- •Содержание
- •VIII. Построение табличного отчета 44
- •IX. Планирование 45
- •X. Отчеты в ms Word 53
- •XI. Оценка стоимости бизнеса 57
- •XII. Банк 57
- •I. Введение
- •II. Системные требования и начало работы
- •III. Некоторые моменты работы в Excel
- •3.1 Зависимости формул
- •3.2. Редактирование формул и влияющие ячейки.
- •IV. Исходные данные
- •4.1. Главное меню
- •4.1.1. Настройки
- •4.1.2. Исходные данные
- •4.1.3. Свод отчетности
- •4.1.4. Прочие данные / Импорт данных
- •4.1.5. Оценка бизнеса.
- •4.1.6. Банк.
- •4.2. Настройка продолжительности периодов и инфляции
- •4.3. Настройка отображаемых периодов
- •4.4. Баланс
- •4.5. Отчет о движении денежных средств
- •4.6. Дополнительные исходные данные
- •4.7. Переход по таблицам и графикам
- •4.8. «Прочие» исходные данные
- •V. Листы
- •5.12. Графики
- •5.13. Скрытые листы
- •VI. Трансформация отчетности
- •VII. Расшифровка коэффициентов
- •7.1. Агрегированный баланс
- •7.1.1 Актив агрегированного баланса
- •7.1.2. Пассив агрегированного баланса
- •7.2. Анализ финансовой устойчивости по относительным показателям
- •7.3. Анализ финансовой устойчивости по абсолютным показателям
- •7.4. Рейтинговая экспресс – оценка финансового состояния
- •7.5. Анализ ликвидности баланса по относительным показателям
- •7.6. Показатели деловой активности в днях
- •7.7. Показатели рентабельности
- •7.8. Анализ платежеспособности на базе расчета чистых активов
- •7.9. Оценка показателей финансово-хозяйственной деятельности
- •7.10. Показатели движения и состояния основных средств
- •7.11. Точка безубыточности
- •7.12. Финансовый рычаг
- •7.13. Экономический рост компании (Модель Du Pont)
- •7.15. Пятифакторная модель Альтмана (z-счет)
- •VIII. Построение табличного отчета
- •IX. Планирование
- •9.1. Интервал планирования
- •9.2. Таблицы
- •9.2.1. Приобретаемые нематериальные активы
- •9.2.2. Приобретаемые основные средства
- •9.2.8. Собственные акции, выкупленные у акционеров
- •9.2.14. Привлекаемые кредиты предприятия
- •9.2.15. Коэффициенты распределения затрат.
- •9.2.16. Прибыли и убытки организации.
- •9.2.17. Прибыли и убытки организации (нарастающим итогом)
- •X. Отчеты в ms Word
- •10.1. Меню «Настройка отчета в ms Word»
- •10.1.1. Отчет в Word.
- •10.1.2. Приложение.
- •10.1.3. Настройка отчетов. Отклонения … Коэффициенты.
- •XI. Оценка стоимости бизнеса
- •11.1.Исходные данные
- •XII. Банк
- •12.1. Вкладка «Финансовое положение»
- •12.2. Вкладка «Доп.Настройки»
- •12.3. Вкладка «Размер резерва»
- •12.4. Формирование профессионального суждения
7.3. Анализ финансовой устойчивости по абсолютным показателям
Показатели |
Абсолютные величины |
1. Источник собственных средств |
СК |
2. Внеоборотные активы |
ВА |
3. Источники собственных оборотных средств для формирования запасов и затрат |
СК - ВА |
4. Долгосрочные кредиты и займы |
ДП |
5. Источники собственных средств, скорректированные на величину долгосрочных заемных средств |
СК + ДП - ВА |
6. Краткосрочные кредитные и заемные средства |
ЗиК |
7. Общая величина источников средств с учетом долгосрочных и краткосрочных заемных средств |
СК + ДП + ЗиК - ВА |
8. Величина запасов и затрат, обращающихся в активе баланса |
ЗиЗ |
9. Излишек источников собственных оборотных средств |
СК – ВА - ЗиЗ |
10. Излишек источников собственных средств и долгосрочных заемных источников |
СК + ДП – ВА - ЗиЗ |
11. Излишек общей величины всех источников для формирования запасов и затрат |
СК + ДП + ЗиК – ВА - ЗиЗ |
12. З-х комплексный показатель (S) финансовой ситуации: В случае если все значения п.п. 9, 10, 11 больше нуля, то это свидетельствует об абсолютной финансовой устойчивости предприятия; если любые два значения п.п. 9, 10, 11 больше нуля, то это свидетельствует о нормальной финансовой устойчивости предприятия; если хотя бы одно значение из п.п. 9, 10, 11 больше нуля, то это свидетельствует о допустимо неустойчивом состоянии предприятия; если значения в п.п. 9, 10, 11 равны нулю или отрицательные, то это свидетельствует об кризисно неустойчивом состоянии предприятия |
7.4. Рейтинговая экспресс – оценка финансового состояния
Коэффициент обеспеченности (КО) - определяется как отношение разности между суммой собственных средств и долгосрочных кредитов и займов и стоимостью внеоборотных активов к суммарным оборотным средствам предприятия.
Нормативное значение - >0,1.
Формула расчета:
Коэффициент текущей ликвидности (КТЛ) - характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств.
Рекомендуемое значение коэффициента - 2,0-2,5.
Формула расчета:
Коэффициент интенсивности (КИ) - определяется отношением объема реализованной продукции на 1 рубль вложенных средств за отчетный период.
Нормативное значение 2,5.
Формула расчета: , где
Выр - выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей);
ВБ0 – валюта баланса на начало года;
ВБ1 – валюта баланса на конец года.
П – период;
Коэффициент рентабельности реализованной продукции (КРРП) - характеризует эффективность управления предприятием и определяется отношением прибыли от реализации к выручке.
Формула расчета: , где
П(У)оП - прибыль (убыток) от продаж;
Выр - выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей);
Коэффициент прибыльности (КП) - характеризует объем прибыли, приходящейся на 1 рубль собственного капитала за отчетный период.
Нормативное значение 0,2.
Формула расчета: , где
П(У)оН - прибыль (убыток) от налогообложения;
СК0 – собственный капитал на начало года;
СК1 – собственный капитал на конец года;
П – период.
Рейтинговое число - рост рейтингового числа свидетельствует об улучшении финансового состояния предприятия (положительная тенденция). Наоборот, снижение рейтингового числа свидетельствует об ухудшении финансового состояния предприятия.
Формула расчета: