20. Посреднические операции банков.

1) Лизинговые операции, факторинговые операции, траст (доверительное управление денежными средствами).

Факторинг – это переуступка банку неоплаченных долговых требований (платежных документов, векселей), возникающих между производителями и потребителями в процессе реализации товаров и услуг. В основе факторинговой операции лежит покупка банком платежных документов поставщика на отгруженную продукцию, выполненные работы и оказанные услуги и передача поставщиком факторингу права требования платежа с покупателя. Факторинг может касаться переуступки просроченной задолженности или платежных требований в момент их возникновения, т.е. срочных платежей. Фактор (банк) инкассирует дебиторскую задолженность поставщика с выплатой суммы счетов – немедленно или по мере погашения задолженности покупателем к определенной дате. Наиболее распространена немедленная оплата, по существу включающая краткосрочное кредитование поставщика для обслуживания процесса перевода капитала из товарной формы в денежную. Покупатель возвращает долг фактору (банку) по истечении установленного срока полностью или частями в соответствии с договором.

Банки могут оказывать своим клиентам помощь в получении платежа за фактически отгруженную продукцию, выполненные работы, оказанные услуги посредством проведения факторинговых операций, т.е. финансирования под уступку денеж. требования. Факторинговые операции банков в РБ регулируются Гражданским кодексом РБ, Банковским кодексом РБ, а также Правилами проведения банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями финансирования под уступку денеж.требования. В соотв. со ст.153 БК РБ по договору финансирования под уступку денеж. требования (договору факторинга) одна сторона (фактор) обязуется др.стороне (кредитору) вступить в денеж. обязательство между кредитором и должником на стороне кредитора путем выплаты кредитору суммы денеж. обязательства должника с дисконтом. Субъекты факторинговой операции: 1)фактор – банк или небанковская кредитно-финансовая организация, предоставляющая финансирование в адрес кредитора (поставщика) 2)кредитор (поставщик, получатель финансирования по договору факторинга) – субъект хозяйствования, предоставивший товарный кредит или отсрочку платежа покупателю (должнику) по поставленным товарам, оказанным услугам, выполненным работам 3)должник (покупатель) – субъект хозяйствования, получивший товарный кредит или отсрочку платежа по поставленным товарам. Объект: дебиторская задолженность, которая может быть оформлена документами – платежными требованиями при внутреннем факторинге; счетами-фактурами, если факторинг носит международный характер. Преимущества факторинга: ускорение оборачиваемости оборотных средств поставщика. Отсрочка платежа покупателя за поставленный товар способна привести к недостатку оборотных средств, необходимых для нормального ведения хоз.деятельности. Задача факторинговой операции – обеспечить работу клиента таким образом, чтобы в случае предоставления ему товарного кредита, он не ощущал нехватки оборотных средств и мог нормально функционировать. Виды факторинга в РБ: 1) в зависимости от формы а)открытый - должник уведомлен кредитором о заключении договора факторинга, по которому права кредитора переходят банку. В этом случае должник при оплате денежных требований перечисляет деньги на счет фактора б)скрытый – должник не уведомлен кредитором о заключении договора факторинга, по которому права кредитора переходят банку. Должники перечисляют денеж.средства на счет кредитора 2)в зависимости от места проведения факторинга а)внутренний – сторонами договора факторинга являются резиденты РБ б)международный 3)в зависимости от условий платежа а)с правом регресса – фактор имеет право обратить взыскание на поставщика и потребовать возврата выплаченной ему ранее суммы в случае неоплаты денеж.требований должником. Риск по сделке несет фактор и поставщик б)без права регресса – банк финансирует кредитора без права последующего возврата неоплаченных ден.требований кредитору. При этом поставщик несет риск неоплаты должником ден. требований. Схема факторинговой операции: Поставщик поставляет продукцию покупателю и обращается к фактору с просьбой совершить факторинговую операцию. Предварительно до заключения факторингового соглашения банк изучает финан.положение клиента (поставщика) и его должника, оценивает качество предоставленных денеж.требований, анализирует договора поставки, а также объем и качество выпускаемой продукции. После проведения предварительной работы с клиентом банк определяет условия финансирования поставщика, согласовывает их с клиентом. Далее стороны заключают между собой договор факторинга. Затем фактор предоставляет финансирование в размере, установленном в договоре. Если факторинг открытый, то покупатель оплачивает ден.требования непосредственно фактору; при закрытом факторинге – покупатель производит оплату денеж.требований в пользу поставщика. При открытом факторинге фактор возвращает поставщику оставшуюся сумму денеж.требований за минусом вознаграждения фактора; при скрытом факторинге - поставщик гасит задолженность перед фактором, уплачивает вознаграждение за совершение операции. Вознаграждение фактора может выступать в виде дисконта – разница между Σ ден.обязательства должника и Σ, выплачиваемой фактором кредитору. Дисконт может быть исчислен в виде твердой Σ или %, начисленных на Σ ден.обязательства. Для факторингового обслуживания клиентов в банке может быть создан факторинговый отдел.

Договор доверительного управления денежными средствами (траст). Операции по доверительному управлению денеж. средствами предполагают управление денеж. средствами клиента по его поручению и в его интересах или в интересах 3-его лица. Сущность доверительных операций: клиент передает банку денеж.средства с сохранением за собой права собственности на них. В свою очередь, банк их инвестирует с целью получения прибыли. За совершение операции банк получает доход в виде комиссионного вознаграждения. Правовой основой осуществления доверительных операций в РБ является глава 23 БК РБ, Положение о доверительном управлении денеж. средствами (постановление НБ РБ от 28.06.2001 №177). Субъекты операций по доверительному управлению: 1)вверитель - собственник передаваемых в доверительное управление денеж.средств, юрид. или физ.лицо 2)выгодоприобретатель – физ.или юрид.лицо, определяемое верителем, в интересах которого осуществляется доверительное управление и которое является получателем доходов от указанного управления. В качестве выгодоприобретателя может выступать веритель или 3-е лицо 3)доверительный управляющий – банк, зарегистрированный в установленном порядке в РБ, осуществляющий доверительное управление денеж. средствами верителя в интересах верителя или указанного им лица. Предмет договора доверительного управления денеж.средствами – любые ден.средства в бел. рублях или в инвалюте, принадлежащие верителю на праве собственности. Формы доверительного управления денеж. средствами: 1)полное доверительное управление денеж. средствами - доверительный управляющий осуществляет действия с денеж.средствами верителя самостоятельно в пределах предоставленных полномочий 2) доверительное управление ден. средствами по согласованию - доверительный управляющий производит действия с денеж. средствами верителя при условии обязательного предварительного согласования с верителем каждого осуществляемого им действия 3) доверительное управление денеж. средствами по приказу - доверительный управляющий опровергает действия с денеж.средствами верителя исключительно по указанию верителя. Основание осуществления доверительного управления – договор в письменном виде сроком не более 1 года. Денеж.средства в доверительное управление передаются: 1)если верителем является юр.лицо – посредством перечисления средств в безналичном порядке с текущего счета верителя на доверительный (трастовый) счет 2)если веритель физ.лицо – путем перечисления средств на доверительный счет в безналичном порядке с банковских счетов либо наличными. Доверительный счет открывается верителю на основании договора доверительного счета, при наличии договора доверительного управления ден.средствами. Доверительное управление может быть организовано в виде индивидуального доверительного управления и в виде общего доверительного фонда верителей в целях наиболее эффективного использования средств при соблюдении условий каждого договора доверительного управления. Доверительный управляющий обязан отчитываться перед верителем в порядке и сроки, установленные договором (расчетно-кассовые документы о движении средств, выписки по доверительному счету). Доверительный управляющий имеет право получить вознаграждение в порядке и размерах, предусмотренных договором виде % от получаемого дохода или в определенной сумме ден.средств.

Сущность лизинговых операций коммерческого банка.

Лизинговые операции – это форма финансирования капиталовложений, ориентированная на использование, т.е. расширение возможностей, а не замену банковского кредита. Решение о лизинговых операциях принимаются банками по соображениям выгоды и комплексного обслуживания клиентов, и тем самым увеличения их числа. Вкладывая средства в приобретение оборудования и выполняя функцию лизингодателя, банки могут внести свой вклад в формирование стратегии и тактики обновления основных доходов, определить направления развития лизинга, контролировать ситуацию на лизинговом рынке. Лизинговые операции в РБ совершаются в соотв. с Гражданским кодексом РБ, Положением о лизинге на территории РБ. Законодательство определяет лизинговую деятельность как деятельность, связанную с приобретением одним юр.лицом за собственные или заемные средства объекта лизинга в собственность и передачей его др.субъекту хозяйствования на срок и за плату во временное владение и пользование с правом или без права выкупа. Объект лизинга: движимое и недвижимое имущество, которое по существующей классификации можно отнести к основным фондам, а также программные средства и рабочие инструменты, обеспечивающие функционирование переданных в лизинг основных фондов. Объект лизинга является собственностью лизингодателя в течение срока действия договора лизинга. Субъекты лизинга: 1)лизингодатель – юр.лицо, передающее по договору лизинга специально приобретенный для этого за счет собственных или заемных средств объект лизинга. В качестве лизингодателя может выступать лизинговая компания или банк 2)лизингополучатель – субъект хозяйствования, получающий объект лизинга во временное владение и пользование по договору лизинга. К заключению лизинговой сделки прибегают субъекты хозяйствования, испытывающие недостаток собственных средств для приобретения основных фондов Иногда отвлечение собственных средств субъектов хозяйствования для покупки дорогостоящего оборудования может быть нецелесообразным. Лизинг способствует обновлению устаревших основных фондов предприятий. Лизингополучатель может уплачивать лизинговые платежи из суммы доходов, получаемых от реализации продукции, производимой на оборудовании, взятом в лизинг. Лизинговые операции для банка-лизингодателя являются одной из форм кредитных операций и доп.источником дохода. Цена договора лизинга определяется сторонами договора исходя из суммы инвестиц.расходов лизингодателя и суммы его вознаграждения либо совокупности лизинговых платежей и выкупной стоимости, если условиями договора предусмотрен выкуп объекта лизинга. Доход лизингодателя (банка) состоит из оплаты за все виды работ и услуг по договору лизинга и представляет собой разность между общей Σ причитающихся лизинговых платежей и Σ платежей, возмещающих инвестиц.затраты. Порядок осуществления лизинговой операции в банке: лизингополучатель определяет необходимый ему объект лизинга, а также возможного поставщика оборудования. Поставщик объекта лизинга может быть установлен и непосредственно банком-лизингодателем. Затем субъект хозяйствования обращается в банк с просьбой совершить лизинговую операцию и предоставляет заявку на лизинг. Банк прежде чем принять решение о проведении операции должен провести анализ заявки клиента, определить его кредитоспособность, оценить обеспечение, предлагаемое лизингополучателем в обеспечение исполнения своих обязательств. Банк обращается к поставщику и заключает с ним договор купли-продажи объекта лизинга. Между банком и лизингополучателем заключается договор лизинга. Наличие договорных отношений между сторонами лизинговой сделки является основанием для поставки объекта лизинга лизингополучателю. Если у лизингополучателя нет претензий к поставленному оборудованию, и оно соответствует его требованиям, происходит оплата объекта лизинга лизингодателем. В течение срока действия лизингового соглашения лизингополучатель уплачивает лизингодателю лизинговые платежи. Виды лизинга: 1)финансовый – лизинговые платежи в течение договора лизинга, заключенного на срок не менее 1 года, возмещают лизингодателю стоимость объекта лизинга в размере не менее 75% его первоначальной стоимости независимо от того, будет ли сделка завершена выкупом объекта лизинга лизингополучателем, его возвратом или продлением договора лизинга на др.условиях 2)оперативный – лизинговый платеж в течение договора лизинга возмещает лизингодателю стоимость объекта лизинга в размере менее 75% его первонач. Стоимости. По истечении договора лизинга лизингополучатель возвращает лизингодателю объект лизинга, в результате чего он может передаваться в лизинг многократно 3)международный – хотя бы одна из сторон договора лизинга является нерезидентом РБ 4)внутренний – все стороны договора лизинга резиденты РБ. Сублизинг – лизинг, при котором лизингополучатель с разрешения лизингодателя по договору сублизинга передает иным лизингополучателям в последующее пользование и владение объект лизинга.