Глава 6. УПРАВЛЕНИЕ ПРИБЫЛЬНОСТЬЮ, РЕНТАБЕЛЬНОСТЬЮ И ДОХОДАМИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА

6.1. МЕТОДИКА ОЦЕНКИ И РЕГУЛИРОВАНИЯ УРОВНЯ ПРИБЫЛИ ПУТЁМ СТРУКТУРНОГО АНАЛИЗА БАНКОВСКИХ ДОХОДОВ И РАСХОДОВ

Основой управления банковской рентабельностью являются способы оценки уровня банковской прибыльности. В целом размер прибыли зависит от уровня банковских доходов, расходов, налогов и других обязательных платежей. В соответствии с этим модель формирования и оценки банковской прибыли может быть представлена следующим образом, указанным на рис. 1.

Целью структурного анализа является выявление основных видов банковских доходов и источников прибыли для оценки их надёжности и возможности экономии в будущем. Надёжность зависит от формы дохода, от типа банковской операции, степени стабильности источника прибыли. Структурный анализ банковских расходов позволяет выявлять области деятельности, которые отрицательно влияют на общий финансовый результат.

Доходы от активных операций можно разделить на операционные и внереализационные доходы.

Рис. 1. Структура прибыли коммерческого банка

67

1.К операционным доходам относятся:

–процентный доход – доходы, полученные в виде процентов, уплачиваемых за предоставленные кредиты и займы, проценты по вкладам, размещенным в других банках, включая Центральный банк (включая проценты по средствам банка на корреспондентских счетах в других коммерческих банках), проценты по долговым ценным бумагам других эмитентов, приобретенных банком, проценты по лизинговым операциям (банк также принимает лизинговые платежи и комиссии одновременно), проценты по другим активным операциям;

–беспроцентный доход – доход, полученный банком от операций

синостранной валютой, операции доверительного управления, долевое участие в деятельности других юридических лиц (дивиденды, полученные банком на акции или доли принадлежащих ему лиц).

2.Прочие доходы включают доход от дисконтирования по векселям, доход от перепродажи и переоценки ценных бумаг, дивиденды, доход от переоценки средств в иностранной валюте, другие доходы, связанные с продажей имущества, возмещение потребителем телеграфных расходов, списание кредита, задолженность, аренда имущества и т.д.

Оптимальной структурой банковских доходов является преобладание процентных и комиссионных доходов, причем доля комиссионных доходов от банковских услуг должна составлять около 30% чистой прибыли (прибыли).

В зависимости от степени устойчивости выделяются следующие группы доходов стабильные и неустойчивые. К стабильной группе относятся процентный доход по кредитам, процентный и дисконтный доход по ценным бумагам, дивиденды, полученная комиссия. Неустойчивые доходы, связанные с переоценкой активов и перепродажей ценных бумаг, а также разовые (полученные штрафы, доходы от продажи имущества) по своей природе нестабильны.

Цель структурного анализа доходов по видам банковской деятельности заключается в оценке возможности поддержания соответствующего источ-

68

ника с учётом конкуренции и рисков банка в этом сегменте рынка, а также оценке степени диверсификации источников дохода.

Структурный анализ доходов банка дополняется структурным анализом расходов.

Банковские расходы можно поделить на процентные, комиссионные и прочие расходы. Процентные расходы включают в себя банковские сборы за привлечённые кредиты других банков и проценты, выплачиваемые по депозитам юридических и физических лиц. Комиссионные расходы или непроцентные расходы, связанные с оплатой денежных средств, расчётов и других операций по взысканию, полученных гарантий. Прочие непроцентные расходы различаются по своему составу и включают в себя: расходы на переоценку валют и ценных бумаг, на содержание оборудования, управление, штрафы и так далее.

Превышение темпов роста процентных расходов по процентным доходам является фактором падения процентной маржи, что говорит об расхождении в управлении процентными ставками по активным и пассивным банковским операциям, структуре привлечения и размещения ресурсов.

Немаловажное значение при оценке и регулировании прибыли является структурный анализ финансового результата. Под финансовым результатом деятельности понимается прибыль или убыток банка, который выражен в количественным выражении в виде чистой прибыли (убыток). Структурный анализ финансового результата основан на определении его основных источников.

Структурный анализ источников формирования прибыли позволяет выявить ряд положительных и отрицательных результатов в работе банка.

Структурный анализ доходов, расходов и источников прибыли даёт отличную информацию для оценки эффективности банка с количественных и качественных позиций, на его основе принимаются решения об изменениях направлений активных и пассивных операций, которые будут способствовать не только максимизации прибыли, но и для лучшей защиты банка от риска путём увеличения его стабильных источников.

69

6.2. МЕТОДИКА ОЦЕНКИ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ И ПРИБЫЛЬНОСТИ БАНКА И ЕГО ФАКТОРНЫЙ АНАЛИЗ

Существует не только структурный анализ источников прибыли, но и существует анализ системы финансовых коэффициентов, как основныя методов оценки уровня прибыльности и рентабельности коммерческого банка.

Основным коэффициентом доходности банка является отношение прибыли к активам, однако значение данного коэффициента не является единичным критерием оценки эффективности деятельности банка. Данный показатель не является основопологающим, так как высокая прибыль граничит с большим риском, в связи с этим необходимо учитывать защищенность от банковских рисков.

Оценивая рентабельность банка необходимо рассчитывать следующие показатели и проводить последовательность действий:

–сравнительный анализ фактического и нормативного значения финансовых показателей;

–сравнение финансовых коэффициентов анализируемого банка с основными конкурентами в данной области;

–оценка динамики финансовых коэффициентов за несколько аналогичных периодов;

–факторный анализ динамики коэффициента прибыльности банка. Методика расчёта финансовых коэффициентов прибыльности и рента-

бельности коммерческого банка:

1. Коэффициент рентабельности банка рассчитывается как отношение прибыли к активам, он позволяет дать изначальную количественную оценку:

К ПАр , К Пр АДН ,

где Пр – прибыль; А – активы; ДН – нестабильный доход.

Разница между указанными двумя коэффициентами состоит в том, что прибыль очищается от нестабильных источников. Второй коэффициент играет принципиальное значение в дальнейшей оценке динамики коэффициента,

70

который влияет на рейтинг банка, так как он не может быть высоким, так как увеличение коэффициентов прибыльности обеспечивается за счёт нестабильных источников.

При расчёте финансовых коэффициентов также необходимо учитывать чистую прибыль, в таком случае расчёт производится следующим образом:

где Прдн – чистая прибыль; А – активы; ДН – нестабильный доход. Анализируя данные коэффициенты и проводя их сравнительный

анализ, можно сравнить К1 и К2, так же как и К3 и К4, это обусловлено различиями между балансовой и чистой прибылью. Нормативное значение данных коэффициентов находится в следующих границах К3 = 1,15…0,35%,

К4 = 1,0…0,6%.

2.Коэффициент прибыли до налогообложения к активам:

К Пр_А НС , К ПрА Н .

Необходимо провести сравнение К1 и К5, К2 и К6, чем большее расхождение между количественными значениями данных коэффициентов, тем хуже управление прибылью.

3. Следующий коэффициент – отношение прибыли к собственному капиталу. Данный показатель имеет большое значение в анализе, так как стабильность или увеличение роста прибыли на рубль собственного капитала за прошедшие периоды обеспечивает сохранение уровня рентабельности банка в будущем, а так же этот коэффициент показывает эффективность инвестиций учредителей, акционеров и вкладчиков. Данный коэффициент рассчитывается следующим образом:

КПрУСНД;

КПрУСНД, К 15%.

71

4. Для оценки согласованности управления прибылью и персоналом показывает соотношение прибыли на одного работника:

КПЧр .

Для характеристики эффективности банковского менеджмента необходимо рассчитывать коэффициенты рентабельности, которые характеризуют уровень прибыльности и доходности банковской деятельности.

1. Коэффициент «рентабельность дохода» характеризует способность финансового менеджмента банка контролировать свои расходы, исключая рыночный уровень процентной ставки, который показывает, какое количество единицы прибыли приходится на одну единицу дохода

КПр . ДВ

Увеличение данного коэффициента говорит об оптимизации структуры ресурсной базы, т.е. уменьшении. В случае уменьшения данного коэффициента говорит об увеличении темпов роста процентного риска, росте затрат по операциям с ценными бумагами, штрафах, пени, неустойках, а также расходах на аппарат управления.

2. Коэффициент рентабельности общего капитала показывает количество единиц прибыли, приходящихся на единицу активов, характеризует деятельность банка по эффективному управлению размещения активов, т.е. показывает эффективность использования активов с целью приносить доход

КПАр .

Уменьшение коэффициента говорит, что доля иммобилизованных активов увеличилась, депозитно-кредитный портфель банка несбалансирован, управление активными операциями находится на недостаточном уровне, увеличен уровень процентного риска.

72

3. Коэффициент эффективности использования собственных средств, который измеряется величиной прибыли, приходящейся на сумму собственных средств

Увеличение данного коэффициента говорит об увеличении мобильных собственных средств, что влечет за собой повышение банковской устойчивости и свидетельствует об оперативности принятия решений при наступлении банковских рисков, а так же увеличивается способность банка реагировать на трансформацию рыночной ситуации.

4. Коэффициент рентабельности капитала банка отражает эффективность оборота текущих активов коммерческого банка

Равномерное увеличение коэффициента значит повышение числа оборотов текущих активов за единицу времени. Неравномерные изменения говорят о возможности возникновения риска ликвидности и зависимости от конъюнктуры рынка. Резкое изменение показателя в положительную или отрицательную сторону – результат образования излишних непроизводительных активов или говорит о влиянии рыночной конъюнктуры.

Факторный анализ уровня доходности банка позволяет выявить причины его изменения и на основе этого принять управленческие решения.

Общая прибыль отражает общий финансовый результат финансовой деятельности банка, определяется по следующим факторам:

–динамика размера собственного капитала ( СК);

–динамика маржи прибыли ( МП = Прибыль/Доход);

–динамика уровня эффективности использования активов ( А = доход/Активы);

–динамика уровня мультипликатора капитала (МК = Активы/Собственный капитал).

73

Модель факторного анализа прибыли (П):

ПСК МП А МК.

Методика оценки факторного анализа прибыльности:

1.Расчёт общего изменения размера прибыли равен:

∆П П П ,

где П – изменение прибыли за период; П – прибыль отчётного (текущего) года; Пο – прибыль предыдущего периода.

2.Расчёт влияния на прибыль изменения собственного капитала:

чётного (текущего) периода; СКο – собственный капитал предыдущего периода; МП – маржа прибыли отчётного (текущего) периода; А – уровень эффективности использования активов отчётного (текущего) периода; МК – мультипликатор отчётного (текущего) периода.

3.Расчёт влияния изменения размера маржи прибыли:

∆МП С МП МПο А МК ,

где МПο – маржа прибыли предыдущего периода.

4. Расчёт влияния на прибыль изменения уровня эффективности использования активов

∆А Сο МП А А МК ,

А– уровень эффективности использования активов предыдущего периода.

5.Расчёт влияния на прибыль изменения мультипликатора капитала

∆МК С МП А МК МК ,

МК – мультипликатор собственного капитала предыдущего года. Регулирование размера прибыли и рентабельность собственного капи-

тала за счёт управления факторами, влияющими на прибыль и норму прибыли на капитал, позволяет проводить анализ деятельности банка на основе выявления параметров, влияющих на изменение прибыли банка.

74