Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Анализ и диагностика хозяйственной деятельности. Учебное пособие
.pdf
11
Будущие бакалавры по направлению подготовки «Жилищное хозяйство и коммунальная инфраструктура» изучают анализ хозяйственной
деятельности (АХД), разновидность экономического анализа, объектом
которой является деятельность организации – хозяйствующего субъекта,
осуществляющего выполнение работ, оказание услуг, производство про-
дукции (хозяйственную деятельность). Эта деятельность представляет
собой совокупность процессов производства, обеспечения производства
ресурсами, сбыта готовой продукции, а также инвестиционных, инновационных и финансовых процессов.
В условиях самофинансирования важнейшую роль приобретают финансовые процессы хозяйственной деятельности: от них зависит благополучие, а иногда – и выживание хозяйствующего субъекта. Поэтому
иногда финансовая составляющая хозяйственной деятельности выделяется особо и выносится на первый план в названии АХД, тогда эту разновидность анализа называют «анализ финансово-хозяйственной деятельности».
Диагностика – это один из способов проведения экономического
анализа, когда состояние исследуемого объекта оценивают по характерным признакам, подобно тому, как врач ставит больному диагноз на
основании имеющихся у того симптомов заболевания. Диагностика широко применяется в АХД. Например, по тому факту, что значения коэффициентов ликвидности соответствуют установленным нормативам,
диагностируют, что предприятие платежеспособно; тот факт, что величина чистых активов хозяйственного общества меньше размера его
уставного капитала, является симптомом тяжелого финансового состояния этого общества и т.п.
Каждая наука имеет свой предмет исследования. Философия под
предметом любой науки понимает какую-то часть (или сторону, или
отдельное свойство) изучаемых наукой объектов, которые исследуются
только данной наукой. Один и тот же объект может рассматриваться
разными науками. Каждая из них исследует в нем разные стороны
(свойства, качества).
Экономическая деятельность и те процессы, что в ней проистекают,
являются объектом исследования многих наук: экономической теории,
макро- и микроэкономики, управления, организации и планирования
производственно-финансовой деятельности, статистики, бухгалтерского
12
учета, экономического анализа и т.д.
В качестве предмета экономического анализа выступают причинноследственные связи экономических процессов и явлений. Все его задачи
сводятся к двум разновидностям:
– прогнозирование возможных экономических результатов при заданных исходных условиях (исследование от причины к следствию);
– выявление причин, приведших к полученным результатам (исследование от следствия к причине).
Однако не следует забывать, что экономический анализ – прикладная наука, важной ее частью являются приемы и способы измерения
изучаемых взаимосвязей. Исходя из этого, предмет экономического
анализа можно определить как причинно-следственные связи в экономике и методы их исследования.
Субъектами экономического анализа называют его исполнителей и
пользователей результатов анализа. В одних случаях эти субъекты могут
быть соединены в одном лице, а в других – разделены. Так, специалистплановик, который проводит анализ для обоснования цифр плана, и затем
сам формирует план, является одновременно и исполнителем, и пользователем анализа. Если же анализ проводится специалистом консалтинговой
фирмы для клиента, который на основании результатов анализа собирается
выбрать объект для инвестиций, то здесь специалист – исполнитель, а клиент – пользователь результатов анализа.
Субъекты АХД достаточно многочисленны (табл. 1.1). Их интересы
различны, а часто и противоположны. Тем не менее, существует один
важный признак, который позволяет разделить всех их на две большие
группы. Этим признаком является доступ к информационным потокам
организации. Одни лица, проводя анализ или контролируя его проведение, могут получать любую информацию, касающуюся прошлого, текущей деятельности и перспектив организации, в том числе составляющую коммерческую и государственную тайну, а также конфиденциальную информацию. Такая закрытая информация называется внутренней,
и соответственно, ее пользователи называются внутренними субъек-
тами анализа. Другим лицам приходится довольствоваться лишь сведениями из публичных, общедоступных источников (прежде всего это
годовая бухгалтерская финансовая отчетность). Такие субъекты анализа
называются внешними.
13
Таблица 1.1
Субъекты анализа хозяйственной деятельности предприятия
Внутренние
Внешние
Владельцы контрольных пакетов акций
Руководство предприятия
Специалисты предприятия
Рядовой персонал
заинтересованные:
Кредиторы предприятия
Другие контрагенты
Специалисты по слияниям и поглощениям
Конкуренты
Миноритарные акционеры
Потенциальные инвесторы
Государственные контролирующие органы
незаинтересованные:
Внешние аудиторы
Специалисты консалтинговых фирм
Журналисты
Общественные деятели
Первыми среди внутренних пользователей аналитической информации следует назвать руководство хозяйствующего субъекта. Для них
анализ является необходимой основой для принятия управленческих
решений.
К внутренним пользователям относятся и владельцы контрольных
пакетов прав собственности (акций, паев, долей и тому подобных). На
мелких предприятиях зачастую сами владельцы осуществляют и оперативное управление, являясь не только собственниками, но и руководителями своих предприятий. В крупных акционерных обществах владельцы больших пакетов могут сами не участвовать в управлении, но
они контролируют состав совета директоров. Через управляющих эти
лица имеют доступ к максимальному объему информации, касающейся
существующего положения и перспектив предприятия.
Для всех перечисленных лиц экономический анализ проводят специалисты предприятия (сотрудники финансового, планово-экономи-
ческого отдела, бухгалтерии или других подразделений). Они являются
внутренними исполнителями АХД.
Рядовой персонал предприятия занимает, скорее, промежуточное положение между внешними и внутренними субъектами АХД. Работники
заинтересованы в перспективах своей занятости на данном предприятии, в своевременной выплате заработной платы и достойном ее уровне,
поэтому являются пользователями аналитической информации о финансовом состоянии предприятия. Однако они имеют доступ только к
той внутренней информации, с которой они непосредственно связаны в
процессе выполнения своих трудовых обязанностей.
Внешние аналитики и пользователи информации, полученной в ре-
14
зультате АХД, преследуют весьма различные цели. Так, кредиторы
(банки или другие организации, предоставляющие предприятию кредиты и займы) и другие контрагенты (поставщики, покупатели, подрядчики, партнеры по совместной деятельности), проводя анализ хозяйственной деятельности предприятия, хотят в первую очередь знать, безопасно ли с ним иметь дело, каковы его финансовое положение и перспективы дальнейшей деятельности, не грозит ли ему банкротство.
Специалисты по слияниям и поглощениям анализируют главным образом перспективы предприятий с точки зрения возможности и целесообразности осуществить их реорганизацию, то есть преследуют свои
собственные интересы, иногда противоположные интересам владельцев,
руководства и персонала поглощаемой компании. Полный доступ к
важной информации эти специалисты имеют только в случае дружественных поглощений.
Весьма заинтересованы в экономическом анализе конкуренты предприятия. Они используют результаты АХД как инструмент конкурентной борьбы, поэтому предприятия всячески стараются защитить от доступа посторонних информацию, составляющую коммерческую тайну.
Анализ, проводимый конкурентами на основании информации, полученной законным путем, вполне легитимен. Если же информация для
анализа получена незаконно, это уже экономический шпионаж, и проведение анализа таким способом противоречит принципу государственного подхода в анализе.
К внешним пользователям АХД можно отнести и миноритарных (мел-
ких) акционеров, которым доступна только публикуемая бухгалтерская отчетность и та информация, которая раскрывается перед участниками собраний акционеров. Схожая ситуация у потенциальных инвесторов.
Государственные контролирующие органы (местная администрация,
налоговые органы и т.п.) проводят анализ хозяйственной деятельности
организаций для проверки выполнения ими требований законодательства и решений органов государственной власти в областях, относящихся к их компетенции. Хотя эти органы и находятся во внешней среде
предприятия, они могут затребовать любую информацию о его деятельности, что сближает их с внутренними пользователями информации.
Все вышеперечисленные пользователи аналитической информации
используют ее для принятия управленческих или иных решений, то есть
являются заинтересованными пользователями.
В отдельную категорию внешних субъектов АХД можно выделить
незаинтересованных лиц, то есть тех, кто использует приемы и методы
анализа в ходе своей профессиональной или общественной деятельно-
15
сти, не будучи лично заинтересованными в его результатах. Так, выполнение аналитических процедур входит в число дополнительных услуг,
предоставляемых аудиторскими фирмами. Специально для выполнения
экономического анализа по заказам клиентов создаются консалтинго-
вые агентства. Аналитические статьи пишут журналисты экономических изданий. Представители общественных организаций проводят анализ в ходе независимой экспертизы предприятий, например, загрязняющих окружающую среду, и т.д.
В зависимости от того, какими (внутренними или внешними) исполнителями проводится АХД, он также, соответственно, называется
внутренним или внешним.
1.3. Роль анализа в управлении предприятием. Содержание
управленческого анализа. Система и разделы анализа
хозяйственной деятельности предприятия
Согласно теории менеджмента, к функциям управления предприяти-
ем относятся: планирование, стимулирование, учет и контроль, коорди-
нирование, оценка результатов и регулирование.
Внутренний анализ хозяйственной деятельности предприятия сопро-
вождает выполнение большинства функций управления. Он является
связующим звеном между учетом и принятием управленческих решений. Данные всех видов хозяйственного учета являются информационной основой анализа. В процессе анализа проводится сравнение результатов деятельности в отчетном периоде с прошлыми результатами, с
показателями других предприятий и среднеотраслевыми; определяется
влияние разнообразных факторов на результаты хозяйственной деятельности; выявляются недостатки управления, неиспользованные возможности, перспективы развития и др. На основе выводов анализа разрабатываются и обосновываются управленческие решения. Внутренний
экономический анализ является основой научного управления производством, повышает его эффективность.
Без глубокого анализа невозможно планирование и прогнозирование
производства: разработка бизнес-планов, различных проектов, программ экономического развития. Экономический анализ используется
для обоснования плановых показателей. При этом учитываются результаты выполнения предыдущих планов, сложившиеся условия деятельности, тенденции развития предприятия, изыскиваются и учитываются
существующие резервы производства.
Экономический анализ является средством контроля за выполнени-
16
ем бизнес-планов (проектов, программ). Этот контроль заключается в
оперативном выявлении отклонений фактических значений показателей
деятельности от запланированных и в обосновании мероприятий по
устранению нежелательных отклонений.
Эти функции анализа – обоснование планов и контроль за их выполнением, – не ослабевают, а усиливаются в рыночной экономике. Ошибочно полагать, что в условиях рынка планирование не требуется. Чтобы достичь определенных результатов, необходимо ставить определенные цели и предусмотреть условия их достижения, что и обеспечивается
в процессе планирования. В условиях неопределенности и изменчивости внешней рыночной среды требуется оперативная корректировка
текущих и перспективных планов. Постоянно изменяющиеся внешние
условия требуют, чтобы процесс планирования был непрерывным. Менеджер по планированию должен уметь анализировать и оценивать изменения ситуации и оперативно вносить коррективы в планы предприятия.
Важная роль принадлежит анализу на этапах оценки результатов деятельности. Сравнение достигнутых значений экономических показателей с запланированными, со значениями в предыдущих периодах, с показателями передовых или конкурирующих предприятий, со среднеотраслевыми значениями, – все это задачи анализа. По результатам сравнений выносится положительная или отрицательная оценка достигнутых результатов. Если оценка отрицательная, это служит основанием
для внесения корректив в управление (то есть осуществляется функция
регулирования).
Большая роль отводится анализу в выявлении и использовании резервов повышения эффективности деятельности организаций. Он содей-
ствует рационализации, экономному использованию ресурсов, предупреждению излишних затрат, экономических потерь и т.д. В результате
этого укрепляется экономика предприятия, повышается эффективность
его деятельности.
Таким образом, экономический анализ является важным элементом в
системе управления предприятием. Он сопровождает многие функции
управления и, тем самым, тоже является такой функцией. Схематично
взаимосвязь анализа с функциями управления и его место в процессе
управления отражены на рис. 1.1.
17
Рис. 1.1. Место экономического анализа в процессе управления предприятием
Внутренний АХД по своей сути является управленческим анализом.
Роль анализа как средства экономического управления после перехода к
рынку в нашей стране существенно возросла. Это было обусловлено разными обстоятельствами: созданием новых форм хозяйствования и необходимостью обеспечивать выживание предприятий в условиях самофинансирования и конкуренции, предотвращать их банкротство, обеспечивать успех в конкурентной борьбе; необходимостью повышения эффективности хозяйствования в связи с ростом дефицита и стоимости сырья;
повышением наукоемкости производства. В этих условиях управленческие решения и действия должны быть основаны на точных расчетах, на
глубоком и всестороннем экономическом анализе. Ни одно организационное, техническое и технологическое мероприятие не должно осуществляться без обоснования его экономической целесообразности. Недооценка роли экономического анализа, отсутствие достаточного обоснования
планов и управленческих действий приносят чувствительные потери как
в отдельных организациях, так и в целых отраслях. И наоборот, там, где
используют экономический анализ, имеют хорошие результаты управления и высокую экономическую эффективность.
На рис. 1.2 представлена система комплексного управленческого ана-
лиза хозяйственной деятельности предприятия. Приведенная схема пред-
Контроль
Оценка
Учет
Регулирование
Планирование
Анализ
18
ставляет собой информационную модель хозяйственной деятельности,
весьма емкую по смысловому наполнению. В ней хозяйственная деятельность, как единый объект АХД, детализирована на отдельные частные
объекты анализа (они отражены в отдельных блоках схемы). Стрелки
отображают причинно-следственные связи между отдельными объектами
АХД. Для проведения анализа формируется система показателей, описывающая объекты анализа и факторные зависимости между ними.
Схема на рис. 1.2 отражает систему показателей АХД. Взаимосвязь
отдельных показателей определяет взаимосвязь отдельных задач анализа и возможную последовательность его проведения. Таким образом,
схема 1.2 отражает состав задач и порядок проведения АХД.
В настоящем учебном пособии материал разбит на главы в соответствии с представленной системой АХД.
Поясним основные взаимосвязи между объектами АХД на рис. 1.2.
Технико-организационный уровень и внешние условия производства
определяют уровень использования всех основных производственных
ресурсов предприятия и, в целом, его производственные возможности.
Основные факторы (ресурсы) производства: трудовые ресурсы, основные фонды и материальные ресурсы, – формируют капитал и активы
предприятия. Качество и объем использованных ресурсов определяют
объемы производства и качество продукции, а также ее себестоимость.
Продукцию предприятия (выполненные им работы или услуги) характеризуют такие показатели, как объем, качество и структура, а также
ритмичность их выполнения. Стоимость проданной продукции – это
выручка, как правило, наибольший из доходов предприятия.
Стоимость и себестоимость продукции определяют прибыль и рентабельности продукции. В свою очередь, от уровня рентабельности
продукции зависит рентабельность капитала и активов и финансовое
состояние предприятия.
Уровень использования капитала и активов – это степень интенсивности и эффективности их использования. Для их измерения применяют
показатели скорости оборота и отдачи капитала и активов предприятия.
Уровень использования зависит, с одной стороны, от состояния капитала и активов, с другой стороны, от особенностей производимой продукции. В свою очередь, уровень использования капитала и активов определяет их рентабельность и финансовое состояние предприятия.
Финансовое состояние предприятия – это его платежеспособность, финансовая независимость и устойчивость, обеспеченность финансовыми
ресурсами для дальнейшего развития. Как показано на рис. 1.2, состояние
финансов прямо или косвенно зависит от всех перечисленных выше пока-
19
зателей: от уровня производства, от состояния и уровня использования
производственных ресурсов, от производимой продукции и т.д.
Рис. 1.2. Система комплексного управленческого АХД
Эффективность хозяйственной деятельности определяется всей совокупностью факторов деятельности предприятия. В свою очередь,
сложившийся уровень эффективности в дальнейшем влияет на измене-
Капитал
и активы
Трудовые ресурсы
Уровень
использования
капитала
и активов
Продукция (выполненные
работы, услуги)
Прибыль
и рентабель-
ность продук-
ции
Рентабельность
капитала и активов
Финансовое состояние
предприятия
Основные фонды
Материальные
ресурсы
Технико-организационный уровень, природно-климатические,
социально-демографические
Эффективность
хозяйственной деятельности
Себе-
стоимость
выполняемых
работ (услуг)
20
ние технико-организационного уровня производства и на остальные
показатели предприятия.
Только анализ, проведенный в составе всех перечисленных на схеме
блоков с учетом их взаимосвязей, обеспечивает всестороннее изучение
предприятия. Такой анализ называется комплексным. Управленческий
анализ всегда должен проводиться как комплексный.
Внешний АХД проводится только по тем блокам, исследование которых обеспечивает достижение целей внешних пользователей: если
нужно оценить инвестиционную привлекательность предприятия, проводят анализ рентабельности; если нужно определить кредитоспособность предприятия – оценивают его финансовое состояние и т.д. Такой
анализ называется тематическим.
Комплексный АХД охватывает все процессы хозяйственной деятельности предприятия. Он включает два основных раздела: производственный и финансовый анализ (рис. 1.3).
Рис. 1.3. Разделы анализа хозяйственной деятельности предприятия
Производственный анализ изучает сам процесс производства, а
также смежные с ним процессы, такие, как:
– обеспечение предприятия производственными ресурсами;
– сбыт готовой продукции;
– процесс капитальных инвестиций;
– инновационные процессы;
– процессы природопользования и природоохраны.
Все эти процессы – процессы движения капитала в его вещественной, товарной форме (реальные процессы). Так что можно сказать, что
производственный анализ охватывает реальные процессы хозяйственной деятельности.
Финансовый анализ исследует процессы формирования, распреде-
ления и перераспределения финансовых ресурсов предприятия. К финансовым процессам на предприятии относятся процессы:
Анализ хозяйственной деятельности
предприятия
Финансовый
анализ
Производственный
анализ
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]