1. Резервы по страхованию жизни;

в него включаются следующие резервы:

- математический резерв;

- резерв расходов на обслуживание страховых обязательств;

- резерв выплат по заявленным, но неурегулированным страховым случаям;

- резерв выплат по произошедшим, но незаявленным страховым случаям;

- резерв дополнительных выплат (страховых бонусов);

- выравнивающий резерв.

Обязательными для формирования являются математический резерв и резерв выплат по заявленным, но неурегулированным страховым случаям. Иные страховые резервы, формируются в зависимости от условий договоров страхования жизни и (или) программ страхования.

Математический резерв рассчитывается отдельно по каждому договору страхования, программе страхования в отношении каждого застрахованного.

Резерв расходов на обслуживание страховых обязательств формируется только по договорам страхования жизни с единовременной уплатой страховой премии, а также по договорам, в которых период уплаты страховых взносов короче срока действия договора страхования. Расчет резерва расходов осуществляется отдельно по каждому договору страхования жизни.

Величина резерва выплат по заявленным, но неурегулированным страховым случаям на дату расчета определяется как совокупный объем денежных сумм, подлежащих выплате застрахованному (выгодоприобретателю) в связи:

- со страховыми случаями, о факте наступления которых было заявлено страховщику в установленном порядке;

- с дожитием до определенного возраста, срока или иного события, предусмотренного договором страхования жизни;

- с досрочным прекращением договоров страхования жизни, предусматривающих выплату выкупных сумм.

Для расчета итоговой величины резерва выплат по заявленным, но неурегулированным страховым случаям указанные суммы увеличиваются на сумму расходов по осуществлению страховых выплат в размере не более 3% от их величины.

Резерв произошедших, но незаявленных убытков формируется в случае, если договор предусматривает страхование только на случай смерти. При этом метод расчета указанного резерва страховщик разрабатывает самостоятельно на основе анализа динамики выплат по случаям смерти не менее чем за пять лет страховой деятельности (анализируются объем заявлений о страховых случаях, направленных страховщику после даты окончания договора страхования, сроки урегулирования таких страховых случаев). В этом случае в Положении следует указать перечень материалов, в соответствии с которыми разрабатывался метод расчета указанного резерва.

Резерв дополнительных выплат (страховых бонусов) формируется по договорам, предусматривающим участие страхователя в инвестиционном доходе страховщика. Расчет данного резерва осуществляется отдельно по каждому договору страхования жизни, программе страхования.

В дополнение к указанным видам страховых резервов страховщики в случае дефицита страховых премий для покрытия страховых обязательств, возникшего при применении более консервативного базиса расчета страховых резервов по сравнению с расчетом страховых премий, формируют выравнивающий резерв. При этом расчет выравнивающего резерва осуществляется отдельно по каждому договору страхования жизни.

2) резервы по видам страхования иным, чем страхование жизни (рисковые виды страхования) (рис.).

┌──────────────────────────────────────────────┐

│ Страховые резервы по видам страхования иным, │

┌───────────────┤ чем страхование жизни (технические резервы) │

│ └──────────────────────────────────────────────┘

│ ┌───────────────────────────────┐

│ ┌──────────────────────┐ ┌>│ Резервы незаработанной премии │

├─>│ Обязательные резервы ├─┤ └───────────────────────────────┘

│ └──────────────────────┘ │ ┌───────────────────────────────┐

│ └>│ Резервы убытков ├─┐

│ └───────────────────────────────┘ │

│ ┌───────────────────────────────┐ │

│ │ Резерв заявленных, │<┤

│ │ но неурегулированных убытков │ │

│ └───────────────────────────────┘ │

│ ┌───────────────────────────────┐ │

│ │ Резерв произошедших, │ │

│ │ но незаявленных убытков │<┘

│ └───────────────────────────────┘

│ ┌───────────────────────────────┐

│ ┌──────────────────────┐ ┌>│ Стабилизационный резерв │

└─>│Дополнительные резервы├─┤ └───────────────────────────────┘

└──────────────────────┘ │ ┌───────────────────────────────┐

└>│ Иные страховые резервы │

└───────────────────────────────┘

Рис. - Структура страховых резервов по видам страхования

иным, чем страхование жизни

Резерв незаработанной премии - сумма всех премий, представляющая часть полисов или договоров с неистекшим сроком действия, которые отражены в перечне дел страховщика или перестраховщика.

Резерв заявленных, но неурегулированных убытков является оценкой не исполненных или исполненных не полностью на отчетную дату обязательств страховщика по осуществлению страховых выплат, возникших в связи со страховыми случаями, о факте наступления которых ему заявлено в установленном законом либо договором порядке в отчетном или предшествующих периодах. В этот резерв включаются суммы денежных средств, необходимые страховщику для оплаты экспертных, консультационных и иных услуг, связанных с оценкой размера и снижением ущерба, нанесенного имущественным интересам страхователя (расходы по урегулированию убытков).

Резерв произошедших, но незаявленных убытков является оценкой обязательств страховщика по осуществлению страховых выплат. Он включает в себя урегулирование убытков, возникших в связи со страховыми случаями, произошедшими в отчетном и предшествующих ему периодах, о факте наступления которых страховщику не заявлено в установленном законом или договором порядке. Действующим порядком установлено, что величина данного резерва исчисляется в размере 10% суммы брутто-премии.

Стабилизационный резерв является оценкой обязательств страховщика, связанных с осуществлением будущих страховых выплат в случае образования отрицательного финансового результата от проведения страховых операций в результате действий факторов, не зависящих от воли страховщика, или в случае превышения коэффициента состоявшихся убытков над его средним значением.

Коэффициент состоявшихся убытков рассчитывается как отношение суммы произведенных в отчетном периоде страховых выплат по страховым случаям, произошедшим в этом периоде, резерва заявленных, но неурегулированных убытков и резерва произошедших, но незаявленных убытков, рассчитанных по убыткам, произошедшим в отчетном периоде, к величине заработанной страховой премии за этот же период.

В российском законодательстве стабилизационные резервы обозначаются как резерв колебаний убыточности и резерв катастроф.

Резерв предупредительных мероприятий (превенций) создается по всем видам страхования без исключения. При этом страховые резервы не подлежат изъятию в федеральный и иные бюджеты (п. 3 ст. 26 ФЗ "Об организации страхового дела в РФ").

Нормирование и использование средств резерва превенций осуществляется страховщиками на основании разработанного ими и согласованного с органами надзора положения о резерве предупредительных мероприятий. Формирование осуществляется путем отчислений от страховой брутто-премии, поступившей по договорам страхования в отчетном периоде. Размер отчислений определяется исходя из процента, предусмотренного в структуре тарифной ставки на эти цели, но не более 15%. За органами надзора остается право на установление предельных процентов отчислений в резерв по отдельным видам страхования.

На современном этапе развития страховых отношений и в рамках их регулирования законодательно определяются как виды активов, в которых могут быть размещены страховые резервы, так и структурные соотношения между ними. В рамках нормативно-правового акта выделяются более 20 видов активов, принимаемых в покрытие страховых резервов:

1) не более 30 % средств резервов - в государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации и муниципальных органов власти;

2) не более 20 % - в недвижимое имущество;

3) не более 60 % - на банковские вклады (депозиты, банковские векселя)

4) не более 15 % - в акции; не более 20% - в облигации акционерных компаний, не более 10% - в векселя;

5) не более 10 % - в валютные ценности в соответствии с Законом "О валютном регулировании и валютном контроле";

6) не менее 5 % - на расчетный счет в банке для осуществления текущих выплат страховых сумм по проводимым видам страхования;

7) не менее 80 % средств страховых резервов должно быть инвестировано на территории РФ, если иное не предусмотрено международными соглашениями.

Экономическое значение страхования не исчерпывается только его гарантийными и возмещающими функциями. Финансовые ресурсы, аккумулируемые в страховых фондах, служат существенным источником инвестиций в экономику и выступают одним из главных факторов обеспечения эффективного функционирования страховой компании.

Во-первых, инвестиционная деятельность определяет саму возможность предоставления страховых услуг за счет обеспечения формирования достаточного страхового фонда.

Во-вторых, хорошо организованная инвестиционная деятельность обеспечивает качество предоставляемых услуг и определяет рыночное положение страховщика. Инвестиционная деятельность влияет на основные характеристики страхового продукта, прежде всего на его стоимость, и на фактическое исполнение обязательств страховщика, определяемое сроками страховых выплат.

В-третьих, инвестирование дает возможность владельцам страховой компании развивать свой бизнес и самостоятельно управлять им.

Инвестиционная деятельность страховщиков ограничивается рамками, определёнными законодательством. Основные нормативные акты, регулирующие вопрос инвестиций: «Об организации страхового дела в РФ» и Приказом «Об утверждении правил размещения страховщиками страховых резервов».

В законодательстве изложены принципы размещения временно свободных денежных средств:

1. Диверсификация (Свободные денежные средства должны распределяться между различными объектами вложений с целью снижения риска возможных потерь вложенного капитала и доходов по нему)

2. Принцип возвратности, т.е. вложенные средства должны быть возвращены

3. Ликвидность. Возможность активов с наименьшими потерями обращаться в платёжные средства, направляемые на погашение страховщиком своих обязательств.

Резервы по накопительным видам страхования могут быть направлены в менее ликвидные активы, нежели резервы по рисковым видам страхования.

4. Получение прибыли на вложенные средства

Упрощенная схема баланса страховой организации

Разделы и статьи актива	Разделы и статьи пассива
Основной капитал и незавершенное строительство	Собственный капитал, в том числе: Оплаченный уставный капитал; Фонды и резервы организации; Нераспределенная прибыль и доходы будущих периодов
Нематериальные активы
Долгосрочные финансовые вложения
Инвестиции, в том числе: Ссуды по страхованию жизни; Депо премий по рискам, принятым в перестрахование	Страховые резервы
Доля перестраховщиков в страховых резервах	Обязательства, в том числе: Депо премий по рискам, переданным в перестрахование; Кредиторская задолженность по операциям страхования, сострахования и перестрахования
Дебиторская задолженность, в том числе по операциям страхования, сострахования и перестрахования
Прочие активы, в том числе: денежные средства краткосрочные финансовые вложения	Прочие пассивы