- •Финансовый менеджмент (лекции)
- •Планирование:
- •Формирование структуры капитала и расчет его цены:
- •Разработка инвестиционной политики:
- •Управление капиталом:
- •Анализ финансовых рисков:
- •Оценка и консультации:
- •Основные принципы организации финансов
- •Финансовая политика
- •Понятия финансовых ресурсов
- •2) По характеру участия в хозяйственном обороте:
- •Внеоборотные активы фирмы
- •Оборотные средства организации
- •1 Форма привлечения заемных средств:
- •2 Форма привлечения заемных средств:
- •3 Форма привлечения заемных средств: это товарный (коммерческий) кредит
- •Расчет цены основных источников капитала
- •Финансовый менеджмент – стратегия и тактика управления
- •Структура финансовых отношений на предприятии (связи-системы)
- •Функции финансового менеджера
- •Планирование:
- •Формирование структуры капитала и расчет его цены:
- •Разработка инвестиционной политики:
- •Управление капиталом:
- •Анализ финансовых рисков:
- •Оценка и консультации:
- •Пользователи финансовой отчетности
- •Содержание финансовой отчетности
- •Отчет о финансовых результатах
- •Отчет об изменениях капитала. Отчет о движении денежных средств
- •1. Назначение отчета о движении денежных средств и его связь с другими формами отчетности.
- •2. Содержание отчета о движении денежных средств
- •Показатели управления акционерной стоимостью
- •Финансовая структура капитала (отношение собственного и заемного капитала (статьи пассива баланса))
- •Основные различия между собственным и заемным капиталами
- •Основные показатели, характеризующие финансовую структуру капиталом (коэффициент концентрации собственного капитала, коэффициент финансовой зависимости, коэффициент покрытия процентов)
- •2. Коэффициент финансовой зависимости (Кфз):
- •3. Коэффициент покрытия процентов (Кпп):
- •Эффект финансового рычага
- •Основы дивидендной политики компании. Дробление, консолидация и выкуп акций.
- •Дивидендная политика и регулирование курса акций
- •Основные показатели оценки дивидендной политики (рентабельность акции, дивидендный выход, доходность акции, коэффициент выплаты дивиденда, ценность акции)
- •Рентабельность (дивидендная доходность) акции
- •Дивидендный выход (текущая доходность, норма дивидендных выплат)
- •Виды дивидендных выплат Виды дивидендных выплат (стратегии дивиденда)
- •Управление пассивами
- •Стоимость пассивов (капитала) и принципы ее оценки
- •Оптимизация структуры капитала
- •Управление собственным капиталом
- •Цена (стоимость капитала) : цена ссуды капитала, цена облигации предприятия, цена привилегированной акции, цена обыкновенной акции, накопленная отложенная прибыль
- •Расчет цены основных источников капитала
- •Финансовые риски
- •Управление финансовыми рисками
- •Идентификацию финансовых рисков, связанных с функционированием организации на рынке:
- •Способы снижения финансового риска
- •Управление активами предприятия
- •Оптимизация структуры активов предприятия
- •Управление внеоборотными активами предприятия
- •Управление дебиторской задолженностью
- •Управление денежными средствами
- •Движение денежных средств организацией. Кассовые операции
- •Безналичные расчеты
- •Расчеты платежными поручениями
- •Расчеты по инкассо
- •Расчеты аккредитивами
- •Расчеты чеками
- •Расчеты векселем
- •Управление запасами товарно-материальных ценностей
- •Основные финансовые коэффициенты (ликвидность, деловая активность, платежеспособность, рентабельность, рыночная активность)
- •3) Коэффициенты рентабельности показывают, насколько прибыльна деятельность предприятия
- •4) Коэффициенты платежеспособности
- •Источники финансовых ресурсов
- •Доходы предприятий: классификация и методы управления ими. Прибыль предприятия
- •Формирование валовой и балансовой прибыли предприятия
- •Формирование и распределение налогооблагаемой и чистой прибыли
- •Расходы предприятия: классификация и методы управления ими. Себестоимость продукции.
- •Управление реальными инвестициями
- •Исследование и учет условий внешней инвестиционной среды и конъюнктуры инвестиционного рынка:
- •Оценка стоимости и доходности ценных бумаг
- •Оценка стоимости и доходности облигаций
- •Оценка стоимости и доходности акций
- •Финансовый анализ в организации
- •Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости организации
- •Анализ кредитоспособности и ликвидности баланса организации
- •Анализ финансовых результатов
- •Финансовый план организации
- •Управление организацией
- •Ценообразование
- •Ценовая политика организации
- •Финансовое планирование и бюджетирование - как часть бизнес-плана
- •Классификация бюджета
- •Функции бюджета
- •Последовательность формирования бюджетов
- •Сроки составления бюджетов
- •Реструктуризация предприятия, ее сущность
- •Этапы проведения реструктуризации предприятия
- •60. Формы и методы государственного регулирования процессов реструктуризации
- •Финансовое планирование
- •6.1. Основные понятия: финансовое планирование, бюджетирование
- •6.2. Классификация бюджета
- •6.3. Функции бюджета
- •6.4. Общий бюджет предприятия: понятия, структура, принципы составления
- •6.5. Последовательность формирования бюджетов
- •6.6. Сроки составления бюджетов
- •Методы расчета объемов внешнего финансирования
- •Последовательность составления сводной (консолидированной) финансовой отчетности ао
- •Исследование и учет условий внешней инвестиционной среды и конъюнктуры инвестиционного рынка:
- •Основные методы оценки инвестиционных проектов
-
Расчеты платежными поручениями
Платежное поручение представляет собой письменное распоряжение плательщика обслуживающему его учреждению банка о перечислении определенной суммы со своего счета на счет другого предприятия в том же или другом учреждении банка
Расчеты платежным поручением являются одной из самых распространенных форм расчетов
Платежными поручениями могут производиться:
- перечисления денежных средств за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги
- перечисления денежных средств в бюджеты всех уровней и во вне бюджетные фонды
- перечисления денежных средств в целях возврата / размещения кредитов/займов/депозитов и уплаты процентов по ним
- перечисления денежных средств в других целях, предусмотренных законодательством
В соответствии с условиями основного договора платежные поручения могут использоваться для предварительной оплаты товаров, работ и услуг или для осуществления периодических платежей.
Платежные поручения представленные в банк на бланке установленной формы, действительны в течении 10 дней со дня выписки.
При оформлении платежного поручения следует правильно указывать:
- получателя и его банковские реквизиты
- идентификационные номера плательщика и получателя
- назначение платежа ( в случае предоплаты фиксируется номер счета, при оплате полученного товара – счет-фактура), разбивка суммы (например выделяется НДС)
Подписывается платежное поручение уполномоченными лицами предприятия и ставится печать предприятия
-
Расчеты по инкассо
Расчеты по инкассо представляют собой банковскую операцию, посредством которой банк (банк-эмитент) по поручению и за счет клиента на основании расчетных документов осуществляет действия по получению от плательщика платежа, для чего банк-эмитент вправе привлекать другие банки.
Данные расчеты осуществляются на основании:
- инкассовых поручений, оплаченных в бесспорном порядке
- платежных требований, оплата которых может производиться: по распоряжению плательщика (с акцептом) или без его распоряжения ( в безакцептном порядке)
Банк, принявший на инкассо расчетные документы, после проверки, обязуется доставить их по назначению в исполняющий банк. Данное обязательство, а также порядок и сроки возмещения затрат по доставке расчетных документов отражаются в договоре банковского счета с клиентом.
В инкассовом поручении содержится подробное указание по осуществлению операции. В нем приводятся:
- полные реквизиты и адрес плательщика
- сумма платежа
- наименование валюты платежа
- список прилагаемых документов и порядковый номер каждого
- условия передачи документов плательщику (против платежа или против акцепта)
- время вручения документов
Инкассовая сумма за вычетом комиссии и других оговоренных расходов без какой –либо задержки предоставляется в распоряжение того лица, от которого получено инкассовое поручение
Платежное требование представляет собой расчетный документ, содержащий требование кредитора – получателя средств (поставщика) к должнику-плательщику (покупателю) оплатить определенную денежную сумму через банк. Платежные требования применяются при расчетах за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги.
Платежное требование выписывается поставщиком на бланке установленной формы и отправляется в обслуживающий банк, а оттуда – в банк плательщика. При этом в договоре между сторонами установлено безакцептное списание средств (о чем в платежном требовании сделана запись с указанием основания), то деньги списываются со счета плательщика без его согласия. Также без согласия и в бесспорном порядке списываются средства на основании инкассовых требований, которые применяются для взыскания по исполнительным документам (в том числе органами, выполняющими контрольные функции)
Когда сторонами предусмотрен акцепт, его срок указывается в платежном требовании (не может быть менее 3 рабочих дней). В течение этого времени плательщик может отказаться от акцепта полностью или частично, о чем должно быть составлено в трех экземплярах заявление об отказе от акцепта. При отсутствии такого заявления по истечении трех рабочих дней с момента передачи плательщику последнего экземпляра платежного требования исполняющий банк оплачивает его.