового
метода распределения стоимости; заработная плата — источник
финансовых ресурсов, так как вследствие разрыва во времени между начислением заработной платы и ее выплатой используется для
финансирования текущей деятельности организации и относится к
устойчивым пассивам.
Кредит, так же как и финансы, участвует в стоимостном распределении, но специфика его функционирования отлична от финансов, так как его основополагающими принципами являются
возвратность, срочность и платность. Здесь, так же как и в случае
с заработной платой, присутствует двустороннее движение стоимости. Сумма кредита и плата за его использование в виде процентов
возвращаются заемщиком в определенные сроки. Двустороннее
движение стоимости здесь «разорвано» во времени. Существенное
отличие кредита от финансов состоит в его тесной связи с денежным оборотом — с его помощью удовлетворяются потребности
субъектов хозяйствования в платежных средствах, необходимых
для обращения; происходит регулирование находящихся в обороте
денежных средств.
38
II. Финансы
Взаимосвязь и взаимодействие финансов и кредита в процессе
распределения стоимости проявляются, прежде всего, в том, что
функционирование финансов способствует созданию и росту кредитных ресурсов; функционирование кредита, в свою очередь, позволяет формировать финансовые ресурсы в распоряжении субъектов хозяйствования и государства, в том числе через финансовый
рынок.
Финансы участвуют в распределении денежной стоимости, но
не в ее обмене. Распределительный характер финансовых отношений также является важным признаком финансов как экономической категории. Характерными чертами распределения денежной
стоимости с участием финансовых отношений являются:
x одностороннее, неопосредованное встречным движением то-
варов и услуг движение денежной формы стоимости;
x отчуждение денежной формы стоимости (смена владельцев)
или целевое обособление каждой ее части (в рамках одного
владельца).
Распределение стоимости между ее конкретными владельцами
или по целевому назначению осуществляется материальными носителями финансовых отношений — финансовыми ресурсами, что
является специфическим признаком финансовых отношений и позволяет выделить их из общей совокупности экономических категорий, участвующих в стоимостном распределении.
Финансы — это экономическая категория, выражающая денежные отношения, которые возникают в процессе образования, распределения и использования централизованных и децентрализованных фондов денежных средств.
Возникновение финансовых отношений связано с существованием товарно-денежных отношений и государства — именно государство породило особый вид вертикальных отношений — налоги.
Движение товаров должно сопровождаться движением денежных
средств в форме расчетов и платежей. Вновь созданная стоимость с
помощью финансов распределяется между ее участниками. Таким
образом, финансы как экономическая категория являются одной из
необходимых составляющих воспроизводственного процесса (производство, обмен, распределение, потребление).
Финансы объективно необходимы, так как обусловлены потребностями общественного развития. Причиной, порождающей
появление финансов, можно считать потребность государства и
субъектов хозяйствования в денежных ресурсах, обеспечивающих их
деятельность. Эту потребность в ресурсах без финансов удовлетворить невозможно ни в сфере хозяйствования, ни в сфере государственного управления. Без финансов невозможно обеспечить круго-
3. Финансы и финансовая система
39
оборот производственных фондов на расширенной основе, регулировать отраслевую и территориальную структуру экономики, стимулировать развитие производства. Государство для осуществления
своих функций должно располагать соответствующими финансовыми ресурсами в виде денежных фондов.
3.2. Функции финансов
Финансы являются инструментом стоимостного распределения,
их специфика состоит, прежде всего, в распределении и перераспределении стоимости валового продукта, выраженной в денежной
форме, между субъектами экономических отношений и направлениями целевого использования. Поэтому сущность финансов проявляется, прежде всего, через распределительную функцию. Процесс распределения осуществляется с помощью финансовых инструментов: ставок, нормативов, тарифов, пошлин, отчислений и т.д.
Примером действия распределительной функции финансов может служить распределение выручки от реализации, полученной
организацией от осуществляемой хозяйственной деятельности. При
ее распределении формируются централизованные фонды государства — бюджет, пенсионный фонд, фонд обязательного медицинского страхования и т.д.; децентрализованные фонды организации —
резервный фонд, фонд производственного развития, фонд материального поощрения, фонд оплаты труда и т.д.; доходы других участников распределяемой стоимости — поставщиков, банков, страховых
компаний и т.д.
Многообразие финансовых отношений, выражающихся в распределении и перераспределении стоимости, сопровождается контролем за эффективностью и пропорциями распределения, целевым
использованием финансовых ресурсов. Поэтому контрольная функция финансов органически связана с распределительной функцией.
Контроль осуществляется и на государственном уровне, и на уровне
хозяйствующих субъектов, его действие направлено на повышение
экономического стимулирования, рациональное и бережливое расходование материальных, трудовых, финансовых ресурсов и природных богатств, сокращение непроизводительных расходов и потерь, пресечение бесхозяйственности и расточительства.
Одна из важных задач финансового контроля — проверка точного соблюдения законодательства по финансовым вопросам, своевременности и полноты выполнения финансовых обязательств перед бюджетной системой, налоговой службой, кредитными организациями, а также взаимных обязательств предприятий и организаций по расчетам и платежам.
40
II. Финансы
Контрольная функция финансов проявляется также через многогранную деятельность финансовых органов. Работники финансовой системы и налоговой службы осуществляют финансовый контроль в процессе финансового планирования, при исполнении доходной и расходной частей бюджетной системы.
Низкая эффективность реализации контрольной функции финансов приводит к снижению объема финансовых ресурсов и убыткам. Например, несвоевременность налоговых отчислений в бюджет влечет за собой штрафные санкции для организации, а значит,
снижение прибыли.
В задачи контроля входит проверка эффективности и целесообразности производимых расходов. На уровне государственных финансов этим занимаются государственные органы финансового
контроля.
В сферу финансового контроля входят бюджетные показатели
на всех этапах бюджетного процесса; финансовые показатели деятельности субъектов хозяйствования; налоговые платежи в бюджет
и внебюджетные фонды; показатели, характеризующие денежнокредитные отношения; страховой рынок, другие операции и действия, имеющие стоимостную форму.
3.3. Финансовая политика
Современный экономический словарь дает следующее определение финансовой политики: «Финансовая политика — политика
государства, правительства в отношении использования государственных финансовых ресурсов, регулирования доходов и расходов,
формирования и исполнения государственного бюджета, налогового регулирования, управления денежным обращением, воздействия
на курс национальной валюты».
Финансовая политика является составной частью социальноэкономической политики государства, инструментом реализации
его функций.
Поэтому финансовая политика — ýòî совокупность мероприятий
со стороны государства по использованию финансовых отношений для
выполнения своих функций.
К таким мероприятиям можно отнести:
(1) разработку общей концепции финансовой политики, опре-
деление ее основных направлений, целей, задач;
(2) формирование финансового механизма, соответствующего
современным экономическим потребностям;
(3) управление государственными финансами, финансами хо-
зяйствующих субъектов и населения.
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]