Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Привлеченные средства частных лиц в банках России. Статистический анализ. Монография
.pdf
102
Окончание табл. 2.22
(46) = 3 < 6 принимается
max
Глава 2. Статистический анализ вкладов физических лиц...
(46) = 4 < 6 принимается
(46) = 3 < 6 принимается
(46) = 3 < 6 принимается
(46) = 3 < 6 принимается
max
(46) = 5 < 6 отвергается
max
max
ν (46) = 26 > 25 τ
ν (46) = 18 < 25 τ
max
max
ν (46) = 31 > 25 τ
ν (46) = 26 > 25 τ
ν (46) = 27 > 25 τ
От 31 до 90 дней
От 91 до 180 дней
От 181 дня до 1 года
До 1 года (кроме до востребования)
Свыше 1 года
12 34
Евро До 30 дней ν (46) = 32 > 25 τ
2.5. Статистическая оценка процентных ставок по вкладам
103
падало лишь 4–7%. Важным фактором, сдерживающим
склонность населения к сбережению, явились высокие
темпы инфляции, опережающие рост доходности по вкладам населения. Начавшийся в 2008 г. финансовый кризис
привел к качественным сдвигам в инвестиционном поведении населения России: резко уменьшилась доля средств,
направляемых на сбережение (до 6%), и увеличилась доля
средств, направляемых на покупку валюты
(до 8%).
2. В период с 2001 по 2008 г. рынок вкладов физиче-
ских лиц динамично развивался. Средние ежегодные темпы прироста вкладов составляли 41,8%. Объемы вкладов
населения в банковскую систему увеличились на 4,7 трлн
руб. (или в 11,5 раза). Доля вкладов населения в ВВП выросла в 2,6 раза, что свидетельствовало об их возрастающем значении в
экономике страны. Однако в ходе анализа
были выявлены многолетняя тенденция замедления темпов
прироста, обусловленная общей экономической стабилизацией и снижением уровня инфляции, а также популярностью инвестирования средств в инструменты фондового
рынка и недвижимость, исчерпание наличных сбережений
населения, развитие потребительского кредитования, приведшие к уменьшению стимулов к накоплению, и общий
рост потребительской активности населения. В 2008 г.
ощутимое влияние на динамику вкладов населения, помимо прочих факторов, оказал финансовый кризис. Прирост
вкладов резко снизился (до 14,5%), оказавшись в 2,4 раза
ниже показателя предыдущего года.
3. Анализ динамики вкладов по видам валют позволил
выявить предпочтения населения относительно валюты
вложения средств. За период с 2000 по 2009 г.
в предпочтениях населения относительно валюты вложения средств
можно было выделить три периода. Самые высокие темпы роста объемов вкладов наблюдались с 2000 по 2003 г.
(51,6% ежегодно). В этот период население отдавало предпочтение хранению свободных денежных средств в иностранной валюте. В период с 2004 по 2007 г. темпы роста
вкладов замедлились (до 37,5%
ежегодно). На этом этапе
104
Глава 2. Статистический анализ вкладов физических лиц...
населения предпочитало делать вклады в рублях. Период
с 2008 г. характеризуется самым низким темпом роста
вкладов (всего 107,1%). Вклады в рублях впервые за 10 лет
продемонстрировали отрицательный прирост, темп роста
вкладов в иностранной валюте был самым высоким за период с 2000 по 2009 г.
4. Оценка временной структуры вкладов физических
лиц сделала явными предпочтения населения
относительно сроков привлечения средств. Как в рублевых, так
и в валютных вкладах преобладали вклады сроком от 1 до
3 лет, на долю которых приходилось около 55% всех вкладов населения. Крайне мала была доля краткосрочных
вкладов (сроком до 30 дней и от 31 дня до 90 дней).
За период с 1 января 2000 по 1 января 2008 г. наибольшими показателями роста характеризовались вклады населения на срок от 181 дня до 1 года, от 1 года до 3 лет,
свыше 3 лет. Наименее предпочтительными для привлечения вкладов являлись сроки от 31 дня до 90 дней и от
91 дня до 181 дня.
Произведенная оценка изменения структуры вкладов
в рублях и иностранной валюте с помощью интегрально-
индекса структурных сдвигов позволила выявить из-
го
менение структуры вкладов в рублях к 2000 г. на 85,4%,
а структуры вкладов в валюте – на 76,9%. Обе структуры демонстрировали неустойчивость до 2005 г. С 2005 г.
подвижность структур замедлилась и последние два года
оставалась относительно стабильной, изменяясь на 1,5–
3,0%.
5. Осуществленная процедура моделирования и про-
гнозирования объемов вкладов физических
лиц в рублях
по срокам привлечения дала возможность предположить,
что наиболее быстрыми темпами будут снижаться объемы
вкладов на срок от 181 дня до 1 года – в среднем на 9,4%
ежемесячно и вкладов до востребования – на 8% ежемесячно. Снижение вкладов по остальным срокам прогнозируется на уровне от 1–6% ежемесячно.
2.5. Статистическая оценка процентных ставок по вкладам
105
6. Анализ процентных ставок по вкладам физических
лиц показал, что средние процентные ставки по вкладам
в рублях по всем срокам выше средних процентных ставок по вкладам в иностранной валюте, однако имеется
тенденция к их сближению. Наиболее высокие процентные ставки по вкладам в рублях установлены на срок от
181 дня до
1 года, по вкладам в иностранной валюте –
на срок свыше 1 года, и для них характерна наибольшая
устойчивость. Самые низкие процентные ставки установлены по вкладам сроком до 30 дней, и им свойственна наименьшая устойчивость. Максимальная колеблемость присуща процентным ставкам по рублевым вкладам на срок
свыше 1 года. В целом процентные ставки
по вкладам
физических лиц отличались достаточной стабильностью.
Проверка наличия тенденции в динамике процентных ставок позволила установить, что лучше всего она прослеживается в динамике процентных ставок по вкладам в рублях.
Только по краткосрочным вкладам (до 30 дней и от 31 дня
до 90 дней) динамика процентных ставок носит случайный характер. По остальным
срокам привлечения тенденцию развития процентных ставок можно было трактовать
как эволюционное изменение во времени, свободное от
случайных колебаний. По вкладам в долларах США наличием тенденции характеризовалась динамика процентных
ставок по срокам от 91 дня до 180 дней, до 1 года (кроме до
востребования) и свыше 1 года. Самым непредсказуемым
поведением отличалась динамика
процентных ставок по
вкладам в евро. Только по вкладам сроком свыше 1 года
динамика процентных ставок была свободна от случайных
колебаний.
Учитывая выявленные особенности рынка вкладов физических лиц России и последствия влияния финансового
кризиса на основные показатели его развития, можно констатировать необходимость принятия следующих мер, направленных на стимулирование его
развития.
1. Повышение нормы сбережения средств населения в
экономике путем снижения инфляции ниже уровня про-
106
Глава 2. Статистический анализ вкладов физических лиц...
центных ставок по вкладам и стимулирования долгосрочных сбережений.
2. Формирование у населения мнения о вкладах как об
эффективном и безрисковом инструменте управления своими свободными денежными средствами.
3. Расширение использования в банковской системе
малорискованных долгосрочных инвестиционных инструментов, например развитие рынка сберегательных сертификатов, создание системы жилищных накопительных
вкладов.
Глава 3
СТАТИСТИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ РАЗВИТИЯ
РЫНКА ВКЛАДОВ ФИЗИЧЕСКИХ ЛИЦ
В СУБЪЕКТАХ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
3.1. Статистическая оценка дифференциации
вкладов физических лиц
В России исторически и экономически существуют достаточно сильные различия между отдельными регионами,
которые, в свою очередь, отражаются на уровне вкладов денежных средств населения. Задача выявления и оценки территориальных различий в привлечении денежных средств
населения становится все более актуальной, так как позволяет найти резервы повышения эффективности функционирования экономики отдельного региона и России в целом.
В качестве индикатора сберегательного поведения населения в региональном разрезе использовались объемы банковских вкладов на душу населения по регионам Российской
Федерации по состоянию на 1 января 2007 г. (за исключением Таймырского и Эвенкского автономных округов, по кото
рым отсутствуют данные). Источником первичной информации о дифференциации регионов Российской Федерации
по уровню сбережений послужили статистические данные
из официальных изданий Банка России и Росстата
1
.
-
1
Объем депозитов и вкладов физических лиц в рублях /
Центральный банк Российской Федерации; Объем депозитов и вкладов физических лиц в иностранной валюте на 1 января 2007 г. Режим
доступа: www.cbr.ru;
Российский статистический ежегодник / Федеральная Служба
Государственной Статистики. 2007. Разд. 4: Население, разд. 22:
Финансы (Денежно-кредитная система).
108
Глава 3. Статистический анализ развития рынка вкладов...
Анализ первичной информации свидетельствовал о крайней неоднородности распределения регионов Российской
Федерации по размеру банковских вкладов на душу населения (табл. 3.1).
Высокая степень неоднородности совокупности (коэффициент вариации равен 87,9%), существенная правосторонняя асимметрия и сильная дифференциация обусловлены резко выделяющимся значением вкладов на душу
населения в Москве (128 223 руб.), которое в 8,5 раза
превышает среднероссийский уровень (взятый по значению
медианы), в 5 раз – уровень остальных лидирующих регионов Центрального федерального округа и в 460 раз – минимальный уровень в Чеченской Республике.
Таблица 3.1
Обобщающие показатели, характеризующие
распределение регионов Российской Федерации
по размеру банковских вкладов на душу населения
Показатель Значение
Средняя, рублей 18 278
Медиана, рублей 15 144
Минимальное значение, рублей 279
Максимальное значение, рублей 128 223
Среднее квадратическое отклонение, рублей 16 068
Коэффициент вариации, % 87,9
Показатель асимметрии 4,2
Коэффициент фондовой дифференциации, раз 17,3
Относительный показатель квартильной вариации, % 31,3
Следует отметить, что Москва находится в особом положении по отношению к остальным регионам. На ее территории располагается около половины всех банковских
учреждений России, сконцентрировано 85% активов всей
банковской системы и более 1/3 общего объема банковских
вкладов населения Российской Федерации. Кроме того, значение относительного показателя квартильной дифферен-
3.1. Статистическая оценка дифференциации вкладов...
109
циации свидетельствует об однородности в центральной
части совокупности. На этом основании данные по Москве
были выделены в отдельную группу и в дальнейшем исследовалась дифференциация уровня сбережения денежных
средств населения 85 регионов. Обобщающие статистические показатели распределения этих регионов по размеру
вкладов на душу населения представлены в таблице 3.2.
Таблица 3.2
Обобщающие показатели, характеризующие
распределение 85 регионов Российской Федерации
по размеру банковских вкладов на душу населения
Показатель Значение
Средняя, рублей 16 984
Медиана, рублей 15 138
Минимальное значение, рублей 279,4
Максимальное значение, рублей 54 679
Среднее квадратическое отклонение, рублей 10 755
Коэффициент вариации, % 63,3
Показатель асимметрии 1,4
Коэффициент фондовой дифференциации, раз 13,7
Квартили, рублей
• первая 11 157
• вторая 15 138
• третья 19 137
Оценка дифференциации регионов с помощью коэффициента фондовой дифференциации позволила сделать
вывод о том, что размер среднего вклада на душу населения 10% регионов с наиболее высокими значениями этого показателя превышает размер среднего вклада на душу
населения 10% регионов с самыми низкими значениями в
13,7 раза, что свидетельствует о значительном расслоении
регионов
по размеру вкладов на душу населения. В этой
связи показатель среднего по России размера вклада на
душу населения, вычисленного на основе средней арифметической, являлся малоинформативным, поскольку при-
110
Глава 3. Статистический анализ развития рынка вкладов...
сутствовал существенный разрыв между максимальным
и минимальным значениями банковских вкладов на душу
населения. Для оценки среднего уровня было использовано
значение медианы (15 138 руб.).
Вследствие сильной территориальной дифференциации
регионов по уровню сбережений населения представлялась
практически значимой задача их ранжирования по величине банковских вкладов на душу населения и последующей
группировки. Для этого была
выполнена группировка ре-
гионов по квартильным группам (табл. 3.3).
Первая группа регионов характеризовалась самым
низким уровнем сберегательного поведения населения.
Размер банковских вкладов на душу населения варьировал
от 279,4 руб. до 10 719,9 руб. В эту группу попали в основном регионы Южного и Сибирского федеральных округов.
Регионы данной группы по сравнению с другими группами
отличались наибольшей вариацией (52,1%).
Вторую группу составили регионы Центрального,
Приволжского и Южного федеральных округов. Эти регионы характеризовались уровнем сберегательного поведения
населения ниже среднего. Размер вкладов на душу населения изменялся от 11 157,4 руб. до 14 812,8 руб. Регионы
отличались небольшой вариацией (7,9%).
Третья группа регионов характеризовалась уровнем сберегательного поведения населения выше среднего. Данную
группу составили регионы Центрального и
Сибирского федеральных округов. Размер вкладов на душу
населения изменялся от 15 138,1 руб. до 18 980,3 руб. при
уровне вариации 7,5%.
Четвертая группа характеризовалась самым высоким уровнем сберегательного поведения населения.
В этой группе наиболее широко были представлены регионы Дальневосточного и Северо-Западного федеральных
округов. Размер вкладов на душу
населения колебался от
19 137,4 руб. до 54 679,3 руб. при вариации 33,2%.
Распределение регионов по квартильным группам наглядно показало значительную неравномерность распределения банковских вкладов населения Российской Федерации
3.1. Статистическая оценка дифференциации вкладов...
111
Таблица 3.3
на душу населения
Минимальное
и максимальное
№ региона
Регионы
рублей
значения вкладов
на душу населения,
во всей
в группе
279,4
совокупности
123456789
123456789
Республика Ингушетия
Республика Дагестан
Усть-Ордынский Бурятский АО
Республика Тыва
Агинский Бурятский АО
Республика Калмыкия
Карачаево-Черкесская Республика
101112
101112
Кабардино-Балкарская Республика
Республика Алтай
Республика Адыгея
Курганская область
в группе
регионов
Количество
(кластере)
Группы регионов Российской Федерации по размеру банковских вкладов
уровня
Характеристика
№ группы
12 3 4 56 7
1 Самый низкий 21 Чеченская Республика
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]