Организация деятельности коммерческих банков. Ответы на экзаменационные вопросы

терием для определения неплатежеспособности предприятия. Нормативное значение колеблется в зависимости от отраслевой принадлежности и составляет не менее 0,1.

2.Коэффициент текущей ликвидности (покрытия) – рассчитывается как отношение оборотных активов к краткосрочным обязательствам, т.е. отношение итога II раздела актива баланса к итогу V раздела пассива баланса за вычетом строки 640 «Резервы предстоящих расходов». Коэффициент показывает достаточность оборотных средств, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств предприятия. Традиционно минимально допустимое значение – не ниже 1, в противном случае кредитополучатель оценивается как некредитоспособный. Оптимальное значение равно 1,7. Нормативное значение имеет отраслевые особенности.

3.Коэффициент абсолютной (быстрой) ликвидности – рассчитывается как отношение наиболее ликвидных активов к краткосрочным обязательствам, т.е. суммы денежных средств (строка 260 баланса) и краткосрочных финансовых вложений (из строки 270 баланса) к итогу V раздела пассива баланса за вычетом строки 640 «Резервы предстоящих расходов». Значение должно быть не менее 0,2, более низкий показатель указывает на падение платежеспособности предприятия.

4.Коэффициент автономии (финансовой независимости) – рассчитывается как отношение собственного капитала

кстоимости имущества предприятия или к итогу баланса, т.е. сумма итога III раздела пассива баланса и строки 640 «Резервы предстоящих расходов» к итогу валюты баланса. Минимальное значение держится на уровне 0,5, его превышение – признак роста финансовой независимости предприятия, расширения возможности привлекать средства со стороны.

5.Коэффициент финансовой устойчивости – рассчитывается как отношение постоянного капитала к стоимости имущества предприятия, т.е. суммы III и IV разделов пассива и строки 640 «Резервы предстоящих расходов» к итогу валюты баланса. Минимальное значение соответствует 0,5. Данный показатель позволяет оценить стабильность ресурсной базы предприятия.

61

6.Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (привлечения) характеризует способность предприятия выполнять свои финансовые обязательства, определяется как отношение всех долго- и краткосрочных обязательств к общей стоимости имущества, т.е. суммы итогов IV и V разделов пассива баланса за вычетом строки 640 «Резервы предстоящих расходов» к сумме итога валюты баланса. Нормативное значение для показателя – ниже 0,85.

7.Коэффициент соотношения заемных и собственных средств предприятия (финансового рычага) – отношение суммы итогов IV и V разделов пассива баланса за вычетом строки 640 «Резервы предстоящих расходов» к сумме итога III раздела пассива баланса и строки 640 «Резервы предстоящих расходов». Значение в пределах нормы составляет менее 0,7. Его превышение указывает на высокую зависимость предприятия от внешних источников, означает потерю финансовой устойчивости.

8.Коэффициент маневренности — определяется как отношение собственных оборотных средств к общей величине собственного капитала предприятия. Нормальной считается величина в пределах 0,2–0,5. Чем ближе значение показателя к верхней границе, тем больше у предприятия возможностей для финансового маневра.

Кроме вышеприведенных коэффициентов, для оценки кредитоспособности важны показатели оборачиваемости оборотных средств, кредитуемых ценностей, дебиторской и кредиторской задолженности, товаров отгруженных, а также другие показатели по усмотрению банка.

Оценка кредитоспособности на основе качественного анализа является как продолжением, так и необходимой составляющей количественного анализа финансовой отчетности предприятия. Включает анализ возможности и усло-

вий погашения кредита, способы обеспечения возврата кредита и другие направления.

Оценка кредитоспособности заявителя по принятой в банке методике может сопровождаться определением рейтинга кредитополучателей, что позволяет стандартизировать подходы к клиентам в оценке кредитного риска при заключении кредитного договора и структурировании его условий, в процессе кредитного мониторинга.

62

Тема 10

СПОСОБЫ ОБЕСПЕЧЕНИЯ ИСПОЛНЕНИЯ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ПО КРЕДИТНОМУ ДОГОВОРУ

10.1. Способы обеспечения возвратности кредитов

Снижение кредитного риска возможно при верном выборе способов, которые обеспечивают исполнение обязательств по кредитным операциям. Принятое обеспечение рассматривается банком как вторичный источник погашения кредита в случае недостаточности главного источника – первичного. Первичные источники образуются при использовании кредита по назначению и отражают объект кредитования. Они формируются за счет выручки, которая образуется от использования в хозяйственном обороте объектов кредитования. Например, оплаченное за счет кредита сырье в процессе кругооборота средств и в составе выручки поступает на текущий счет и является источником для погашения кредита.

Банк имеет право задействовать вторичные источники лишь при недостатке первичных источников, т.е. когда кредитополучатель оказывается не в состоянии погасить основной долг в соответствии с кредитным договором. Вторичные источники позволяют кредитополучателю в полном объеме выполнить такой принцип кредитования, как возвратность.

Получение кредита возможно и без заключения договора на различные способы исполнения обязательств, например предоставление бланковых кредитов. В таком случае основным условием и залогом возврата является финансовая устойчивость клиентов. Банк должен быть уверен в их кредитоспособности. Как правило, кредитные операции, не предусматривающие способы обеспечения возврата, банк проводит с теми видами кредита, по которым решение о создании резерва принимается независимо от наличия обеспечения, а именно с микрокредитами, предоставляемыми по упрощенной процедуре, кредитами, выдаваемыми физическим лицам, лизингом, факторингом.

63

Исполнение обязательств по кредитному договору может обеспечиваться в следующих формах:

•гарантийный депозит денег;

•страхование кредитодателем риска невозврата кредита;

•перевод на кредитодателя правового титула (на имущество и имущественные права);

•залог недвижимого и движимого имущества;

•поручительство;

•гарантия;

•иными способами, предусмотренными законодательством Республики Беларусь или кредитным договором.

Наиболее распространенной среди перечисленных форм является залог недвижимого и движимого имущества. При одной кредитной сделке можно использовать различные формы обеспечения обязательств.

Основные требования банка к способам исполнения обязательств следующие:

– юридически правильное оформление прав банка на удовлетворение своих требований;

– достаточность, т.е. получение банком средств в объеме, необходимом для покрытия всех платежей по основной сумме долга и процентам, а также для возмещения убытков, связанных с просрочкой платежа, неустойкой, расходами по взысканию;

– ликвидность, т.е. возможность превращения данного способа в денежные средства для возврата суммы долга и процентов с учетом времени.

Способы исполнения обязательств по возврату кредита рассматриваются банком на стадии заключения кредитного договора и в процессе его реализации, на стадии кредитного мониторинга. Необходимость постоянной оценки уровня достаточности и ликвидности мотивируется тем, что под воздействием различных факторов (например, условий хранения заложенного имущества, ситуации на рынке недвижимости) их состояние и стоимость способны существенно меняться.

Банк-залогодержатель вправе в соответствии с условиями кредитного договора, договоров залога проверять количество, вид, стоимость и условия хранения заложенного имущества. Если выявляется снижение размера последнего,

64

банк может заключить соглашение о дополнительных способах исполнения обязательств или досрочном погашении кредита.

10.2. Характеристика основных способов обеспечения возвратности кредитов

Наиболее распространенным способом обеспечения возвратности кредита выступает залог. Под залогом понимается способ обеспечения исполнения обязательств, при котором кредитор (залогодержатель) обладает правом преимущественного удовлетворения своего требования от стоимости заложенного имущества в случае невыполнения должником обеспеченного залогом обязательства.

Предметом залога может быть всякое имущество, в том числе вещи и имущественные права. Виды залога разнообразны, в частности: залог, при котором предмет залога остается у залогодателя, ипотека, залог товаров в обороте, залог имущественных прав, залог ценных бумаг, заклад и пр.

В качестве предмета залога, остающегося у залогодателя, может выступать движимое и недвижимое имущество, например оборудование, техника, а также сырье, которое в течение определенного времени не используется в переработке.

Ипотека предполагает залог земельных участков, предприятий, зданий, сооружений и другого недвижимого имущества, связанного с имущественным комплексом.

Залог товаров в обороте – это принятие в залог текущих активов, используемых в производстве и реализации, с обязательством залогодателя поддерживать их установленный неснижаемый размер в обороте.

Залог прав рассматривается как перевод кредитополучателем на кредитодателя правового титула на принадлежащее ему имущество (право собственности либо, если это не противоречит законодательству Республики Беларусь, право хозяйственного ведения или оперативного управления) и имущественные права.

Залог ценных бумаг предполагает оценку их ликвидности, передачу на хранение в банк с соответствующей передаточной надписью или выпиской со счета. Не принимаются

65

взалог ценные бумаги, если эмитентом выступает кредитополучатель, а также акции банка кредитодателя. В качестве залога могут использоваться как долговые, так и долевые ценные бумаги.

Сточки зрения юридического оформления, заключаемые договоры залога должны отвечать действующим правовым нормам, не иметь противоречий в правах и обязанностях сторон и при заключении подвергаться оценке юридической службы банка.

В договоре залога указываются: наименование, местонахождение сторон, вид залога, существо обеспеченного залогом требования, его размер, сроки исполнения обязательств, состав и стоимость заложенного имущества, а также любые иные условия, относительно которых должно быть достигнуто соглашение. Договор заключается от лица, имеющего право заключать договоры залога. Следовательно, юридическое лицо, за которым имущество закреплено на праве оперативного управления, не может осуществлять залог. Заключение договора залога на имущество, составляющее общую собственность, требует обязательного согласия всех собственников. Предметом залога может быть лишь то имущество, которое не изъято из гражданского оборота и взыскание которого не запрещено законом. Как правило, оно должно быть застраховано.

Договор залога в отношении земли и недвижимого имущества регистрируется в органе, имеющем соответствующие полномочия, например в Бюро регистрации и технической инвентаризации, в Государственной автомобильной инспекции Министерства внутренних дел Республики Беларусь.

Для некоторых видов договоров залога установлен порядок их нотариального удостоверения, что позволяет использовать по ним внесудебное исполнение обязательств.

Заключаемые договоры залога проверяются на достаточность и ликвидность в соответствии с рыночной оценкой стоимости имущества. Последняя рассчитывается по возможной цене реализации и зависит от ряда факторов, в частности, учитывающих тенденции спроса и предложения

вотношении данного имущества, его технические характеристики, рост цен. Для рыночной оценки недвижимого имущества рассматриваются его остаточная стоимость и

66

моральный износ, при этом балансовая и рыночная оценки могут существенно различаться. Стоимость имущества определяет кредитополучатель, используя в необходимых случаях результаты независимой экспертизы.

Обеспечению исполнения обязательств по кредитному договору может способствовать гарантийный депозит денег, при котором кредитополучатель передает кредитодателю право на денежные средства, находящиеся на счетах кредитополучателя. При неисполнении кредитополучателем обязательств кредитодатель имеет право самостоятельно удовлетворить свои имущественные претензии за счет депонированных сумм.

Поручительство предполагает заключение договора, по которому поручитель обязуется перед кредитодателем другого лица отвечать за исполнение последним его обязательств полностью или частично. По договору поручительства ответственность поручителя перед кредитором может осуществляться солидарно (т.е. одновременно с должником) и как субсидиарная ответственность (т.е. после предъявления требований должнику, оставшихся невыполненными). К поручителю, исполнившему обязательство должника, переходят права кредитора по этому обязательству и права, принадлежавшие кредитору как залогодержателю,

втом объеме, в котором поручитель выполнил требование кредитора. Поручительство может быть обеспечено договором залога.

Гарантия является разновидностью поручительства, но отличается от нее тем, что при неисполнении обязательства гарант отвечает перед кредитором как субсидиарный, т.е. дополнительный должник. Кроме того, после исполнения обязательства гарант не приобретает право регрессного требования к должнику о возврате уплаченной суммы.

Наряду с гарантией, регламентируемой Гражданским кодексом Республики Беларусь, в банковской практике широко используется банковская гарантия, суть которой состоит

вобязательстве банка уплатить денежную сумму за своих клиентов (принципалов) другим кредиторам, в том числе и банкам. По банковской гарантии возможно право регресса: после выполнения обязательств перед кредитором к банку переходят его требования. Различают банковскую гарантию

67

по первому требованию, условную гарантию, подтвержденную контргарантию. Банковская гарантия регламентируется банковским законодательством.

При использовании страхования в качестве способа исполнения обязательств банк, выступая в качестве страхователя, заключает со страховой компанией (страховщиком) договор страхования риска невозврата кредита. По этому договору страховщик обязуется возместить страхователю имущественный ущерб, причиненный невозвратом кредита. К страховщику, выплатившему страховую сумму, переходит право страхователя на возмещение ущерба.

Порядок использования банком форм исполнения обязательств при непогашении кредитополучателем кредита определяется их видом, размером и условиями заключенных договоров. Различают внесудебное и судебное взыскание долга.

Внесудебное взыскание применяют, как правило, при гарантийном депозите денег, страховании кредитодателем риска невозврата кредита, переводе на кредитодателя правового титула, поручительстве, гарантии, залоге ценных бумаг

идругих видах залога имущества в соответствии с договором

изаконодательством. По ряду обстоятельств предполагаемое внесудебное взыскание может превратиться в судебное, в частности, если по каким-либо причинам не происходит возмещение долга в полном объеме или в установленные сроки. Судебное взыскание наиболее характерно для взыскания долга по залогу движимого и недвижимого имущества, в том числе и по результатам публичных торгов.

68

Тема 11

СПОСОБЫ ПРЕДОСТАВЛЕНИЯ И ПОГАШЕНИЯ КРЕДИТА

11.1. Способы предоставления кредита

Способ предоставления кредита составляет одно из условий кредитного договора и является основным признаком при классификации кредитов. Различают следующие способы предоставления кредита со счетов по учету кредитной задолженности:

–единовременное предоставление денежных средств;

–открытие кредитной линии, в том числе возобновляе-

мой;

–кредитование на покрытие овердрафта, в том числе с использованием пластиковых карточек.

Счета, на которых отражается задолженность по кредиту, являются активными. Оборот по дебету счета связан с выдачей кредита, а по кредиту – с его погашением. Сальдо всегда дебетовое и отражает размер задолженности.

Счета по учету кредитной задолженности с единовременной выдачей и в пределах кредитной линии открываются для предоставления кредита на цели, связанные с созданием

идвижением текущих и долгосрочных активов. Овердрафтное кредитование, в том числе и по карт-счетам используются для устранения платежных разрывов, возникающих в процессе финансово-хозяйственной деятельности, платежном обороте, т.е. только для краткосрочного кредитования.

Предоставление кредита в порядке единовременной выдачи отличается простотой и последовательностью в организации кредитного процесса. Вся сумма выдается за один раз в пределах установленного в кредитном договоре размера. Такой кредит является разовым, и, как правило, целевым, так как он имеет конкретное назначение, что привязывает его сумму к стоимости объекта и определяет условия погашения. Основанием для установления суммы кредита является оценка кредитуемого объекта с учетом собственных источников кредитополучателя, его кредитоспособности, объема ресурсов банка и других факторов, важных для процесса структурирования кредитного договора.

69

Срок действия кредитного договора устанавливается исходя из первичных источников погашения, т.е. с учетом оборачиваемости или высвобождения активов кредитополучателя, на которые кредит предоставляется. Погашение кредита может происходить как по частям, так и всей суммой сразу. При погашении по частям оговариваются конечный срок пользования кредитом и промежуточные сроки, составляется график погашения, на основе которого могут устанавливаться лимиты задолженности, отражающие ее снижение.

Принципиальное отличие кредитной линии от единовременной выдачи заключается в предоставлении кредита не сразу, а по частям.

Открытие кредитной линии требует согласования сторонами размера и срока действия. Обязательно установление максимального размера (лимита) кредита и предельного размера единовременной задолженности по нему.

Предельный размер единовременной задолженности по кредиту есть допустимый размер задолженности на каждый календарный день.

Максимальный размер (лимит) кредита есть размер общей суммы предоставляемых денежных средств. Он отражает сумму кредита, которую кредитополучатель может получить за весь период пользования линией, но не показывает, сколько задолженности можно иметь на данный день. Эта сумма определяется предельным размером единовременной задолженности по кредиту.

В пределах единовременной задолженности по кредиту банк принимает на себя обязательства по выдаче кредита при заключении кредитного договора. Эти обязательства отражаются на внебалановом счете банка. Они уменьшаются по мере освоения кредитной линии и увеличиваются при росте лимита единовременной задолженности.

Различают невозобновляемую и возобновляемую кредитные линии.

При невозобновляемой кредитной линии выдача кредита происходит в соответствии с договором по частям, когда появляются основания для его получения, и с учетом установленного лимита единовременной задолженности по кредиту.

70