Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Финансы, денежное обращение и ипотека. Учебник.pdf
ресурсов в бюджет для финансирования расходов государства.
Вторым по величине источником доходов бюджетов всех уровней
стали отчисления от прибыли.
В 1990 г. была провозглашена новая цель экономической
реформы – переход к регулируемой рыночной экономике. Она
предполагала сочетание плана и рынка и была закреплена в
постановлении Верховного Совета СССР «О концепции перехода к
регулируемой рыночной экономике в СССР» (июнь 1990 г.). Начать
переход было намечено с 1991 г., по окончании 12-й пятилетки.
Однако цель новой экономической реформы, предусматривающей
переход в СССР к регулируемому рынку, не была достигнута. 8 декабря
1991 г. руководители трех союзных республик – РСФСР, Украины,
Белоруссии – в Беловежской пуще приняли соглашение о роспуске
СССР и создании Содружества Независимых Государств (СНГ).
21.12.1991 г. в Алма-Ате представители 11 республик поддержали
«Беловежское соглашение» о создании СНГ и роспуске СССР.
26.12.1991 г. Верховный Совет СССР решением одной палаты (Совета
Союза) самоликвидировался. Союзные республики стали суверенными
республиками.
В 1991-1992 гг. в России произошла смена политических
ориентаций. В стране было объявлено о переходе на рыночные
отношения, проведении в экономике рыночных реформ.
Финансовая политика государства неразрывно связана с
инвестиционной политикой государства – составной частью
финансовой политики, которая выражает отношения государства к
финансированию инвестиционной деятельности. Ее основными
целями являются мобилизация финансовых ресурсов, необходимых
для инвестиционной деятельности, преодоление спада
инвестиционной активности, повышение эффективности
капитальных вложений. Государство применяет различные формы
регулирования инвестиционной деятельности: посредством издания
законов и других нормативных актов; путем прямого регулирования
финансирования инвестиций; через принятие государственных
инвестиционных программ.
Финансовая политика предприятия – это совокупность методов
управления финансовыми ресурсами предприятия, направленных на
формирование, рациональное и эффективное использование
финансовых ресурсов.
31
Целью разработки финансовой политики предприятия является
построение эффективной системы управления финансами,
направленной на достижение стратегических и тактических задач
предприятия.
Стратегическими задачами при разработке финансовой
политики на предприятии являются:
оптимизация структуры капитала и обеспечение финансовой
устойчивости предприятия;
максимизация прибыли;
достижение прозрачности (не секретности) финансовоэкономической деятельности предприятия;
обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия;
использование предприятием рыночных механизмов привлечения
финансовых средств (коммерческие кредиты, бюджетные кредиты на
возвратной основе, выпуск ценных бумаг и др.).
К основным направлениям разработки финансовой политики
предприятия относятся:
1) анализ финансово-экономического состояния. Анализ
бухгалтерской отчетности (в т.ч. горизонтальный, вертикальный,
трендовый анализ бухгалтерского баланса), расчет финансовых
коэффициентов.
2) разработка учетной политики. Выбор методов списания сырья
и материалов в производство, вариантов списания малоценных и
быстроизнашивающихся предметов, методов оценки незавершенного
производства, применения ускоренной амортизации и др.
3) разработка кредитной политики. Выбор кредитной
организации, размера процентной ставки, сроков погашения кредита.
4) управление оборотными средствами, кредиторской и
дебиторской задолженностью;
5) управление издержками (затратами) и выбор
амортизационной политики;
6) дивидендная политика;
7) управления финансами. Современная система управления
финансами предприятия базируется на теории планирования,
нормирования и регулирования.
32
1.7. Финансовая политика государства в XX в. и ее перспективы в XXI в.
Большинство своих функций современное государство
реализует путем формирования экономической политики и ее
стержневой основе – финансовой политики. Ряд авторов определяет
финансовую политику как совокупность государственных
мероприятий по использованию финансовых отношений для
выполнения государством своих функций. В этом определении
вводится очень неопределенный, без очерченных границ термин
«государственные мероприятия».
Финансовая политика государства как часть (подсистема)
экономической политики государства представляет собой
совокупность бюджетно-налоговых, иных финансовых
инструментов и институтов государственной финансовой власти,
обладающих в соответствии с законодательством полномочиями по
формированию и использованию финансовых ресурсов государства
в соответствии со стратегическими и тактическими целями
государственной экономической политики. В этом определении
принципиально важно подчеркнуть единство двух механизмов
финансовой политики – инструментов и финансовых институтов
государственной власти. Это единство проявляется в том, что любой
финансовый инструмент приводится в действие, «живет» в
финансовой жизни страны лишь при условии, если его технология
практического использования формируется в государственнофинансовых институтах (Министерство финансов, Министерство
промышленности и торговли, Министерство экономического
развития, Федеральная служба по валютному и экспортному
контролю. Пенсионный фонд и т.д.).
Выделим следующие общие черты финансовой политики в
XX веке.
1. Успех финансовой политики и ее высокая результативность
определили мощь государства, его способность обеспечивать
выполнение своих важнейших функций, реализацию национальных
интересов страны, поддерживать баланс между внутренними и
внешними интересами, геополитические позиции страны, а также
внутренний социальный мир, социально-экономическую
стабильность.
2. В связи с ограниченностью финансовых ресурсов,
бюджетным дефицитом по сравнению с расширяющимися
33
возможностями их использования под действием научнотехнического прогресса, возникновением новых потребностей,
расширением мирохозяйственных связей, глобализацией экономики
роль финансовой политики непрерывно возрастала. Возникли новые
финансовые теории, финансовые технологии, финансовый
менеджмент, важнейшей частью рыночной экономики стал фондовый
рынок. Не все новые тенденции в финансах являются сферой
финансовой политики. Однако, несомненно, что поле, предмет
финансовой политики существенно расширились. Поэтому задача
координации и синтеза финансовых нововведений – обогащение
деятельности финансовых институтов власти с позиции современных
тенденций в финансах вы-ходит на первый план как при выработке
стратегии развития российского общества, так и при решении
тактических задач,
3. Возросло количество финансовых инструментов осуществления
финансовой политики, они стали более разнообразными. При
одновременной их универсализации возникли инструменты строго
целевого назначения. Например, фондовый рынок стал в 1990-е гг.
новым глобальным финансовым инструментом четкого целевого
назначения (фьючерсные сделки и т.д.).
4. Возросла взаимозависимость между денежно-кредитной
политикой, формируемой независимым Центральным банком РФ, и
бюджетно-налоговой политикой правительства (Министерство
финансов и др.); возникла задача их координации. Без обоснования
количества денежной массы, необходимого коэффициента
монетизации не может быть эффективного бюджета. Но все
«пожирающий» бюджет, неконтролируемые расходы, огромное
количество бюджетополучателей наносят ущерб денежному
обращению, порождают эмиссию и инфляцию.
5. В последние годы в России, как и во всем мире, финансы
приобрели самодовлеющее значение. Фондовый рынок породил
необузданную игру и погоню за высокими спекулятивными
доходами, например, на базе так называемых ролловых операций
и т.д. Новые финансовые операции настолько изощренны и отделены
от материального субстрата экономики, реальных (нефинансовых)
услуг, что для обозначения таких явлений возникли новые термины:
экономика «мыльного пузыря», «бумажная экономика», «финансовые
пирамиды» и т.д.
34
6. Финансовая политика России как по используемым
инструментам, так и особенно по эффективности функционирования
институтов финансовой власти существенно отстает от мировых
стандартов в этой области. В то же время рекомендации
Международного валютного фонда используются механически без
необходимой адаптации к российским условиям. Наибольшее
отставание наблюдается в бюджетном планировании, исполнении
бюджета, управлении внутренним и внешним долгом, осуществлении
контроля и надзора за функционированием фондового рынка.
7. Качество кадрового обеспечения финансовой политики не
соответствует задачам выхода страны из кризиса из-за
недостаточного внимания государства к подготовке кадров
финансистов в сфере государственных финансов на протяжении
десятилетий. Вероятно, кадровый потенциал даже ниже уровня
начала века, 1924-1930-х и 1940-1960-х гг.
8. Эффективность финансовой политики в существенной мере
зависит от деятельности Министерства финансов, его руководства, а
также министра финансов. Давать оценку деятельности министров
финансов очень сложно, и она всегда будет неоднозначной. Но тем не
менее можно отметить деятельность С.Ю. Витте еще в позапрошлом
столетии, успешное проведение им денежной реформы 1895-1897 гг.,
преодоление бюджетного дефицита. Все это заложило хороший
фундамент для укрепления Российского государства. К сожалению,
первая мировая война, революция 1917 г. расшатали финансовую
систему. И все-таки ее удалось реанимировать не без влияния
положительного наследия С.Ю. Витте в 1920-х гг. В.И. Лениным Г.Я. Сокольниковым. В последующие годы на посту министра
финансов находился А.Г. Зверев (1938-1960 гг.), и дело не только в
длительности его работы в должности министра, хотя это тоже очень
важно для стабильности финансовой политики, важно, что он умело
организовал работу финансовой системы в годы второй мировой
войны, провел с пользой для экономики денежную реформу 1947 г.,
восстановил доверие к рублю, сумел наладить исполнение бюджета .
С 1960-х до середины 1980-х гг. министром финансов был
В.Ф. Гарбузов. Обладая большим экономическим и политическим
кругозором, обеспечивая жесткую финансовую дисциплину, он умел
отстоять позицию министерства перед многими политиками,
отраслевиками и регионами. В то время ограничения по финансовым
ресурсам зависели от авторитета министра финансов и формируемого
35
под его руководством государственного бюджета, В последующие
годы, несмотря на пере-стройку (1987-1991 гг.) и так называемую
политику финансовой стабилизации (1992-1998 гг.), Министерство
финансов потеряло свои позиции во многом из-за отсутствия
современно мыслящего и динамично действующего руководителя.
В этот период финансовая политика формировалась под
влиянием следующих факторов:
1) начатая в 1990 г. радикализация экономических реформ в
сторону создания многоукладной рыночной экономики,
опирающейся на свободное предпринимательство;
2) обострение политической борьбы по вопросу выбора пути
трансформации советского общества;
3) непредвиденный многими реформаторами распад СССР и в
силу этого неподготовленность вычленения финансовой системы
России из общей финансовой системы СССР;
4) обострение финансового и в целом экономического кризиса в
1991 г. из-за недостаточной эффективности эволюционных мер
реформирования ценообразования, внешнеэкономических связей,
хозрасчета предприятий. Во всяком случае, реформаторы и
общественность ожидали от этих реформ больше, чем они смогли
дать. Считалось, что базовой основав финансовой и в целом
экономической политики являются либерализация цен и
внешнеэкономических связей, обеспечение конвертируемости
валюты и приватизация собственности. Именно в эту систему
встраивались цели и механизмы реализации финансовой политики.
Для России в ближайшей перспективе наиболее актуальными
экономическими задачами являются:
обеспечение дальнейшего роста производства и объема
доходов в хозяйстве;
рост реальных доходов населения и уменьшение разрывов в
душевых доходах различных слоев населения;
сохранение положительного сальдо внешней торговли и
улучшение платежного баланса;
дальнейшее развитие системы образования, науки и научных
исследований на перспективных направлениях;
существенное улучшение социального обслуживания
населения.
Исходя из этого можно сформулировать стратегию финансовой
политики России на первую четверть XXI в. Анализ основных
36
тенденций финансовой политики в XX в., нерешенных проблем и
неоправдавших себя финансовых инструментов позволяет выделить
следующие стратегические линии финансовой политики России.
создание условий для активизации инвестирования свободных
финансовых ресурсов в материальное производство;
регулирование уровня инфляции и ставок процента таким
образом, чтобы содействовать росту рентабельности реального
сектора;
проведение налоговой реформы, призванной стимулировать
всех экономических субъектов к расширению производства,
увеличению доходов, к переходу от теневой к легальной
хозяйственной деятельности;
существенная реструктуризация финансовых потоков в
хозяйстве, сокращение дотационных платежей из бюджета, реформа
пенсионного дела, жилищно-коммунального хозяйства и др.;
обеспечение устойчивого равновесия доходов и расходов
бюджета, по возможности недопущение его дефицита;
регулярные платежи по внешнему долгу, существенное
сокращение общего объема государственной задолженности.
Россия к 2008 г. превзошла уровень ВВП 1990 г. Но уже в
2012 г. стало ясно, что кризис приобретает продолжительный
характер. Течение времени с конца 2012 г. все яснее свидетельствует,
что спад в экономике России не будет носить привычный
циклический характер, это – системный кризис. Россия в течение
15 лет в основном повторяет тенденции, наблюдаемые в экономике
Америки, Европы, Восточной Азии, но таким образом стране не
удается реализовать те возможности, которые есть у национальной
экономики после ухода от планово-административной системы и
приобщения к рыночному механизму. Чтобы открыть дорогу этим
возможностям, необходимо сильно продвинуть свободу бизнесу,
верховенству права, демократическому контролю. При этом чем
дольше будет длиться кризис, тем дальше будут откладываться
перемены для того, чтобы выйти из него, тем больше будет
продолжительность и глубина кризиса, тем трудней будет из него
выходить. Это не циклический кризис, это кризис, требующий смены
политики и затем настойчивого, и в то же время умеренного
проведения нового курса. Необходимы глубинные общественные
реформы, включающие реальный поворот в верховенстве права, в
политических методах обеспечения верховенства права и в развитии
37
основ экономической и политической конкуренции, создающей
реальные условия для стимулирования производительности и
инноваций.
1.8. Финансовый контроль
Финансовый контроль – это совокупность действий и операций
по проверке финансовых и связанных с ними вопросов деятельности
субъектов хозяйствования и управления (государства, предприятий,
учреждений, организаций) с применением специфических форм и
методов его организации. Он осуществляется законодательными и
исполнительными органами власти всех уровней, а также специально
созданными учреждениями и включает: контроль за соблюдением
финансово-хозяйственного законодательства в процессе
формирования и использования фондов денежных средств; оценку
экономической эффективности финансово-хозяйственных операций и
целесообразности произведенных расходов.
Финансовый контроль, в отличие от других видов контроля
(экологического, санитарного, административного и др.), связан с
использованием стоимостных категорий. Предметом проверок
выступают такие финансовые (стоимостные) показатели, как
прибыль, доходы, рентабельность, себестоимость, издержки
обращения, налог на добавленную стоимость, отчисления на
различные цели и в фонды.
Конкретные формы и методы организации финансового
контроля – это практическое воплощение объективно присущего
финансам как экономической категории свойства контроля.
Поскольку финансовая система государства охватывает все виды
денежных фондов (как на федеральном и региональном уровнях, так
и на уровне отдельных хозяйствующих субъектов), финансовый
контроль является многоуровневым и всесторонним.
Государственный финансовый контроль предназначен для
реализации финансовой политики государства, создания условий для
финансовой стабилизации.
Финансовый контроль за деятельностью предприятий включает
также контроль со стороны кредитных учреждений, акционеров и
внутренний контроль: проверку эффективности и целесообразности
использования денежных ресурсов (собственных, заемных и
привлеченных); анализ и сопоставление фактических финансовых
38
результатов с прогнозируемыми; финансовую оценку результатов
инвестиционных проектов, правильность и достоверность
финансовой отчетности; контроль за финансовым состоянием и
ликвидностью.
Важную роль в осуществлении финансового контроля играет
уровень организации учета в стране – бухгалтерского, бюджетного,
налогового. Отчетная документация – главный объект финансового
контроля.
Финансовый контроль можно классифицировать следующим
образом.
1. По субъектам проведения выделяют финансовый контроль:
государственный (президентский, контроль представи-
тельных органов власти и местного самоуправления, контроль
исполнительных органов власти, контроль финансово-кредитных органов);
ведомственный (структурных подразделений министерств и
других органов государственного управления);
негосударственный (внутренний и внешний, аудиторский).
2. По сфере финансовой деятельности различают финансовый
контроль: бюджетный, налоговый, валютный, кредитный, страховой,
инвестиционный контроль, контроль за денежной массой.
3. По форме проведения финансовый контроль подразделяют на:
предварительный финансовый контроль: проводится до
совершения финансовых операций и имеет важное значение
для предупреждения финансовых нарушений
(предусматривает оценку обоснованности финансовых
программ и прогнозов для предотвращения неэкономного и
неэффективного расходования средств);
текущий (оперативный) финансовый контроль: производится
в момент совершения денежных сделок, финансовых
операций, выдачи ссуд и субсидий и т. д.;
последующий финансовый контроль, проводимый путем
анализа и ревизии отчетной финансовой и бухгалтерской
документации, предназначен для оценки результатов
финансовой деятельности хозяйствующих субъектов,
сопоставления финансовых планов и прогнозов с
результатами оценки эффективности осуществления
предложенной финансовой стратегии, сравнения финансовых
издержек с прогнозируемыми и т. д.
39
4. По методам проведения, т. е. приемам и способам
осуществления финансового контроля, различают: проверки,
обследования, надзор, анализ финансовой деятельности, наблюдение
(мониторинг), ревизии.
Обследование, в отличие от проверки, охватывает более широкий
спектр финансово-экономических показателей обследуемого
экономического субъекта для определения его финансового состояния
и возможных перспектив развития.
Надзор производится контролирующими органами за
хозяйствующими субъектами, получившими лицензию на тот или
иной вид финансовой деятельности, и предполагает соблюдение ими
установленных правил и нормативов.
Анализ финансовой деятельности как разновидность
финансового контроля предполагает детальное изучение
периодической или годовой финансово-бухгалтерской отчетности с
целью общей оценки результатов финансовой деятельности, оценки
финансового состояния и обеспеченности собственным капиталом,
эффективности его использования.
Наблюдение (мониторинг) – постоянный контроль со стороны
кредитных организаций за использованием выданной ссуды и
финансовым состоянием предприятия-клиента. Неэффективное
использование полученной ссуды и снижение платежеспособности
могут привести к ужесточению условий кредитования, требованию
досрочного возврата ссуды.
Ревизия – наиболее глубокий и всеобъемлющий метод
финансового контроля. Это полное обследование финансовохозяйственной деятельности экономического субъекта с целью
проверки ее законности, правильности, целесообразности, эффективности.
Государственный и негосударственный контроль тесно
взаимосвязаны и различаются лишь по субъектам контроля, а также
целями и методами. В первом преобладает правовая и
количественная сторона контроля, а во втором — аналитическая.
Для проведения финансового контроля со стороны
представительных органов созданы специальные структуры:
комитеты и комиссии Совета Федерации и Государственной Думы,
Счетная палата РФ.
Особое место в системе финансового контроля со стороны
представительных органов принадлежит Счетной палате РФ. Это
40