29 Создание банковской системой «новых денег». Банковский мульт-ор. Денежная база. Денежный мульт-тор.

Деят-ть банков напр-на на получ-е прибыли и они стремятся к тому, чтобы все фин ресы приносили % дох. Поэт практически все имеющиеся депозиты (вклады хоз-их субъектов и частных лиц) банки исп для предоставл ссуд хоз-им субъектам, котор. в них нужд или приобрет Цб приносящ дох в виде %.

Одновременно ЦБ требует от коммерч. банков определ. часть депозитов сохранять в виде обязательных резервов. Размер резерва обычно равен определ. % обязательств банка по вкладам, который он должен иметь в виде вклада в ЦБ или в виде кассовой наличности. Это называется резервной нормой. Резервная норма определ-ся отношением размера обяз-ых резервов коммерч. банка к обязательствам банка по бессрочным вкладам. Размер норматива обяз-ых резервов зависит от надежности банка, видов его обяз-в, а так же срока исполнения обяз-в.

В наст. время в разных странах и разных банках доля наличных денег необход-х на случай выдачи вкладчику колебл-ся от 3-15% от общей суммы вкладов. Сумма эта называется резервной.

Резер. требования явл. частичными, т.е меньше 100% от депозитов, что дает возмож-ть банков. системе производить кредитование. Способность коммерч. банков предоставл. кредиты зависит от наличия избыточных резервов, котор. определ-ся как разница между всеми фактич.-ми резервами и обязат-ми резервами. Именно путем кредитования коммерч. банками созд-ся большая часть денег, используемых в эк-ке.

Главной целью создания резерва явл. не предоставление коммерч. банкам ликвидности (т.е возврата вкладов), а служит средством воздействия ЦБ на способность коммерч. банков к кредитованию. Чем выше ЦБ устанавливает норму обязат-ых резервов , тем меньшая доля ден. ср-в может быть использ-на коммерч. банками для кредитных операция и наоборот. Следовательно банков. кредитование ограничивается кол-вом резервов, котор. банк считает необходимыми, или обязуется в юридическом порядке содержать. Конкретно оценить масштабы расширения ден. массы в результате создания коммерч. банками новых денег позволяет банковский мультипликатор (депозитный мульт). Он рассчитывается по формуле: ; где rr – обязат. норма банковских резервов. Банковский мульт. предст. собой величину, обратную норме обязат. резервов и выражает максим. кол-во денег, котор. могут быть созданы одной ден. единицей избыт. резервов и при данной норме обязат. резервов. Максим. кол-во денег, котор. может быть создано системой коммерч. банков на основе появления нового депозитного вклада определ-ся по фор-ле: , где D₁- новый депозитный вклад.

Процесс создания банками денег получил название кредитно-банковской мультипликации. Этот механизм следует рассматривать как идеал. схему в условиях, когда все хоз-ие субъекты полученные деньги хранят в банкох и не изымают своих вкладов. А банки выдают кредиты с учетом установл. нормы обязат-х резервов.

ВЫВОД: возможность создания коммерч. банками новых денег зависит как от общей суммы депозит, так и от нормы обязат. резервов.

Денежная база, денежный мультипликатор.

На предложение денег и связанную с ним ден. базу оказывают влияние:

1. соотнош меж наличн деньг и депозитами, кот завис от решений эк субов.

2. от МП, проводимой ЦБ по установлению нормы банковского %.

Ден. база – наличность, наход-ся вне банковской системы и резервы коммерч. банков, хранящиеся в ЦБ. Наличность является непосредственной частью предложения денег, тогда как банковские резервы влияют на способность банков создавать новые депозиты и увеличивать предложение денег. Ден. база определ-ся по формуле: Mh=CU+R, где Mh-денежная база, СU-наличность, R-резервы.

Предлож ден – агрегат М₁, в РБ – М₀, определяется по формуле: MS=CU+D(M₁), где D – депозиты до востребования. Для опрден. мульт: разделить предл дене на ден базу. Ден. база < предл ден т.к коммерч. банки способны созд нов деньги. Ден. мульт-р опред-ся по формуле:

Разделив полученное выражение в числителе и знаменателе на стоимость депозитов( D) получим: , где: Cd – коэффициент депонирования, rd – норма резервирования

Величина Cd определ-ся главным образом поведением населения, решающим в какой пропорции будут находиться наличность и депозиты.

Норма резервирования зависит от нормы обязат. резервов и от депозитов. Теперь предложение денег можно представить как:

Полученн уравнен - функцией предлож денег, кот показ: предл. денег нах в прям завис от велич ден базы и ден мульт.

Ден. мульт-ор показывает, как изменится предл. денег при увеличении ден. базы на единицу. Увеличен коэф-та депонир и нормы резервов уменьша ден. мульт и наоборот. Из сказанного- >что ден. база оказ мультиплик-щее воздейств на предл денег. Поэтому ее часто называют деньгами высокой эффективности (повышенной силы). Знач, велич ден. мульт завис от нормы обязат резе-ов, кот устанавл. ЦБ и коэф депонир-я, кот завис от поведен нас. ВЫВОД: модель предложения денег позволяет рассчитать ден. мульт-ор и показ, что величн ден. предлож нахв прям завис от ден. базы и от коэф депонир,и в обр завис от нормы банк резервир.